Биржа cme на русском

Рейтинг лучших брокеров за 2020 год:
  • FinMax (Форекс)
    FinMax (Форекс)

    Лучший брокер Форекса! Удобная платформа и высокая прибыль до 40% в месяц!

  • BINARIUM
    ☆☆☆☆☆
    ★★★★★
    BINARIUM

    Лучший брокер по бинарным опционам. Огромный раздел по обучению.

В этой статье раскрыты следующие темы:

Чикагская товарная биржа — Chicago Mercantile Exchange (CME)

Чикагская товарная биржа (Chicago Mercantile Exchange, CME, часто называемая «Chicago Merc» или «Merc») — это крупнейший в мире глобальный рынок деривативов. На сегодняшний день CME является крупнейшим рынком опционов и фьючерсных контрактов с открытым интересом (количество не исполненных контрактов) из всех фьючерсных бирж в мире, а так же нескольких типов популярных финансовых инструментов: процентных ставок, акций, валют и товаров.

Финансовые инструменты на Чикагской товарной бирже

Торги на Чикагской товарной бирже определяют цены на многие товарные группы по всему миру. Так, CME формирует котировки на

  • фьючерсы на фондовые (биржевые) индексы, в т.ч. Dow Jones 30, S&P 500, NASDAQ-100 и мини-контракты на них;
  • продовольственные товары — фьючерсы на кукурузу, бобы, сою, соевое масло, соевую муку, пшеницу, живой скот;
  • энергетику — фьючерсы на нефть WTI, Brent, бензин, природный газ
  • фьючерсы на валюты — индекс USD, евро (EUR), мини-евро, британский фунт (GBP), японскую иену (JPY), швейцарский франк (CHF), канадский доллар (CAD), новозеландский доллар (NZD, юань (CNY);
    • Опционы на перечисленные выше активы ;
    • Деривативы;
  • фьючерсы на процентные ставки Центральных банков;
    • фьючерсы на облигации — 2-, 5-, 10-летние казначейские облигации T-Note;
  • фьючерсы на драгоценные металлы — золото, серебро, платину, медь;
  • криптовалюты — BTC, ETH, XRP, LTC;
  • форвардные контракты, варранты, казначейские векселя, облигации и многое другое.

Общие показатели активности Чикагской товарной биржи:

  • Объем торгов: более 500 млрд долларовСША (2020 г.);
  • листинг: более 3500 компаний;
  • основной индекс на бирже отсутствует.

Отличия Chicago Mercantile Exchange (CME) от других бирж

Wiki Masterforex-V называет следующие отличия Чикагской товарной биржи (CME) для трейдеров нашей Академии:

1. Чикагская биржа по праву носит звание самой универсальной и диверсифицированной товарно-сырьевой биржи мира, благодаря широчайшему выбору инструментов, как показано выше.

Выбор Чикаго, как центра товарно-фьючерсной торговли США не был случайным. Появление биржи в Чикаго пришлось на промышленный рост этого американского города, стоящего на берегу каскада Великих озер. В начале 19 века Чикаго начал превращаться в крупный транспортный узел. Тут сходились автомобильные дороги, железнодорожные пути, а после открытия в 1825 году канала Эри, город стал еще и крупным портом. Не удивительно, что почти сразу в Чикаго начали появляться крупные склады и зернохранилища, организовываться площадки по заключению контрактов на поставки.

Торговля на обычном рынке – это покупка товара, который в наличии. Приходит покупатель на базар, выбирает товар, договаривается о цене, оплачивает и забирает его. Торговля фьючерсными контрактами – это покупка товара с поставкой в будущем (future – будущее на англ.).

В середине 19 века в Чикаго начали объединяться торговцы сельхозпродукцией. Это объединение в будущем трансформировалось в известную сегодня Чикагскую торговую палату (Chicago Board of Trade, CBOT), которая впоследствии слилась с Чикагской товарной биржей (об этом ниже).

2. Чикагская товарная биржа работает практически в круглосуточном режиме! В 1992 году Чикагская товарная биржа первой внедрила электронную систему торгов (Globex), которая позволила торговать в круглосуточном режиме. Торги через электронную систему осуществляются 23 часа в сутки (1 час на перерыв). В выходные и праздничные дни торгов нет, трейдерам тоже нужно отдыхать, а не проводить время за изучением графиков.

Лучшие брокеры без обмана
  • FinMax (Форекс)
    FinMax (Форекс)

    Огромный выбор торговых инструментов! Заработает каждый!

  • BINARIUM
    ☆☆☆☆☆
    ★★★★★
    BINARIUM

    Лучший брокер по бинарным опционам. Огромный раздел по обучению.

Круглосуточная работа CME привлекла к бирже трейдеров со всего мира. Теперь не нужно подстраиваться под разные часовые пояса, вставать ночью, чтобы успеть совершить сделку на американской бирже. В США – ночь, но это не проблема. Благодаря Globex трейдеры из Китая, России или Германии могут оставлять свои заявки.

На сегодня через Globex проходит до 80% всех сделок Чикагской товарной биржи.

3-я особенность: 20% объемов на Чикагской бирже всё еще торгуют «по старинке» с помощью так называемого «карточного» метода. Pit Traders — так игроки определяются на торговой площадке — они носят характерную одежду со специальными карманы, в которых они держат маленькие карточки с записанной информацией о сделках, которые они совершили. Этот метод «заметок» все еще действует в большинстве компаний. Завершенная транзакция записывается на маленькой карточке, так называемой торговой карточке. Делая большое количество транзакций в течение дня, невозможно запомнить все заказы.

Как сообщить о транзакции? Язык жестов на бирже. Каждая сделка, совершенная трейдером, регистрируется в реестре. Посреди комнаты находится центр регистра, где информация о транзакции отправляется буквально на флеш. Человек, принимающий приложение, может видеть, с какого колеса оно поступает, поэтому он легко распознает значение, которое будет записано в регистр. Кроме того, биржи имеют свой собственный язык жестов, с помощью которого предоставляется подробная информация об объеме и возможных сериях активов. После сообщения о транзакции данные объема вводятся в систему и затем передаются на рынок. Поэтому данные об объеме доходят до нас с определенной задержкой. У трейдеров тоже есть свой сленг.

Я продаю:

Я покупаю:

Другое .

4. В конце 2020 года CME открыла торги фьючерсами на первую мировую криптовалюту Bitcoin. Цифровые валюты становятся все больше популярными, привлекая трейдеров и инвесторов, и это не остается без внимания традиционных торговых площадок.

5. Еще одно веяние современного мира – слияния. Так крупные компании становятся еще крупней. Не обошла стороной сия участь и Чикагскую товарную биржу. В 2007 году она объединилась с Чикагской торговой палатой и превратилась в крупнейшую в Северной Америке площадку финансовых деривативов. После слияния была образована компания CME Group Inc. Позже к группе присоединилась нью-йоркская биржа COMEX и New York Mercantile Exchange (NYMEX). В 2010 году CME стала владельцем 90% индексов Доу-Джонса.

Маркет-мейкеры – главная особенность торговли на бирже в Чикаго

Шестой особенностью Чикагской товарной биржи являются маркет-мейкеры, обеспечивающие 100% ликвидность фьючерсов ценных бумаг, позволяя частным инвесторам и крупным инвестиционным и хедж фондам торговать этими финансовыми активами. Рыночные маркет-мейкеры задают темпы как покупки, так и продажи того или иного продукта, стремясь стимулировать инвесторов к торговле.

Потрясения на бирже CME Group и падение стоимости членства в элитном клубе биржи.

Место CME трейдера купленное в 2008г. за $435 000, стоит в 2020г. всего $69 500. Эти подробности стали широко известными после публикации в The Wall Street Journal о британском трейдере Навиндере Сарао, которого финансовые регуляторы США (NFA и CFTC) обвинили в «манипулировании рынком» на сумму более 40 миллионов долларов в 2010 году, когда он потерпел неудачу по одной сделке. Так, Навиндер Сарао купил биржевое место в мае 2008 года за 435 000 долларов, всего за несколько месяцев до финансового кризиса, свидетельствуют данные биржи, сейчас это место оценивается всего в 69 500 долларов, что на 84 процента меньше. Он по-прежнему владеет им, подтвердила пресс-секретарь биржи.

Зачем трейдер купил место на Чикагской товарной бирже? Для экономии при торговле фьючерсами на акции $0.26 за контракт для члена биржи, против 76 центов для всех остальных трейдеров и инвесторов). Это имело большое значение для Сарао, как скальпера и дейтрейдера, который открывал по множеству сделок в день.

Почему упала цена членства на Чикагской товарной бирже? Из-за уменьшения объемов торгов по самым популярным финансовым инструментам. Так, ежедневный оборот по самому популярному фьючерсу e-mini S&P 500, составлял

  • $3,9 млн. в марте 2008 года;
  • $1,8 млн. в марте 2020г.

В отличие от фондовых бирж, которые предоставляют членство только компаниям, Чикагская товарная биржа продает места и частным лицам.

Спекуляции и волатильность в 1600 пунктов за 1 минуту на СМЕ

CME не комментирует флэш крах цены на серебро 6 июля 2020г. Цены на фьючерсы серебра на торговой платформе COMEX за короткое время обвалились, причем цена на первый доступный (самый активный) сентябрьский фьючерс упала с $16.06 до минимума в $14.34, и все это за период в 1 минуту. В следующие 2-3 минуты цена на фьючерсы затем восстановила почти все убытки. От максимума к минимуму этот фьючерс на COMEX снизился почти на 10.7%, а затем отскочил почти на 11%.

В целом за 4 минуты торговалось более 8300 сентябрьских серебряных контракта.

Слияния CME

NYSE неоднократно предлагал купить Чикагскую биржу. По мнению аналитиков, стоимость 136-летней Чикагской фондовой биржи колеблится в районе от 50 до 100 миллионов долларов. Нью-Йоркская фондовая биржа заплатит 70 миллионов долларов за покупку CHX — поэтому сумма контракта кажется справедливой.

Чикагская фондовая биржа — очень маленькая организация. В компании CHX занято всего 80 сотрудников, и ее доля в торговле акциями США составляет менее одного процента. Однако было известно, что компания ищет покупателей. В одном из его недавних заявлений было прямо указано, что владельцы изучают возможности продажи.

Интересно, что NYSE не первый, кто покупает CHX. Не так давно, полтора месяца назад, администрация США заблокировала продажу чикагской биржи китайским инвесторам — блокирующим органом была Комиссия по ценным бумагам и биржам (SEC). Северная Америка Casin Holdings планировала купить его в то время. Обе организации (то есть CHX и NYSE) не ответили на запрос комментариев по этому вопросу. Однако не нужно долго думать о том, чтобы догадаться, что Нью-Йоркская фондовая биржа, как самая известная, крупнейшая и американская фондовая биржа, имеет гораздо больше шансов завершить сделку по покупке CHX.

Кроме того, сумма, предлагаемая NYSE, в три раза превышает сумму, предложенную китайскими инвесторами (инвестиционная группа North American Casin Holdings), которые выстраиваются в таблицу «27 миллионов долларов».

Акции CME Group или как стать ее совладельцем

CME Group Inc. – публичная компания, чьи акции находятся в свободном обороте, а сами торгуются на бирже NASDAQ.

По состоянию на 9.09.2020 акции компании стоят около 201.99 долларов за штуку. Рыночная капитализация (текущая стоимость всех акций) – 72.31 миллиарда долларов. Таким образом, любой желающий может приобрести акции CME Group Inc. и стать одним из совладельцев Чикагской товарной биржи и других структур группы.

Выбор брокера для торговли финансовыми инструментами

Самый широкий выбор финансовых инструментов для работы на РАЗНЫХ рынках представлен в ТОП — 13 рекомендованных компаний высшей лиги рейтинга брокеров Академии Masterforex-V. Это 1. Nord FX, 2.Dukascopy Bank SA, 3. FXPro, 4. Interactive Brokers, 5. Alpari (Альпари), 6. Swissquote Bank SA, 7. OANDA (Оанда), 8. FXCM, 9. Saxo Bank (Саксо Банк), 10. FOREX.com, 11. FIBO Group, 12. Fort Financial Services (FortFS) , 13. Finam (Финам).

По статистике нашего рибейт-сервиса бесплатного автокопирования pro-rebate.com, около половины успешно торгующих трейдеров открыли депозиты в компании NordFx, которая предоставляет

  • котировки EUR USD, GBP USD, GBP CHF, GBP AUD, GBP CAD, GBP NZD, CHF JPY, AUD JPY, USD JPY, USD CHF, NZD JPY, USD CAD, NZD USD, AUD USD, USD RUB, EUR RUB, AUD CHF, USD UAH, USD BYN, USD SEK, USD NOK, USD CNY, EUR CHF, EUR JPY, EUR GBP, EUR NZD, EUR AUD, EUR CAD, EUR NOK, EUR SEK, GBP JPY, GBP SEK, GBP NOK и др.;
  • индексов S&P 500, Dow Jones 30, DAX 30, NIKKEI 225, FTSE 100, NASDAQ-100;
  • 16 криптовалют — BTC, ETH, XRP, LTC, BTG, ETC, EMR, NEO, OMG, EOS, IOT, DSH, ZEC и др.;
  • индексов криптовалют — 10ALT (10 альткоинов к USD), TOP14Crypt (14 криптовалют к доллару США), TOP3ALT (3 альткоинов к доллару США), и др.;
  • CFD нефти, золота, серебра и др.
  • инвестиции в сбалансированные инвестиционные портфели крупных мировых инвестиционных фондов с доверительным управлением (ДУ) Pro-Industry Fund, Pro-TECH Fund, Pro-Expert Fund и американские акцииNYSE и NASDAQ — Intel Corp., Microsoft, McDonald’s, Apple, Motorola, Boeing, Alibaba, Nike, Coca-Cola, Visa Inc., PayPal, Google, Facebook, Ferrari, 21 FOX, Pfizer, HP Inc, Jonson & Jonson, Nvidia, Cisco, Electronic Arts, Mastercard, PayPal, Fedex и др.
  • ПАММ и RAMM счета.
  • знакомую всем трейдерам торговые платформу для трейдеров Meta Trader 4 , Meta Trader 5 и Meta Trader 4 Mobile с самой многочисленной группой встроенных индикаторов и осцилляторов для технического анализаграфиков форекс, фондового, товарного и криптовалютного рынков;
  • минимальный торговый счет от $10 рекомендуемый депозит по мани менеджменту МФ от $800-$1000 при торговле 0.01 лотом)
  • кредитное плечо от 1:50 до 1:1000;
  • разрешены все виды торговых стратегий от автоматических советников до дейтрейдиннга, свинг трейдинга, долгосрочного, среднесрочного и позиционного трейдинга, скальпинга, использование методов мартингейла, антимартингейла и т.д.
  • финансовая регуляция CySEC на территории ЕС.

