Биржа optionlq

• Калькулятор опционов показывает, что при курсе биткоина $6000, наш Straddle заработает 1780 долларов прибыли (рисковали всего на $401).
• Жёсткое падение до 2000 принесет $1560.

Сейчас в сети Интернет ходят разговоры про ожидаемый всплеск волатильности, вот таблица (thanks to @Rptr45) по прошлым движениям биткоина:

Очевидно, что есть некая тенденция – как только волатильность биткоина снижается до 20%, в следующем месяце происходит резкий скачок (в любом направлении).

Об этом говорит и нарастающая ликвидность BTC (параметр открытый интерес на рынке деривативов).

Если же на рынке застой, курс BTC неделями стоит на месте (вплоть до экспирации), то ваша пара опционов принесет только убытки. Поэтому действуйте разумно.

Покупка опционов Strangle.

Straddle позволяет заработать на ближайшем удалении от страйка. А это – дорогая плата. Нам нужен инструмент, который будет дешевле, а по прибыли похож на страддл.

Посмотрите на Strangle (стрэнгл).

Strangle состоит тоже из двух опционов Call и Put, но у них разные страйки. Так мы можем подобрать недорогую комбинацию из премий – что и сделает низким итоговый риск. Прибыль при этом будет такой же огромной.

Пример – апрельский контракт (BTC-26APR19).

Для покупки опционов Strangle берем уровни страйк, которые находятся близко к деньгам.

Underlying = $4001, поэтому колл-опцион покупаем со страйком на 4250 (он следующий после денег), а пут-опцион со страйком 4000 (он ещё не в деньгах).

Запишем данные опционов в калькулятор Position Builder (вкладка Strangle):

Не забудьте указать правильную цену биткоина (из Underlying BTC) и снять галочки из нижнего блока калькулятора (где Position 2).

Вот как выглядит график для Strangle на апрель:

• Максимальный убыток по двум опционам – $402.
• Безубыток наступает при выходе за интервал ниже $3600 и выше $4450 (сравните со Straddle).
• При курсе биткоина 3000, опционы принесут почти $600, а на 5000 – $1105 (у Straddle здесь $600 и $690, соответственно).

Получается, Strangle может заработать больше денег из расчёта на одинаковую сумму риска.

• Если курс биткоина достигнет 6000, Strangle зацепит $3106 прибыли.
• При падении курса до 2000 – наша прибыль составит $1596.
• У Straddle в таких же условиях – 1780 / 1560.

У Straddle слишком высокая премия (мы вынуждены покупать оба опциона с одинаковым страйком – один из них часто слишком дорогой). А Strangle позволяет собрать пару колл и пут по более дешёвым ценам.

Пользуйтесь этим инструментом, когда есть возможность. Но помните: чем дальше страйк от денег, тем меньше шансы на отработку опциона. В этом плане Straddle имеет более высокую вероятность заработать деньги.

Рассмотрим ещё два варианта покупки Strangle (июньский контракт).

Загрузим в калькулятор Deribit данные для опционов с экспирацией 28 июня 2020 года:

Получаем следующий график:

Общий риск (максимальный убыток по S trangle с двух опционов Call и Put) – $440.

Безубыток наступает при курсе биткоина ниже 3043 и выше 4940.

Теперь о прибыли:

• Если курс биткоина опустится до 2000, заработаем $1090.
• Если BTC вырастет до 6000 – получим прибыль $1070.

Вот другой вариант – Strangle 2 :

Сравним премии для колл и пут опционов и выберем наиболее удачные комбинации (минимальная цена опциона для обеих сторон).

Берем Put @ 3500 и Call @ 4000, считаем Strangle в калькуляторе:

Общий убыток по двум опционам стрэнгл – $416.

• Безубыток – ниже 3082 и выше 4820 (выгоднее предыдущего).
• Прибыль при курсе биткоина $2000 составит $1068 (почти такая же, как и Strangle 1).
• Прибыль при курсе 6000 – $600 (хуже).

Это классика инвестиций: сначала защитить вложения, затем думать о прибыли.

Если сделать ставку на первый Strangle, можно заработать чуть больше, но для реализации этого сценария потребуется ещё и дополнительная удача.

Мы показали 2 версии Strangle в калькуляторе, потому что всегда стоит искать выгодные комбинации.

Теперь на этом же контракте купим Straddle :

Посмотрим на график:

Общий убыток – $392 (сравните с графиком Strangle, где убыток уходит медленнее из-за наклона и формы синей кривой).

• Безубыток ниже 3600 и выше 4400.
• При курсе биткоина 3000, получаем прибыль $600.
• При 2000 – зарабатываем $1600.
• Курс биткоина 5000 дарит $608, а 6000 – $1560.

Получается, что опять Straddle обыгрывает Strangle (оба – июньские).

И страддл, и стрэнгл не обязательно досиживать до экспирации: если дела пошли плохо, нужно разбивать их – выставляйте отложенные ордера на те опционы, которые попали в деньги (или имеют наибольшие шансы сделать это).

Страховка при покупке биткоина.

Помимо самих спекуляций на бирже, опционы пут и колл позволяют простому инвестору защититься от неудачного входа.

Кейс: у вас есть $4000, за которые хотите купить BTC.

Но что если завтра (или через неделю), обменный курс упадёт, скажем, до $3000? Обидно упустить выгоду и переплатить…

• Такие риски принято закрывать через покупку опциона Put .
• Страйк для него выбираете самостоятельно, в примере мы возьмем @ 4000.
• Горизонт защиты – экспирация контрактов 5 апреля 2020 года.

Сценарий А: просто покупаем биткоин и выводим в кошелек. Пусть с учетом комиссий по текущему курсу вышел как раз 1 BTC (вложили $4000).

Сценарий Б: на 75% суммы покупаем биткоин по сценарию А + на 25% покупаем опцион Put @ 4000 BTC 5APR2020.

Заносим данные в калькулятор опционов Deribit:

1. Тип опциона – пут (мы страхуемся от падения курса биткоина, так как на большую часть суммы уже купили криптовалюту).

2. Направление – Buy (покупаем опцион Put, рискуем премией $1000, чтобы заработать прибыль от возможного падения).

3. Strike – ставим на 4000, так как именно с этой цены брали основную часть BTC в кошелек.

4. Option Price – такую премию показывает биржа Deribit для Put опциона со страйком 4000.

5. Quantity – количество контрактов, которые можем купить на доступную $1000.

Почему именно на эту сумму: это 25% от стартовых $4000 (за 3 тысячи сразу купили биткоин для хранения в кошельке).

6. Формируем и отправляем заявку:

Внизу, под кнопкой BUY, указана полная стоимость опциона Put – 0.243 BTC.

Перед покупкой смотрим на график в калькуляторе:

Рискуем $1000, если курс биткоина не пойдет ниже 4000 до 5 апреля – теряем эти деньги.

Безубыток наступает ниже 3883 долларов за биткоин (страховка сработает, когда курс потеряет всего 2.75% ; подразумеваем комиссии).

При курсе биткоина $3000, опцион принесет больше $8360 прибыли. Если такая волатильность действительно случится, то наша страховка окупит себя в 8 и более раз.

Сравнительная таблица выглядит так (Разница = Сценарий Б – Сценарий А):

Эта инструкция написала в конце марта, до экспирации выбранного опциона Put больше недели. Как вы считаете, успеет биткоин показать нужную волатильность?

Предположим, что его курс не изменится. Тогда мы теряем нашу премию (выгоднее не покупать опцион, а на всю сумму взять BTC и вывести в кошелек).

А если за это время курс пойдет вверх, к 5 или 7 тысячам? Теряем премию, имеем убыток по сценарию Б на величину 0.25 BTC .

Но если курс всё-таки пойдёт вниз (ниже безубытка 3883), то пут-опцион здорово себя оправдывает:

• На 3500 мы получаем бонус +1.17 BTC (помимо тех 0.75, которые купили на старте).
• А на 3000 наша прибыль от опциона достигает аж 2.9 BTC .
• Если вдруг курс свалится до 2000, мы получим компенсацию в размере 8.7 биткоина .

Может за неделю курс обвалиться в два раза? Никто не знает. Зато у вас есть страховка от такой просадки.

Стоит покупать Put опцион на четверть от депозита? Решение зависит от ситуации.

SK3W: статистика опционов.

Сервис sk3w.co бесплатно предлагает набор интерактивных графиков с актуальными данными по опционам колл и пут.

Наиболее интересный из них – Probability of BTC being above x$ per maturity.

График показывает, какова ожидаемая вероятность , что цена в момент закрытия опциона будет выше определённого уровня. Собираются данные с бирж (включая Deribit) по открытым сделкам.

На картинке выше: вероятность, что биткоин будет стоить больше $5000 (к моменту экспирации апрельского опциона), составляет

Что делать с этой цифрой?

Сравнивайте с ней свои оценки, когда планируете покупать колл-опцион или пут. Перед вами мнение большинства игроков: вы либо идете вместе с ними, либо против.

Вот практический пример.

Сегодня можно купить Call опцион на сентябрь, страйк @ 8000, премия – $53.46.

Калькулятор Deribit показывает, что при курсе биткоина $10000, опцион принесет $1955 прибыли. Откроем Skew на этот контракт:

Вероятность 4.258%, что цена будет выше 10000 долларов за биткоин.

Умножим вероятность на размер потенциальной прибыли: 1955 x 0.04258 = $83.24.

Сравним результат с премией, которую нужно заплатить за опцион колл: $83 существенно больше $53, значит, опцион брать выгодно (шансы на окупаемость высокие).

Если у вас совсем нет аргументов в пользу покупки опциона, а чуйка подсказывает, что покупать нужно срочно – графики Skew помогут принять более взвешенное решение.

Anti-Liquidation.

Ещё один крутой и удобный онлайн-калькулятор, который позволяет быстро оценить желаемый колл опцион или пут. Пройдемся по шагам, как с ним работать:

Выбираем вкладку Deribit, затем Call или Put.

Заполняем левое поле (для опциона за 8000 из примера выше):

• BTCUSD – текущий курс биткоина на бирже Deribit.
• BTC underlying at entry – курс биткоина, который учитывается в опционе.
• Expiry – дата экспирации контракта.
• Strike – цена, выше которой ваш опцион Call выходит в прибыль.
• Premium – сумма, которую вы платите за опцион (указываем цену за 1 контракт).
• Target price at expiry – целевой курс биткоина, на который вы рассчитываете в день исполнения опциона.

Когда все данные ввели, калькулятор подготовит расчеты.

Новичкам стоит изучить то, что отмечено зелёным (насколько нужно вырасти курсу до $10000, P/L – возможная прибыль, Max Loss – максимальный убыток, Break-Even – безубыток в BTC и долларах, Days to expiry – сколько времени до экспирации).

Аналогично работает калькулятор и с пут-опционами.

Комбинация премий и страйков.

Когда есть желание купить несколько опционов Straddle, можно использовать такую технику.

1. Откройте таблицу Deribit с премиями и страйками на конкретную дату.

2. Скопируйте все данные в Excel.

3. Удалите все столбцы, кроме Ask (для Call), Strike и Ask (для Put).

4. Суммируйте Ask от Call и Ask от Put. Перед этим используйте блокнот и автозамену ($ – на пустую строку, и точку на запятую).

5. Выберите наименьшие значения. Эти страйки и следует проработать для опционов (найти, какой выгоднее – Straddle или Strangle).

Рассмотрим июньский опцион на биткоин (в таблице приведены только размеры премий).

Наиболее дешёвая комбинация получилась на 4000.

Соберем этот Straddle из колл-опциона и пут-опциона, затем проверим в калькуляторе Position Builder Deribit:

Это правое крыло графика, когда мы предполагаем, что курс биткоина вырастет к июню.

Максимальный убыток – $836, а прибыль может достигать 5 тысяч долларов (при цене BTC @ $10000).

Можно открыть Skew и узнать вероятности наступления этих 6, 8 и 10 тысяч:

Для курса BTC @ 6000 – это 9.2%, для 8000 – 2.4% и для 10000 – всего 1.1%. Скорректируем наши ожидания, соответственно, до $107, $76 и $56.

А как с безубытком? Он на уровне 5000 за биткоин. Каковы шансы на такой исход? Skew даёт только 23%. Увы, теперь Straddle не кажется таким сказочным.

Skew, конечно, не панацея. Но давайте сравним его прогноз с котировками на ближайший футбольный матч.

Надёжный букмекер предлагает вам котировки с обоснованным коэффициентом. Он может знать, как закончится матч? Нет, ему не нужно гадать: букмекер просто собирает ставки на все исходы и балансирует их так, чтобы толпа сама указывала на прибыльную линию.

Аналогично данные по опционам из Sk3w показывают, как толпа инвесторов (которые уже купили и продали опционы) оценивает шансы на тот или иной курс биткоина.

Это не попытка угадать будущее, а оценка настроения и ожиданий (но курс двигают не только, и не столько они).

Чтобы понять, как работают эти инструменты, и случаются ли чудеса, достаточно открыть демо-счет на Deribit и купить несколько опционов на ближайшие даты.

FAQ про опционы?

– Почему мы покупаем опционы на бирже Deribit?

1. У этой биржи много положительных отзывов среди наших знакомых и подписчиков канала.

2. Она хорошо себя зарекомендовала: нет KYC , анонимная торговля, депозит и вывод только в биткоинах , есть защита аккаунта 2FA, быстрое пополнение счета и снятие, достаточная ликвидность ордеров, гибкие условия и приемлемый уровень комиссии.

3. На данный момент, Deribit не была замечена в накрутке объемов торговли. Мы не нашли отрицательных отзывов про работу с биржей.

4. В кабинете есть детальная статистика по всем операциям и открытым контрактам.

5. Для новичков запущена демо-версия.

– Бонусы и скидки?

Если вы зарегистрируете счет по нашей ссылке, биржа Deribit предложит скидку 10% на торговые комиссии. Акция действует в течение 6 месяцев с момента открытия счета.

Это хороший бонус.

– Какой стратегией выгоднее работать с опционами?

Здесь решает именно комбинация: отдельные точечные Put и Call плюс Straddle и Strangle. Всё зависит от текущих условий на рынке и вашей склонности к риску.

Помимо рассмотренных стратегий есть ещё несколько прибыльных: Iron Butterfly, Iron Condor, Call и Put спреды. С ними вы можете познакомиться здесь (если будет обратная связь на канале, сделаем отдельную инструкцию).

– Как выбрать страйк для Strangle?

Хороший Strangle подразумевает, что колл и пут опционы покупаем со страйками вне денег. Биржа Deribit позволяет быстро сориентироваться. Она подсвечивает зелёным цветом те премии, которые в данный момент в деньгах (то есть самые дорогие).

На картинке видно, что 4000 – это страйк в деньгах для колл и пут-опциона.

Выгодно покупать опционы со страйками, которые идут за 4000: для колл это будет 4250 (он следующий за зелёным), а для пут – 3750. Из них можно собрать Strangle.

– Можно отменить заявку на покупку опциона?

Да, если в окне заявки вы поставили галочку Post Only и указали цену на удалении от рекомендованной, то её могли не взять другие участники.

Такая заявка будет отображаться в книге ордеров, а возле неё – крестик для отмены. Нажмите на него, и ордер вернётся.

– Сколько можно заработать на опционах?

В примерах из этой инструкции есть несколько сделок, которые были исполнены. Вот их нескромные результаты:

В скобках показана прибыль или убыток (красным) в процентах от размера ставки. В каждом случае, сумма премии опциона была одинаковой величины.

Судите сами об эффективности и окупаемости спекуляций:

• Из 9 опционов 5 ушли в минус, а 4 принесли прибыль.
• Минимальный ROI успешных опционов +652% , максимальный +2117% .

Получается, что всего одна успешная ставка окупила все убыточные (и принесла прибыль). Остальные три увеличили общий портфель.

Покупка опционов действительно может принести 20-ти кратную прибыль.

Если повезет – будут невероятные иксы. Но не витайте в облаках, а разумно оценивайте итоговые риски.

– Торговля кажется слишком сложной?

Если вам тяжело разобраться с опционами, попробуйте собрать аналог Straddle и Strangle у форекс брокера. Только не покупайте BTCUSD с большим кредитным плечом.

– Когда покупать опционы Deribit?

Здесь нет единственно верного решения, можно только пробовать интересные комбинации. Вот основной вариант, который используем сами:

Ждём FUD на рынке (FUD = страх из-за неопределённости, когда люди в растерянности, их действия продиктованы паникой, что BTC и дальше будет падать).

Обычно FUD провоцируют критические новости (часто – надуманные слухи), а цену укатывают алгоритмическая торговля и ушлые спекулянты.

Итак, курс биткоина (сначала) хорошо подрос, затем пришел ужасный FUD, и BTC стремительно идет вниз.

В этот момент стоимость опционов колл, естественно, дешевеет (мало кто продолжает верить, что к дате экспирации биткоин сможет восстановиться).

А мы как раз и покупаем на этой распродаже. Здесь две опции:

1) близкая экспирация – экстремальная дешевизна, помноженная на огромную выплату в случае удачи (но шансы на успех, конечно, малы – решать вам, стоит ли игра свеч).

2) берем опцион на дальние даты, со временем курс восстановится (шансы на это довольно высоки), а мы уже закупились.