При открытии реального торгового счета от $3000 в NordFx каждый трейдер получает возможность бесплатного обучения в течение 1 года в Академии Masterforex-V с ежедневными подсказками по торгам на закрытом форуме и в скайпе.

Официальный сайт Чикагской товарной биржи

Адрес, контакты CME

Адрес CME Group Inc.: США, штат Иллинойс, Чикаго, 60606, улица South Wacker Drive, 20.

Время работы Фондовой биржи CME

Фондовая биржа CME работает по привычному трейдерам и инвесторам графику: с понедельника по пятницу.

Торговые часы: 18:00-02:00 по мск.

Понравился ли вам опубликованный материал? Если да, оставьте свой отзыв под данной статьей и поделитесь в соцсетях.

С уважением, wiki Masterforex-V, курсы бесплатного (школьного) и профессионального обучения Masterforex-V для работы на форексе, фондовых, фьючерсных, товарных и криптовалютных биржах.

Чикагская товарная биржа и CME Group

Когда миссионерами в 1674 г. на юго-западном берегу озера Мичиган был основан пост со странным названием Чикаго (на языке индейцев — «дикий лук»), никто не подозревал, что эта зеленая культура окажет огромное влияние на экономическое развитие США.

В 1837 г. поселок с населением менее 5 тыс. человек стал городом, а уже с 1848 г. в нем начали открываться торговые площадки для реализации сельскохозяйственной продукции: лука, пшеницы, кукурузы, овса, картофеля, яиц, масла и т.п. Они стали базой для создания Чикагской товарной биржи – крупнейшей в мире по объему торговли продуктами питания.

По иронии судьбы одновременно с основанием Чикаго аналог современного товарного рынка появился в японском городе Додзима, где торговали рисом с нескольких десятков складов. Именно тогда там пришли к идее стандартизации контрактов при будущих продажах (что отличает фьючерсные контракты от произвольных форвардных), в результате чего местный рынок был лидером по фьючерсам вплоть до начала второй мировой. Однако в 1939 году японцы его закрыли. Навсегда.

Предпосылки появления биржи

Географическое положение Чикаго было крайне выгодным для развития торговли. Начало водного пути по Великим озерам, развивающийся крупный железнодорожный узел и построенный канал Эри связали восток и центр США. Город стал ключевым транспортным пунктом, вокруг которого бурно формировалась производственная агломерация.

Фермеры центральных районов привозили в Чикаго сельскохозяйственную продукцию в надежде выгодно продать ее покупателям с восточного побережья. Процесс занимал много времени, продукты хранили на многочисленных городских складах – крупнейших в регионе, а для оформления сделок требовались торговые площадки.

Благодаря постоянному притоку капитала и мигрантов, конец 19 в. стал для города эпохой индустриального подъема. В 1890 г. он сделался вторым в стране по размерам с численностью населения более 1 млн. человек. Новые технологии одними из первых реализовывались в этой «Стране Чикаго». Тут обосновались крупные бизнесмены, торговцы и представители интеллигенции.

В 1898 г. была основана Чикагская биржа масла и яиц, которая в 1919 г. преобразовалась в полноценную торговую биржу Chicago Mercantile Exchange (CME). Она объединила многочисленные площадки для торговли различными сельхозтоварами под единым руководством на основе использования самых современных к тому времени инструментов.

Товарные активы CME

На товарной бирже основными активами являются природные ресурсы и сельскохозяйственная продукция. В начале 20 в. на Чикагской бирже расширили предлагаемые активы за счет использования деривативов: сначала — фьючерсов, а позже — опционов. Читайте о них здесь. Специфика продуктов питания сама подсказала правила торговли: фьючерсные контракты гарантировали продавцам и покупателям справедливую цену к тому моменту, как созревшую или выращенную продукцию доставят к месту назначения.

Спекулянтам тоже оказалось выгодным это нововведение – они смогли зарабатывать на перепродаже контрактов, не стремясь стать владельцами реального товара. В настоящее время лишь несколько процентов сделок завершаются поставкой конечной продукции.

В середине 1960-х гг. СМЕ чуть не обанкротилась: Конгресс законодательно запретил продажу на ней самого ликвидного товара — лука. Одновременно уменьшилась потребность в долгосрочных фьючерсах из-за новых технологий ведения сельского хозяйства, позволявших обеспечить покупателей свежей продукцией в любой сезон.

Но вовремя появились новые товары – замороженная свинина и живой скот. Для первой потребовались холодильники, а второй не нуждался в складском хранении, но требовал время на выращивание и расходы на кормление. Это реанимировало биржу, а за три года стоимость членства на ней выросла в 12 раз — до $38 тыс. в 1968 г.

Сейчас Чикагская товарная биржа предлагает самый широкий выбор сельскохозяйственной продукции, на которую предлагаются деривативы:

  • зерновые и масленичные культуры: кукуруза, пшеница, соя, соевая мука, соевое масло, овес, рис;
  • живой скот;
  • молочные продукты: молоко, сухое молоко, сыворотка, масло, сыр;
  • древесина, пиломатериалы;
  • сыпучие: кофе, сахар, хлопок;
  • биотопливо: этанол, метанол.

Самой популярной сельхозпродукцией на СМЕ является кукуруза – за день на нее заключается до 600 тыс. контрактов. Пшеница отстает от этих объемов в три раза. Напомним, что лишь несколько процентов сделок заканчиваются реальным приобретением продукции. Такого количества кукурузы, на которое заключаются контракты, не существует во всем мире.

Торги на бирже идут с 10:00 до 18:00 по местному времени, разница с Московским в данный момент составляет 9 часов. Т.е. когда в Чикаго полночь, это значит, что в Москве 9 часов утра следующего дня . Так что торговый режим чикагской биржи подходит россиянам в европейской части страны, желающим поторговать вечером после работы.

Группы продуктов Chicago Exchange

В 1970-х гг. активность на CME резко возросла благодаря открытию торгов на новые, нетоварные, фьючерсные контракты: на базовые валюты и фондовые индексы. Фактически, биржа преобразовалась в смешанную. В 1999 г. здесь появились даже экзотические фьючерсы на погодные индексы. В 2020 г. началась торговля фьючерсами на биткоин.

В 2000 г. Чикагская биржа стала коммерческой акционерной организацией и провела IPO. Ее ценные бумаги торгуются на NYMEX (Нью-Йоркская товарно-сырьевая биржа) под тиккером СМЕ. На бирже до сих пор есть открытые торговые площадки «ямы», но в них осуществляется менее 12% операций. Остальное приходится на электронную торговлю.

Объемы Чикагской биржи значительны: ежегодно на СМЕ заключаются более 500 млн. контрактов и еще более 300 млн. – на электронной платформе. Ежедневный объем торгов доходит до $15 млн. Единственной валютой сделок и расчетов является американский доллар.

В настоящее время выбор инструментов для инвесторов и спекулянтов огромен:

  1. индексы: США (S&P500, mini S&P500, Nasdaq-100, mini Dow, mini Russell 2000, mini S&P MidCap, Dow Jones RealEstate), международные (Nikkei, mini FTSE China50, mini FTSE 100, Ibovespa), по экономическим секторам (потребительский, индустриальный, технологический и др.);
  2. валюты: базовые (евро, йена, австралийский доллар, британский фунт, канадский доллар, швейцарский франк, новозеландский доллар, шведская крона, норвежская крона), развивающихся рынков (российский руль, мексиканский песо, бразильский реал, индийская рупия, корейская вона, польский злотый, чешская крона), перекрестные цены, e-micro, bitcoin;
  3. процентные ставки: казначейские облигации США, евродолларовые фьючерсы, своп фьючерсы;
  4. опционы: на фьючерсы в сельском хозяйстве, энергетике, индексах, валютах, процентных ставках и металлах;
  5. внебиржевой клиринг: безналичные валютные форварды (NDF), наличные валютные форварды (CSF), валютные опционы (CSO);
  6. недвижимость: индексы цен в Чикаго, Бостоне, Нью-Йорке и других городах США;
  7. погода: индекс по дневному градусу отопления (HDD), по дневному градусу охлаждения (CDD), по совокупной средней температуре (CAT) для США и Европы

CME Group

С 2007 г. Чикагская товарная биржа входит в состав CME Group. Группа также включает в себя:

Чикагскую торговую палату (CBOT, с 2007 г.)

Нью-Йоркскую товарную биржу (NYMEX, с 2008 г.)

Нью-Йоркскую биржу металлов (COMEX, с 2008 г.)

Чикагская торговая палата – товарная биржа, начавшая работу в 1848 г. Сначала на ней торговались только сельскохозяйственные товары: пшеница, кукуруза и соевые бобы. Сейчас СВОТ предлагает опционные и фьючерсные контракты по широкому спектру продуктов, в т.ч. сельхозпродукции, индексам, процентам по облигациям, биотопливу.

Нью-Йоркская товарная биржа открылась в 1872 г. как биржа масла и сыра. К настоящему времени NYMEX стала крупнейшей биржей фьючерсных продуктов. Занимает первое место в мире по торговле нефтяными фьючерсами. Ее продукты – только энергетические (сырая нефть, природный газ, этанол, метанол, каменный уголь, электричество, бензин, газойль, мазут, пропан, бутан).

Нью-Йоркская биржа металлов начала работу в 1933 г. как результат слияния бирж шелка, резины и металлов. COMEX является крупнейшей биржей, специализирующееся на металлических фьючерсах и опционах: драгоценные (золото, серебро, платина, палладий), базовые (медь, алюминий, цинк, глинозем), железистые (сталь, бушелинг, железная руда, прокат, лом черных металлов), уран. Хотя по многим металлам конкуренцию ей составляет биржа в Лондоне.

CME Group обеспечивает доступ к своим продуктам в 150 странах, чему способствуют 11 мировых хабов и партнерские отношения с 6 биржами:

  • B3 – объединенная биржа (фондовая Сан-Пауло и товарная Бразильская);
  • Малазийская биржа деривативов;
  • Дубайская товарная биржа;
  • Корейская биржа;
  • Зерновая биржа Миннеаполиса;
  • Сингапурская биржа

К партнерам группы на основе соглашений относятся: FTSE Russell Indexes, NASDAQ, Nikkei Inc., S&P Dow Jones Indices, Tokyo Stock Exchange Inc.

По итогам 2020 г. среднедневной объем торгов в CME Group составил более $16 млн., из которых половина приходится на доходность фьючерсов. Совокупный годовой доход вырос до $3644 млн., из которого 85% — доход от клиринговых услуг и комиссионных. Общий объем биржевых контрактов составил более $3000 млн. Не случайно агентства S&P и Moody’s присвоили конгломерату стабильный рейтинг на долгосрочную перспективу.

На сайте официальном сайте https://www.cmegroup.com/ представлена информация по каждой бирже группы и весь список предоставляемых услуг. Здесь имеются полезные инструменты для самостоятельной биржевой торговли online.

Клиринговые услуги

Выступая посредником между продавцом и покупателем, CME Group оказывает клиринговые услуги по снижению рисков контрагентов:

  • расчет наценки / торговой маржи для повышения эффективности портфеля;
  • компенсация маржинальных расходов за счет сокращения транзакционных расходов;
  • финансовый надзор за сделками и участниками торгов;
  • предоставление финансовых гарантий путем приема денежного и иного обеспечения сделок;
  • подтверждение сделок в реальном времени и прямая обработка после прохождения контракта;
  • мониторинг требований к капиталу участников, политики управления рисками и операциям бэк-офиса;
  • аудит обязательных отчетов участников;
  • доступ и настройка платежных систем;
  • доступ к сведениям о физической поставке товаров и т.п.

Дополнительные услуги

Регулирование работы участников бирж СМЕ осуществляется рядом механизмов:

  • установление нормативов ко всем показателям деятельности;
  • обеспечение соблюдения правил;
  • исследования рынка;
  • учет и аудит;
  • дисциплинарный процесс;
  • арбитраж;
  • самоотчетность и т.п.

Группа предоставляет пользователям большие массивы рыночных данных:

  • в реальном времени;
  • исторические;
  • производные;
  • лицензионные;
  • ежедневный бюллетень;
  • отчеты регистратора.

Для подключения к информации можно дополнительно использовать платформы:

  • MDP – потоковая передача данных в трех форматах по многоадресной архитектуре с двумя каналами;
  • DataMine – облачное решение самообслуживания для доступа к историческим данным;
  • E-Quotes – сервис реального времени.

Круглосуточная электронная торговля ведется на CME с 1992 г. На ее долю приходится 87% всех сделок биржи. Она обеспечивается специальными приложениями и сервисами.

Основные маркетинговые технологические ресурсы:

  • CME Globex – главная электронная торговая система по всем активам с 24-часовым открытым доступом к мировым рынкам;
  • CME Direct (+ Mobile) – торговый интерфейс, в т.ч. мобильный;
  • CMEClearPort – набор клиринговых услуг для внебиржевого рынка;
  • Elysian – ведущая технология аукционных платформ;
  • STR – сквозная обработка торговых потоков в реальном времени;
  • Co-Location Service – совместное размещение, подключение и поддержка электронного торгового оборудования;
  • Global Repository Service – глобальный репозитарий (место хранения) данных;
  • Tech Talk – обмен мнениями и контентом по прорывным финансовым технологиям;
  • QuikStrike – эталонная платформа ценообразования и анализа.

CME Institute предлагает бесплатное онлайн образование для всех желающих – будущих участников рынка. На сайте представлены отличные курсы, вебинары, торговые симуляторы, исследования и отчеты, конкурсы и т.п. Они популярно и профессионально объясняют, как торговать на CME Group.

Другие Чикагские биржи

Помимо СМЕ, в Чикаго расположены еще две известные биржи:

Чикагская биржа опционов (СВОЕ)

Чикагская фондовая биржа (СНХ)

Основной деятельностью СВОЕ является торговля опционами на акции, процентные ставки и индексы. Свою работу Чикагская биржа опционов начала в 1973 г. В среднем за день заключается контрактов на $1 млн. Это превышает 90% всех индексных и 50% торговых опционов США. Благодаря гибридной системе, клиенты могут выбирать способ торговли – электронно или через прямые торги. Являясь дочерней компанией СВОТ, эта биржа также входит в CME Group.

На СНХ работает более 3,5 тыс. компаний, чья капитализация превышает $30 млрд. Это третья по объему торгов фондовая биржа США, чей оборот превышает $400 млрд. С 1882 г. эта Среднезападная фондовая биржа включала в себя торговые площадки еще 4 городов. С 1993 г. под современным названием СНХ обеспечивает доступ к компаниям на биржах NYSE, NASDAQ и AMEX. Базового индекса на Чикагской фондовой бирже нет, но среди 22 дополнительных индексов есть VIX — индекс биржевой волатильности. Он предназначен для оценки неопределенности на рынке. Все операции автоматизированы благодаря платформе CHX Matching System.

Чикагская биржа – это очень просто

Путеводитель по сайту CME Group для начинающих трейдеров

Чикагская товарная биржа СМЕ, основанная в 1874 году – это одна из крупнейших площадок мира и ведущая в Соединённых Штатах по торговле фьючерсами. На сегодняшний день объем торгов на ней превышает 520 млн контрактов плюс более 320 млн внутри принадлежащей Chicago Mercantile Exchange электронной системы Globex, работающей круглосуточно и обслуживающей трейдеров во внебиржевое время. Видео торговля на чикагской бирже .

Существует ошибочное мнение, что доступ на Чикагскую товарную биржу есть лишь избранным, а для работы на ней требуются глубокие фундаментальные знания, серьёзный торговый капитал и свободное владение английским языком. В действительности, торговля фьючерсными контрактами – это сложный и рискованный бизнес, но сама биржа CME достаточно проста для понимания и открыта для всех желающих. Чтобы убедиться в этом, достаточно ознакомиться с сайтом компании CME Group Inc.

Кому может быть полезен сайт

Официальный сайт Чикагской биржи CME – один из самых авторитетных информационных ресурсов для трейдеров. Он пользуется популярностью среди тех, кто торгует фьючерсными и опционными контрактами, открывая доступ к актуальным данным по основным категориям:

  • Фьючерсам на продукцию аграрного сектора, основной список которых доступен в разделе Agricultural;
  • Энергоносители, включая биотопливо (этанол и рапсовое масло для дизелей), а также продукты переработки нефти собраны в каталоге Eenergy;
  • Сведения для трейдеров, занимающихся фондовыми индексами как американскими, так и международными, находятся на странице Equity-index;
  • Данные по валютным фьючерсам межбанковского рынка Forex можно найти в директории сайта FX Products также доступной из главного меню;
  • Американские бонды и некоторые инструменты по ставкам размещены по адресу Interest Rates Products;
  • Для торговцев цветными и драгоценными металлами предназначен раздел Metals Products.

Наряду с высоколиквидными активами, предназначенными для массовой торговли, есть сведения по опционам, недвижимости и даже весьма экзотическим контрактам на погоду – все, что может понадобиться трейдеру в повседневной работе на Чикагской бирже.

Кроме доступа с выбором по разделам, в каждом из них предусмотрен очень удобный способ поиска рекомендованных ссылок, позволяющий быстро найти самую важную информацию на сайте.

Это полезно как начинающим торговцам, желающим получить представление о различных торговых инструментах, так и опытным профессионалам. Доступ к данным совершенно бесплатный и открыт 24 часа в сутки.

Как выбрать брокера на сайте Чикагской биржи?

Российский рынок посреднических услуг в биржевой сфере далёк от совершенства – рядом со вполне достойными брокерскими компаниями и банками зачастую можно встретить непонятные фирмы, предлагающие очень сомнительный сервис. При этом считается, что найти партнёра для спекуляций на Чикагской бирже сложно, особенно с полной поддержкой на родном языке.

На сайте Чикагской биржи есть прекрасный раздел поиска брокеров (Find A Broker Directory), где по самым разным критериям, включая языки обслуживания и наличие демонстрационного доступа к торговой платформе, можно выбрать подходящую компанию. Руководство CME предупреждает о том, что данная информация предоставлена без проверки актуального статуса или соответствия требований регуляторов, данные о которых размещены по адресу национальной комиссии NFA.

На практике, полезными могут быть сведения о брокерах, разбитые на разделы:

  • Клиринговые дома, которые занимаются непосредственно финансовыми транзакциями, собраны на странице Clearing Firms. Они не работают напрямую с частными трейдерами.
  • Биржевые брокеры, аккредитованные на Чикагской бирже и имеющие статус Futures Commission Merchant, с которыми можно заключить договор на обслуживание;
  • Представляющие брокеры Introducing Broker – небольшие компании, которые по правилам фьючерсного рынка обслуживают конечных клиентов и оказывают для них услуги фронт-офиса. Психология трейдинга .

Именно список представляющих брокеров имеет первостепенное значение для большинства частных спекулянтов, потому что через них и происходит торговля на Чикагской бирже у тех, кто не является крупной компанией или банком с миллиардными оборотами.

Выбор и анализ торговых инструментов

Главное, за что ценится сайт CME Group трейдерами – это наличие оперативной, полученной из первых рук информации о торговых инструментах, дающее возможность выбора и анализа. В отличие от многих других источников, предлагающих графики котировок, здесь можно найти данные в формате MS Excel и обработать их самостоятельно.

Информации много, но она хорошо структурирована. Сведения о торговых инструментах разбиты на несколько основных групп:

  • Фьючерсные контракты на энергоносители и продукты их переработки. Эта категория активов является наиболее ликвидной на Чикагской бирже и включает в себя сырую нефть, природный газ, рафинированные продукты, биологическое топливо, уголь, электроэнергию и основные продукты нефтехимического производства. Они расположены по адресу Energy Products Home сайта, откуда открывается полное меню доступа. Тем, кто заинтересован в использовании для спекуляций или хеджирования опционов, может быть интересна ссылка на производные активы от энергоносителей.
  • Национальные валюты и кроссы. Данная категория носит название FX Products Home главного раздела CME Group Products (страницы продуктов товарной биржи CME). Его назначение – поиск информации о спецификациях всех контрактов, информации прошлого дня и сведений об открытом интересе. Очень многие серьёзные трейдеры используют в своей работе именно эти данные, считая их наиболее объективными и отражающими настроение рынка.
  • Контракты на фондовые индексы. Этот вид активов, сведения по которым можно найти на странице Equity Index Products Home не только открывает широкие возможности для спекулянтов, но и является одним из самых точных индикаторов рынка. Дело в том, что индексы отражают динамику котировок целых отраслевых групп, давая представление об экономических тенденциях. Очень часто бывает, что торговое решение по конкретному активу принимается на основании данных об изменении фондовых индексов.
  • Фьючерсы на металлы и рудное сырье. Данные о них находятся по адресу Metals Products Home и также используются разными категориями трейдеров. Привлекательность металлов, помимо их высочайшей важности и особой роли в экономике, заключается в функции так называемого убежища от рисков. Например, железная руда необходима для тяжёлой промышленности и имеет зависимость в динамике цен от ситуации в машиностроении, а платина обычно дорожает с развитием химического производства. Но в периоды рыночной нестабильности закономерно растёт спрос инвесторов на серебро и золото. Независимо от применения этих металлов в технике, котировки и данные об открытом интересе по этим фьючерсам могут с успехом использоваться спекулянтами.

Одной из самых важных ссылок на сайте, серьёзно облегчающей жизнь трейдерам, можно назвать календарь событий Events Calendar, где в очень компактно, просто и удобно отмечены главные макроэкономические события, в том числе и самой биржи. Имеется возможность расширенного просмотра для получения более подробной информации, можно быстро сменить дату в календаре и узнать о будущих мероприятиях. Кроме того, имеются дополнительные фильтры, например, только для собственных событий биржи или отдельно для макроэкономики.

Все что нужно и ещё немного

Описать вкратце сайт Чикагской биржи довольно сложно – он содержит огромное количество полезной информации, которая необходима как начинающим трейдерам, так и опытным акулам рынка. Здесь есть котировки, сведения о маржинальных требованиях на каждый из торгуемых контрактов, данные обо всех деталях клиринга и даже обучающие интерактивные курсы с пошаговым руководством. Одним словом – все, что нужно спекулянту и даже ещё немного для самых взыскательных. Как торговать от уровней ?

Всё о Чикагской товарной бирже (Chicago Mercantile Exchange): активы и индексы, официальный сайт + как получить доступ

Здравствуйте, дорогие читатели!

По сравнению с фондовым, товарный рынок в нашей стране до конца не сформирован. Да, есть несколько фьючерсов на Московской бирже, что-то можно приобрести на Санкт-Петербургской. Но все это — ничто по сравнению с жаркими торгами, ведущимися в США. Именно там находится Чикагская товарная биржа (Chicago Mercantile Exchange), официальный сайт которой подробно рассказывает о том, чем там торгуют, что такое фьючерсы и как они отличаются от других инструментов.

О бирже

Страна и площадка США, Чикагская Товарная Биржа (CME)
Год основания и владелец 1874, CME Group
Количество торгуемых акций 339 438 138
Капитализация $ 62 млрд.
Индексы Nasdaq, S&P500, DJ Financial и др. (17 индексов)
Официальный сайт https://www.cmegroup.com/
График работы и длительность сессии по МСК Круглосуточно, 5 дней в неделю

История биржи: слияния последних лет

История компании ведет свой отсчет с 1874 г. Первоначальное название — Чикагская масляная и яичная палата. На образованной в Чикаго товарной площадке торговались фьючеры на с/х продукцию. Только спустя столетие, в 1970-е годы, здесь появились валютные фьючерсы.

В начале XXI века руководством биржи был взят курс на расширение бизнеса и создание чикагского холдинга. В 2002 г.CME провела IPO, что позволило привлечь около $ 191 млн.

Следующий этап расширения произошел в 2007—2008 гг. Сначала компания объединилась с Чикагской торговой палатой (CBOT), а затем в состав холдинга CME group inc. вошли Нью-Йоркские товарная биржа (NYMEX) и биржа металлов (COMEX).

Какие компании входят в группу CME

Список включает в себя 4 компании:

  1. Чикагская Товарная Биржа.
  2. Чикагская Торговая Палата.
  3. Нью-Йоркская Товарная Биржа.
  4. Нью-Йоркская Биржа Металлов.

Как проходят торги

Ежедневно здесь заключаются около 122 млн. сделок. Причем вживую в чикагском торговом зале совершаются лишь 20% из них. Все остальные производятся онлайн через специальную платформу — CME Globex.

Участники

Основными действующими лицами на Чикагской бирже являются брокеры. Это юридические лица, имеющие доступ к торгам, оказывающие посреднические услуги по совершению сделок на фондовом рынке. Прямого доступа к торгам у инвесторов и трейдеров нет.

Цена на любой актив устанавливается исходя из соотношения спроса и предложения. Однако эти параметры слишком непостоянны, чтобы отдавать ценообразование на откуп рынку. Чтобы снизить волатильность, в торгах принимают участие маркет-мейкеры. Это дилерская либо брокерская компания, главной задачей которой является сглаживание ценовых колебаний.

Как правило, маркет-мейкеры имеют договор с товарной биржей (либо с эмитентом), в рамках которого они обязуются держать цену на определенном уровне.

Если спрос на актив падает ниже допустимого уровня, компания обязана выставить ордера на покупку. В обратном случае маркет-мейкеры увеличивают предложение, не давая цене взлететь слишком высоко.

Плюсы и минусы этой биржи

Чикагская товарная биржа — мировой лидер и самая известная площадка для торговли фьючерсами. Здешние цены давно стали ориентиром для множества региональных рынков. А полуторавековая история и публичность чикагской компании не оставляют сомнений в ее надежности.

Какие активы и товары здесь торгуются

На Чикагской товарной бирже представлен самый широкий в мире ассортимент фьючерсов и опционов на самые разные активы: от пшеницы до криптовалют.

Трейдерам доступны следующие категории фьючерсов:

  • Индексы: S&P500, Nikkei, FTSE и десятки других, относящихся к разным странам и секторам экономики.
  • Валюты: здесь представлены фьючерсы на все самые популярные валюты. С недавних пор можно приобрести даже фьючерс на биткоин.
  • Процентные ставки: евродолларовые фьючерсы, казначейские облигации США.
  • С/х товары: кукуруза, соя, крупный рогатый скот, мясо, сыр и проч.
  • Энергоносители: нефть, газ, биотопливо, каменный уголь и проч.
  • Металлы: золото, медь, сталь и проч.
  • Недвижимость в крупнейших американских мегаполисах: Лос-Анджелесе, Нью-Йорке, Вашингтоне и проч.
  • Погода в США и Европе.

Список самых ликвидных фьючерсов

  1. Кукуруза (ZC). Более 350 тыс. сделок в сутки обеспечивают самую высокую ликвидность среди представленных товаров.
  2. Соевые бобы (ZS). Соя — одна из самых популярных в мире культур. Ежедневно заключается около 200 тыс. сделок с товарными фьючерсами на ее поставку.
  3. Нефть марки NYMEX WTI (CL). Объем торгов — около 1,2 млн. фьючерсов в день по 1000 баррелей каждый.
  4. Природный газ Henry Hub NYMEX (NG). Ежедневно на Чикагской бирже заключается 400 тыс. контрактов на поставку природного газа. Количество открытых позиций — около 1,4 млн. NG занимает 3-е место в мире по фьючерсам на физические товары.
  5. Индекс S&P500 (ES). Фьючерсы на ES позволяют минимизировать риски колебаний крупнейшего фондового индекса США. Воспользоваться такой возможностью готовы десятки тысяч трейдеров, что обеспечивает данному товарному фьючерсу высокую ликвидность.

Как получить доступ к торговле на бирже

Для торговли на CME необходим брокер, имеющий доступ к здешним торгам. В этом Чикагская площадка ничем не отличается от большинства других (естественно, мы не берем в расчет криптовалютные биржи и прочие сомнительные проекты).

Лучшие брокеры

Согласно информации на официальном сайте CME, торговлю на товарной площадке поддерживает 261 брокер. Однако среди них нет российских компаний, лишь 10 из них поддерживают русский язык.

Фактически единственный настоящий крупный американский брокер, который еще работает с россиянами.

  1. Есть поддержка на русском языке
  2. Хорошие комиссии
  3. Депозит можно пополнять рублями (мимо валютного контроля)

К минусам отнесу:

  • Минимальный депозит 10.000$
  • Комиссия за неактивность

Немецкий представляющий брокер IB для прямого выхода на зарубежные рынки. Здесь находится мой инвестиционный портфель.