Важно: покупка колл опциона на дальнюю экспирацию (например, колл с исполнением в декабре) не значит, что мы ждем его оплату (и досидим до конца).

Мы можем (и будем!) продавать его раньше – на ближайших всплесках FOMO (FOMO = страх упустить выгодную возможность).

Опять выручает психология толпы: как только криптовалты покажут признаки роста (выступит CZ с Binance), все вокруг захотят прикупить опциончик-другой.

Именно им мы и продадим часть от ранее набранной позиции с хорошей наценкой.

1. Ждём ситуацию, когда курс BTC сделает сильный рывок вверх.

2. Как только появятся признаки паники (FUD), идём на Deribit (по ссылке 10% скидка на полгода) и покупаем опционы с дальней экспирацией.

3. Сразу же выставляем лимитными ордерами на продажу наш колл по частям (отталкивайтесь от цены покупки и стройте лесенку, повышая цену в 2, 5, 10 раз – как позволяет ваша смелость или жадность).

4. Когда рынок восстановится, появится ажиотаж и FOMO – люди выкупят наши опционы с прибылью.

По такой схеме можно заработать по 5-10 иксов, не дожидаясь крайней даты исполнения (часто – за 2-3 дня или неделю, так как FOMO взвинчивает цену в сжатые сроки).

Например, мы уже несколько раз покупали и продавали коллы на август, сентябрь и декабрь. Снимали прибыль, и закупали их заново.

Сейчас хорошо смотрится call @ 44000 на 27DEC19 по цене всего лишь $360…

– Обновления и поддержка?

Мы будем развивать направление колл и пут опционов (выкладывать полезные советы, инструкции и потенциально выгодные заявки).

Следите за обновлениями через наш telegram-канал.

Лучшая биржа для опционов BTC.

Анонимная криптовалютная биржа Deribit — наиболее подходящая площадка для покупки биткоин опционов Call и Put. Высокая ликвидность, широкие торговые возможности, хедж, кредитное плечо.

Top 6 Most Popular International Option Exchanges

Risk Management Basics

International Option Exchanges – Option exchanges are primarily responsible for providing a location and framework for the trading of standardized options contracts. It is the physical or virtual marketplace for the trading of options. Very often such options are traded on an exchange along with futures and other derivatives. Such option exchanges manage their trading in a similar manner as a stock exchange handles its bonds and stocks.

Some of the popular International Option Exchanges are:

Recommended Courses

#1 – Chicago Board Options Exchange (CBOE)

Established in 1973, the CBOE is an international option exchange which concentrates on options contract for individual equities, interest rates and other indexes. It is the world’s largest options market and includes majority of the options traded. It is also considered a market leader in development of new financial products and technological innovation especially with electronic trading.

Trading on this exchange is executed by through their Hybrid system enabling the customers to trade – either electronically or the erstwhile Open Outcry method. This method is a traditional one involving shouting and use of hand signals to transfer information especially about buy and sell orders. Most of the trades are executed electronically which constitutes a very large portion of their business though some of the large and complex institutional orders requiring the skill of the floor brokers are executed with the open outcry method. This is to gain potential price movement.

The CBOE designed their volatility index for creating volatility products. VIX is the ticker symbol for the CBOE Volatility Index. It shows the market’s expectation of 30 day volatility. It is composed using the implied volatilities for a wide range of S&P 500 index options. Such volatility is calculated from both call and put options and used as a measure of market risk.

The movements of the VIX significantly depend on market reactions. For instance on June 13, 2020, the VIX climbed in excess of 23% closing at a high of 20.97 which indicated its highest level in over a time period of 90 days. The spike in the VIX occurred due to the global sell-off of the US equity trades. This was an indication to the investors around the globe that there was uncertainty in the market and thus decided to take the gains or realise the losses which caused a greater aggregate equity supply and reduced demand and in turn increasing market volatility.

This exchange is also very popular for allowing the investors to practice their trades before they can be placed so their individual strategies can be tested without risks. Some of the key features of their virtual trading platforms are:

• Virtual Trade Stocks, Options, Spreads, Straddles and Covered call trades (also, see Options Trading)
• Experimentation with advanced order strategies like Triggers and One-cancels-other (OCO)
• Availing the quotes at any time from the any of the screens using the integrated quote window.
• Analysis of the performance by making a download of the existing positions.
• Live chart support availability for regular guidance at any point

#2 – Boston Options Exchange

Also known as BOX Options Exchange it is an automated exchange owned and operated by TMX group which is a Public financial services company operating out of Canada. As equity options market, it provides services of matching electronic orders to the traders and stockbrokers.

This exchange offers options derivatives on around 1500 different securities. It generates orders which are completely tradable and also offers multiple competing market makers. It also provides SOLA which is a popular trading platform which matches or improves prices of options contracts and gives responses to orders in less than 20 milliseconds.

This exchange was the first one to offer movement of the prices to the traders through a process called as PIP (Price Improvement Period). The investor is required to have a broker who is willing and able to offer a facilitation trade – a trade in which broker guarantees the first penny of the movement in the price. It is to be noted that only investors whose brokers offer this service can have access to the PIP.

A key feature of the BOX market is the PIP auction which is a patented automated trading mechanism permitting the brokers to seek and improve executable client orders. The participant executing agency orders as Order Flow Providers (OFP’s) and desiring to improve the client’s price by taking the opposite side as Principal signal. This intent to the market is placed with the help of a special order message submitted to the BOX trading exchange, market makers on the class as well as other trading participants can then compete for their orders by offering a better price. At the end of a very short period, the client side of the trade is matched with the best available prices.

#3 – Montreal Stock Exchange

It is a derivatives exchange located in Montreal (Canada) which trades in Futures contracts and options on equities, indices, currencies, ETF’s, Interest rates and Energy stocks. It is also known as MX (Bourse de Montréal, formerly Montreal Stock Exchange (MSE)).

The equity options trading on this exchange covers most of the larger Canada traded firms but is not as broad-based as the US options markets. The interest rate derivatives cover the short-term acceptances of the bankers which include the overnight rate till the 3-month rate and 2 and 10 year Canadian Government Bonds.

The 3 most attractive individual products of the exchange are:

• S&P Canada 60 Index Futures (SXF)
• 3 month Canadian Bankers’ Acceptance Futures (BAX)
• 10 year Government of Canada Bond futures (CGB)

In 2007, Montreal added 30 year Government bonds. It also introduced a new futures product based on the performance of FTSE Emerging markets in 2014. The exchange also introduced a licensing agreement for the exchange and also the Canadian Derivatives Clearing Corporation (CDCC) for offering the trading and clearing of Canadian Dollar swap futures and options.

The MX Clearing House and the CDCC provide central counterparty clearing services to its participants. It holds the top investment rating and a very established reputation. The CDCC has also completed regulatory rule changes allowing the clearing house to offer risk management services in partnership with the OTC market.

The Market Data services of the MX manage the sale and distribution of market data. It also certifies the vendors on board and establishes internal and external distribution and subscription fee policies for real-time and delayed market information. The market data is available in the following forms:

• Real Time/Immediate basis
• Delayed basis of minimum 15 minutes
• End of Day Summary basis

#4 – Eurex Exchange

It is an international exchange which is prominent in trading of European based derivatives and its largest European Options and Futures Markets. It is located in Eschborn which is located near Frankfurt (Germany). This exchange deals in a wide variety of products ranging from Swiss and German debt instruments, European stocks and various other stock indexes. All the transactions executed on this exchange are cleared through the Eurex Clearing which operates as a Central Counterparty (CCP) for multiple asset class clearing of the above-mentioned products as well as the OTC products.

This exchange is ranked as the world’s third largest derivatives exchange by volume of contracts and has 9 worldwide branch offices.

The open outcry style of trading was a preferred method during the 1990’s and this exchange was one of the first to offer a fully electronic trading platform in comparison to other traditional platforms. It had introduced the T7 trading architecture which is a reliable and robust trading system establishing a connection between buyers and sellers across 35 countries. This also led to the speedier execution of trade without personal interaction of the parties with a capacity to trade more than 7 million contracts per day.

Eurex has a low cost and open electronic access system providing an integrated and automated joint Clearing House. Their listed futures covers large number of international benchmark products such as the most liquid fixed income markets around the globe. Some of the products offered by this exchange are:

• Interest Rate Derivatives (Euro Bond Futures)
• Equity Derivatives (Equity Options and Single Stock Futures based on European, US or Brazilian holdings)
• Equity Index Derivatives
• Equity Index Dividend derivatives
• Volatility Index Derivatives
• ETF Derivatives
• Credit Derivatives
• Commodity Derivatives
• Inflation & Property Derivatives
• Weather Derivatives

Eurex Bonds is an ECN (Electronic Communications Network) for purpose of wholesale trading especially in fixed income securities and Treasury discount papers. The trading of these Eurex bonds provides a direct link between the futures market and cash market enabling electronic basis trading with the help of a central order book.

Eurex Repo is a separate segment in the electronic trading solution for Repos. This segment is one of the leading electronic repo market providers and operates the Swiss Franc and Euro Repo Markets. It offers the entire value chain from Trading till Clearing & Settlement.

The participation in the Eurex Repo Market and Eurex Bonds is generally open to all the banks and financial service providers. These participants are subject to their country of domicile and the financial market supervisory authority for trading purposes. For private investors, Eurex repo is an interbank market and hence trading facility is not available.

#5 – NYSE Arca

This is a popular international stock exchange for trading of stocks and options owned by the International Exchange with its headquarters in Chicago. It was initially known as the Archipelago Exchange. The 2006 Merger of the Archipelago Holdings and the NYSE formed a new Parent Company or holding company known as the NYSE Group. This was a publicly traded, profit oriented organization combining traditional open outcry method with the electronic trading to form a hybrid system. Thus, NYSE Arca comprises NYSE Arca Equities for the trading of exchange-listed equity securities and the NYSE Arca options for the trading of equity options.

The NYSA Arca options offer a trading platform which blends a traditional open outcry trading floor with electronic trading technology, offering to trade in options contracts on Domestic stocks, American Depository Receipts (ADRs), broad-based industry and sector indices and also exchange-traded products (ETPs).

NYSE Arca Options offers a time-price priority trading model and an anonymous, flat and open market structure. The exchange operates a maker/taker pricing model, charging a fee for liquidity-removing trades and providing a rebate for liquidity-adding transactions. Trades are guaranteed, centrally cleared and margined by the Options Clearing Corporation (OCC). Their liquidity fee/rebate structure is similar to other electronic communication networks whereby charges for removing liquidity from their books is $3 per 1000 shares and addition of liquidity is $2 for every 1000 shares.

#6 – International Securities Exchange (ISE)

This is a wholly-owned subsidiary of American multinational financial services corporation NASDAQ, Inc. It was acquired in 2020 for $1.1billion becoming a publicly traded company. It is also a member of the Options Clearing Corporation (OCC) and the Options Industry Council (OIC). It was launched as the initial fully electronic options exchange in the US. It developed a unique market structure for advanced screen-based trading. It also offers equity and index options including proprietary index products as well as FX options based on foreign currency pairs. ISE also offers market data tools designed for sophisticated investors seeking information on investor sentiment, volatility and other data for options. The ISE operates 3 US options exchanges namely:

Биржа опционов – как торговать на реальной бирже

Мало кто из трейдеров знает, но большая часть брокеров БО не дают клиентам доступ к реальным биржевым торгам. По сути деньги клиентов просто «варятся» внутри компании, а называют такую организацию торгов кухней. В этом нет ничего страшного, такие компании способны работать честно и с ними можно зарабатывать. Сегодня же поговорим о том, можно ли вообще торговать БО через реальные биржи и стоит ли это делать.

Регулируемые биржи БО

Их очень мало, счет идет на единицы. Торговля биржевыми бинарными опционами ведется по немного другой схеме. Разница в том, что деятельность их регулируется государством, а значит возможность мошенничества исключена. Существенные отличия есть и по процедуре регистрации – жестче условия по верификации, нет обилия способов пополнения/вывода средств.

Cantor Exchange

Американская компания, является «дочкой» Cantor Fitzgerald, L.P. предлагает работу не только с БО, но и с форексом. Ориентирована на американский рынок, ее деятельность регулируется CFTC.

Торговля бинарными опционами через биржу, как и в случае с обычными брокерами ведется через отдельное веб приложение. На первый взгляд оно немного напоминает то, что предлагает Spot Option, но отличия есть и существенные, а именно:

• отображается количество контрактов (левая часть торгового терминала);
• в правой части находятся поля для задания параметров сделки, но в отличие от обычных брокеров БО здесь нет такого понятия как «процент выплаты по сделке». Указывается только маржа и потенциальный профит.

Cantor Exchange сводит вместе реальных покупателей и продавцов. Этим Cantor, Nadex и отличаются от обычных трейдинговых компаний. Здесь торгуют реальные люди и если вы хотите купить опцион на какой-нибудь актив, то обязательно должен быть и продавец, в противном случае вы просто не сможете заключить сделку.

Cantor Exchange – биржа бинарных опционов не самая популярная среди трейдеров.

Nadex

Специализируется на торговле БО, прочие типы инструментов здесь недоступны. Работать начала с 2004 года и является детищем всемирно известного брокера IG. Nadex создана для облегчения работы резидентам США.

Терминал выглядит непривычно, по сути он напоминает одну большую таблицу. В левой части выбирается тип актива, в центральной части указываются ценовые уровни относительно которых и ведется торговля.

В окне заключения сделки помимо направления, стоимости опциона указываются и такие параметры как максимальный профит/потери по сделке. Есть возможность работать отложенными ордерами.

Nadex популярнее чем Cantor Exchange, но для трейдера из СНГ настолько же недоступна.

Прочие биржи США

На CBOE добавили возможность работать с БО, но такого обилия инструментов как у Nadex и Cantor не ждите. БО здесь доступны только на:

• индекс волатильности (VIX – CBOE volatility index);

• S&P Причем поддержка БО на эти инструменты была введена в 2008 году. В том же году поддержка БО появилась на AMEX.

Не путайте торговлю опционами на фондовой бирже и работу с обычными БО. Это 2 разных типа контрактов.

Общее здесь то, что нет такого разнообразия доступных для торговли инструментов как у бинарных компаний.

При поиске других вариантов можете столкнуться с так называемой социальной биржей бинарных опционов, отзывы о ней не самые лучшие. По сути это и не биржа вовсе, а один из множества полумошеннических проектов, рассчитанных на новичков.

Как организована работа с БО у обычных брокеров

Главное, что нужно знать заключается в том, что бинарные опционы – это не биржа, ваши сделки скорее всего никуда не выводятся. Убедиться в этом можно сравнив список компаний, с которыми работает, например, CBOE, вероятнее всего вашего брокера в списке не будет.

В рамках торговли БО прибыль одних клиентов компании формируется за счет убытка других, никогда все трейдеры не будут делать ставки в одном и том же направлении. На случай, когда наблюдается перекос между прибылью и убытком клиентов компания использует собственный капитал для обеспечения выплат. Но чаще ситуация обратная и совокупный убыток трейдеров все же больше, чем их совокупный выигрыш.

Что касается того, где именно торговать БО, то лучший выбор – Nadex, у нее и темпы развития неплохие, и количество инструментов достаточное. Учтите только, что для торговли нужно быть резидентом США, да и прочие требования жестче, чем у обычных компаний.

Работать можно и с обычными компаниями, не выводящими ваши сделки на биржу. Если выбрать надежного брокера, то риск обмана минимален.

Сравнение условий торговли

Может показаться, что такой вариант по сравнению с брокером лучше во всем, но это не так. Ряд особенностей все же есть:

• скорее всего понадобится крупный депозит в долларах;
• пополнить счет через Вебмани, ЯД, Киви и еще десятком других способов нельзя. Только банковский перевод;
• торговля биржевыми бинарными опционами подразумевает 2 типа БО, здесь нет таких вариантов как граница, тиковых БО и прочей экзотики;
• госрегулирование;
• можно изменять баланс между потенциальной прибылью и риском, нет жестко зафиксированной величины прибыли по сделке;
• самое главное в том, что биржа бинарных опционов по сути – посредник между продавцом и покупателем опциона, себе она берет небольшой процент от объема сделки.

Главный сдерживающий фактор в том, что эти организации не принимают трейдеров из СНГ, чаще всего нужно быть резидентом США для возможности торговать через них. Основное преимущество – высокая надежность, недостатков несколько – неудобный ввод/вывод средств, наличие только 2 типов БО, сложная верификация. Так что по ряду критериев обычные бинарные брокеры смотрятся предпочтительнее.

Заключение

Торговля БО через реальные биржи возможна, но пока что без проблем делать это могут только резиденты США. Всем остальным придется довольствоваться обычными бинарными брокерами, к счастью, среди них есть достойные компании. Если разобраться в вопросе детальнее, то это не так и плохо, ряд возможностей есть только у брокеров БО.

Заработок в интернете на бирже

Заработок в интернете на бирже бывает двух типов: на опционах и на Форексе. Общий принцип в обоих случаях один и тот же: нужно торговать различными активами, стремясь к тому, чтобы купить подешевле, а продать подороже. Однако между данными понятиями есть и существенные отличия. О них и поговорим.