  1. работает с россиянами
  2. наличие русскоязычной версии сайта
  3. вменяемые комиссии
  4. отсутствие платы за неактивность
  5. страховка в рамках законодательства США на $500к

К минусам отнесу:

  • Поддержка исключительно на английском и немецком
  • Сама служба поддержки работает плохо

Еще один интересный брокер для выхода за рубеж, причем не из семейства IB. К сожалению россиянам открывают договора только на Кипре.

  1. Приемлемые комиссии
  2. Факт успешной проверки работы со стороны SEC
  3. Русскоязычный сайт и поддержка
  • Кипрская юрисдикция
  • Плата за неактивность

Подробный обзор читайте тут. Бонусные 500$ при открытии счета можно получить здесь.

Компания является американской «дочкой» Финама и создана чтобы выводить на американский рынок клиентов из СНГ.

  1. Максимально простое открытие счета
  2. Русскоязычная поддержка
  3. Открытие счета от 200$
  • Довольно высокие комиссии
  • Разного рода дополнительные платежи

Предостережение о БО и Форексе

Следует различать реальную торговлю на фондовой либо товарной бирже и ее имитацию.

Если вы покупаете какой-либо актив (акцию, фьючерс — неважно), а потом его продаете — это и есть трейдинг. Вы можете заработать на этом несколько процентов, а можете потерять. Но эти потери также не будут катастрофическими. Ведь в любом случае вы взамен на свои деньги получаете контроль над активом (пусть даже подешевевшим).

КАК НАЧАТЬ ТОРГОВАТЬ НА БИРЖЕ CME НОВИЧКУ: РАСЧЕТ КАПИТАЛА

Перед каждым новичком в трейдинге в какой-то момент встает резонный вопрос: “Сколько нужно денег для того, чтобы начать торговать на бирже CME?” На фьючерсном рынке можно начать с гораздо меньшего капитала, чем на фондовом, но и несколькими десятками долларов не обойтись, как на FOREX. У разных фьючерсных брокеров разные требования по минимальному депозиту. Но не всегда этих денег достаточно для комфортной и эффективной торговли. Поэтому при расчете минимального капитала нужно исходить из того, какими фьючерсами вы собираетесь торговать и какой стиль торговли вы будете при этом использовать. Приведенные в этой статье примеры помогут вам определить минимальную сумму капитала, с которой лучше всего начать внутридневному фьючерсному трейдеру.

Торговля как на фьючерсном, так и на любом другом финансовом рынке сопряжена с риском. Еще до того, как вы начнете торговать, прежде всего необходимо выработать правильное мышление и подойти к делу системно и без лишних эмоций. Соблюдайте осторожность, особенно, спекулируя на фьючерсном рынке, поскольку при неправильном подходе часто достаточно всего одной неудачной сделки, чтобы уничтожить весь ваш торговый капитал. Если вы хорошо это осознали, тогда двигаемся дальше.

Одной из основных причин почему трейдеры тяготеют к рынку фьючерсов является относительно небольшой порог входа по сравнению с другими рынками. Например, чтобы открыть торговый счет для торговли на рынке акций вам нужно не менее 30 000$. Фьючерсный рынок более благосклонен к трейдеру, для начала торговли достаточно 5000$. Но как вы думаете, хватит ли этих средств, чтобы начать торговать на бирже CME? На этот вопрос мы постараемся ответить в сегодняшней статье.

  • Внутридневное маржевое обеспечение
  • Размер и цена тика
  • Риск-менеджмент
  • Расчет стартового капитала на примере фьючерса E-Mini S&P 500
  • Выводы

Начни пользоваться ATAS абсолютно бесплатно! Первые две недели использования платформы дают доступ к полному функционалу с ограничением истории в 7 дней.

Внутридневное маржевое обеспечение

Не существует какого-то конкретного минимального баланса вашего счета, который вы должны поддерживать, чтобы торговать на фьючерсах, однако у вас всегда должно быть достаточно средств, чтобы покрыть внутридневное маржевое обеспечение и колебания, возникающие во время удерживания открытых позиций.

Внутридневное маржевое обеспечение для каждого торгового инструмента может разительно варьироваться от брокера к брокеру. В большинстве брокерских компаний для торговли одним фьючерсным контрактом e-mini S & P500 (символ – ES) вам потребуется обеспечить внутридневную маржу в размере 500 долларов США. Это означает, что трейдеру требуется 500 долларов на счете (плюс сумма для покрытия колебаний во время удерживания открытых позиций), чтобы купить/продать один контракт E-mini S&P 500. На фьючерсном рынке внутридневное маржевое обеспечение является необходимым страховым взносом при покупке или продаже контракта. Это гарантия того, что трейдер сможет выплатить понесенный им убыток.

Здесь важно отметить, что в нашей статье речь идет исключительно о торговле внутри дня, то есть в рамках одной торговой сессии. Если ваша торговая стратегия предусматривает перенос открытых позиций через перерывы между торговыми сессиями, то вступают в силу другие условия торговли, предполагающие более высокие маржинальные требования (читайте публикацию «Леверидж и гарантийное обеспечение»).

Ввиду высокой ликвидности фьючерса E-mini S&P 500 и низких внутридневных маржинальных требований (далее мы будем использовать этот фьючерс в качестве примера) торговля на этом инструменте является оптимальным вариантом для новичков.

Если вы хотите торговать на других фьючерсных рынках, то вам нужно для начала узнать уровень внутридневной маржи для вашего торгового инструмента и правильно рассчитать стартовый капитал.

Размер и цена тика

Тик – это минимальное ценовое изменение фьючерсного контракта.

Размер и цена тика на разных торговых инструментах может быть разной.

Размер тика – это минимальное значение, на которое цена может измениться. Например, на фьючерсном контракте на евро (6E) размер тика равен 0,00005, а на фьючерсном контракте на золото – 0,10.

Ценой тика называют денежное выражение изменения цены фьючерсного контракта на один тик. Например, цена тика фьючерсного контракта на евро равна 6,25$, что означает, что при каждом изменении цены вверх или вниз на значение 0.00005 прибыль или убыток от сделки будет изменятся на 6,25$.

Для того, чтобы узнать размер и цену тика интересующего вас торгового инструмента, перейдите на сайт Чикагской товарной биржи CME Group и ознакомьтесь с его спецификацией.

Риск-менеджмент

Прежде чем мы перейдем к обсуждению минимального стартового капитала для внутридневной торговли на бирже CME, необходимо обратиться к такому важному понятию, как риск-менеджмент.

Дневные трейдеры не должны рисковать более чем одним процентом в сделке от своего счета. Торговля на счете в размере 10 000$ в таком случае предусматривает максимальный убыток равный 100$ в каждой отдельно взятой сделке. Таким образом, даже череда потерь не приведет к существенному снижению уровня капитала. Но опять же, все зависит от вашей торговой стратегии и максимальной просадки, которую она предполагает.

Риск в отдельно взятой сделке определяется разницей между ценой входа и ценой стоп лосс ордера (в тиках), умноженной на количество торгуемых контрактов и на стоимость каждого тика.

Расчет стартового капитала на примере фьючерса E-Mini S&P 500

В этом разделе мы рассмотрим с вами пример расчета минимального рекомендуемого капитала на примере фьючерса E-Mini S&P 500. Цена тика для этого торгового инструмента равна 12,50 $.

Если ваша торговая система предполагает использование стоп лосса равного четырем тикам (т. е. ордер стоп лосс находится на расстоянии четырех тиков от цены входа), тогда минимальный риск в одном трейде составит 4 x 12,50$ = 50,00$. В данном случае, исходя из правила одного процента, минимальный капитал должен быть не менее 5000$, а предпочтительно и больше. Если вы рискуете большей суммой в каждой сделке или торгуете одновременно более чем одним контрактом, тогда вам придется привести торговый капитал в соответствие с рисками, которые вы на себя берете.

Например, для торговли двумя контрактами по такой системе баланс необходимо увеличить до 10 000$.

Если ваша система предполагает стоп лосс в 6 пунктов, тогда риск в одном трейде составит 6×12,50$ = 75$. В этом случае минимальный торговый капитал должен быть равным 75 х 100$ = 7 500$. Для двух контрактов рекомендуется, чтобы у вас на счете было не менее 15 000$, а для торговли тремя контрактами – 22 500$ (исходя из трехтикового стоп лосса). Просто умножьте риск торговли одним контрактом по вашей стратегии на то количество контрактов, которыми вы хотите торговать.

Выводы

Итак, для того чтобы понять, сколько вам нужно денег, для того чтобы начать торговать на бирже CMЕ, определитесь для начала с процентом риска на сделку. Этот процент зависит от вашей торговой стратегии и максимальной относительной просадки, которую она предполагает. Риск в сделке может быть и ниже одного процента, все зависит от торгового подхода, который вы используете. Мы настоятельно рекомендуем новичкам для определения возможных рисков протестировать торговую систему на демо-счете.

Если риск в 1% в отдельно взятой сделке предполагается системой, то для внутридневной торговли на фьючерсе e-mini S&P 500 вам необходима сумма от 5000$ до 7500$ при стоп лоссе в 4 и 6 тиков соответственно.

Для того чтобы рассчитать минимальный капитал для торговли на других фьючерсах узнайте у вашего брокера цену тика торгового инструмента и уровень внутридневной маржи. После чего, используя примеры, приведенные в нашей статье, рассчитайте минимальный капитал, который позволит комфортно торговать на бирже.

Вы должны понимать, что, чем больше у вас имеется средств на счете, тем больше ваш финансовый буфер. Торговля с недостаточно большим капиталом может стать самой большой ошибкой трейдера, который пытается начать торговать на бирже.

Но является ли размер счета единственным критерием успеха в торговле фьючерсами? Конечно же нет! Помимо денег вам также необходимо обладать проверенной торговой системой и всеми необходимыми качествами профессионального трейдера (чит. cтатью «10 правил успешного трейдера»)

Надеемся, что вам была полезна эта статья. Делитесь мнением в комментариях! До встречи, друзья!

Чикагская товарная биржа CME

Chicago Mercantile Exchange (CME Group или сокращённо CME) – это крупнейшая в Мире биржевая система, в рамках которой обращаются расчётные и поставочные контракты на различные товарные и финансовые активы.

Главное отличие Чикагской товарной биржи от рынка FOREX заключается в централизации операций, т.е. все сделки, проведённые трейдерами, фондами или корпорациями в рамках данной системы, отслеживаются и попадают в поле зрения других участников торгов.

История появления CME

Официально Чикагская Товарная Биржа была создана в 1919 году, когда в штатном режиме начала работать клиринговая палата – специальный орган, ответственный за проведение расчётов между участниками торгов. Формально CME к этому моменту существовала уже 20 лет, только называлась по-другому – «Чикагская Биржа Масла и Яиц».

Именно в 1899 году для страховки от ценовых колебаний американские предприятия стали активно использовать специальные контракты – фьючерсы и форварды, а самыми рискованными операциями, как известно, являются сделки на рынке продовольствия. Собственно, именно поэтому за CME закрепилось «товарное» название, хотя сегодня там можно торговать фьючерсами на валюты, фондовые индексы и прочие активы, которые по своей экономической сути далеки от сырьевого рынка.

Торговые инструменты CME

На Чикагской Товарной Бирже в настоящее время можно покупать и продавать фьючерсы на следующие сырьевые активы:

  • зерновые и бобовые культуры (пшеницу, кукурузу, овёс, сою и её производные);
  • живой скот, говядину и постную свинину;
  • молоко, сыр и сливочное масло;
  • древесину, кофе, какао-бобы и сахар;
  • энергию (сырую нефть, газ, этанол и т.д);
  • промышленные металлы (железную руду, алюминий, медь и т.д);
  • драгметаллы (золото, серебро, палладий и платину).

Форекс-трейдеры также активно торгуют на CME, так как там можно работать с фьючерсами на популярные валюты (USD, EUR, GBP, CAD, JPY, AUD, NZD, MXN, RUB и др.).

Не меньшей популярностью пользуются контракты на фондовые индексы, среди которых наиболее ликвидными считаются мини-фьючерсы на S&P500 и NASDAQ.

Фонды и частные инвесторы, предпочитающие работать с долговыми бумагами, также являются постоянными участниками торгов на CME, так как на данной площадке можно купить фьючерсы и опционы на облигации.

Кроме этого, предприятия, результат работы которых существенно зависит от климатических условий (например, фермеры или нефтяные компании, разрабатывающие шельф), на CME могут застраховаться при помощи специальных погодных фьючерсов.

Дело в том, что холдинговая компания CME Group прошла долгий путь слияний и поглощений и на сегодняшний день объединяет в себе следующие площадки и торговые системы:

  • CME (собственно, сам предмет сегодняшней темы);
  • CBOT (Чикагская Фьючерсная Биржа);
  • NYMEX (Нью-Йоркская Товарная Биржа, включая подразделение COMEX, специализирующееся на металлах).

Полезные ресурсы на сайте CME

Для тех, кто торгует через систему CME Globex, её преимущества очевидны, взять хотя бы информацию по реальным объёмам, которая в режиме реального времени поступает в торговый терминал.

Гораздо интереснее ответить на вопрос – могут ли почерпнуть для себя что-то полезное на сайте CME трейдеры, торгующие через дилинговые центры? Ответ однозначен – могут.

Во-первых, корреляция между ценами «ближних» валютных фьючерсов и котировками соответствующих пар на межбанковском рынке Forex достигает практически единицы, поэтому можно предположить, что и распределение объёмов на CME будет достаточно точно отражать настроения всего рынка в целом.

Чтобы найти информацию по объёмам торгов фьючерсами, можно воспользоваться двумя путями, первый – открыть соответствующий график на сайте биржи и прицепить к нему индикатор «Volume & Open Int.».

В этом случае трейдер получит информацию по объёмам и открытому интересу на конкретном фьючерсе. В частности, на рисунке выше представлена информация для декабрьского контракта на канадский доллар, т.е. статистика по всем остальным срочным сделкам, экспирация которых наступит позже декабря, просто выпадает.

Второй подход позволяет получить обобщённую информацию по всем фьючерсам на выбранный базовый актив. Для этого потребуется зайти в следующий подраздел сайта CME:

На валютных фьючерсах разница между рассмотренными показателями не критична, так как популярностью всегда пользуется именно ближний контракт, а вот на сырье подобные отклонения могут существенно исказить результаты анализа.