Заработок в интернете на бирже опционов

Заработок в интернете на бирже опционов характеризуется фиксированными суммами прибыли и расходов. Например, если открыть сделку на 100 долларов США, то потерять можно именно эту сумму и ни копейкой больше. Также, если доходность актива составляет, допустим, 80%, то и прибыль будет фиксированной, вне зависимости от показателей графика. Главное, чтобы цена была выше или меньше стартовой (зависит от того, в каком направлении открывалась сделка).

Таким образом трейдер может с тех же 100 долларов США получить ровно 80 долларов США и не копейкой больше. С одной стороны, это выгодно, ведь даже если актив подвинулся всего на 1 пункт в нужную сторону, что фактически привело к увеличению цены всего на несколько центов, доход в 80$ все равно будет выплачен. Но верно и обратное.

Если, предположим, трейдер открыл контракт на повышение тогда, когда актив стоил 1000$, а закрывается он тогда, когда цена уже составляет 2000$, доход все равно составит те же 80$. Именно это и является как основным преимуществом, так и основным недостатком такой системы заработка в интернете на бирже.

Заработок в интернете на бирже Форекс

Данный вариант хоть и имеет общие принципы с предыдущим, однако во многом от него отличается. Так, например, размер потерь не ограничен суммой сделки. Например, если открыть контракт, а цена упадет ниже планируемой, то расходы пойдут напрямую с депозита трейдера. С одной стороны, это позволяет «удержать контракт» до тех пор, пока стоимость не возрастет. С другой же, есть вероятность, что на момент закрытия сделки цена будет все такой же низкой и человек потеряет не 100$, а, допустим, всю 1000$.

С доходами схема примерно та же. Если, предположим, вы открыли контракт на повышение, а к моменту его закрытия цена выросла всего на 2$, то столько дохода вы и получите. Но верно и обратное, если, допустим, вы открыли сделку на повышение тогда, когда актив стоил 1000$, а закрылся он уже на цене в 2000$. Значит, ваша прибыль всего за 1 сделку составит 1000$.

Примерная доходность

Рассчитать доходность, не зная конкретных цифр, трейдера, его принципов торговли и других подобных параметров невозможно. Но можно сделать предположения. В среднем, если работать с опционами, то за сутки можно найти около 20 точек вхождения. Иногда больше, иногда меньше, на это влияет слишком много всего. Многие опытные трейдеры вообще работают максимум с 3-5 контрактами за день.

В любом случае, предположим, что сделок было 20. По статистике, у новичков около 30% контрактов закрываются с убытком. Это значит, что из 20 сделок 6 будут убыточными. Стандартная доходность актива составляет 80%, а сумму одной сделки примем равно 100$. Итого:

• Доход в день: 14*80=1120$.
• Расходы в день: 6*100=600$.
• Чистая прибыль в день: 1120-600=520$.
• Чистая прибыль за месяц: 520*30=15600$.
• Чистая прибыль за год: 15600*12=187200$.

С Форексом ситуация еще хуже. Тут что-то даже предположить сложно, ведь все зависит от навыков трейдера и ситуации на рынке. Можно как заработать несколько десятков тысяч долларов США в день, так и не найти ни одной точки вхождения за всю неделю. Впрочем, последнее встречается редко.

Что нужно для биржевого заработка в интернете?

Для того чтобы начать получать заработок в интернете на бирже нужно:

1. Выбрать подходящую компанию, которая предоставит доступ к своей торговой площадке. Мы рекомендуем Олимп Трейд, как наиболее популярную, известную и честную из всех существующих на данный момент.
2. Зарегистрироваться на торговой площадке. Форма для этого представлена справа от этого текста.
3. Пройти обучение. У Олимп Трейд есть специальный раздел, посвященный именно обучению. Категорически рекомендуется перед началом торговли изучить всю информацию в нем.
4. Потренироваться на демо-счете. Выберите для себя подходящую стратегию или набор индикаторов и потренируйте в работе.
5. Пополнить счет и начать торговать.

Заключение

Зарабатывать в интернете на бирже можно и нужно. Этот вариант дохода в корне отличается от всего, к чему мы привыкли. И отличия эти исключительно в лучшую сторону. Сами посудите: только вы решаете, когда, как и насколько активно торговать. Вы сами определяется уровень доходности. Вы сами рискуете, отвечаете за свои действия и получаете такой доход, который даже не снился раньше. Пробуйте, у вас обязательно все получится!

Реальные бинарные опционы

Отнеситесь к этому уроку с предельным вниманием. Он очень важный с психологической точки зрения. Если вы прямо сейчас разберетесь в том, что такое настоящий бинарный опцион, поймете суть этого рынка— вы сохраните себе уйму денег и множество нервных клеток. И больше ни один брокер в мире (причем не только бинарный) не сможет вас надуть. Никогда.

Эта информация в интернете намеренно усложнена и замаскирована, ибо так выгодно всей бинарной индустрии. В результате, 99% новичков, что приходят в бинарные опционы, не имеют ни малейшего понятия, куда они попали — именно так и задумывалось.

Урок немножко сложный (я не специально, очень старался упростить), кого-то расстроит, а кого-то воодушевит. Но моя задача достаточно нетривиальна: сразу создать у вас предельно реалистичное и трезвое понимание БО. Чтобы вы точно-точно поняли, что это такое на самом деле. В действительности. А не так, как описывают в рекламе и на брокерских сайтах.

Сосредоточьтесь! Все просто. В мире существует лишь 2 типа бинарных опционов:

Подавляющее большинство трейдеров сталкиваются именно с беттинговыми (букмекерскими) и вообще не понимают, что это — не торги как таковые. Вы должны понять это прямо сейчас. Когда вы, после регистрации у обычной бинарной компании, нажмете кнопку «Купить» — вы ничего ни у кого не покупаете. Это не биржевая сделка. Это не «торговля». Вы просто сделаете финансовую ставку на уровень цены подобно тому, как делают ставку на лошадку или исход футбольного матча.

Это — ключ к понимаю всей индустрии. Перечитайте, пожалуйста, абзац выше еще раз. Полностью осознайте то, что там написано.

Теперь сравним два абсолютно, космически разных мира — биржевые и букмекерские бинарные опционы.

Бинарные опционы на бирже

Где можно торговать настоящими бинарными опционами? На регулируемых биржах. При этом для 99% трейдеров из РФ данный метод недоступен из-за массы сложностей финансового и юридического характера. Плюс, две реальные бинарные биржи расположены в США и не принимают трейдеров из РФ.

Если менеджер вашей бинарной конторы будет вешать лапшу на уши про «торги» и «инвестиции», вы должны рассмеяться ему в лицо.

Бинарные опционы CBOE

Возьмем Чикагскую опционную биржу, она же CBOE — Chicago Board Options Exchange. Ей 170 лет, одна из старейших американских бирж. На ней можно купить бинарные опционы только на:

• индекс SPX (S&P 500);
• индекс VIX (CBOE Volatility Index).

Тикеры (буковки на графике, по которым трейдер может найти эти опционы), соответственно, BSZ и BVZ.

Сюрприз! Оказывается, на одной из ведущих бирж планеты можно купить только… два бинарных опциона. Никаких вам сотен вариантов «покупки» опционов на любые валютные пары или акции, что вы видите у своей бинарной конторы, на CBOE нет и быть не может.

Ничего такого, как на скриншоте внизу, вы у биржевого брокера не увидите, особенно процентов выплат:

Причем на CBOE доступны только опционы Call — “продать” бинарный опцион там так просто нельзя. Для его «продажи» используется специальная синтетическая опционная конструкция.

Бинарные опционы NADEX

В то время как CBOE – старейшая мировая биржа, где вообще куча разных опционов, есть специализированная американская биржа, где торгуют исключительно бинарными опционами.

Она называется NADEX. Там вы не найдете букмекерских процентов выплат и выглядит интерфейс биржи весьма своеобразно:

В США популярность биржевых бинарных опционов в лице NADEX растет уже лет 10, но козявки никак не хотят идти на русский рынок. Зато открыта регистрация для граждан ЕС и других стран.

Бинарные опционы Cantor

Кроме NADEX была лишь еще одна специализированная биржа БО, что появилась в 2015 году. Она называлась Cantor Exchange и долго не протянула. Популярность БО пошла на спад, но попытка была хороша.

Это был один пример реальной торговли бинарными опционами:

Вот так в Cantor выглядело окно для покупки или продажи бинарного опциона. Обратите внимание: всегда есть число доступных контрактов. Если опцион никто не продает – его невозможно купить.

Запоминаем, что настоящие биржевые бинарные опционы торгуются только на биржах. Это биржи:

И все. Теперь несколько нюансов.

Особенности биржевых бинарных опционов

Биржевые бинарные опционы кардинально отличаются от внебиржевых:

• в биржевых нет фиксированных процентов прибыли;
• чтобы купить настоящий опцион, его должен кто-то продавать, поэтому если продавцов нет, вы банально не сможете его купить.

Допустим, вы хотите купить бинарные опционы BVZ на бирже CBOE. Вы знаете, как это сделать? Как можно, например, открыть там счет? Ведь это — настоящая американская биржа. Ее здание находится в Чикаго. Вот она:

Чтобы открыть счет у американского брокера, который дает реальный доступ на CBOE, потребуются не только английский язык и внушительный счет в долларах, но и серьезные трейдерские навыки.

Ибо биржевые опционы, в том числе и бинарные, куда сложнее примитивных букмекерских. Кроме того, у биржевых брокеров нужно пройти непростую процедуру официального оформления англоязычного счета, вы обязательно платите налоги и так далее.

Advantage Futures — пример западного брокера, предоставляющего доступ на CBOE

В общем, американские биржи для русских граждан остаются мечтой. Да, немногочисленные профи знают как можно работать с NADEX, CME или CBOE, но, на то они и профи, их по пальцам можно пересчитать. Мало того — многие американские брокеры сейчас не открывают счет гражданам России.

В результате, многочисленные отечественные проп-конторы пользуются этим и делают вид, что они якобы выводят сделки на американские биржи. Менеджеры псевдоброкеров обманули тысячи своих клиентов, внушая им, что они якобы чем-то торгуют. На самом же деле, они предоставляют лишь игру на котировки и цинично надувают щеки.

Бинарные никогда не стали бы популярными, даже близко, если бы торговались только на официальных западных биржах. Там только счет открыть — целая проблема. Сложно, очень дорого, мало кому доступно. Не удивительно, биржевые бинарные опционы — крайне малопопулярный инструмент и среднестатистический американский трейдер о биржевых БО вообще никогда в жизни не слышал. О них там знают только специалисты.

И вот в 2008 году какой-то волосатой голове пришла в голову следующая идея. Биржи для большинства чайников недоступны — они не знают вообще, что это такое, порог входа туда очень высок. Уровень финансового образования у населения ниже плинтуса. Так почему бы тогда им всем не дать имитацию биржи, просто систему ставок на котировки? Вот так и родились букмекерские бинарные опционы.

Бинарные опционы у букмекеров

Именно с этими бинарными опционами вы будете иметь дело. Почти все бинарные компании, что вы видите в рекламе, с которыми мы работаем на бингуру, все что есть в интернете, являются финансовыми букмекерами и никак не связаны с официальными биржами.

Это не обязательно плохо – у такого положения дел есть и неоспоримые плюсы, мы их обсудим позже. Однако, суть их бизнеса стыдливо умалчивают почти все представители бинарного рынка. Этой информации вы не найдете ни на одном сайте бинарной компании.

Все эти ребята всего лишь эксплуатируют чью-то гениальную идею замаскировать беттинг — финансовые ставки — под торговлю. Компании просто ставят у себя платформу, которая транслирует реальные биржевые котировки и позволяет делать ставки на ней.

У них нет никакой связи с официальными биржами и биржевыми же торгами. Это игровые приложения, что показывают реальные котировки и позволяют принимать на них ставки. В результате, разработчики многих БО компаний ранее занимались созданием обычных мобильных игр для iPhone и Android.

А вот котировки они берут у официальных поставщиков, тех самых, что дают их и реальным брокерам. В этом плюс букмекерских бинарных. Вы ничего не покупаете/продаете, ваши ставки делаются против букмекера, но все это – на основе реальных данных. Это единственный мостик, связывающий букмекерские бинарные опционы с реальным миром.

Так что создать БО брокера не так уж сложно. Нужно просто:

• купить или самому разработать приложение для ставок на уровень цены;
• подключить поставщика котировок;
• принимать ставки.

Бинго. В реальности, безусловно, создание своего брокера проходит несколько сложнее (особенно если нужно пройти регуляцию), но не запредельно. Именно поэтому на рынке в какой-то момент были сотни БО компаний, ведь они делались буквально под ключ.

Сравнение биржевых и букмекерских опционов

Кратко сравним их особенности.

Биржевые бинарные опционы на примере CBOE (Чикагской опционной биржи):

• работа только с официальными брокерами, что перечислены строго у них на сайте по адресу https://cfe.cboe.com/tradecfe/brokers.aspx;
• только английский язык;
• крупные долларовые депозиты;
• нет опционов на «что угодно», лишь 2 типа;
• нет фиксированных выплат в процентах;
• CBOE официально регулируется государством;
• пополнение счета только переводом на банковский счет в США;
• официальные торги между реальными контрагентами.

Букмекерские бинарные опционы:

• сотни компаний;
• пополнение счета десятками способов;
• везде русский язык;
• огромное число всегда доступных активов (еще бы);
• нет продавцов/покупателей;
• из документов нужен лишь скан паспорта;
• процент дохода по сделке всегда известен заранее.

У букмекеров вы всегда работаете только против самой бинарной конторы. Это, разумеется, сразу приводит к возникновению между вами фатального конфликта интересов, ведь бинарная контора зарабатывает только и исключительно с ваших потерь. Впрочем, в 2020 году некоторые БО конторы научились хеджировать (страховать) свои трейдерские риски, что конфликт интересов существенно снизило. Но он все еще есть, ибо таков рынок БО.

Волков бояться — в лес не ходить. Есть несколько простых приемов, о которых я расскажу в следующих уроках, что позволяют минимизировать побочные эффекты этого бизнеса.

Фактически, задача опытного трейдера БО – найти вменяемого бинарного букмекера (их к счастью все больше) и умело с ним работать так, чтобы не вляпаться в конфликт интересов обеими ногами. Это когда ты забираешь у букмекера больше денег, чем он хотел бы тебе отдать. Мы с вами научимся работать с ними так, чтобы всем было хорошо — и этим ребятам, и нам.

Большой бинарный цирк

Колоссальное невежество новичков привело к тому, что вся индустрия букмекерских бинарных опционов построена на сказке. Многие бинарные компании старой волны пытались в рекламе уверять, что они — реальные финансовые рынки, что это «инвестиции», что это официальный источник заработка и гнали прочий ошеломительный бред, пользуясь тем, что обычный человек абсолютно не разбирается в финансах и даже не может назвать биржу своего родного государства.

Как, кстати, называется главная биржа в РФ, знаете? Без подглядывания в гугл? Где у нас продаются реальные, «ванильные», опционы? Как и где их можно купить? 99% людей, что увидели рекламу про бинарные, понятия про это не имеют и не в состоянии объяснить суть опциона, как финансового дериватива (а при попытке написать слово «дериватив» сделают 5 ошибок).

Уровень финансовой грамотности нашего населения ниже плинтуса. Он заслуживает лишь матерных сентенций, большинство населения банально спит. Именно поэтому у нас до сих пор процветают финансовые пирамиды, псевдо-инвестиционные компании и мошенники всех мастей, ибо люди, банально, не хотят напрягать свои извилины. И даже не видят в этом смысла. Поэтому при виде заманчивых предложений у них в голове не зажигается красный стоп-сигнал.

Тем временем, будучи хладнокровными и жадными хапугами, создатели многих букмекерских бинарных компаний (в основном, с израильскими корнями) просто использовали черные и серые методы монетизации для обмана населения. Пик этого безумия пришелся на 2014 год, когда сотни тысяч людей лишились денег через менеджеров, «гарантированные сигналы для бинарных опционов» и прочий бред, которого до сих пор в сети очень много. В нашем черном списке на форуме полно таких историй. Я работал с десятками компаний и по мотивам некоторых можно написать книгу, настолько феерически это было несколько лет назад.

Впрочем, бинарным конторам и не пришлось особенно стараться — люди сами несли деньги в черный ящик, не задумываясь, почему какая-то компания платит 80% за минуту, откуда у нее деньги и в чем суть этого бизнеса. Догадаться нетрудно — у букмекера лишь те деньги, которые у него оставят другие люди. Большинство деньги теряет, меньшинство забирает, компании остается разница.

На 2015 год пришелся апофеоз бинарного бума. На рынке, к тому моменту, появилось более тысячи букмекеров, которые вложили десятки миллионов долларов в рекламу, где населению обещалось светлое будущее.

Однако, к зиме 2015 рынок начал остывать, ибо иллюзия не может жить вечно. Большинство в экспресс-режиме теряло свои деньги, потому что — какой сюрприз — оказывается регулярно предсказывать, что будет с акциями Apple или евро/долларом через 15 минут чрезвычайно, запредельно сложно для новичка, который еще вчера не слышал слово «котировки».

Бедняги обманули сами себя. Самообман всегда поразительно силен. В рекламе им пообещали, что любой чебурек с улицы может месяцами успешно прогнозировать котировки валютных пар или акций. Смешно, правда? До абсурда смешно, до икоты. И что шокирует — новичков в предположении, что они прирожденные короли рынка, способные его предугадывать, ничего не насторожило. Вот это самомнение! Как же мы себя, однако, любим.

Социальные сети были забиты абсурднейшей рекламой, ориентированной на провинциальных граждан, что вообще не разбираются в финансовых рынках:

Эти же граждане, видимо, не догадываются, что и в сосисках не так много мяса, как указано на этикетке. «Сколько же открытий тебя еще ждет», как сказал персонаж Никиты Михалкова в замечательном старом фильме «Инспектор ГАИ». Трагикомедия, что и говорить.

Финансовое образование в России, похоже, отсутствует. Пока немногочисленные профи с довольными лицами тянули с бинарных контор деньги, более 90% ошалевших от крупных процентов новичков непрерывно сливали бинарным компаниям — и немногим трейдерам — миллионы долларов в карман.

Некоторые бинарные компании до сих пор продолжают разыгрывать нелепейший цирк, что они имеют какое-то отношение к финансовому рынку. Другие, особенно отличившиеся, до сих пор работают по черным мошенническим схемам.

К счастью, время все расставило по своим местам. Сотни компаний в конечном итоге испарились. Интерес к БО устаканился. В результате, сейчас осталось лишь несколько компаний, что поделили этот рынок между собой и самые одиозные истории ушли в прошлое. Рынок стал совсем скучным — уже никаких сногсшибательных приключений не происходит. А было, было время 😀 Старички помнят.

Короче говоря, современному трейдеру БО ныне куда проще — рынок совсем не такой, каким был в 2013-2014 годах.

Адекватные бинарные букмекеры

Лучшие представители бинарного рынка всегда понимали, что ни к чему отрицать очевидное. Да, они не биржевые и не торговые компании, ибо предлагают просто ставки на котировки. Однако, спортивному беттингу сотни лет и в нем вращаются десятки миллиардов долларов. Вот так и финансовый беттинг постепенно уходит в белую, прозрачную и регулируемую отраслью.

Редкий пример, когда вещи называются своими именами

Если ставка на дряхлую лошадь абсолютно легальна — почему такой не быть ставке на котировку евро/доллара? В сущности, задача любой адекватной бинарной, как и форекс компании — быть простым посредником между теми, кто выдает удачные прогнозы и теми, кто тыкает пальцем в небо. И зарабатывать с оборота в этом процессе. Именно так выглядит «белая» бизнес модель.

У “белых” бинарных компаний вы не услышите голоса менеджера, выманивающего у вас депозит — им это не нужно. За них эту работу выполняет рынок, а компании не марают руки в черных схемах и «сигналах». Им дороже репутация, которая на этом грязном рынке стоит очень дорого.

Вот с такими белыми пушистиками бинарного рынка вы и должны работать. О том, как их найти, мы поговорим в отдельном уроке, ну а пока идем дальше.

Кто зарабатывает в бинарных опционах

Вспоминаем то, что мы уже знаем о внебиржевых бинарных опционах:

• это не торги как таковые;
• это не биржи;
• это не торги между покупателями и продавцами;
• этот бизнес с неопределенным юридическим статусом;
• в США запрещены все букмекерские бинарные опционы, разрешены только биржевые.

Понимая все это, вы должны трезво уяснить, что вам предлагает любая букмекерская бинарная компания:

Она дает возможность забрать через них деньги неудачников.

Основная аудитория бинарной компании — полный ноль в финансах и экономике. Это наивная, жадная аудитория, часто из провинции. Погрязшая в кредитах, нищенских зарплатах и отчаянно нуждающаяся в легких деньгах. Вот ей и дали 80-90% за минуту. Эти ребята ничего не знают про технический и фундаментальный анализ, которые профи изучают месяцами и годами. Наивняшки полны безумных иллюзий и сладких надежд. Это овечки, у которых забирают деньги профи и сами бинарные конторы.

Поэтому расценивайте бинарную фирму как посредника между вами и карманами простофиль. Чем более опытным, хладнокровным и циничным трейдером вы станете, тем больше денег у бинарщиков вытащите. Ибо ставка остается ставкой. Умеешь прогнозировать движение цены — зарабатываешь с этого, все просто. Денег с бинарщиков утянули уйму за эти годы, но лишь те, кто правильно понял этот рынок.

По факту, бинарные компании — вовсе не брокеры, мы их так называем просто для удобства, а мы у них — вовсе не трейдеры. Ведь мы ничего не покупаем и не продаем, это просто ставки на уровень цены. Однако, если относится к этому профессионально, то вы станете именно трейдером. Ведь бинарные можно и нужно — это лейтмотив всего сайта — расценивать как первый шаг в финансовый мир.

В чем тогда смысл бинарных опционов

Репутация бинарных опционов сейчас плохая, сильно подпорчена черными конторами. Когда-то аналогичные схемы сильно навредили розничному форексу, который до сих пор воспринимается многими новичками с большим сомнением. За что стоит поблагодарить рекламу на грани фола и внерыночные методы работы некоторых одиозных контор.

Были годы, когда создание брокера было настолько легким, что своих псевдоброкеров наклепала куча мутных персонажей. При этом биржевые бинарные опционы для большинства все так же недоступны, да и профи они не особенно нужны. К счастью, рынок не стоит на месте и на носу уже бинарные опционы нового поколения, основанные на смарт-контрактах, но этой модели еще нужно дозреть.

Поэтому вариантов тут ровным счетом три:

1. использовать букмекерские бинарные как старт в большой финансовый мир (я так и сделал);
2. переходить к экзотическим биржевым бинарным (нет никакого смысла);
3. запастись денежками, сразу переходить на форекс/фондовый рынок и вообще забыть про БО.

Если бинарный букмекер позволяет торговать воздухом — это замечательно, но лишь если с этого воздуха можно выжать реальные деньги.

Ключ к рынку

Я видел много ребят, что приходили в бинарные, следил за их судьбой и сам прошел непростой путь. Как правило, он у всех совпадает, порой в мельчайших деталях.

Сначала бинарные, затем форекс, потом вы откроете свой первый счет у настоящего фондового брокера в РФ, потом, быть может, и у американского. Скорее всего, вы будете совмещать сразу несколько инструментов, поскольку везде есть плюсы/минусы.

Я шел по этой тропинке именно так. Дорога заняла несколько лет:

1. Узнал про бинарные;
2. Открыл счет в первой форекс конторе;
3. Купил первый фьючерс на Московской фондовой бирже (MOEX) и затем на Чикагской товарной бирже (CME).
4. Начал инвестировать в акции, ПИФы и ETF (биржевые фонды).

В настоящее время к этому добавилась еще куча инструментов, включая криптовалютные рынки и всякая непонятная обывателям экзотика типа муниципальных облигаций. Трейдинг невероятно многогранен и определенно я ухлопаю на него всю свою жизнь.

И вот здесь скрывается ключ, настоящий, золотой. Ключ ради которого я сделал сайт. Ключ ко всему, но его чертовски трудно донести и объяснить, пробившись сквозь скептицизм. Но попробовать стоит.

Каждый день мы видим рекламу форекса и всяких бирж на улицах, слышим в новостях про какие-то фондовые рынки и в нашей душе… ничего не шевелится. Абсолютно никакого интереса. Ноль, не так ли? Так ли. Не интересно это все. Потому что это какая-то скучная экономическая муть. «Эмитент нового выпуска привилегированных акций…» все, остановитесь. Я завис на слове «эмитент» и забыл про него сразу после прочтения. Мне не нравится. Не понимаю что это, зачем это и понимать не хочу.

Нужно нечто особенное, экстраординарное, чтобы вовлечь человека в этот спекулятивный мир. И вот бинарные — да, эти самые беттинговые бинарные — и являются таким инструментом. Это молот. Он сразу бьет по голове увесистыми 80-90% за минуту и совершенно обалдевший человек (естественно потерявший первые деньги), хватается за голову и начинает… учиться рынку. Что такое цена, откуда берется, куда бегают эти чертовы свечи и зачем. Кто и что там покупает, откуда берутся все эти графики, почему доллар вверх, а евро вниз. И гонит его, гонит это чувство, сильное, горячее.

Происходит потрясающий психологический слом сознания, он невероятен по силе воздействия. Ты понятия не имел об экономике, биржах, каких-то графиках и вдруг, как по волшебству, все это стало для тебя самым интересным делом на свете. В этом и состоит хитрость бинарных. Это отмычка к дремлющему сознанию трейдера. Вот только брокеры используют ее для того, чтобы вытащить деньги из простофиль, а немногочисленные мотивированные умницы используют в своих интересах.

Именно на бинарных я понял ценность технического и фундаментального анализа, научился его практиковать, вытащил с БО хорошие деньги и пошел дальше по лестнице опыта. Именно за это я им буду благодарен всегда.

Ирония в том, что цена одинакова. Будь-то бинарные ставки, форекс торги или фьючерсы на Чикагской бирже. Во всех этих случаях на твоем мониторе один и тот же график. Отличается лишь метод монетизации: букмекерский для БО, спред-беттинговый для форекса, биржевой для фьючерсов/опционов и т.д.

Работаю ли я с букмекерскими бинарными и сейчас? Безусловно, хотя и меньше, чем когда начинал. У БО есть одно преимущество, колоссальное, но понять вы его сможете лишь поработав с форексом и фондовыми рынками. Лишь тогда вы окончательно осознаете, почему 80-90% за 1 пункт без спреда — это манна небесная и беспрецедентная возможность в особых условиях рынка. Но понадобится время, чтобы это понять. Время и опыт. Сразу это не понимаешь.

Без кажущейся простоты этих двух кнопок, никто бы меня не заставил разбираться в графиках и секретах трейдинга. До бинарных сама мысль о том, что я, гуманитарий, буду с энтузиазмом разбираться в экономических новостях, отслеживать ключевые ставки мировых ЦБ и досконально знать, что скрывается за фразой «число занятых в несельскохозяйственном секторе» (и уметь расшифровывать аббревиатуру NFP) показалась бы мне нелепейшим абсурдом. Я бы абсолютно не поверил, если бы мне кто-то сказал про это несколько лет назад. Порой с трудом в это верится даже сейчас, спустя годы, проведенные за графиками. Но так уж работают бинарные — ушиб от них остается с тобой навсегда 😀

Удивляться тут нечему. Это естественный и даже банальный процесс. После первого азартного этапа и потери денег в бинарных опционах (как и в форексе), вы остынете, задумаетесь и начнете задавать простые вопросы:

• что такое график;
• откуда берется цена;
• что на нее влияет;
• что такое доллар;
• кто его выпускает;
• кто такие ФРС;
• прочее, прочее.

Сотни вопросов превратят вашу голову в тыкву. На вас обрушится океан информации. Вот так вы и начнете свой трейдерский путь длиной в годы.

Голова начинающего трейдера

Вот так я хочу, чтобы вы воспринимали букмекерские бинарные — как воспринимаю их я сам. Как первый шаг к реальным торгам, к профессиональному трейдингу. И к первым деньгам, разумеется. Однако, успешных мало, помните об этом. Весь этот рынок существует лишь потому, что их совсем немного.

Плюсы и минусы бинарных букмекеров

Теперь что касается плюсов адекватных бинарных букмекеров:

• достаточно 1-10$ чтобы начать (и это хорошо);
• предельно упрощенная регистрация;
• понятные проценты выплат;
• нет спреда, достаточно 1 пункта в плюс за время экспирации;
• нет продавцов и покупателей, поэтому ставки на сотни активов доступны всегда (или почти всегда), безлимитная ликвидность;
• документов — считай, никаких (скан паспорта);
• пополнять счет — как угодно (у настоящего биржевого брокера строго через денежный перевод в один из банков США);
• налоги — по желанию (никто их с БО не платит, на самом-то деле).

Бинарные, для умного человека — великолепный инструмент войти в финансовый рынок с черного хода. Для наивного и недалекого — просто легкий способ потерять свои деньги.

• некоторые компании пользуются тотальным невежеством населения и пытаются выдурить у них деньги безумной рекламой, менеджерами и нелепыми обещаниями;
• все еще есть черные конторы;
• юридический статус БО в мире все еще «плавает», где-то их признали, где-то нет.

Так нужно ли с бумекерских бинарных вообще начинать?

Решать вам. Если вы понимаете суть их бизнеса, с букмекеров, как и спортивных ставок, можно забрать очень много денег – факт. Тех самых денег, что их туда сливают сотни тысяч ошалевших от процентов чайников. Но для этого вам придется цинично и хладнокровно научиться это делать.

Если же вы приперлись сюда, потому что у вас:

• низкая зарплата;
• кредиты;
• хочется машину или квартиру;
• и прочие хотелки о быстрых деньгах.

Бинарщики вас прожуют и выплюнут в 2 счета. Они созданы ради таких персонажей. Бинарная индустрия набита деньгами – но будьте уверены, они достаются немногим. Вам решать, готовы ли вы к непростому, очень непростому пути, что позволит их регулярно забирать.

Легальны ли бинарные опционы

Об этом мы можете почитать в статье Юридический статус бинарных опционов. Вкратце, в ЕС идут разговоры о том, чтобы юридически оформить БО как дериватив — производный финансовый инструмент.

Собственно говоря, в 2020 году в Великобритании бинарные опционы от Gaming Comission перешли под надзор FCA, поскольку их наконец-то признали как обычный финансовый инструмент и разрешили для профессиональных трейдеров.

Однако, до сих пор бинарные опционы во многих странах ЕС считаются азартными ставками, официальными деривативами или вообще не пойми чем. Повторяется история, как сейчас с криптовалютами — регуляторы ничего не понимают и не успевают за изменениями.

Юридический статус нужен. Я должен четко понимать что, с легальной точки зрения, происходит, когда я нажимаю кнопки Вверх/Вниз в бинарной платформе. Собственно, именно так бинарные опционы в Японии и США были полностью легализированы. ЕС в этом плане сильно отстает.

Ставка на рынок против бинарной конторы как контрагента? Великолепно. Оформите это юридически так, чтобы выплаты по таким ставкам строго контролировались государственными надзорными органами. Чтобы компании наказывали за мошенническую рекламу и недобросовестную работу менеджеров.

Государственные регуляторы, такие как CySEC и FCA, за прошедшие годы сильно почистили рынок и откровенных мошенников уже почти не осталось (но еще встречаются).

В конечном итоге, бинарная индустрия очистится и посвежеет. Все, что нам нужно от регуляторов — гарантия выплат и защита нас, как участников этого рынка. Пусть как угодно это называют, но наведут порядок. Процесс очищения, к счастью, уже запущен, хотя идет медленно.

А бинарные опционы в России?

Относительно России — здесь бинарных опционов нет. Вы работаете с компаниями, что юридически оформлены на тропических островах или в ЕС.

С точки зрения законодательства РФ, бинарных опционов не существует в принципе. Как тогда это работает здесь?

Вы просто даете деньги оффшорной компании. И это, конечно же, не запрещено. Ну вот вам захотелось дать деньги компании с Кипра за что-то, что именуется «бинарными опционами» или «шоколадными порционами».

Вам просто выплатили деньги не пойми за что. Бывает. Мало ли, почему кипрской компании захотелось вам денег дать, это уж сугубо ваши финансовые отношения.

Бинарные итоги

Итак, подведем итоги. Биржевые бинарные опционы — сами по себе нишевый и малопопулярный инструмент. Однако, несколько лет назад израильтяне из него сделали новый беттинговый рынок и получили всплеск бешеной популярности.

Умный человек с трезвым взглядом на эту индустрию обязательно воспользуется такой возможностью, чтобы забрать через бинарных букмекеров деньги простофиль. Для профи этот рынок и прост, и приятен. Иронично, что иногда человек пробует БО, хмыкает, уходит в форекс. Спустя пару лет возвращается и о чудо — какая, оказывается, забавная система. С фиксированными рисками, без спредов, никто не пробивает твои стопы. Просто мяу.

Глупые же, необразованные граждане поведутся на рекламу и сказки менеджеров в серых конторах, после чего оставят у них все свои деньги. Те самые деньги, что будут утягивать профи. Это, конечно, не гимн социальной справедливости, но все же… кто их (деньги) больше заслуживает — среднестатистический васька с улицы, что повелся на рекламу сигналов или матерый профи, что рынках собаку съел? Вопрос риторический.

Бинарные опционы, как беттинговый инструмент, позволяет нам делать ставки класса «все или ничего» на уровень цены. Используя специальные инструменты и навыки, можно научиться вытягивать математическое ожидание сделок в свою пользу. Деньги, что вы при этом получите, достанутся от других клиентов, что были не правы в своих прогнозах. Принцип очень похож на спортивные ставки, просто в данном случае они финансовые.

Бинарные тяжело проходят взросление, их репутация была сильно подпорчена черными компаниями. В ряде государств их признали, как финансовый инструмент, в некоторых хотят запретить, в других вообще не знают, что с ними делать. Так что задача трейдера — банально выбирать нормальные компании, что работают на перспективу.

Как в любом бизнесе, выживают здесь умные циники, которые сразу понимают суть индустрии и то, как можно в ней зарабатывать. Понимающие как контролировать риски и неуязвимые для маркетинговых приемов.