Во-вторых, на сайте CME есть специальный обучающий раздел (http://www.cmegroup.com/education/browse-all.html) в котором собрано колоссальное количество качественных статей и видео-уроков по любой тематике, единственный их недостаток – это изложение на английском языке.

В-третьих, кроме фьючерсов на CME также обращаются и опционы, поэтому информацию по объёму торгов данными контрактами можно использовать для построения «опционных уровней». С их помощью можно с высокой степенью достоверности определять потенциальные цели движения валютной пары.

В качестве краткого итога отмечу, что, несмотря на все преимущества Чикагской Биржи по сравнению с межбанковским (или «кухонным») Forex, CME обладает и некоторыми существенными недостатками, а именно:

  • на данной площадке меньше выбор валютных инструментов;
  • чтобы здесь торговать с адекватными рисками, придётся внести на счёт несколько тысяч долларов;
  • при определённых обстоятельствах трейдер может задолжать денег брокеру, что в любом дилинговом центре исключено.

Применение профиля рынка в торговле на Форекс

В чем суть корреляции валютных пар на Форекс и как использовать это явление в трейдинге

Что собой представляют CFD контракты на Форекс и как с ними работать

Простейшая из прибыльных стратегий на рынке Форекс 2020-10-05 Лучшие трейдеры рынка бинарных опционов 2020-09-18 Лучшие платформы бинарных опционов на сегодняшний день 2020-08-30 Вывод средств из Pocket Option – доверять ли компании 2020-08-22 Лучшая стратегия для счетов в Pocket Option 2020-08-09 Хедж-фонды: устройство, функцции, риски 2020-07-09 OTC опционы в Pocket Option и у других брокеров 2020-06-20 Актуальные бонусы Pocket Option и код на 100 процентов 2020-06-17 Разновидности стратегий для графика Крестики нолики 2020-05-17 Что стоит почитать о Форекс 2020-04-17

© 2013-2020 RATINGS Forex, Все права защищены

Копирование и любое другое использование любых материалов сайта ratingsforex.ru строго запрещено и преследуется по закону об авторском праве.

Как я открывал счёт на CME

На новогодних праздниках заморочился открытием счета на CME.
Какой от этого профит:
1. ГО поменьше (а в некоторых случаях значительно меньше). Пример: микроконтракт евро на CME стоит 569500р (EURUSD=1.36), ГО 8308р. На фортсе это будет 12-13 контрактов, ГО 17-19к, разница в 2 раза.
2. Торговля почти круглосуточно, т.е. гэпы с утра меньше и больше вероятности выйти нормально по стопу ночью, когда фортс не торгуется. Это важно на драгметаллах, т.к. там сильные движения часто происходят именно ночью.
3. Можно зашортить S&P на хаях)

Теперь негативные моменты:
1. Комиссии больше, чем на фортсе. За микроконтракт евро на CME с меня взяли 1.33$*33.5=44.5р., на фортсе за этот объем возьмут 1,24*13=16р. За фьюч S&P mini (стоит примерно 3.1млн. р.) с меня взяли 2.31$*33.5=77р., на фортсе за 33 фьюча на РТС (аналогичный объем) возьмут 2,24*33=74р. Но фьюч на РТС более волатильный, так что тут опять фортс выгоднее. Правда если вы совершаете много сделок, можно поторговаться за комиссии у американского брокера и снизить их раза в полтора.
2. NinjaTrader не настроить так, как я привык. Настроек меньше, чем в квике. Пример: в квике, уменьшив масштаб графика (не таймфрейм), я могу смотреть график за последние 1.5 года, в ниньзе при минимальном масштабе на часовике видно только последнюю неделю, остальное надо листать. Да и много чего еще там не нашел.
3. Вывод любой суммы стоит дорого, в моём случае фиксированный тариф 30$, бывает и больше.

Перевод денег:
Сначала нужно перевести рубли в доллары по выгодному курсу. Для этого можно выбрать обменник, например здесь quote.rbc.ru/cash/, и пойти своим ходом менять наличку. Но это чревато тем, что нужно куда-то ехать (иногда далеко) и по пути могут настучать по голове, особенно если сумма большая. Так что я решил попробовать поменять рубли по курсу ЦБ прямо на валютном рынке ММВБ. Как это делается:
— Переводим деньги с ФОРТС или ММВБ на валютный рынок, это делается быстро и бесплатно
— Открываем долларовый счет в банке брокера, чтобы не платить лишние 25$ за перевод в сторонний банк.
— Покупаем нужное кол-во лотов USDRUB_TOD (если нужно обналичить сегодня) — 1 лот равен 1000$. Комиссия у Открытия равна 0.014% + с 20.01 биржа будет брать 29р за сделку
— ! ВАЖНО: Если есть прибыль за текущий год, перед выводом средств лучше выплатить налог в рублях, иначе его возьмут с долларового перевода. Для этого узнаём сумму налога и выводим с рублевого счета ровно эту сумму
— Подаем заявку на вывод на долларовый банковский счёт (у Открытия через квик вывести нельзя, только через личный кабинет), комиссия за вывод 0.15%. Едем в ближайший офис банка за наличкой.

В итоге даже учитывая все комиссии, менять через биржу получилось выгоднее, чем по лучшему курсу в обменнике на quote.rbc.ru/cash/

Дальше нужно выбрать банк для международного перевода и открыть там долларовый счёт. Я нашёл 2 банка с минимальной комиссией. Первый это Авангард — там адекватный валютный контроль (общался с ними, даже не будучи их клиентом), хорошие отзывы у тех, кто уже переводил деньги, комиссия 0.2%, лимита по сумме нет.

Но я решил перевести через Альфа-банк, т.к. там комиссия за перевод фиксированная 459р. Потом понял, что зря:
— Для открытия валютного счета нужно подключить платный пакет услуг. Я подключил пакет за 500р в месяц, т.к. там был максимальный лимит по сумме
— Лимит перевода через интернет-банк 150000р в сутки. Чтобы увеличить лимит до максимума (300000р.) нужно подключить услугу за 200р + 300р в год
— С валютным контролем пообщаться напрямую нельзя! Только через девочку из колл-центра. В итоге отправлял перевод 3 раза, им всё время чего-то не хватало.

Список документов для валютного перевода брокеру (это касается любого банка):
1. Уведомление от брокера об открытии счёта, с номером счёта, реквизитами, ФИО и т.п. на русском языке
2. Договор, где написано, какие услуги оказывает брокер (у меня это называлось «Материалы по открытию фьючерсного счета», pdf на 42 страницы) на русском языке
3. На всякий случай еще отправлял сканы заполненной и подписанной анкеты на открытие счёта, хотя это вроде не нужно.

После подтверждения перевода банком деньги в моём случае пришли через 1-2 часа.
После совершения первых сделок обязательно сверьте комиссию, которую сняли по факту, с заявленной комиссией. С меня содрали в 3 раза больше, сославшись на ошибку, на след. день вернули разницу. Судя по отзывам на форумах, это часто случается, видимо проверяют «на лоха»)

Платные котировки CME Group

Ранее мы писали, что с 1го марта 2014 г. котировки CME — фьючерсов, которые торгуются на биржах, входящих в CME Group станут платными для трейдеров, которые откроют счет после 1го марта.

Сейчас этот момент уже настал и вкратце расскажем о том, как происходит процедура подписки на платные котировки.

После открытия счета новому клиенту надо зайти в личный кабинет с использованием своего логина и пароля и в личном кабинете перейти на закладку: Futures и далее — CME Market Data. После перехода в данный раздел появится текст соглашения о предоставлении котировок CME Group на платной основе. С этим соглашением необходимо ознакомиться и согласиться.

В принципе можно отказаться, но в этом случае вы не сможете торговать фьючерсами с бирж CME, NYMEX, COMEX, CBOT. Но предположим, что вы согласились и дали свой «акцепт».

После того, как вы ознакомились и согласились с условиями подписки вы переходите в раздел выбора необходимой вам подписки:

Как вы видите (по столбцам) есть возможность подписываться раздельно по биржам : отдельно на cme , cbot, nymex и comex. Либо есть возможность подписаться на Bundle — одновременно на все биржи CME Group. В этом случае есть экономия на один или пять долларов.

Трейдер может подписаться на так называемый Top of book. В этом случае клиент будет получать котировки с биржи БЕЗ ГЛУБИНЫ РЫНКА. То есть сможете видеть последние цены сделки, лучший бид и аск, объемы, изменения и так далее, но ему не будет доступен биржевой «стакан» (DOM — depth of market). Стоимость подписки на Top of book — один доллар в месяц для одной биржи или 3 доллара за все четыре биржи. В принципе, если вы торгуете среднесрочно или только с графика такой подписки будет достаточно.

Если трейдеру необходимо видеть в том числе и глубину рынка, то необходимо выбирать вторую строку и подписываться на опцию «Depth of Market». В этом случае вы дополнительно к первому варианту получаете еще и биржевой «стакан» — DOM.

Как вы видите стоимость подписки на глубину рынка — 5 (пять) долларов за биржу в месяц. Или 15 долларов за Bundle из четырех бирж (CME, CBOT, NYMEX, COMEX).

Подписка на Depth of market «перекрывает» подписку на Top of book. То есть выбирать одновременно оба варианта не надо. Подписавшись на Depth of market вы автоматически получаете все возможности подписки Top of book.

На рисунке выбрана опция получения котировок с биржевым «стаканом» включительно только для биржи CME. Стоимость такой подписки составляет 5$ в месяц. Деньги списываются со счета клиента в момент подписки и далее раз в месяц.

Как определить на какую биржу надо подписаться, а на какую не надо? Это очень просто. Перейдите на страницу Спецификации инструментов. В правом верхнем углу таблицы выберите группировку не по рыночной группе (по умолчанию), а по биржам: «By: exchange»:

После этого последовательно просмотрите закладки CBOT, CME, COMEX, NYMEX. И зная, какие фьючерсы вы планируете торговать — сделайте для себя выбор необходимых бирж.

Котировки CME

Возможна комбинация подписок. К примеру вы планируете активно торговать фьючерс на евродоллар (6e) и e-mini s&p 500 (es) и для этого вам нужен биржевой стакан (DOM — depth of market). Но кроме того вы хотите смотреть котировки и графики на нефть и на золото. Нефть торгуется на NYMEX, а золото на COMEX. Тогда вам подойдет такая комбинация подписки:

То есть подписываетесь на Top of book для бирж NYMEX и COMEX , а также подписываетесь на биржевой «стакан» (DOM- Depth of Market) для биржи CME. Это позволит решить вашу задачу. Стоимость такой подписки — $7 в месяц.

Игра по-крупному: товарная биржа в Чикаго запустила торговлю фьючерсами на биткоин

Чикагская товарная биржа (CME Group), крупнейшая в мире, запустила торговлю фьючерсами на биткоин. Сейчас инвесторы могут купить срочный биржевой контракт на январь, февраль, март и июнь.

На открытии торгов биржи январский фьючерс стоил $20,6 тыс. За два часа цена снизилась на 11% до $18,3 тыс. В то же время в полдень по московскому времени контракт торговался на уровне $19,3 тыс. Менее чем за сутки на CME было продано 645 фьючерсов, а общий объёмом торгов превысил $60 млн.

Ранее фьючерсами на биткоин начал торговать чикагский биржевой оператор CBOE (Chicago Board Options Exchange) Global Markets. На первом в мире открытии торгов контракт на январь стоил $15,4 тыс. После этого за несколько часов цена январских и февральских фьючерсов подскочила более чем на 25% — до $18,79 тыс. и $19,14 тыс., сообщает Bloomberg. Стремительный рост цен привёл к двухразовой остановке торгов на бирже.

Цены конкурирующих контрактов на CBOE и CME близки по значению. Вместе с тем их динамика в некоторые моменты показывает противоречие. Причина заключается в разной базе расчёта стоимости — цены на фьючерсы CME основаны на информации о торгах на четырёх криптобиржах (Bitstamp, GDAX, itBit и Kraken), тогда как цены CBOE базируются только на данных биржи Gemini.

CME Group и CBOE Global Markets одними из первых выступили с инициативой запустить торги фьючерсами на биткоин. Позже Nasdaq — одна из главных фондовых бирж США — также объявила о своём намерении торговать фьючерсными контрактами на популярную криптовалюту в первой половине 2020 года. Ранее, 1 декабря, комиссия по торговле товарными фьючерсами США разрешила некоторым биржам продавать долгосрочные контракты на биткоин с 18 декабря.

Напомним, фьючерсный контракт на биткоин представляет собой обязательство продать или купить определённое количество криптомонет по фиксированной цене в заранее установленное время.

Игра началась

По мнению профессора департамента финансов НИУ ВШЭ Александра Абрамова, с введением фьючерсных торгов операции с биткоином стали доступны для крупных финансовых инвесторов.

«Значение фьючерсного рынка заключается в том, что теперь банки, пенсионные фонды и другие крупные финансовые структуры смогут покупать инструмент, привязанный к цене биткоина. Это очень значимое событие, поскольку расширяются возможности финансовой сферы», — отметил Абрамов в разговоре с RT.

Во многом приток вложений со стороны значимых игроков финансового рынка связан с торговлей фьючерсами на регулируемой бирже в Чикаго, при том что торговля биткоинами осуществляется на неконтролируемых криптобиржах. Об этом в разговоре с RT напомнила медиа-менеджер блокчейновой букбилдинг-платформы ICOadm.in Кира Егорова.

«Большинство крупных инвесторов имеют обязательства по учёту активов, которыми они владеют. Биткоины нигде учитывать нельзя, потому что они не регулируются законом. А фьючерсы можно, потому что они торгуются на официальной бирже. Соответственно, появляется возможность инвестиций для огромного числа новых инвесторов. В основном это институциональные игроки», — пояснила Егорова.

По словам Александра Абрамова, фьючерсный контракт является инструментом хеджирования (комплекс мер по страхованию финансовых рисков. — RT), поэтому позитивный эффект связан с появлением более реалистичного взгляда на цену биткоина со стороны профессиональных игроков, что позволит сделать курс криптовалюты менее волатильным и более предсказуемым.

Однако аналитики отмечают и возможное усиление рисков для финансовой системы с началом торговли фьючерсами.

«Все риски биткоина как очень волатильной валюты с непонятным ценообразованием теперь переносятся на финансовые структуры. Это очень рискованный и неоднозначный шаг», — считает Александр Абрамов.