Это возможность зарабатывать в интернете, буквально нажимая две кнопки — Вверх и Вниз. Другой вопрос, что вы должны понимать, когда их нажимать, а когда нет. Этому нужно учиться, учиться долго и упорно. И кривая обучения занимает, как правило, от полугода, минимум. Но этим профессионалы и отличаются от новичков.

Полученные же при этом навыки и умения останутся с вами навсегда. Затем вы будете их использовать в торгах и на других рынках. Будете-будете 🙂 Я тоже думал, что фондовый рынок это запредельно сложно, вовсе нет. После бинарных разобраться в других рынках будет куда проще, сами увидите. Для технического и фундаментального анализа нет разницы, какой рынок, поскольку графики везде одинаковые.

Foreign Exchange Options – What are FX Options?

FX Options (Foreign Exchange Options) — Business Currency Solutions

Foreign Exchange Options (FX Options) – What are they?

An FX option provides you with the right to but not the obligation to buy or sell currency at a specified rate on a specific future date. A vanilla option combines 100% protection provided by a forward foreign exchange contract with the flexibility of benefitting for improvements in the FX market.

This works like an insurance contract. In exchange for such a right (without the obligation), the holder usually pays a cost which is known as the Premium for the FX Option.

Currency market fluctuations can have a lasting impact on cash flow whether it is buying a property, paying salaries, making an investment or settling invoices. By utilising FX Options, business can protect themselves against adverse movements in exchange rates.

This feature of FX Options makes them extremely useful for hedging FX risk when the direction of movements in exchange rates is uncertain.

FX Options are also useful tools which can be easily combined with Spot and Forward contracts to create bespoke hedging strategies. FX options can be used to create bespoke solutions and work to remove the upfront cost of a premium – this involves certain caveats around the structure of the option product.

Basic terminology for FX Options

Premium – The upfront cost of purchasing a currency exchange option.

Strike Price – The strike (or exercise price) is the price at which the option holder has the right to buy or sell a currency.

Expiry Date – The trade’s expiry date is the last date on which the rights attached to an option may be exercised.

Exercise – The act of the option buyer notifying the seller that they intend to deliver on the option contract.

Delivery Date – The date when the currency exchange will take place, if the option is exercised.

Types of Currency Exchange Options Contracts

Depending on the underlying transaction, FX options may be classified as:

Call Option – This gives the holder the right but not the obligation to purchase a specified currency at a pre-arranged rate up to the expiration date.

Put Option – This gives the holder the right but not the obligation to sell the specified currency at a pre-arranged rate up to the expiration date.

FX options can also be classified based on the timing for exercise:

European Option – European options can only be exercised at the end of the agreed tenor (at maturity).

American Options – American Options can be exercised any time during the life of the contract.

Example of a Vanilla Option Currency Exchange Contract

For example, a UK based company imports materials from the US, and needs to pay a supplier $500,000 in six months’ time.

The forward rate for six months is 1.3300 and looking to protect 1.3250

The UK based company would like to benefit from favourable exchange rate whilst having 100% protection against adverse market movements and is willing to pay a premium for this.

Here are the possible scenarios:

Scenario 1: GBP/USD weakens, at maturity the exchange rate is 1.2500. You are entitled to buy your full $500,000 at 1.3250.

Scenario 2: GBP/USD strengthens, at maturity the exchange rate is 1.4575. You let your currency option expire and simply buy $500,000 at the market rate of 1.4575, thus benefiting from the 10% improvement in the FX rate.

• Provides protection on 100 per cent of your exposure
• Allows you to benefit in full from favourable currency moves

• A premium is payable

Example of a Participating Forward Contract (Non Premium based)

Participating Forward

A Participating Forward provides a guaranteed protected rate for 100% of your exposure while allowing you to benefit from a favourable moves on a predetermined portion of your currency exposure.

How the structure works:-

For example, a UK based company imports materials from the US, and needs to pay a supplier $500,000 in six months’ time.

The forward rate for six months is 1.3400

The UK based company would like to benefit from favourable exchange rate moves but are reluctant to pay a premium for this.

They are prepared to accept a worst rate of 1.3200. We then calculate the participation level to be 50 per cent.

Here are the possible scenarios:

Scenario 1: GBP/USD weakens, at maturity the exchange rate is 1.2900. You are entitled to buy your full $500,000 at 1.3200.

Scenario 2: GBP/USD strengthens, at maturity the exchange rate is 1.4200. You are obligated to buy $250,000 at 1.3200. However, the remaining $250,000 can be purchased in the spot market at 1.4200. This will give an effective rate of 1.3700.

eOption

Rates & Fees

Pay only for what you need. Put the rest in your pocket.

Select Your Preferred Method

Important Note: Modifying a partially executed order, also known as a cancel/replace, is considered a new order and will incur a separate commission if the modified order is executed.

[1] Option rates apply to each side of spread orders. Option strategies involve multiple purchases; therefore your transaction costs may be significant for option strategy trades.

[2] Select proprietary index options may incur additional fees. Please check our Brokerage Fees page for further details.

Fees & Commissions effective as of 2/9/2020. All fees subject to change without notice.

Options involve risk and are not suitable for all investors. Prior to trading options, you must be approved for options trading and read the Characteristics and Risks of Standardized Options. A copy may also be requested via email at support@eoption.com or via mail to eOption, 950 Milwaukee Ave., Ste. 102, Glenview, IL 60025. Online trading has inherent risks due to loss of online services or delays from system performance, risk parameters, market conditions, and erroneous or unavailable market data.

Equities

Note: Long option purchases have an initial and maintenance margin requirement of 100%. For spreads and uncovered options, please see Margin Minimum Equity Requirements below. To open an eOption margin account, you must have at least $2,000 in cash or marginable securities in your account. Additional requirements may apply depending upon specific transactions and positions in your account.

Options

Note: At this time, we do not allow margin borrowing on cash secured short puts, short calls, naked or spread positions.

Note: Position limits are 2,000 contracts when going short and uncovered. The long position limits are determined by the exchange. 2x Leveraged ETF naked options will be replaced with 40% or 20% and 3x Leveraged ETF naked options will be replaced with 60% and 30% in the above calculations.

Options Expiration Policy

Expiring long and short option positions may be closed as early as 2:00 PM EST on the last trading day prior to expiration if you do not have the funds or buying power to buy or short the underlying security. Please note that you may still get assigned even if a short option is out of the money. Therefore, if there is risk to the account, short options may be closed out even if it is out of the money. The firm may close out your positions without prior notice. We may also elect not to exercise or close the resulting stock position in the aftermarket hours on Friday or pre-market hours on Monday.

Day Trading Buying Power Calculation

Money market funds are not applied towards calculating day trade buying power. Please contact us to have money market funds journaled to the margin type prior to the effective date if you would like to use all funds to calculate day trade buying power. Also, please note it is necessary to shut off sweeps to money market upon trade settlement in order to use all available funds to day trade without interruption. This request must be in writing with a signature.

Margin Account Maintenance and Initial Requirements

Concentrated positions on margin will hold the following requirements:
Margin accounts with any concentrated single equity position comprising more than 50% of the long marginable market value may be assessed a minimum of 40% on the entire account.

Important Guidelines

• Required Market Price for Stocks: Most stocks traded on major U.S. exchanges and Nasdaq-listed securities priced $3.00 and above are eligible for margin borrowing. Please note that some stocks including Pink Sheets or Bulletin Board Stocks are not eligible for margin borrowing.
• Minimum Market Price for Stocks: Stocks priced under $3.00 are not eligible for credit towards margin requirements and are not credited to margin buying power.
• Mutual Funds: Most mutual funds can be used as collateral, provided they’ve been held for at least 30 days Please note you cannot purchase mutual funds on margin.
• Bonds: Most corporate, treasury, municipal, and government agency bonds are eligible for margin borrowing. Margin ability and margin requirements are subject without advance written notice to change based on liquidity, bond ratings, concentrations, and other risk factors.
• Money market funds, certificates of deposit (CDs), annuities, and options are not available as collateral for margin borrowing.
• Maintenance Calls: Maintenance calls are due in four (4) business days under normal conditions. Exchange calls are due in one business day.
• House Required Minimums: If equity drops below house required minimum, or a call is issued for any other reason, you may be required to immediately sell securities or deposit additional funds promptly.
• Concentrated Accounts: Margin maintenance is higher for concentrated accounts and requirements may vary per security.
• Margin Maintenance: Margin maintenance ranges from 30% – 100% depending on the particular securities in an account.
• Increased Maintenance Requirements: From time-to-time, we may be required by our clearing firm to increase maintenance requirements due to overall firm concentration, or unusual market conditions. We further reserve the right to increase the requirements at our sole discretion.

European Style Option Spreads

To be considered a spread, the long and the short side must expire on the same day. If the expiration dates are not the same the short side will be treated as naked.

Covered LEAPS Requirements

Intial Requirement: Proceeds from the sell of the LEAPS calls cannot be used to satifsy Reg-T requirements. If an account purchases stock and sells short covered LEAPS calls, the account will be required to the 50% intiial requirement on the long stock.

Maintenance Requirement: The short market value of the LEAPS will be deducted from the equity when figuring maintenance requirements for accounts holding these positions. The value of the long stock will be valued at the price of the stock or the strike price of the option, whichever is greater.

Margin Risks

We are furnishing this document to you to provide some basic facts about purchasing securities on margin, and to alert you to the risks involved with trading securities in a margin account. Before trading stocks in a margin account, you should carefully review the margin agreement provided by your broker. Consult your broker regarding any questions or concerns you may have with your margin accounts.

When you purchase securities, you may pay for the securities in full or you may borrow part of the purchase price from your brokerage firm. If you choose to borrow funds from your firm, you will open a margin account with the firm. The securities purchased are the firm’s collateral for the loan to you. If the securities in your account decline in value, so does the value of the collateral supporting your loan, and as a result, the firm can take action, such as issue a margin call and/or sell securities in your account, in order to maintain the required equity in the account.

It is important that you fully understand the risks involved in trading securities on margin. These risks include the following:

• You can lose more funds than you deposit in the margin account. A decline in the value of securities that are purchased on margin may require you to provide additional funds to the firm that has made the loan to avoid the forced sale of those securities or other securities in your account.
• The firm can force the sale of securities in your account. If the equity in your account falls below the maintenance margin requirements under the law, or the firm’s higher “house” requirements, the firm can sell the securities in your account to cover the margin deficiency. You also will be responsible for any shortfall in the account after such a sale.
• The firm can sell your securities without contacting you. Some investors mistakenly believe that a firm must contact them for a margin call to be valid, and that the firm cannot liquidate securities in their accounts to meet the call unless the firm has contacted them first. This is not the case. Most firms will attempt to notify their customers of margin calls, but they are not required to do so. However, even if a firm has contacted a customer and provided a specific date by which the customer can meet a margin call, the firm can still take necessary steps to protect its financial interest, including immediately selling the securities without notice to the customer.
• You are not entitled to choose which security in your margin account is liquidated or sold to meet a margin call. Because the securities are collateral for the margin loan, the firm has the right to decide which security to sell in order to protect its interests.
• The firm can increase its “house” maintenance margin requirement at any time and is not required to provide you advance written notice. These changes in firm policy often take effect immediately and may result in the issuance of a maintenance margin call. Your failure to satisfy the call may cause the member to liquidate or sell securities in your account.
• You are not entitled to an extension of time on a margin call. While an extension of time to meet margin requirements may be available to customers under certain conditions, a customer does not have a right to the extension.
• The IRS requires Broker Dealers to treat dividend payments on loaned securities positions as a “substitute payment” in lieu of a dividend. A substitute payment is not, a “qualified dividend” and is taxed as ordinary income.
• Industry regulations may limit, in whole or in part, your ability to exercise voting rights of securities that have been lent or pledged to others. You may receive proxy materials indicating voting rights for a fewer number of shares than are in your account, or you may not receive any proxy materials.

Click here for some basic facts about purchasing securities on margin, and to alert you to the risks involved with trading securities in a margin account. Contact eOption regarding any questions or concerns you may have about margin accounts.

Биржевые опционы

Биржевые опционы – это «предварительные договорённости» (от латинского optio – усмотрение). Это варианты «одностороннего» договора, при заключении которых одна сторона может приобрести либо продать понравившийся ему актив по оговорённой цене (а может и не приобрести, либо не продать). Вторая сторона (продавец либо покупатель), в свою очередь, обязаны данный актив продать либо купить по заранее указанной им цене. Биржевые опционы относятся к производным финансовым инструментам. Различают опционы:

Опцион похож по своей идее на фьючерс, однако есть значительные различия: фьючерс – это именно обязанность, а не право купить или продать.

Также интересны виды опционов – американский (с периодом погашения, вплоть до указанной в договоре даты) и европейский (с чёткой датой погашения, исполнения либо истечения срока).

Биржевая торговля опционами

Опционы бывают биржевыми и внебиржевыми. По биржевым опционам существует строгий учёт позиций – их осуществляет клиринговая палата (как и для фьючерсов). Противоположная сторона сделки – всегда расчётная палата биржи. Биржевые опционы имеют и маржевые сборы, которые обычно выплачивает продавец данного обязательства. Биржевая торговля опционами ведётся с 1973 года – со дня основания первой опционной биржи (Чикагской). В РФ средоточием торговли опционами является Московская биржа (секция срочного рынка).

Различают разные типы опционов – колл (на покупку базового актива по указанной цене), пут (на продажу по фиксированной цене).

Биржевые бинарные опционы

Помимо стандартных опционов, есть и некоторые необычные инструменты. Нестандартные (non-standard, exotics) опционы начали развиваться еще до начала 90-х гг. К ним относят азиатский, барьерный, диапазонный, сложный опцион, свопцион, и собственно бинарный опцион. Это опцион с фиксированной прибылью (еще одно название – цифровой опцион), который обещает при выполнении указанного условия в строго указанное время обеспечивает прибыль – либо не приносит ничего. Как правило, в опционе указывается, что биржевая цена на актив будет выше/ниже указанной в нём планки. Точная сумма выплачивается, если такое условие было соблюдено.

Важный нюанс бинарного опциона: он позволяет рассчитывать размеры выплат (прибыли) до заключения контракта. С таким инструментом становится проще совершать много торговых операций за один раз. Плюсами таких биржевых инструментов считаются:

• управляемые риски,
• простота использования,
• стабильная доходность,
• доступность.

При этом трейдеры приобретают исключительно контракт, а не актив, а это позволяет большому количеству трейдеров участвовать в распределении дохода при изменении цены.

Биржа: JEX — обзор

Что делает компания / проект?

JEX Exchange – это первая блокчейн-платформа позволяющая торговать как цифровыми активами, так и фьючерсами/опционами на цифровые активы, которые в условиях медвежьего рынка дают трейдерам возможность заработать на падающем криптовалютном рынке.

Кроме того опционы и фьючерсы обладают преимуществами высокой эффективности использования капитала, удобной торговли и низкого кредитного риска, что в некоторой степени решает проблемы многих инвесторов.

Особенности

Биржа находится в ведении компании JEX Technology Limited, зарегистрированной на Сейшельских Островах. Офис компании расположен в Гонконге. Опытная команда из 50 человек в основном состоит из бывших сотрудников биржи Okcoin, которые обладают большим опытом в проектировании, разработке и эксплуатации торговых блокчейн-платформ.

На сегодняшний день биржа JEX, суточный оборот которой составляет порядка 200 млн долларов, обслуживает пользователей из таких стран как Китай, Япония и США. Сейчас компания постепенно начинает открыть рынки России, СНГ, Кореи, Турции и Юго-Восточной Азии.

Команда биржи JEX считает, что на текущем рынке торговли токенами есть проблемы, такие как отсутствие разновидностей в модели продукта, отсутствие рычагов и механизмов коротких продаж и т. д.

При выборе базового актива JEX сосредоточится на ликвидности валют. Поэтому на платформе доступны только такие криптовалюты как BTC, ETH, EOS, BNB, HT и NEO, которые по мнению руководства биржи соответствуют трем основным критериям: есть торговые пары USDT, торговля на крупных торговых платформах и достаточная ликвидность.

Чтобы сохранить лидерство на рынке операций с криптовалютными активами и деривативами, команда биржи постоянно работает над улучшением платформы — разрабатывая и интегрируя различные инновационные фьючерсы / опционы / и другие производные в качестве основных продуктов. Кроме того, платформа рассматривает возможность запуска инструментов индексного и портфельного инвестирования в будущем, чтобы облегчить торговлю пользователей.

Знакомство с торговой площадкой

Для регистрации на площадке пользователям можно использовать номер телефона или email. В дальнейшем для идентификации рекомендуется настроить двухфакторную аутентификацию. Сайт работает шустро и без ошибок. Рабочая область интуитивно понятна и в целом похожа на большинство подобных сервисов, за исключением новых инструментов, которые присутствуют на бирже JEX.

Также JEX предоставляет пользователям различный учебный контент, включая текст, комиксы и видео. Данный курс предлагает варианты учебных курсов для всех новых пользователей с онлайн объяснениями / ответами профессиональных трейдеров.

Пользователи также могут получить пробную учетную запись на 100USDT для изучения методов торговли опционами через реальную торговлю. Все убытки, понесенные в ходе транзакции пробного аккаунта, несет платформа, а вся прибыль принадлежит пользователю.

На платформе присутствует даже небольшой набор инструментов для анализа и весьма информативных индикаторов помогающих лучше анализировать ситуацию по каждому инструменту. Также можно скачать мобильную версию биржи на мобильные устройства с системами Android и iOS. Для оперативного решения возникших вопросов на сайте доступна онлайн служба поддержки.

Реферальная программа предлагает пользователям 25% от получаемой площадкой JEX прибыли.

Набор инструментов

Торговые инструменты разделены на три группы: криптовалютные пары, фьючерсы и опционы.

Криптовалютные пары (Token Transaction) в свою очередь делятся на два типа: первые – это криптовалюта + крипватолюта и вторые – криптовалюта в связке со стэйблкоином USDT. Данные инструменты идентичны любой криптовалютной бирже. Тут можно обменять один цифровой актив на другой.

Фьючерсный контракт (Contract Transaction) – это производный финансовый инструмент, который представляет собой договор купли-продажи базового актива: товара, валюты или другого продукта по заранее определенной цене в указанное в будущем время.

По истечении срока фьючерсы исполняются либо поставкой базисного актива (поставочные фьючерсы), либо наличными (расчётные фьючерсы). Фьючерсная торговля не требуют внесения 100% маржи, что позволяет торговать с кредитным плечом до 100х по некоторым контрактам. Однако трейдеру, торгующему фьючерсными контрактами, необходимо знать некоторые принципы работы рынка фьючерсов.

В этом режиме ваши финансовые обязательства ограничены установленной начальной маржой. В случае ликвидации доступный баланс не будет использоваться для увеличения маржи открытой позиции. Изолированная маржа подходит для спекулятивных операций.

Применяя изолированную маржу, вы ограничиваете потенциальные убытки уровнем, установленным начальной маржой, что позволяет контролировать риск при краткосрочных спекулятивных сделках, которые оказались неприбыльными.

Риск потерять капитал значительно возрастает в условиях высокой волатильности и высокого кредитного плеча. При использовании изолированной маржи вы можете регулировать уровень кредитного плеча на ходу, используя слайдер кредитного плеча.

Опцион (Option Transaction) – это один из самых сложных финансовых инструментов. Опцион – это контракт, при котором предметом торга становится не сам актив, а право его преимущественной продажи (Put) или покупки (Call).

Сейчас главное не перепутать опционы с бинарными опционами. Необходимо сделать ставку на рост или падение выбранного актива. Если ваша ставка по окончанию срока экспирации (срока жизни) инструмента сыграла, то вы заработали порядка 60-90 % от суммы опциона. Если нет, проиграли.

Проценты зависят от жадности брокера. Вроде бы все просто, но на деле все совсем не так. Низкая надежность кухонь это еще не основная проблема. Скорее всего даже без помощи брокера вы сольетесь. Безусловно, не стоит торговать бинарными опционами, но изучать классические опционы полезно для профессиональных трейдеров.

Суть опциона – это возможность (а не обязательство) купить (Call) или продать (Put) базовый актив по выбранной вами цене. Вы как бы покупаете право на проведение операций с активом позже по заранее установленным ценам. Эта цена и будет ценой покупки опциона, она называется страйк. Однако опционы имеют свой срок – нельзя откладывать сделку вечно.

Время окончания опциона называется экспирация, в этот момент вы либо исполняете условия опциона, либо опцион остается не исполненным. Эта возможность не бесплатная, чтобы ее иметь, вам нужно заплатить так называемую премию опциона, которая зависит от цены страйка и рыночной цены базового актива. Но так как цена базового актива постоянно изменяется, то и премия опциона соответственно тоже.

Итак, опционы можно покупать и продавать, а прибыль образуется из-за разницы цен от цены страйка и базового актива. Опционы идеально для краткосрочная стратеги. Можно торговать опционами в шорт. Продажа опционов на криптовалюты тоже является выгодной стратегией. Шортить в трейдинге – значит держать короткую позицию.

Как торговать с кредитным плечом и извлекать из этого прибыль

Финансовый леверидж (рычаг, кредитное плечо) — это соотношение денег трейдера к общему объёму средств, которые он может использовать в своей торговле. Эту услугу предоставляет брокер. Как правило предоставляемые средства, превышают собственные в несколько раз. Однако помимо того, что данный подход (использование кредитного плеча) позволяет получить гораздо больший доход, это также позволяет извлекать прибыль на падающем рынке.

Простыми словами, плечо финансового рычага даёт возможность трейдеру (то есть частному инвестору) совершать сделки стоимостью гораздо выше (в 10-100 раз), чем его собственный капитал на счете. Однако стоит учесть, что плечо бывает разным и его размер зависит от каждого конкретного финансового инструмента и его ликвидности. Поэтому, если вы работаете с несколькими активами, учтите — условия могут быть разные.

• Возможность торговли фьючерсами и опционами на цифровые активы.
• Отсутствует ввод/вывод фиата. Биржа работает только с цифровыми активами.
• Комиссия платформы составляет 0.1-0.2%. Причем комиссия за фьючерсы или опционы взымается только после того, как вы закрыли сделку, а не сразу после ее открытия.
• JEX — собственный токен платформы, который владельцы могут использовать как скидку на торговую комиссию или же как часть маржи при продаже опционов. Каждый квартал биржа JEX регулярно выкупает обращающиеся на рынке токены платформы с комиссионным доходом в качестве фонда защиты инвесторов.

Заключение

Ни один рынок не может расти постоянно и криптовалютный рынок в этом плане не стал исключением. Его история показала, что периоды падения у него на много более продолжительные, нежели моменты роста. Поэтому для криптовалютных трейдеров очень важно иметь в своем арсенале надежные инструменты, с помощью которых можно зарабатывать в том числе и на медвежьем рынке.

Такие инструменты появились относительно недавно, и биржа JEX стала одной из первых, кто стал не только предоставлять их трейдерам, но и активно развивать это направление.

Если сравнивать биржу JEX с другими биржами подобного плана, то тут можно сказать, что команда делает все возможное, чтобы интерфейс биржи был понятен любому пользователю. Хотя довести до начинающего криптовалютного инвестора принципы опционной и фьючерсной торговли не так-то и просто. Однако интерфейс биржи интуитивно понятен. Щедрая реферальная программа стимулирует пользователей вносить собственный вклад в развитие нового типа криптовалютных инструментов.

В будущем JEX предлагает многофункциональный API и мощный протокол соединения API. Каждая функция веб-сайта JEX доступна через API, что позволяет разработчикам создавать любые приложения на базе JEXи полностью ими управлять.

Команда

Биржа находится в ведении компании JEX Technology Limited, зарегистрированной на Сейшельских Островах. Офис компании расположен в Гонконге. Опытная команда из 50 человек в основном состоит из бывших сотрудников биржи Okcoin, которые обладают большим опытом в проектировании, разработке и эксплуатации торговых блокчейн-платформ.

CEO Вансинь

CTO Ванхуэй

COO Ухао

Видео

Ru
Биржа JEX Инновационная торговля криптой опционами и фьючерсами

EN
JEX Exchange Tutorial: How to Create and Use an Account

Биржевые опционы. Торговля биржевыми опционами

Торговля опционами на бирже – отличительные черты и особенности

Приветствую всех своих читателей! Сегодня я хочу рассказать вам о торговле опционами на бирже. Причем речь пойдет не о бинарных контрактах, а о классических опционах, которые действительно выводятся на внешний рынок.

Почему я решил написать эту статью? Дело в том, что к этому меня подтолкнули некоторые комментарии и голословные заявления различных «профи» о том, что классический опцион тоже прост и намного более надежен, чем бинарный. Ну что же, давайте разбираться. Для начала определимся, что представляет собой опцион.

Определение и описание этих биржевых контрактов

Опцион – это право (но не обязательство) на покупку или продажу определенного базового актива по установленной стоимости на определенную дату или до ее наступления.

На рынке классических опционов есть две категории участников (если рассматривать этот вопрос с точки зрения взаимоотношений между участниками) – это продавцы и покупатели.

Первые продают опционы, а вторые их приобретают на бирже.

Соответственно, биржа выступает в данном случае в виде обычного посредника, который сводит между собой покупателя и продавца.

Каждый контракт сам по себе не имеет никакой ценности и смысла без базового актива, который лежит в его основе. В качестве такового могут использоваться, к примеру, валюты Форекс или акции фондовой биржи.

При этом, вовсе не обязательно, чтобы базовый актив обращался на той же бирже, что и опционы. Самое главное, чтобы на него были котировки. Сам процесс покупки достаточно прост – продавец назначает свою цену за опцион, а покупатель свою. Соответственно, эти цены попадают в «стакан», где и подбираются подходящие варианты для обеих сторон.

В опционах права сторон ограничиваются сроками исполнения контракта. Здесь есть своя дата истечения после которой контракт либо выкупается, либо покупатель от него отказывается. Критики бинарных опционов часто говорят, что это существенное преимущество опционов перед бинарными. Мол, можно отказаться от контракта.

Но только они забывают или намеренно не говорят о том, что в этом случае, покупатель теряет стоимость опциона на все сто процентов. То есть, происходит тоже самое, как если бы человек приобрел бинарный опцион и его прогноз не оправдался. Он потерял бы те же 100 процентов.

Каковы основные параметры любого опционного контракта? Прежде всего, у них выделяются следующие типы – Колл и Пут. Покупка опциона Колл означает, что покупатель рассчитывает на рост цены. Соответственно, покупка опциона Пут означает, что покупатель рассчитывает на то, что стоимость базового актива снизится к моменту экспирации.

Как я уже отмечал выше, одним из параметров опциона является базовый актив. Ведь сам по себе контракт не имеет смысла, если «под ним» нет соответствующего финансового актива, будь то валютная пара, акция, сырьевой товар или индекс.

Среди параметров опционов выделяют также цену страйк – это стоимость, по которой опцион исполняется. А теперь давайте перейдем к вопросам бирж, на которых торгуются опционные контракты.

Торговля опционами на бирже

Все опционы являются срочными контрактами. В данном случае, термин «срочный» означает не спешку, а то, что у каждого контракта есть свой определенный срок исполнения. В качестве прибыли по опциону выступает так называемая премия.

Роль биржи заключается в том, чтобы выступать не только в качестве посредника, но и третьей стороны в каждой сделке. К примеру, за проведением торгов наблюдает клиринговая палата.

Она не допускает продажи и покупки одинаковых опционов одним и тем же игроком.

Каковы самые крупные биржи, где предлагаются опционы на сегодняшний день? В первую очередь можно выделить CBOE или Чикагскую опционную биржу (кстати, именно здесь в 2008 году были одобрены и бинарные опционы). В настоящий момент на это бирже можно купить или продать опционы на 1400 наименований акций, валютные пары, долговые бумаги, индексы и фьючерсы.

Есть своя опционная биржа и в Европе. Называется она EOE или European Options Exchange. Штаб-квартира организации находится в Амстердаме. В основном, эта биржа специализируется на валютных парах и ряде ценных бумаг. Также, среди базовых активов присутствуют и драгоценные металлы.

Наконец, одной из крупнейших опционных бирж является Филадельфийская фондовая биржа. Что касается России, здесь опционами можно торговать на Московской бирже.

Основные участники опционной биржи

К основным участникам биржи опционов можно отнести три категории:

Первая категория участников использует опционный рынок по его прямому назначению – страхует риски, возможные при работе с другими рынками. И действительно, классические опционы позволяют страховать риски от операций, к примеру, на спотовом рынке Форекс.

Со спекулянтами все вроде более-менее понятно. Они зарабатывают на разнице котировок между покупкой и продажей актива. Та же самая функция у них и на опционной бирже. Наконец, арбитражеры занимаются тем, что покупают один и тот же актив на разных рыках и получают прибыль от разницы его стоимости.

Из истории появления опционов

Перед тем, как я опишу преимущества бинарных опционов, я хотел бы еще коснуться истории появления опционных контрактов. Возможно, вам будет интересно узнать о том, что впервые опционные контракты применялись еще во втором тысячелетии до нашей эры.

Некто Фалес, филосов из Древней Греции заключил сделку, в которой активом выступило его право использования оливковых давилен.

Для этого, Фалес внес достаточно весомый аванс (по разной информации, он вложил все те деньги, которые у него были, то есть пошел ва-банк).

В качестве предмета договора с владельцами давилен выступали риски, которые брал на себя философ в случае, если при плохом урожае, давильни не пользовались бы спросом. Фалес полагал, что урожай будет хорошим и его прогнозы оправдались. В результате, он получил доход, хотя сам не вкладывал деньги в выращивание оливок и не занимался их сбором.

Что же лучше – опционы или бинарные опционы

На самом деле, я б не стал выбирать между этими двумя видами контрактов. Просто я скажу так – все зависит от вашего опыта. В бинарных опционах можно использовать простейшие стратегии торговли, которые позволяют зарабатывать, к примеру, на новостях. Здесь экспирации могут составлять от нескольких часов.

В обычных опционах экспирации в основном месячные. То есть там не получится работать краткосрочно. Соответственно, для того, чтобы получать более-менее весомую прибыль, в классических опционах необходимо иметь и более серьезный депозит.

И здесь опять же преимущество для начинающих именно в бинарных опционах. Вы можете начать работать с суммами от 10 до 300 долларов и уже начать зарабатывать.

В классических опционах эти сумму должны быть намного большими. Хотя сегодня некоторые конторы и предлагают кредитные плечи для опционной торговли. Но там есть свои подводные камни.

Ведь кредитное плечо – это маржинальная торговля. И чем оно больше, тем выше риски, соответственно.

В бинарных опционах никакого кредитного плеча нет. Вы работаете только с вашими деньгами. Соответственно, намного проще просчитывать свои риски и минимизировать их.

Одной из проблем, с которыми сталкиваются трейдеры в работе с классическими опционами – достаточно сложный механизм работы. Есть вещи, в которые необходимо вникать даже опытным трейдерам. Если посмотреть на опционы бинарные, здесь все намного проще.

Прогнозируете рост базового актива? Покупайте опцион Вверх. Если же вы считаете, что базовый актив будет снижаться в цене, покупаете опцион Вниз. Результаты сделок тоже довольно просты. Вы либо получаете прибыль, либо терпите убытки. При правильном прогнозе, вы имеете шансы заработать до 90 процентов от инвестиции. При неправильном – потеряете 100 процентов от инвестиции.

Некоторые критики бинарных опционов отмечают, что они не торгуются ни на каких биржах, а настоящие опционы торгуются. Во-первых, есть бинарные опционы, которые торгуются на американских биржах. Поэтому тезис уже сам по себе не верен априори.

Во-вторых, даже несмотря на то, что в бинарных опционах многие конторы работают по принципу «кухни» без вывода денег на рынки, они сами по себе обладают достаточной ликвидностью для того, чтобы обеспечивать выплаты прибыльным трейдерам. С другой стороны, хватает брокеров Форекс и фондовых рынков, которые тоже никуда не выводят позиции.

Поэтому я рекомендую всем начинающим именно бинарные опционы. Здесь для вас все будет намного проще, и вы сможете делать свои первые шаги на финансовых рынках. Потом, впоследствии, когда у вас будет достаточно денег, вы сможете пойти на фондовый рынок или заняться опционной торговлей на биржах.

Но на старте вам это совершенно не нужно. Ведь продвигаться вперед желательно постепенно и в этом хорошо помогают бинарные опционы, которые, как я уже отмечал выше, намного проще классических опционов, Форекс и фондовых рынков вместе взятых.

Здесь вы можете при небольших инвестициях постепенно собрать неплохой депозит о потом уже инвестировать его в другие индустрии, связанные с финансовыми рынками. Что до мошенничества, поверьте, оно встречается среди брокеров Форекс и фондовых рынков не реже, чем среди контор, предлагающих бинарные опционы. Просто необходимо быть постоянно на чеку и выбирать грамотного брокера.

Торговля опционами на Московской Бирже. О чем нужно знать?

Немногим более двух веков назад опционы уже существовали, но не централизованно. Брокеры своими силами сводили интересы продавцов и покупателей, происходило это внесписочно, т.е. торговля велась по принципу «over the counter». Цены, сроки обращения, размер премии – все эти пункты и другие особенности опционов устанавливались индивидуально.

После краха 1929 года был внедрен механизм централизованного клиринга, стандартизированы правила контрактов, дат экспирации, уровни страйка, а за последние полвека произошел стремительный рост популярности опционов.

Почему безопасно торговать опционами

Биржевая торговля неразрывно связана с рисками, поэтому появление финансового инструмента, который при осознанном подходе дает возможность гибко подходить к решению этого щекотливого вопроса, неизбежно вызывает интерес со стороны трейдеров.

Торговля опционами относится к такой категории инструментов, более того – именно страхование рисков, как особенность опционов, служит весомым критерием для участников биржевых торгов.

Другой характерной чертой опционов считается получение прибыли, но безопасной торговлю этими деривативами делает возможность страхования рисков.

Опцион – вид биржевой сделки, под которым понимается право купить либо продать по фиксированной цене базисный актив, при этом сделать это можно или до указанной даты, или же непосредственно в определенный день.

В чем преимущество торговли опционами? Опционные контракты привлекательны для трейдеров по следующим критериям:

• получение фиксированного дохода;
• страхование инвестиций;
• как производный инструмент, который позволяет извлекать прибыль независимо от того, растет, стагнирует или падает рынок.