Абрамов уверен, что торговля долгосрочными контрактами станет своего рода тестом на финансовую добропорядочность американских бирж. Опасения эксперта связаны с действиями игроков фьючерсного рынка, которые могут привести не к порядку в ценообразовании и созданию прозрачного рынка, а к серьёзному усилению спекуляций.

Против тренда

Любопытно, что запуск торгов фьючерсами на CME привёл к ослаблению биткоина. В понедельник, 18 декабря, по данным сервиса Coinmarketcap.com цена криптовалюты составила $18,9 тыс. на момент публикации материала. Курс опустился после рекордного взлёта накануне. Так, 17 декабря биткоин впервые преодолел отметку в $20 тыс. за монету.

Александр Абрамов уверен, что такая реакция популярной криптовалюты на запуск фьючерсных торгов является хорошим сигналом для рынка.

«На цену биткоина брошен спокойный профессиональный взгляд со стороны финансовых структур. Если это будет снижать цену биткоина, то фьючерсные биржи хорошо справляются со своей функцией, делая ценообразование более предсказуемым и реалистичным», — отмечает Абрамов.

В то же время ряд экспертов не исключают, что снижение курса может носить временный характер. С одной стороны, рынок ждёт коррекции, с другой — некоторые держатели биткоинов хотят зафиксировать прибыль и трейдеры пытаются играть на понижение.

Как зарабатывать трейдингом по-взрослому: 10 фактов о торговле на Чикагской бирже CME

Чикагская товарная биржа CME — самая крупная площадка в мире для трейдинга. Это не «кухня» для простаков, а мировая база для серьёзной биржевой торговли. Как начать работу на CME и что это вообще за «зверь»? Если вы хотите заниматься трейдингом всерьёз — пора это узнать.

Фраза «финансовая самостоятельность» стала мантрой XXI века. Любая мотивационная книга или статья, начиная со старика Кийосаки и заканчивая инфокурсами десятиклассника Пупкина, призывает прекратить работать «на дядю», начать инвестировать и обзавестись, наконец, пентхаусом в Майями. (Ну, или хотя бы купить квартиру в Бирюлёво за год). Цели отличные, но что происходит в реальности с амбициозными новичками, решившими приумножить накопленные средства и выбирающими финансовые инструменты?

К сожалению, подавляющее большинство погружается в рискованные спекуляции криптовалютой или увязает в песочницах бинарных опционов и на «Форексе», в лучшем случае периодически обыгрывая «кухню» на скромные суммы, а чаще всего — теряя деньги и разочаровываясь в самой сути трейдинга. И лишь немногие пытаются заглянуть за пределы песочницы в мир настоящих биржевых волков.

Чикагская товарная биржа (Chicago Mercantile Exchange) — это та самая настоящая, а не «кухонная» биржа, где профессионально торгуют фьючерсами и опционами. Если вы слышали об индексе Доу — Джонса — знайте, что он принадлежит сейчас именно CME. Уже впечатляет, не правда ли? И это только один из интересных фактов о глобальной торговле в сердце промышленной Америки — Чикаго.

Из этой статьи вы узнаете 10 основных фактов о трейдинге на CME и сможете решить, подходит ли вам карьера чикагского волка.

Что такое CME

Chicago Mercantile Exchange — это один из главных мировых центров, где ведётся торговля самыми ликвидными финансовыми деривативами (фьючерсными и опционными контрактами). Строго говоря, сейчас это даже не одна биржа, а целая группа Чикагской товарной биржи — CME Group Inc. Она объединяет 4 биржи — две чикагские и две нью-йоркские. История собственно CME и её «сестры» CBOT — (Чикагской торговой палаты) уходит в XIX век.

1) Что представляет собой Чикагская товарная биржа

Если вы читали знаменитую «Трилогию желания» Теодора Драйзера, то, вероятно, помните, что в третьей книге («Титан») великий Фрэнк Каупервуд ведёт торговлю именно на Чикагской бирже. А прототипом для Каупервуда стал американский миллионер Чарльз Йеркс.

Иными словами, CME — это солидная торговая площадка с почти двухвековой историей. Каждый день тут фиксируется свыше 100 млн открытых позиций по фьючерсам и опционам, а ежедневный объём торговли достигает 15 млн.

Штаб-квартира CME Group расположена в небоскрёбе Chicago Loop, который был построен в 1930-х. Это центр Чикаго, место расположения самых главных американских компаний. Например, один из соседей CME Group — отделение Федерального резервного банка США.

В этом здании находится сердце Чикагской биржи — открытый торговый зал. Здесь, как и два века назад, сделки совершаются в нестихаемом шуме, под активную жестикуляцию. Но в третьем тысячелетии всё-таки основной объём сделок проходит через интернет. Они совершаются на платформе Globex. Это электронная торговая палата, функционирующая по рабочим дням, 23 часа в сутки. 1 час — перерыв.

2) Чем CME отличается от FOREX

Чикагская товарная биржа — это участник глобальной торговли, во многом формирующий мировой рынок и определяющая мировые цены на важнейшие активы (в том числе энергоносители, зерно, драгоценные металлы, валюты). Здесь совершают сделки не только физические лица (трейдеры), но также фонды и корпорации.

«Форекс», в отличие от CME, представляет собой закрытую локальную площадку, где ведётся не торговля, а игра в торговлю. Есть межбанковский рынок FOREX, но в России вы с 99% вероятностью откроетесь в кухне, крупной, вроде ForexClub, но кухне. С маленькими деньгами на межбанк не попасть, а что микролоты собираются в лот и отправляются на глобальный рынок FOREX, конечно сказки.

Но всё же главное отличие от «Форекса» заключается даже не в глобальности охвата и серьёзности торговли, а в самой системе. FOREX — это «кухня», где торги непрозрачны и контролируются хозяевами площадки. На CME все операции централизированы и прозрачны, их могут отследить другие участники торгов.

3) Что такое фьючерсы и опционы

На CME торгуют не самими товарами, а финансовыми деривативами — контрактами. Конкретно — фьючерсами и опционами. Эти инструменты изначально были созданы для того, чтобы защитить участников сделок от риска, но теперь используются трейдерами для заработка на колебании цен.

Фьючерсы — это твёрдые контракты, согласно которым две стороны договариваются о купле-продаже конкретного актива по чётко зафиксированной цене в течение определённого срока. Это защищает участников сделки от колебания цен. Но фьючерсы можно продавать — чем и занимаются в США с середины XIX столетия. Продать фьючерс можно до даты доставки.

Опционы на фьючерсы — это финансовый инструмент, при котором покупатель получает право на приобретение или продажу выбранного актива по установленной цене (но это право, в отличие от фьючерсного контракта, не является обязанностью).

Важный нюанс: не стоит путать опционы на фьючерсы, которыми торгуют на CME, с бинарными опционами, серьёзно подорвавшими репутацию этого понятия. Бинарные опционы — это простейшие ставки в пределах «кухни», работающие практически по принципу пари и не имеющие никакого отражения в реальной экономике. На Чикагской товарной бирже опционы соответствуют реальным фьючерсам на реальные активы.

Вот этими-то контрактами, выставленными на CME, и торгуют в глобальном масштабе миллионы трейдеров, фондов и корпораций.

4) Чем торгуют на CME

Чикагская товарная биржа отражает глобальные тренды мировой экономики. Поэтому здесь представлены фьючерсные и опционные контракты на самые важные и ликвидные активы планеты — основу мирового благосостояния:

  • Сельскохозяйственные товары. Биржа предоставляет масштабные возможности для торговли зерном, молочными и мясными продуктами, кофе, сахаром, какао и др.
  • Энергоносители. Вы можете покупать и продавать фьючерсы и опционы на нефть, газ, уголь и другие ресурсы.
  • Драгоценные металлы. Основные — это золото (до сих пор самый ликвидный актив из драгметаллов), серебро, платина.
  • Валюты. Помимо лидеров по ликвидности — евро и йены — на CME торгуют контрактами на юань, австралийский и канадский доллар и другие денежные единицы, включая биткоины (это новинка).
  • Фондовые индексы. Кроме самого известного — индекса Доу — Джонса — на CME торгуют фьючерсами на индексы S&P500, Nasdaq, Nikkei и др.
  • Процентные ставки. Тут даже можно попытаться заработать на прогнозах по изменению ставки российского Центробанка.

И это далеко не полный перечень!

Чикагская товарная биржа: только факты

Факт 1. Самая крупная товарно-сырьевая биржа

Хотя CME не так «распиарена», как Уолл-стрит, трейдеру стоит обратить на неё внимание: именно она считается самой крупной товарной биржей не только Америки, но и всего мира.

Факт 2. История CME Group началась в 1848 году

Основа CME Group — это слившиеся в 2007 году CME (Чикагская товарная биржа) и CBOT (Чикагская торговая палата).

Chicago Board of Trade была создана в 1848 году. Вначале она торговала реальными товарами, но в 1864 году была зафиксирована первая фьючерсная сделка. Сейчас CBOT специализируется на торговле фьючерсами на сельхозтовары. Её второе название — Чикагская фьючерсная биржа.

CME появилась в Чикаго на полвека позже — в 1898 году — и тоже специализировалась на сельхозтоварах. Но в XX веке объём активов постепенно увеличивался: в их числе появились драгоценные металлы, нефть, а в 2020 году — и криптовалюта.

Факт 3. Всё начиналось с хлеба, молока и масла

CME первоначально называлась «Чикагской биржей молока и масла». А CBOT торговала зерном. Эти две чикагские сестры специализировались на двух частях бутерброда. Сейчас это кажется забавным, но если захотите поторговать фьючерсами на зерно и другие сельхозтовары — добро пожаловать.

Факт 4. А сейчас можно купить фьючерсы даже на изменение погоды

Экзотические фьючерсы составляют незначительную долю контрактов на CME, но они есть. Например, можно купить фьючерсы на изменение погодных условий или изменение цен на рынке недвижимости. Это тоже экономические риски, так почему бы ими не проторговать?

Факт 5. CME сегодня — это 4-в-1

«Бутерброд» из CME и CBOT появился сравнительно недавно — в XXI веке, в 2007 году. Это сразу сделало CME Group одной из крупнейших торговых площадок мира. А в 2008 году к Группе присоединились две нью-йоркские биржи — товарная NYMEX и специализирующаяся на торговле металлами COMEX.

Факт 6. CME купила индекс Доу — Джонса

Сейчас 90% фондовых индексов, включая индекс Доу — Джонса, принадлежит именно Чикагской товарной бирже. Индексы — это тоже предмет торговли. Например, самый ликвидный инструмент биржи — фьючерс на фондовый индекс S&P 500, в который включены 400 промышленных, 40 финансовых, 40 коммунальных и 20 транспортных корпораций.

Факт 7. Ежедневно на CME совершается 12 млн сделок

Каждый день на Чикагской товарной бирже фиксируется более 100 млн открытых позиций по фьючерсным и опционным контрактам, а сделок заключается свыше 12 млн.

Факт 8. В зале заключается 1 млн контрактов

На территории громадного open outcry — торгового зала CME Group — ежедневно в шуме, гаме и азарте заключается 1 млн сделок. Но в интернет-пространстве — на порядок больше.

Факт 9. Нефть — третий по ликвидности актив CME

Может показаться, что раз внимание мировой политики сосредоточено на нефти, то это самый ликвидный актив на бирже. На самом деле в топе по ликвидности нефть занимает только третью позицию. Как уже говорилось, на первом месте — фьючерсный контракт на фондовый индекс S&P 500. Второй по ликвидности инструмент — фьючерс на десятилетние казначейские облигации Банка США.

После тройки призёров идут пятилетние, двухлетние и тридцатилетние казначейские облигации, 7-е место занимает золото, а 8-е и 9-е места у контрактов на евро и йены.

Факт 10. На CME можно торговать криптовалютными фьючерсами

Чикагская товарная биржа — развивающийся механизм. Если какой-то актив становится очень востребованным, на него появляются контракты на CME. Биржа отражает историю развития мировой экономики: когда-то людей больше всего интересовали зерно и молоко, в ХХ веке акцент сместился на энергоносители, а с 2020 года трейдеры CME могут торговать и фьючерсами на цифровую валюту.

Как начать работу на CME

Если есть деньги и желание, можно отправиться в Чикаго, прийти в Chicago Loop и начать торговлю прямо в зале. Но есть и более простой способ: сидя дома (в кафе, на пляже…) вести торговлю через интернет.

Для того чтобы стать трейдером на CME, сначала нужно выбрать брокера, зарегистрироваться у него (для этого достаточно одного документа — российского паспорта), а затем открыть торговый счёт.

Как «не «напороться» на «кухню»? Можно самостоятельно проверить брокера на сайте NFA (Национальной фьючерсной ассоциации) или на сайте CME. Или, как вариант, воспользоваться рекомендациями опытных трейдеров, уже работающих на Чикагской бирже.

Советы профессионала будут полезны новичку во многих моментах. Ведь желания торговать мало, нужно разобраться во множестве нюансов: например,

  • в спецификации фьючерсных контрактов;
  • расписании торгов;
  • механизмах образования прибыли и убытка;
  • особенностях маржинального плеча на фьючерсах;
  • видах ордеров для совершения операций на рынке и особенностях их использования…

Обо всём этом и о многом другом доступным языком рассказывает, к примеру, Telegram-канал MonsterTraders, так же сайт автора https://monstertraders.io

Естественно, стоит разобраться в классических стратегиях трейдинга (чтобы не изобретать велосипед), а ещё очень важно почитать о психологии биржевой торговли. Ведь многое зависит от темперамента, выдержки и психологического настроя трейдера.

Фильм о чикагских трейдерах — это интересно

Кстати, на канале MonsterTraders собрана богатая подборка видео на тему работы на Чикагской товарной бирже. Вот один из фильмов, посвящённый чикагским волкам из Chicago Loop и секретам их профессии.