Комбинированные стратегии торговли опционами вытекают из свойств этого финансового инструмента, за ними стоит оптимальное соотношение риска и прибыли, а еще они понижают требования к качеству прогнозов.

Торговля опционами: неограниченный доход при ограниченных рисках

Рост количества опционных бирж закономерен на фоне роста интереса со стороны трейдеров к опционам. Появление интернета упростило доступ и способствовало развитию процесса, как один из примеров, на базе Московской бирже впервые в РФ был создан и стал функционировать ликвидный рынок опционов на фьючерсы.

В роли базисного актива, с учетом которого определяются права и обязанности сторон торговой сделки, на ней доступные следующие:

1. индекс РТС;
2. акции российских эмитентов;
3. драгоценные металлы (золото, серебро);
4. нефть;
5. доллар США.

Особенности торговли опционами на фьючерсные контракты обеспечивают возможности для страхования на срочном и спотовом рынках. Поэтому есть все основания утверждать, что торговля опционами на МБ – это проведение биржевых операций с ограниченными рисками высокой доходностью при низких издержках.

О каких еще особенностях опционов Московской биржи, помимо удобного инструмента управления рисками, полезно знать трейдеру?

• при адресных сделках возможность использования клиринга;
• построение и применение различных стратегий;
• использование опционной торговли как крупными игроками, так и трейдерами с небольшим объемом капитала;
• по сравнению с рынком акций уровень издержек на срочном рынке опционов значительно ниже.
• возможность достижение максимального «эффекта плеча».

Московская биржа способствует развитию популярного финансового инструмента, но не предлагает такой вид, как торговля бинарными опционами. Большим плюсом же торговли опционами на Московской бирже считается выход новостей на русском языке, тогда как трейдинг с иностранными активами требует чтение первоисточников, которые доступны на английском языке.

Чтобы получать высокую прибыль, изучение потенциала базовых активов можно проводить с помощью технического анализа. Умение читать графики, различать индикаторы, проводить расчеты – все это применимо для торговли опционами на Московской бирже, к тому же, ограниченные риски, как преимущество финансового инструмента, действуют в направлении роста интереса трейдеров к опционам.

Какие бывают внебиржевые опционы?

Внебиржевой опцион – контракт, согласно которому, покупатель получает уникальное право приобрести определенный актив по фиксированной стоимости. Принципиально важный момент заключается в том, что это именно право, а не обязательство. Соответственно, при желании покупатель может отказаться от активации опциона.

Что касается обязательств, то их предоставляет именно продавец, выступает гарантом продажи определенного актива по фиксированной стоимости на протяжении предварительного установленной даты (экспирация оption).

Следует отметить тот факт, что опцион является производным финансовым инструментом.

Сontract бывает ориентированный на выставление на продажу актива или на приобретение, также вы можете встретить двусторонние опционы.

Львиная доля эксперты сравнивают оption с фьючерсами, делая акцент на том, что трейдинг этими инструментами во многом схож. Тем не менее, также существуют определенные отличия.

Особенности биржевых и внебиржевых опционов

Биржевой опцион – это классический биржевой контракт. Обращение данных инструментов осуществляется аналогичным способом, что и использование фьючерсов. Традиционные опционы обладают спецификацией, которая устанавливается биржей.

В процессе завершения торговой операции стороны трейдинга согласовывают исключительно размер премии, остальные характеристики и параметры являются спецификацией, установленной биржей. Котировки, публикующиеся биржей по оption – это средний объем премии по конкретному контракту за одни рабочие сутки.

Основы биржевого трейдинга предполагают, что опционы, у которых различные стоимости и сроки экспирации являются принципиально различными контрактами. Клиринговые палаты осуществляют учет всех позиций участников биржевых опционов. Соответственно, там регулируется торговля опционными контрактами.

Участник сделки не наделен правом приобретения контракта в том случае, если он выставляет на продажу аналогичный contract. Клиринговая палата автоматически закрывает подобные операции.

Необходимо отметить, влияние расчетной палаты биржевой площадки, являющаяся оппонентом для всех сторон опционного трейдинга. Кроме того, торговля биржевыми контрактами предполагает наличие механизма изъятия маржевых сборов. Эта пошлина выплачивается исключительно продавцом оption.

Внебиржевые оption или не стандартизированные contract – фининструмент, предполагающий совершение торговых операций на произвольных условиях. Иными словами, стороны сделки заблаговременно согласовывают все параметры контракта, а затем заключают сделку.

Методика осуществления торговых операций схожа с торговлей форвардными контрактами. Наиболее частыми покупателями внебиржевых оption являются различные масштабные финансовые учреждения. Делают это они для того, чтобы хеджировать собственные открытые сделки и инвестиционные портфели. Разумеется, что вышеуказанным финансовым инстанциям нужны нестандартные сроки экспирации.

Что касается продавцов внебиржевых опционов, то подобной деятельностью занимаются авторитетные инвестиционные организации.

Все мировые биржи постоянно прилагают максимум усилий для того чтобы объединить внебиржевой и биржевой трейдинг в единое пространство. Однако на данный момент подобные попытки так и не увенчались успехом.

Следует отметить, что в недавнем прошлом появился еще один очень интересный вид внебиржевых контрактов – FLEX-опционы. Основное отличие таких инструментов от иных категорий заключается в очень гибких условиях, при необходимости участники сделки смогут изменять сроки экспирации и страйковую стоимость.

Бинарные опционы – самый распространенный вид внебиржевых контрактов

Бинарные опционы – это яркое проявление популяризации внебиржевого рынка. Данный финансовый инструмент является более гибким, в частности, многие брокерские фирмы разработали огромное количество различных вариантов контрактов:

• Классический
• Граница
• Турбоопцион
• Конструктор

Собственно это лишь краткий перечень наиболее популярных видов, на самом деле, их гораздо больше. С каждым днем брокерские фирмы создают всевозможные виды экзотических инструментов, как итог, подобная политика компаний является инструментом для привлечения новых клиентов.

Разумеется, что в зависимости от выбранного типа внебиржевого опциона будет изменяться и его уровень прибыльности, а также основные тонкости торговли. К примеру, Турбоопцион – это один из самых высокодоходных инструментов, его срок экспирации колеблется в диапазоне 1-5 минут.

Бинарные опционы являются крайне доступным финансовым инструментом, именно этим они и притягивают внимание начинающих торговцев. Кроме того, круг доступных настроек также определяется типом, выбранного опциона. К примеру, если вы будете торговать посредством контракта «Конструктор», то вы сможете обозначить даже самые незначительные аспекты трейдинга.

По большому счету, для получения прибыли, спекулянту попросту необходимо спрогнозировать вектор направленности движения котировок актива – Выше или Ниже. По истечению срока экспирации, ваш прогноз будет автоматически сопоставлен с текущей ситуацией, если вы были правы, то вам начисляется прибыль.

Внебиржевые опционы на рынке Forex

FX-опционы – это еще одна достаточно распространенная разновидность внебиржевых контрактов. Из названия становится понятно, что такими активами нужно торговать на валютном рынке Forex. Суть сводится к тому, что покупатель опциона имеет полное право на определенное время поменять одну валюту на другую, курс фиксированный, предварительно согласованный.

FX-опционы – это настоящая находка для импортеров и экспертов, которые используют данный инструмент для хеджирования котировок валюты.

Торговля на бирже для начинающих. Как торговать опционами

Торговля опционами отличается от торговли валютой или акциями в первую очередь тем, что позволяет жестко фиксировать риски. При торговле опционами можно не бояться проскальзований, выступлений глав мировых центральных банков, гэпов и прочих форс-мажоров.

Которые часто уничтожают счета трейдеров, торгующих с кредитным плечом. При этом зарабатывать можно не только на росте или падении цены, а также на колебаниях волатильности рынка.

Теория опционов как метод оценки инвестиционных проектов, мы обсуждаем реальное применении на практике стратегии торговли опционами.

Даже если вы не будете использовать опционы для входа в рынок, вы всегда можете применять их для того, чтобы управлять вашей позицией на валютном или фондовом рынке. Например, вы можете захеджировать часть плавающей прибыли с помощью опционов, чтобы иметь возможность и далее участвовать в движении рынка и при этом защитить часть плавающей прибыли.

На нашем сайте мы рассматриваем метод реальных опционов в оценке инвестиционных проектов и бизнеса, которые торгуются на крупнейших мировых биржах. Бинарные опционы не имеют к ним никакого отношения.

Стоимость реальных опционов определяется рыночными условиями — спросом и предложением.

В то же время стоимость бинарных опционов определяется «казино», которое зачастую притворяется брокерской компаний, но, в отличие от настоящих брокеров, зарабатывает на потерях игроков, а не на комиссионных от сделок.

Как торговать ванильными опционами

Торговля опционами подходит трейдерам, которые стремятся сознательно контролировать риски в каждой сделке и при этом готовы вложить в торговлю существенную сумму.

Если вы новичок в опционной торговле, обучение основам очень важно, читайте наш глоссарий по опционам, чтобы разобраться в базовых терминах и торговля опционами для начинающих станет проще. Мы постоянно дополняем и улучшаем этот раздел, материалы обновляются.

Также на сайте есть статьи, посвящённые особенностям торговли опционами, обучение и стратегиям выбора перспективных инструментов по опционному скринеру.

Скринер акций для торговли опционами

Информация о биржевых опционах часто меняется, поэтому аналитика опционного рынка может ежедневно занимать немало времени.

Для того, чтобы упростить процесс выбора активов, интересных для торговли на актуальном рынке, мы разработали алгоритм фильтрации интересных для торговли опционов, который используем сами и продолжаем совершенствовать.

Данный алгоритм отражается в индексах, которые позволяют судить о потенциальной прибыльности торговли опционами на определённые акции и другие активы.

В 2020 году нам удалось реализовать данный алгоритм в скринере акций, который вычисляет индексы привлекательности опционов на акции для покупки или продажи на основании ряда объективных факторов. Читайте у нас на сайте детальное описание скринера акций. А также для ознакомления и тестирования данного алгоритма вы можете пользоваться его бесплатной версией. Платная версия обновляется 4 раза в сутки и доступна по подписке.

Стратегии торговли биржевыми опционами – Биржевые записки

Вне всяких сомнений, опцион – финансовый инструмент, который значительный выделяется среди прочих популярных активов, прежде всего, своей универсальностью. Однако в ходе опционного трейдинга важно не забывать о главном правиле торговли – системность. Это означает, что для стабильной генерации профита, инвестору потребуется подобрать эффективную стратегию.

На сегодняшний день, в интернете можно отыскать огромное количество различных систем трейдинга, в том числе, основанных на опционных греках. Тем не менее, если вы только знакомитесь с этим рынком, то лучше начать с изучения базовых тактик. Поверьте, руководствуясь наиболее простыми схемами, можно достичь вполне высокого результата.

Стратегии торговли простой покупки и продажи опционов Call?

Во-первых, нужно начать с того, что у опциона есть две цены – на момент покупки и на момент экспирации. Поэтому если в момент приобретения контракта он, например, находится в прибыльной зоне, то это не означает, что его необходимо удерживать до разрушения. Ведь зачастую экспирация сопровождается колоссальным убытком.

Эта стратегия является очень простой, поскольку работает по тем же принципам, что и на других торговых площадках. Опцион Call следует покупать в момент, когда намечается рост стоимости.

Важно, чтобы после покупки цена продолжала двигаться.

Поэтому, если после приобретения контракта стоимость немного увеличилась, не дожидайтесь экспирации, попытайтесь продать опцион и заработать на разнице купли-продажи.

С покупкой разобрались, теперь поговорим об особенностях продажи опциона Колл.

Непокрытая продажа опциона – очень рискованная сделка, в особенности для новичка, который не понимает, что именно необходимо делать. В основном, псевдо эксперты пугают начинающих опционных трейдеров неограниченным убытком, однако тоже, можно сказать и о других биржевых площадках. Например, торговля фьючерсами не менее рискованна, нежели опционами.

Если инвестор понимает систему продажи опционных контрактов, то он сможет избавить свой депозит от излишнего риска. Когда осуществляется продажа опциона, трейдер выступает в качестве страховой компании, отсюда хорошо всем известный термин «выписать опцион». За продажу опциона инвестор получает премию.

До 2012 года после продажи опциона на счет трейдера сразу же зачислялась премия. Однако она могла легко растаять в том случае, если стоимость пойдет против инвестора.

Однако начиная с 2012 года на российских торговых площадках, появились маржируемые опционные контракты.

Это означает, что сразу после продажи деньги не начисляются на счет, наоборот проводится расчет, согласно которому трейдер получает вариационную прибыль в зависимости от вектора движения стоимости.

Продавать опционы Колл необходимо в тот момент, когда вы считаете, что цена не будет расти, иными словами котировки пойдут вниз или и вовсе не сдвинутся с места. Ключевой мотив трейдера в этой ситуации – заработок премии.

Далеко не всегда трейдерам удается с максимальной точностью спрогнозировать вектор направленности рыночного движения. В таких ситуациях важно своевременно зафиксировать потери, чтобы выйти из убыточной сделки с минимальной просадкой.

Формирование глобального тренда способно существенно ударить по торговому счету инвестора, в связи с этим целесообразней закрыть в стакане сделку и потерять 2000 рублей, чем прождать какое-то время и в итоге потерять 15 000 рублей.

Простая покупка и продажа биржевого опциона Put

Работа с опционами Put базируется на том, что инвестор прогнозирует обвал стоимости финансового актива. Сначала может сложиться впечатление, что эффективней просто продать контракт Call. Однако это не так, ведь подобного рода решение ограничивает прибыльность сделки только премией.

Таким образом, из сказанного выше, можно сделать вывод. Если вы считаете, стоимость торгуемого актива останется на месте или упадет на 2-3%, продавайте опцион Call. Однако если вы ожидаете затяжной кризис, который станет фундаментом для нисходящего тренда, обязательно покупайте контракт Put. В этом случае убыток ограничивается денежными средствами, которые выплачиваются в качестве премии.

Падение стоимости финансового актива сопровождается существенным увеличением волатильности, разумеется, это еще один аргумент в пользу торговли опционами Пут. Как правило, увеличение волатильности также приводит к подорожанию контрактов этого типа.

Также зарабатывать можно на продаже контрактов Put. Однако условия для такой деятельности кардинально противоположные, иными словами, инвестору следует продавать опцион Пут в тех случаях, когда он уверен, что стоимость торгуемого финансового актива уже не будет снижаться.

Стратегия торговли опционами Колл-Спред

Суть этой модели трейдинга заключается одновременно в покупке и продаже опциона Колл. Например, инвестор покупает контракт Call на страйк цене 59 пунктов, при этом тратит 10 000 пунктов. Когда, котировки достигают, к примеру, отметки в 67 страйк цены, осуществляется продажа данного контракта.

В результате, инвестор перекроет потраченные на покупку денежные средства, финансами, полученными от продажи опциона и премии, если все-таки контракт закроется в диапазоне от 59 до 67 страйк цены.

Предложенные цифры характеризуется выходом в прибыль на сумму 2000 пунктов, разумеется, это далеко не самая высокая доходность.

Поэтому перед тем как использовать стратегию Колл-Спред, необходимо хорошенько просчитать целесообразность применения этой системы трейдинга.

Заключение

Базовые стратегии торговли биржевыми опционами существенно отличаются от систем трейдинга на валютном, фондовом или товарном рынке. Прежде всего, это обуславливается тем, что опционные контракты не относятся к числу линейных инструментов, а значит, можно по максимуму использовать сильные стороны опциона.

Биржевые опционы: все что нужно знать

Торговля биржевыми опционами – это очень прибыльное дело, которое к тому же, доступно для всех желающих.

Все что нужно – зарегистрироваться на сайте компании при помощи формы справа от этого текста, изучит теорию и попрактиковаться на демо-счете. Сразу после этого можно приступать непосредственно к работе.

Но несмотря на то, что такая система заработка сильно распространена, мало кто понимает, что же это такое вообще? В этой статье мы об этом и поговорим.

Биржевые опционы: что это такое?

Опцион – это фактически фьючерс, но если последний – это обязательство, то первый – право. Проще говоря, работая с фьючерсами трейдер вынужден покупать или продавать, вне зависимости от того, хочет он этого или нет. А работая с биржевыми опционами он имеет право покупать или продавать. Но не обязан этого делать, если не хочет.

Виды биржевых опционов

Выделяют 2 основных разновидности таких опционов:

• Европейские. Такие опционы примечательны тем, что имеют конкретную дату, когда они должны быть погашены/выполнены. Проще говоря, если заранее было оговорено, что сделка закроется строго в 12 часов дня, то ни минутой позже этого произойти не может. А выгодно это какой-то стороне или нет – разговор десятый.
• Американские. От предыдущих отличаются тем, что предполагают возможность закрыть контракт в любой момент с даты открытия и до даты закрытия. Как правило, это значительно выгоднее и удобнее, но и прибыль тут существенно меньше.

При работе на бирже встречается именно первая разновидность, но с элементами второй. Например, сделка закрывается всегда в строго оговоренное время, но трейдер имеет право расторгнуть ее заранее, частично потеряв вложенные деньги, но все сохранив некоторую их часть, чего не произойдет, если контракт закроется на невыгодных условиях.