Как я открывал счёт на CME

На новогодних праздниках заморочился открытием счета на CME.
Какой от этого профит:
1. ГО поменьше (а в некоторых случаях значительно меньше). Пример: микроконтракт евро на CME стоит 569500р (EURUSD=1.36), ГО 8308р. На фортсе это будет 12-13 контрактов, ГО 17-19к, разница в 2 раза.
2. Торговля почти круглосуточно, т.е. гэпы с утра меньше и больше вероятности выйти нормально по стопу ночью, когда фортс не торгуется. Это важно на драгметаллах, т.к. там сильные движения часто происходят именно ночью.
3. Можно зашортить S&P на хаях)

Теперь негативные моменты:
1. Комиссии больше, чем на фортсе. За микроконтракт евро на CME с меня взяли 1.33$*33.5=44.5р., на фортсе за этот объем возьмут 1,24*13=16р. За фьюч S&P mini (стоит примерно 3.1млн. р.) с меня взяли 2.31$*33.5=77р., на фортсе за 33 фьюча на РТС (аналогичный объем) возьмут 2,24*33=74р. Но фьюч на РТС более волатильный, так что тут опять фортс выгоднее. Правда если вы совершаете много сделок, можно поторговаться за комиссии у американского брокера и снизить их раза в полтора.
2. NinjaTrader не настроить так, как я привык. Настроек меньше, чем в квике. Пример: в квике, уменьшив масштаб графика (не таймфрейм), я могу смотреть график за последние 1.5 года, в ниньзе при минимальном масштабе на часовике видно только последнюю неделю, остальное надо листать. Да и много чего еще там не нашел.
3. Вывод любой суммы стоит дорого, в моём случае фиксированный тариф 30$, бывает и больше.

Перевод денег:
Сначала нужно перевести рубли в доллары по выгодному курсу. Для этого можно выбрать обменник, например здесь quote.rbc.ru/cash/, и пойти своим ходом менять наличку. Но это чревато тем, что нужно куда-то ехать (иногда далеко) и по пути могут настучать по голове, особенно если сумма большая. Так что я решил попробовать поменять рубли по курсу ЦБ прямо на валютном рынке ММВБ. Как это делается:
— Переводим деньги с ФОРТС или ММВБ на валютный рынок, это делается быстро и бесплатно
— Открываем долларовый счет в банке брокера, чтобы не платить лишние 25$ за перевод в сторонний банк.
— Покупаем нужное кол-во лотов USDRUB_TOD (если нужно обналичить сегодня) — 1 лот равен 1000$. Комиссия у Открытия равна 0.014% + с 20.01 биржа будет брать 29р за сделку
— ! ВАЖНО: Если есть прибыль за текущий год, перед выводом средств лучше выплатить налог в рублях, иначе его возьмут с долларового перевода. Для этого узнаём сумму налога и выводим с рублевого счета ровно эту сумму
— Подаем заявку на вывод на долларовый банковский счёт (у Открытия через квик вывести нельзя, только через личный кабинет), комиссия за вывод 0.15%. Едем в ближайший офис банка за наличкой.

В итоге даже учитывая все комиссии, менять через биржу получилось выгоднее, чем по лучшему курсу в обменнике на quote.rbc.ru/cash/

Дальше нужно выбрать банк для международного перевода и открыть там долларовый счёт. Я нашёл 2 банка с минимальной комиссией. Первый это Авангард — там адекватный валютный контроль (общался с ними, даже не будучи их клиентом), хорошие отзывы у тех, кто уже переводил деньги, комиссия 0.2%, лимита по сумме нет.

Но я решил перевести через Альфа-банк, т.к. там комиссия за перевод фиксированная 459р. Потом понял, что зря:
— Для открытия валютного счета нужно подключить платный пакет услуг. Я подключил пакет за 500р в месяц, т.к. там был максимальный лимит по сумме
— Лимит перевода через интернет-банк 150000р в сутки. Чтобы увеличить лимит до максимума (300000р.) нужно подключить услугу за 200р + 300р в год
— С валютным контролем пообщаться напрямую нельзя! Только через девочку из колл-центра. В итоге отправлял перевод 3 раза, им всё время чего-то не хватало.

Список документов для валютного перевода брокеру (это касается любого банка):
1. Уведомление от брокера об открытии счёта, с номером счёта, реквизитами, ФИО и т.п. на русском языке
2. Договор, где написано, какие услуги оказывает брокер (у меня это называлось «Материалы по открытию фьючерсного счета», pdf на 42 страницы) на русском языке
3. На всякий случай еще отправлял сканы заполненной и подписанной анкеты на открытие счёта, хотя это вроде не нужно.

После подтверждения перевода банком деньги в моём случае пришли через 1-2 часа.
После совершения первых сделок обязательно сверьте комиссию, которую сняли по факту, с заявленной комиссией. С меня содрали в 3 раза больше, сославшись на ошибку, на след. день вернули разницу. Судя по отзывам на форумах, это часто случается, видимо проверяют «на лоха»)

Чикагская товарная биржа CME. Путь к лидерству

Торговые залы Чикагской биржи CME знакомы даже тем, кто весьма далек от финансового рынка. Во многих голливудских фильмах, где биржевики куда-то бегут, что-то кричат, чего-то ждут или подают замысловатые сигналы руками. Это демонстрировался открытый голосовой аукцион, который проводится в «торговых ямах». Этот «знак» CME до сих пор культивируется финансовым учреждением, не смотря на то, что основной объем торгов переместился на электронные площадки. То дань традициям и создание условий особого участия в работе крупным игрокам рынка.

Фильм о трейдерах Чикагской товарной биржи

Предпосылки появления CME

В первой четверти XIX века в США был открыт канал Эри. Он был призван обеспечить простое и быстрое сообщение центральных штатов с восточными. Это дало сильнейший толчок к развитию двух городов Соединенных Штатов – Нью-Йорку и Чикаго. Последний являлся еще и крупным железнодорожным узлом, что автоматически сделало его связующим звеном между фермерами центральных регионов и крупными городами Восточного побережья. Уже к середине XIX века Чикаго стал крупнейшим в стране товарным рынком, на котором реализовывались древесина, кукуруза, мясо, пшеница и прочая продукция. Финансовая система города стала прогрессивно развиваться. Из-за сбоев в сообщении между частями страны, например, из-за размытых дорог перед торговцами встала проблема хранения. Чикаго «оброс» складами и стал крупнейшим зернохранилищем США.

Товарные биржи Чикаго и появление CME

Предлагаемые обстоятельства были просто идеальными для формирования товарных бирж. И они начали появляться. В 1848 году была открыта CBOT, а за ней и другие площадки для реализации сельскохозяйственной продукции. Такой очередной биржей в 1874 году стала CPE, на которой торговались яйца и масло, но торговцев не устраивали условия, порядок ценообразования и отсутствие контроля. Ей на смену в 1895 году открылась другая биржа Produce Exchange Butter and Egg Board для торговли данными продуктами, ранее она входила в структуру CPE и ее условия были более прозрачными. Но гражданская война и разногласия руководства уже через 3 года вызвали ее преобразование в самостоятельную площадку Chicago Butter and Egg Board. Именно она стала прообразом нынешней CME. Это современное название товарная биржа получила в 1919 году, когда управление решило расширить количество финансовых инструментов. В конце года на CME торговался лук и картофель.

На грани банкротства

CME является крупнейшей товарной биржей в мире, но, как это не странно, к 60-ым годам прошлого века она подошла на грани банкротства. Тому способствовали непродуманные эксперименты с вводом на рынок новых продуктов. Сначала это были фьючерсные контракты на сыр, яблоки и индейку, но объемы сделок оставляли желать лучшего. Затем были выведены такие активы как картофель и масло, поскольку спрос на них упал крайне низко. Затем Конгресс на уровне закона сделал запрет на торги луком (а это был максимально ликвидный на CME инструмент) с целью защиты прав производителя, в связи с подозрением на манипуляции по сделкам. Все эти неудачи по совокупности снизили функционирование биржи, практически, до нуля. Не за горами «маячило» закрытие CME. Но судьба распорядилась иначе.

«Реанимация» торгов на CME

Руководство Чикагской товарной биржи изыскивало любые возможности, чтобы продолжить работу. И случай не преминул сказаться. В 1966 году, благодаря счастливому стечению обстоятельств, на CME попал весьма успешный контракт. Это был фьючерс на мороженую свинину, из которой производится бекон. Это был первый в мире контракт на мясо в замороженном виде. Для его хранения были необходимы склады-холодильники. И тут же на биржу попадает еще один удачный контракт на скот. Этот фьючерс так же в каком-то роде был уникален на тот момент, поскольку товар не нуждался в складском хранении. Эти нововведения и еще некоторые другие помогли CME сдвинуться с места. Биржа вновь стала популярной, а членство в ней существенно подорожало: против 3 тысяч долларов в 1964 году до 8,5 тысяч – в 1965. К 1968 году стоимость подскочило рекордно – 38 тысяч долларов.

Прорыв 70-х

Пришедшее к руководству новое поколение в 70-х резонно считало, что масштабные обороты современной торговли требуют эффективных инструментов для хеджирования рисков по валютам. К 1972 году была подготовлена и открыта новая секция Чикагской товарной биржи — International Monetary Market (IMM). Это была первая в мире фьючерсная площадка на базовые валюты. Торги сразу же получили популярность, и пошли весьма активно. Расширению ассортимента активов финансовыми инструментами сопутствовало интенсивное развитие биржи. Это было поистине судьбоносное решение. Далее последовали другие инновации: фьючерсы на индекс S&P 500, контракты на ставки по евродолларам и концепция формата мини-контрактов. Биржевая активность на CME достигла уровня настоящего бума.

Электронные торговые системы

Запуск электронных торговых систем был заявлен на 1987 год. Многие трейдеры встретили эту информацию крайне критично, поскольку предполагали (и достаточно справедливо), что рынок будет расчленен на 2 части, и они потеряют много преимуществ. Но это был лишь экспериментальный запуск. В 1992 году появилась доработанная и осмысленная торговая сеть CME Globex. Но на тот момент она работала лишь как дополнение к открытым торгам во время, когда они физически закрыты. В 1998 году она прошла еще одну стадию доработки. Теперь это был единый пул трейдеров, кричащих в торговом зале и трейдеров, делающих заявки с системе. Все участники торгов стали равноправны. Многие трейдеры ушли из торгового зала, поскольку высокие ставки членства не дали никаких преимуществ. Сегодня CME Globex успешно функционирует, на ней проводится более 85% сделок.

Изменение статуса CME

Еще через два года руководство Чикагской товарной биржи решили разместить ее акции на фондовой бирже Нью-Йорка. Таким образом, CME стало первой биржей США, которая прошла процедуру IPO. В декабре 2002 года были размещены акции объемом $ 191 миллион. С тех пор Chicago Mercantile Exchange Holdings Inc. существенно разрослась, поменяла название на CME Group, а ее ценные бумаги успешно торгуются до сих пор. Тикер – CME. Руководство использовала большую долю привлеченных денежных средств на инновационные мероприятия: внедрение новых технологий и расширение торговой сети. И это был верный ход, поскольку в ближайшие несколько лет торги заняли прочные позиции на электронных площадках. Трейдеры могли участвовать в сделках из любой точки мира, что привело к увеличению торгового оборота биржи, а, следовательно, к увеличению прибыли CME.

Формирование CME Group

Увеличение ассортимента фьючерсных контрактов, включение в работу финансовых инструментов и переход на электронные торги не стали последними внедрениями руководства CME. Их решения всегда были особенными. На этот раз был разработан проект по объединению организаторов различных торгов в целостную структуру под контролем Чикагской товарной биржи. Последовала череда создания совместных предприятий, процедуры поглощения и создание партнерств. В результате на сегодняшний день существует CME Group – крупнейшая консолидация индустрии трейдинга. Это по-настоящему супергигант.

Структура CME Group

Процесс слияния проходил весьма стремительно. После подписания соглашения между CME и CBOT за дело взялись регуляторы. Уже на следующий год в составе CME Group была товарная биржа Нью-Йорка NYMEX, а так же ее собственность — площадка COMEX. Добавились деривативны на металлы и энергоносители. Далее в состав CME Group попала канзасская биржа KCBT, профильным товаром которой является пшеница. Тогда же были открыты десяток офисов по всему миру, реализованы соглашения с BM&FBovespa и Reuters , запущен сервис для Европы CME Clearing Europe и создан центр управления CME Global Command Center. Таким образом, CME Group стала самой масштабной биржей во всем мире. Например, в течение прошедшего 2013 года на ней было проведено более 3 миллиардов сделок. Непосредственно на CME было осуществлено максимальное количество торгов – 1,4 миллиарда.

Инструменты на выбор: от британского фунта до соевых бобов

Начав с малого (масло и яйца) на сегодняшний день Чикагская товарная биржа располагает широким спектром инструментария: электронные формы через терминалы, открытые торги в зале, товарные и финансовые активы, расчетные, поставочные и мини контракты. На сегодняшний день для CME профильными считаются 4 типа активов:

• Традиционно, товарные контракты (по большей части молочная и животноводческая продукция).

• Ставки по процентам, ведущую позицию занимает евродоллар.

• Валюты государств G10 и развивающихся.

• Масштабный сектор срочного рынка – фондовые индексы. Существенную часть от всего объема сделок занимают две крайние позиции. Рассмотрим их подробнее.

Валюты государств G10 и развивающихся

В IMM товарной биржи CME торгуются более 3 десятков опционов и полусотни фьючерсных контрактов на валюты мира. Данные деривативы принято подразделять на валюты государств G10, валюты развивающихся государств и мини контракты. Последние из-за небольших объемов и небольших затрат очень востребованы трейдерами перешедшими на данные торги с Форекс. Ликвидность присуща далеко не всем контрактам, но, например, валюты группы G10 почти всегда торгуются без спредов, особенно в течение дневной сессии. За сутки через IMM проходят масштабные денежные объемы, порядка 100 миллиардов долларов США. Для сделок доступны многие валюты мира, в том числе и российский рубль, но основная доля приходится на канадский доллар, йены, евро и британский фунт.

Фондовые индексы

На CME торгуются срочные контракты на самые различные фондовые индексы. Все контракты имеют статус расчетных. Но наиболее востребованы Nasdaq 100 и S&P 500. Кроме этого, на CME представлены контракты на фондовые индексы других стран:

• Nikkei 225. Японский фондовый индекс, который включает в себя 225 предприятий из различных секторов.

• CNX Nifty. Индийский фондовый индекс, включающий в себя полсотни крупнейших предприятий из различных секторов.

• Ibovespa. Бразильский фондовый индекс, который включает полсотни максимально ликвидных компаний.

CME GROUP – наиболее ликвидный рынок фьючерсов

CME GROUP – крупнейший рынок финансовых деривативов в Северной Америке, построенный путём объединения ведущих бирж Чикаго и Нью-Йорка.

В 2007 году путём слияния Чикагской товарной биржи и Чикагской торговой палаты была создана CME GROUP. Штаб-квартира группы находится в центре Чикаго (Chicago Loop).

В состав CME GROUP входят: Чикагская товарная биржа, Чикагская торговая палата, Нью-Йоркская товарная биржа. Осуществляется торговля как на традиционных площадках указанных выше бирж, так и в режиме онлайн в системе GLOBEX.

CME GROUP является владельцем индекса Доу-Джонса и ряда финансовых индексов. Торговля осуществляется фьючерсами и опционами на основе процентных ставок, индексов акций, иностранной валюты, энергетических ресурсов, сельскохозяйственных товаров, металлов, погодных индексов и недвижимости.

Товарно-сырьевая биржа (Chicago Mercantile Exchange/CME)

В мире, Чикагскую Товарную Биржу признают одной из крупнейших и известных товарно-сырьевых бирж и наиболее диверсифицированной. Объем торгов на ней, в настоящее время, составляет более 500 миллионов контрактов (на Globex – чуть более 320 миллионов). Чикагскую товарную биржу открыли в 1898 году. Первоначально она была названа The Chicago Butter and Egg Board, а ее члены и участники торговали фьючерсными контрактами на продукцию сельского хозяйства.

В 60-х годах XX века к перечню продуктов добавились фьючерсы на крупный скот (живой) и мороженую свинину. Этой продукцией CME начала торговать одной из первых в мире.

В 70-х стартовала торговля фьючерсами на мировую валюту, а в 1982 году биржа открыла торги самым известным фьючерсом США – S&P 500.

В дальнейшем 1992 год стал временем создания на СМЕ Globex – первой глобальной электронной торговой платформы. На бирже осуществляется торговля многочисленными финансовыми продуктами. Из них наиболее известными считаются:

  • Процентные ставки.
  • Индексы NASDAQ 100 и S&P 500 и мини-контракты на них.
  • Валютные фьючерсы.
  • Товарные фьючерсы на крупный скот, свинину, древесину.

На Globex торгуют самыми популярными на CME контрактами 5 дней в неделю, 23 часа в сутки.

Также доступны e-mini – электронные мини-контракты, отличие которых от обычных сделок заключается в меньшем номинале. Благодаря этому, разрешается торговать на биржу с меньшими суммами инвестиций.

Нью-Йоркская товарная биржа (New York Mercantile Exchange/NYMEX)

В настоящее время NYMEX – крупнейший мировой центр, осуществляющий торговлю энергоресурсами и металлами.

Биржа была основана в 1872-ом году с целью стандартизации условий договоров и для организации цивилизованного рынка товарной продукции в Нью-Йорке.

На NYMEX создана и работает электронная версия, благодаря которой обеспечивается предоставление доступа к торгам небольшим инвесторам и трейдерам.

Чикагская биржа – обзор и особенности торговли здесь

Что такое биржа? В самом широком понимании, это место встречи покупателя и продавца.

Биржа отличается от рынка двумя факторами:

  • происходят манипуляции не с товаром, а с договорами;
  • роль продавцов и покупателей выполняют посредники.

Биржа – это структурированная организация, работающая по наработанным правилам, она определяет цены, которые зависят от многих факторов.

В зависимости от активов биржы делятся на такие виды:

  • товарные (товарно-сырьевые);
  • валютные;
  • фондовые;
  • фьючерсные;
  • опционные;
  • труда.

Товарная биржа – рынок для заключения сделок купли продажи на конкретные группы товаров. Товары могут быть разнообразными, начиная от кукурузы и пшеницы, заканчивая редкоземельными металлами и прокатной сталью.

Валютная биржа – специализированное место купли-продажи валют ведущих стран мира по определённому курсу.

Фондовая биржа – это некоммерческое предприятие, активом которого являются ценные бумаги (акции).

Фьючерсная биржа (от « future », будущее) – биржа, на которой ведутся торги контрактов на поставку товаров и акций по предполагаемым в будущем ценам.

Опционная биржа служит для централизации оборота опциона в одном месте. Является стандартизированной частью опционного рынка. Опционный рынок может существовать вне бирж.

Биржа труда – специализированное место для посредничества между предпринимателями и людьми, ищущими работу.

Немного истории Чикагской биржи

В далёком 1825 году с постройкой водоканала Эри, а позднее с возникновением железнодорожного узла город Чикаго становится центром развития рынков сельского хозяйства, животноводства и заготовки древесины. Из-за сезонности работ появлялись большие склады с продукцией, что давало возможность развивать оптовые рынки, как отдельные структуры.

В 1848 появилась первая официальная организация – Чикагская торговая палата ( CBOT ), существующая и в наши дни. Со временем Чикагская биржа осваивает всё новые инструменты торговли, организовываются отдельные специализированные структуры.

Официальный сайт Чикагской биржи —

Чикагская товарно сырьевая биржа ( Chicago Mercantile Exchange , CME ) по праву находится на одной из лидирующих позиций на мировом оптовом рынке. Считается самой первой фьючерсной биржей в мире, была создана в 1848 году предприимчивыми торговцами зерном. По структуре больше напоминала рынок, но уже была проверка качества на соответствие указанной категории.

В 1864 разработана и реализована торговля фьючерсами. Для Чикагской товарно-сырьевой биржи характерна высокая степень диверсификации (разнообразия) приоритетов торговли.

В их число входят опционы фьючерсных контрактов на:

  • сельхоз товары, продукция животноводства и рыбного хозяйства;
  • товары, производимые промышленными предприятиями (стальные трубы, удобрения);
  • энергоносители (электричество, газ, нефть и продукты её переработки);
  • недвижимость;
  • валюты ведущих стран мира;
  • процентные ставки Центробанков.

В 2020 году открыты торги фьючерсами на биткоины. Чикагская биржа по биткоину установила рекорд для цены криптовалюты в 20 000 $.

Фондовый рынок США является сегодня главным финансовым центром мира, именно динамика американских индексов S & P 500 и Dow Jones определяют настроения на иностранных финансовых рынках всего остального мира.

Чикагская фондовая биржа ( Chicago Stock Exchange , CHX ) была основана в 1882 году и входит в тройку самых крупных биржевых площадок в США. Занимает первое место по объёму продаж ценных бумаг.

С 2005 года является акционерным обществом. Не занимается листингом и не имеет собственного индекса. Предоставляет доступ к эмитентам, акции которых котируются на NASDAQ , NYSE , AMEX .

Листинг – это совокупность процедур включения ценных бумаг в биржевой список. Эмитенты – организации, выпускающие ценные бумаги для развития и финансирования своей деятельности.

Доступ к чикагской фондовой бирже открывает неограниченные возможности для инвестиций известных компаний в:

Чикагская опционная биржа ( Chicago Board Options Exchange , CBOE ) основана в 1973 году и занимается торговлей только опционов и фьючерсов. Больше половины всех опционов США реализуется на этой бирже.

Опционы на чикагской оптовой бирже в большинстве случаев являются индексными и пользуются повышенным вниманием. Индексные опционы, в отличие от безиндексных, характеризуются ценовым показателем корзины ценных бумаг.

Каково время работы биржи?

Для правильного отслеживания изменения цен фондовых и товарных рынков необходимо знать время работы биржи.

В США летний режим начинается в марте (последнее воскресенье марта – вперёд 1 час), а в октябре на зимнее (последнее воскресенье октября – назад 1 час). Летом торговые сессии Америки и России пересекаются на 1 час больше, зимой – на 1 час меньше.

Открытие чикагской биржи по Москве в летнее время в 18.00 по московскому времени (мск), закрытие в 2.00 (мск). В зимнее время открытие в 17.00 (мск), закрытие в 1.00 (мск).

В зимний период времени видны явные недостатки отмены перевода часов в России:

  • самая большая волатильность приходится на последние 15 минут до закрытия биржи с невозможностью воспользоваться данным фактом;
  • Европа откроется позднее, из-за этого первые 2 часа торгов будет держаться низкая волатильность.

В чем отличие чикагской и московской биржи?

Главное отличие — это «весовая категория».

На Чикагской бирже ( CME Group ) заключается 3 около млрд. контрактов на общую сумму в 1 квадриллион долларов. Движение котировок на Чикагской бирже будут влиять на котировки Московской биржи и никак не наоборот.

Трейдинг на российском рынке ценных бумаг имеет и свои положительные стороны:

  • сравнительно небольшие суммы для торговли;
  • нет пересечения торговых сессий из-за разных временных поясов.

Успешность трейдера будет больше зависеть от знаний и опыта, чем от выбора биржи.

Биржа cme на русском

Случайные ссылки

Форекс — международный рынок обмена валют
Типовые паттерны кластерного анализа
Спецификация фьючерсов / YM — Индекс Dow-Jones
Партнерские ссылки

Обучение торговле объемами
Обучение дайвингу

База знаний / Информация про биржи

CME Group (включая CBOT и Nymex)

CME Group (включая CBOT и Nymex)

Чикагская товарная биржа (CME) («the Chicago Merc.» или «the Merc») является американской финансовой и товарной биржей производных инструментов. CME была основана в 1898 как Chicago Butter and Egg Board (Чикагская масляная и яйцевая палата). Первоначально биржа была некоммерческой организацией. В июле 2007 году произошло слияние с Chicago Board of Trade (Чикагской торговой палатой). Генеральный директор группы CME — Craig S. Donohue. 18 августа 2008 года акционеры одобрили слияние компаний с Нью-йоркской товарной биржей (NYMEX) и COMEX. СМЕ, CBOT, NYMEX и COMEX входят в состав СМЕ Group.

На CME торгуется несколько типов финансовых инструментов: процентные ставки, индексы, валюты, товары и др. Для торговли также предлагается в качестве альтернативных инвестиций такие деривативы как производные на недвижимость и погодные производные.

CME обладает самым большим открытым интересом на опционные и фьючерсные контракты среди других бирж мира.

7 октября 2008 года Чикагская товарная биржа (CME Group) объявила, что будет объединяться с Citadel LLC для создания прозрачной электронной торговой платформы по торговле кредитными свопами. Совместное предприятие между CME и Citadel будет работать как независимая организация с собственным советом директоров и командой управляющих менеджеров. На начальном этапе новое предприятие планирует оказывать клиринговые услуги для контрактов, включающих в себя индексы на кредитные свопы, которые более стандартизированы, чем своповые контракты на отдельные облигации.

Как мировой лидер и самый диверсифицированный рынок производных, CME Group — это глобальная площадка по управлению рисками. Биржа предлагает самую широкую линейку глобальных продуктов всех главных типов активов, включая фьючерсы и опционы на процентные ставки, фондовые индексы, иностранную валюту, энергетику, сельскохозяйственные товары, металлы, погоду и недвижимое имущество. CME сводит покупателей и продавцов через электронную торговую систему CME Globex. CME Clearing осуществляет клиринговые операции, являясь одним из наиболее крупным центральным контрагентом, который обеспечивает клиринг и обслуживание биржевых контрактов. Аналогичную задачу выполняет CME ClearPort, но с той лишь разницей, что основным видом деятельности является обслуживание внебиржевых контрактов.

Торговля проводится двумя методами: открытый голосовой аукцион и электронная торговля через CME Globex. Приблизительно 70 % всего объема торгов проходит через CME Globex.

Работа аукциона проходит в течение определенных биржей часов (RTH). Открытый аукцион представляет собой объединение трейдеров, стоящих в так называемой «яме» (пол биржи), выкрикивая ордера, цены и количество лотов на определенный товар. Трейдеры одевают различного цвета пиджаки, указывающие их функции на полу (трейдеры, раннеры, служащие CME и т.д.). Трейдеры используют сложные сигналы руками. Эти сигналы начали использовать с 1970-ых годов. Посетителю биржи открытый голосовой аукцион может показаться хаотичным и запутанным, но в действительности такая система проверена не одним десятком лет и дает правильный метод точного и эффективного способа торговли.

Работая на данный момент фактически круглосуточно, торговая система CME Globex является сердцем биржи CME. Предложенная в 1987 году она была введена только лишь в 1992 году как первая глобальная электронная торговая система для торговли фьючерсными контрактами. Полностью электронная система торговли позволяет участникам рынка торговать на бирже находясь дома или в офисе за тысячи миль от биржи. 19 октября 2004 года была зарегистрирована миллиардная сделка.

В основе электронной системы Globex лежит информационная технология агентства Рейтер. В сентябре 1998 года осуществлен запуск второго поколения Globex, использующей модифицированную версию торговой системы NSC, разработанной Paris Bourse для MATIF (теперь Euronext).

Чтобы присоединиться к Globex, трейдеры используют специальный протокол Market Data Protocol (MDP) и iLink 2.0 для размещения ордеров.

17 октября 2006 года Чикагская товарная биржа объявила о покупке Чикагской торговой палаты (CBOT) за 8 млрд. долларов. Слияние компаний усилило позицию объединенной группы на глобальном рынке производных. 9 июля 2007 года соглашение о слиянии компаний подписали акционеры CME и CBOT. Слияние компаний официально завершено 12 июля 2007 года, после которого Чикагская торговая палата прекратила торги и окончательно слилась с CME. Новая холдинговая компания получила название CME Group (CME/Chicago Board of Trade Company). 13 января 2008 года электронная торговля на CBOT стала осуществляться через компьютерную систему CME.

17 марта 2008 года Нью-йоркская товарная биржа (NYMEX) получила предложение от CME Group о покупке за 8.9 млрд. долларов наличными и передаче части акций CME Group. 22 августа 2008 года сделка была формально завершена и биржевая система NYMEX была полностью интегрирована в СМЕ к 30 сентября 2009 года.

Торгуемые инструменты на CME:

  • сельскохозяйственная продукция (Agriculture)
  • экономические события (Economic Events)
  • энергетика (Energy)
  • фондовые индексы (Equity Index)
  • форекс (FX)
  • процентные ставки (Interest Rates)
  • недвижимое имущество (Real Estate)
  • погода (Weather)

Торгуемые инструменты на CBOT:

  • сельскохозяйственные продукты (Agricultural Products)
  • энергия (Energy)
  • фондовые индексы (Equities Indexes)
  • процентные ставки (Interest Rates)

Торгуемые инструменты на COMEX:

  • металлы (Metals)

Торгуемые инструменты на NYMEX:

  • сельское хозяйство (Agriculture)
  • энергия (Energy)
  • металлы (Metals)

Штаб-квартира находится по адресу 20 South Wacker, Чикаго, Иллинойс 60606, США

Лучшие брокеры с бонусами:
  • FinMax (Форекс)
    FinMax (Форекс)

    Инвестируй в акции торговых компаний и получай до 40% в месяц!

  • BINARIUM
    ☆☆☆☆☆
    ★★★★★
    BINARIUM

    Лучший брокер по бинарным опционам. Огромный раздел по обучению.

Добавить комментарий