Модели цены биржевого опциона

Любая модель опционов основывается на идеях существования некого эффективного рынка. Выделяют четыре базовые модели такого типа:

• Биноминальная. Самая простая и доступная система с точки зрения классической математики. Предполагает, что цену можно рассчитать исключительно при помощи формул, что на самом деле не соответствует истине.
• Хестон. Эта модель основана не столько на цене как таковой, а на соотношении и связи между ценой и волатильностью.
• Блэк-Шоулз. Основана на том, что зная стартовую цену товара, чисто теоретически можно определить его конечную стоимость.
• Монте-Карло. Тут сделан упор на абсолютную случайность всего происходящего, однако при этом учитывается, что даже случайные события происходят с определенной закономерностью.

Обобщенная стратегия торговли биржевыми опционами

Если обобщить всю существующую и общеизвестную информацию, можно вывести несколько основных правил, которые позволят торговать более эффективно:

• После роста всегда следует падение и наоборот.
• Сделку лучше открывать в минимальной/максимальной противоположной точке. Например, если работать на повышение, то стоит дождаться, когда график уйдет максимально вниз и только тогда заключать контракт вверх.
• Таймфрейм графика всегда должен быть меньше срока экспирации сделки, это позволяет проводить более грамотный анализ.
• Краткосрочные контракты выгоднее, но опаснее долгосрочных.
• Любая стратегия или система может работать, но только в определенных условиях.
• Не существует без рисковых вариантов торговли.
• Неудачи в торговле сигнализируют о неправильном подходе к ней.

Особенности работы площадки биржевых опционов

Все существующие компании могут быть условно разделены на 2 основных категории:

• Нормальные компании. Это относительно небольшая часть компаний , деятельность которых регулируется различными компаниями.
• Мошенники. Сюда входит большинство компаний. Они ничем, нигде и никак не регулируются, потому и работают так, как захотят. Ходят слухи, что среди мошенников можно найти пару компаний, которые работают честно, но это не факт. В остальном же, мошенники обычно или вообще не дают торговать, делая упор на том, чтобы люди побыстрее вложили хоть какие-то деньги (выводить их, ясное дело, никто не собирается). Или же, компания предоставляет доступ к торговле, однако аккуратно «подкручивает» график так, чтобы трейдер постепенно терял все. Этот способ более выгодный, так как сразу определить мошенника сложно, и многие трейдеры вкладывают в такие компании деньги по нескольку раз.

Грааль биржевых опционов

Многие начинающие трейдеры ищут так называемый «Грааль», который позволил бы отлично зарабатывать вообще без риска. Как доказывает практика, такого не существует в природе.

Это миф, рожденный извечным стремлением человека к халяве. Другое дело, что нечто подобное на самом деле есть: авторская стратегия. Причем не чья-то, а конкретно ваша. Ориентированная именно под вашу систему торговли.

Учитывающая именно ваш ритм и особенности работы на бирже.

Создать такую стратегию достаточно сложно. Для начала нужно определить, какие именно индикаторы будут использоваться (если они вообще нужны).

Зачастую процедура создания собственной стратегии выглядит так: трейдер пробует по очереди, выложенные в свободном доступе системы и в каждой из них выделяет что-то понравившееся.

Постепенно все такие мелкие нюансы объединяются в одну систему, которая и становится авторской стратегией.

Вывод

Теперь вы знаете базовую информацию об опционах. В этой сфере есть еще много данных, как имеющих чисто теоретический характер, так и способных помочь в торговле. Регистрируйтесь прямо сейчас и начинайте зарабатывать!

(: 1, в среднем: 5,00 из 5)
Загрузка…

Биржевые опционы и хеджирование

Привет! Многие из вас, наверняка, слышали о биржевой торговле, которая обладает своими положительными сторонами и неплохими перспективами для умелых людей. Если вы СТРЕМИТЕСЬ К УСПЕХУ и желаете МНОГО ЗАРАБАТЫВАТЬ, эта тема вас может заинтересовать.

Опцион является одним из самых распространенных производных инструментов финансового типа.

Поэтому давайте рассмотрим в этой статье данный вопрос более подробно.

О чем сегодня рассказываю:

Биржевые опционы

Биржевые опционы — звучит солидно и красиво! Но, поверьте, не только звучит!

Такие финансовые инструменты активно используются на бирже. Потенциальные покупатели опционов получают не обязательства, а права на совершение покупки либо же продажи конкретного актива.

Им может оказаться, к примеру, валюта, ценная бумага, товар и многое прочее. Заранее оговариваются сроки, стоимость и остальные нюансы. Продавец опциона не должен обратно продавать физический актив.

Если разобраться во всех деталях опционной биржевой торговли, МОЖНО ПОЛУЧАТЬ СТАБИЛЬНЫЙ ДОХОД. Но здесь все не так просто, потому что для этого надо обладать соответствующими знаниями.

Параллельно с покупкой опциона пользователь получает вероятность наступления конкретного события в будущем. Аналогично его можно также и продать. Но нет стопроцентной уверенности в наступлении такого события.

Чтобы не ошибаться, надо уметь четко анализировать этот рынок, грамотно подбирать оптимальные события.

Опционы могут использоваться для хеджирования и спекуляции. Оба варианта имеют свои нюансы.

• В первом случае — ХЕДЖИРОВАНИЕ — к примеру, производится своеобразное страхование от определенных рисков.
• Второе — СПЕКУЛЯЦИЯ — используется для получения финансовой выгоды на разнице в стоимости опционов.

Хочу обратить внимание на то, какие преимущества можно получить благодаря использованию БО:

• Отсутствие необходимости приобретения активов физически для того чтобы получить возможность заработать на них.
• Цена опционов намного ниже, нежели непосредственная стоимость самих активов.
• Ограничение рисков ценой контракта. Этот момент первым делом относится к покупателям.
• После покупки такого контракта можно застраховаться от вероятных просадок.
• Прибыль в случае с опционами может многократно превышать аналогичные показатели от активов.

Опционы очень чувствительно относительно времени, но зато здесь открываются неплохие перспективы для получения прибыли. Она может быть гораздо выше, чем в случае с акциями, разнообразными фьючерсами и прочими подобными инструментами.

Во время выбора биржевых опционов надо знать некоторые основные нюансы, среди которых конкретные разновидности:

• КОЛЛ представляет собой опцион, дающий право на приобретение актива. Когда он будет куплен, пользователю придется ожидать момента, когда стоимость актива повысится.
• ПУТ позволяет продать актив. Тут необходимо, чтобы цена понизилась. Это позволит в итоге получить прибыль.

Во время приобретения опционов надо учитывать особенности базовых активов, их тренд. Если предполагается временное падение, стоит выбрать пут. Он позволит компенсировать потери в случае сокращения рынка.

Если прогнозируется определенный рост, надо отдать предпочтение варианту колл. Это является своеобразной страховкой от преждевременного повышения стоимости.

Бесплатное хеджирование опционами на московской бирже ММВБ

«А где конкретно можно зарабатывать на биржевой торговле?» — спросите вы. Логичный вопрос, на который я могу дать четкий ответ.

В настоящее время московская биржа ММВБ является довольно популярным местом, где торгует большое количество разнообразных трейдеров. Многих интересует хеджирование опционами.

Процесс представляет собой своеобразное страхование рисков, связанных, к примеру, с поставками, заказами товаров и всем остальным. Предпринимателям надо перестраховаться от возможных форс-мажоров, которые могут негативно сказаться на прибыли.

Хеджирование можно сравнить со спасительным инструментом, который подойдет для частных инвесторов и разнообразных фондов.

На этой бирже хеджирование считается весьма распространенным занятием. Оно проводится с опционами, чтобы можно было защитить открытые позиции в случае возникновения на рынке непредвиденных разворотов в обратную сторону.

Это позволяет в большинстве случаев избежать потери капитала. Существует несколько вариантов хеджирования, которое может применяться для опционов на ММВБ. Оно может быть коротким и длинным.

В случае с коротким удается обеспечить надежную защиту конкретных позиций от того, что цены резко изменятся, понизятся. Если осуществляется бесплатное хеджирование для конкретной разновидности опциона удается сократить потенциальные потери, но параллельно сокращается также и прибыль.

Есть масса нюансов, которые желательно изучить каждому игроку на этой бирже.

Длинное представляет собой отменную защиту для коротких позиций от возрастания цена. Самым надежным, элементарным методом в данном случае является приобретение опциона кол. При поднятии стоимости актива, убытки по подобным позициям сокращаются.

Хеджирование является не одним инструментом, но весьма продуктивным.

Хеджирование опционами и ключевые параметры процесса

Хочу рассказать еще об одной часто используемой стратегии.

Она предполагает страхование по сделкам, целью которого является сокращение вероятных рисков на полную потерю собственного депозита. При помощи данного процесса открытые позиции могут быть надежно защищены.

Это обусловлено компенсацией убытков или их полным перекрытием благодаря встречной позиции. Можно сравнить процесс также и с управлением деньгами системного порядка. Процесс считается очень важным компонентом многих торговых стратегий. Для опционов бинарного типа оно функционирует по строго отлаженной схеме.

К примеру, поступил сигнал насчет приобретения конкретного опциона под определенную стратегию. После этого подбирается нужный формат опциона, определяется сумма и все остальные нюансы.

Когда пара двигается в правильную сторону, но момента истечения остается еще немало времени, на графике появляется соответствующий сигнал. Он может демонстрировать нужда приобретения опциона для покупки обратного опциона, который будет двигаться не в ту же сторону, как и первоначально купленный.

Подобное перемещение может возникать из-за ослаблений тренда, прочих подобных факторов. Благодаря такому ходу можно в существенной степени сократить убытки.

Существует два основных результата данного процесса:

• Если закрытие цены случилось в оптимальном коридоре, можно получить удвоенные показатели прибыли.
• Если закрытие произошло вне коридоров, то прибыль даст только лишь один опцион. Второй при этом окажется убыточным.

При некоторых обстоятельствах такой подход позволяет не только лишь сократить риски, но и получить более значительные показатели дохода. Поэтому стратегией желательно пользоваться на регулярной основе.

Но ВАЖНО предварительно научиться ее использовать по всем правилам, чтобы она приносила соответствующие результаты.

К главным достоинствам процесса можно отнести:

• Существенное сокращение рисков по сделкам.
• Неплохие шансы на получение удвоенной прибыли.

Биржа бинарных опционов

Существуют ли такие биржи вообще?

Такой формат, если честно, является довольно необычным. Намного чаще встречаются классические биржи, где производится соответствующая торговля. В случае с опционами бинарного типа все немного иначе. На бирже осуществляются разнообразные операции, имеющие непосредственное отношение к опционной торговле.

Биржа может предоставлять для пользователей разнообразные активы, среди которых традиционные индексы, сырьевые товары, валютные пары и многое прочее. Под конкретные потребности можно подобрать оптимальный вариант для биржевой торговле.

Задачей трейдера является четкий прогноз относительно цены конкретного актива.

Современные биржи такого формата предлагают неплохие по качественному уровню торговые платформы. Это позволяет без проблем разобраться в основных особенностях работы, изучить графики к режиме реального времени.

Разные мнения трейдеров о хеджировании опционов

Благодаря этому приходит практически полное понимание того, что происходит на данный момент на рынке контрактов. При помощи хорошо подготовленной платформе можно производить перемену технических индикаторов, изучать графики и выполнять многие другие задачи.

Работа биржи отличается от работы брокера по различным параметрам. Но есть и масса схожих нюансов, из-за которых пользователи сейчас нередко обращают внимание на подобные биржи.

ГЛАВНОЕ — работать с надежными партнерами, которые предлагают безопасные по всем параметрам условия. Качественная биржа опционов может оказаться оптимальным местом для развития трейдера.

Если он параллельно с торговлей будет изучать разнообразные полезные материалы, совершенствовать свой уровень, непременно удастся добиться стабильности.

Опционы на фондовом рынке

В самом начале статьи я говорил про «МНОГО ЗАРАБАТЫВАТЬ». Давайте уделим внимание и этому моменту.

При помощи опционов на этом рынке можно получать стабильную прибыль. Такие контракты являются очень распространенными. Можно зарабатывать на них значительные суммы, если обладать соответствующей подготовкой.

Трейдер при помощи опциона может приобрести конкретный актив по конкретной цене. Его можно приобрести, а можно этого не делать. Современный фондовый рынок предлагает обширные возможности для данного формата торговли.

Назову вам несколько ОСНОВНЫХ СТРАТЕГИЙ для работы на данном рынке с опционами:

• Приобретение опциона колл. Тут необходимо оплатить право на приобретение акций по конкретной цене. В данном случае основной расчет возлагается на существенный рост цен акций.
• Продажа колл. Трейдер получает за опцион определенную сумму, рассчитывая, что не произойдет значительного роста.
• Покупка опциона пут. Трейдер платит за то, чтобы получить право на продажу акции по конкретной цене. Тут расчет основан на том, что цена снизиться в значительной степени.
• Продажа пут. Тут пользователь за опцион получает денежные средства. Основной расчет делается на то, что произойдет значительное падение цены.

В подобных ситуациях часто используется хеджирование с помощью опционов. Оно позволяет своевременно перестраховаться от вероятных получений убытков.

Чикагская биржа опционов

Начнете интересовать темой БО, уверяю вас, регулярно будете сталкиваться с упоминанием Чикагской биржи опционов.

Она представляет собой одно из наиболее популярных в мире мест, где происходит опционная торговля. Она работает на протяжении более чем сорока лет, но работа с опционами бинарного типа там началась сравнительно недавно.

Торговлей там занимается огромное количество пользователей. Для этого доступны акции многих компаний, индексов и многое прочее.

Биржа способна предложить наиболее популярные опционы, которые могут оказаться неплохим инструментом для заработка. Предлагаются там разнообразные продукты, что позволяет под конкретные потребности выбрать оптимальный вариант.

В качестве участников биржи выступают МАРКЕТ-МЕЙКЕРЫ, которые играют роль дилеров, совершающих сделки. Также работают там БРОКЕРЫ, которые исполняют разнообразные типы заявок от непосредственного имени инвесторов.

При помощи особой системы на этой бирже осуществляется весь торговый процесс. Клиенты благодаря ней получают возможность обрабатывать заказы разными способами, среди которых электронный, а также свободный.

Более популярным вариантом считается электронный благодаря своему удобству и простоте. Другие операции относятся к категории довольно сложных.

Подобные бинарные биржи в последнее время стали довольно популярными. Опционная торговля стремительно развивается, привлекает все большее количество пользователей практически по всему миру.

Благодаря этому процесс совершенствуется, предлагается все больше интересных услуг, создаются уникальные стратегии и все остальное.

Внебиржевые опционы

Всегда ли обязательны биржи? Нет, сделки могут оформляться и вне биржи.

Такой вариант опционов предоставляет всем сторонам сделки некоторую свободу действий. Характеризуются они отсутствием публичности и некоторой скрытности. Участник самостоятельно может устанавливать объемы по контрактам, их сроки и все остальные подобные моменты.

Самым популярным видом таких опционов можно назвать форвардные. Ими часто пользуются солидные финансовые институты, у которых возникает необходимость в открытии позиции и хеджировании опционов.

Как видите сами, способы ЗАРАБОТКА на бинарных опционах и торговле ними бывают разнообразными. Если все пойдет успешно, хватит и на хлебушек с маслом, и на Карибы с БМВ.

ГЛАВНОЕ — разобраться в теории — для этого читайте мой блог! — и не бояться применить полученные знания на практике. И удача будет с вами!

Биржа optionlq

Биржа — (Bourse) Биржа это форма организации торговли для проведения регулярных торгов, продажи финансовых активов и контрактов Работа на бирже труда, спрос предложений и ценновая политика товарной биржи, деятельность фондовой биржи, валютные Лонднские и … Энциклопедия инвестора

БИРЖА, ОПЦИОННАЯ — биржа, специализирующаяся на торговле различными видами опционов, например, Европейская опционная биржа в Амстердаме и Чикагская опционная биржа. Источник дохода биржи – премии, уплачиваемые клиентами за покупку опционов, в том числе двойных … Большой экономический словарь

Биржа опционная — биржа, специализирующаяся на торговле различными видами опционов. Наиболее известны Европейская (Амстердам) и Чикагская опционные биржи. Источник доходов биржи премии, уплачиваемые клиентами за покупку опционов … Толковый словарь «Инновационная деятельность». Термины инновационного менеджмента и смежных областей

Европейская опционная биржа — (ЕОБ) в Амстердаме Голландская биржа производных финансовых инструментов, опционов на акции, индексы, облигации, валюту и металлы. Фьючерсы и опционы продаются на индексы ЕОЕ, такие, как индекс акций 100 ведущих европейских компаний (Eurotop 100… … Финансово-инвестиционный толковый словарь

НЬЮ-ЙОРКСКАЯ ХЛОПКОВАЯ БИРЖА — NEW YORK COTTON EXCHANGEОрганизована как Нью Йоркский совет хлопковых брокеров в 1868 г. 15 августа 1870 г. были избраны руководство и совет директоров; устав и правила были приняты 7 сентября, а 10 сентября биржа начала свою деятельность по… … Энциклопедия банковского дела и финансов

Фьючерс — (Futures) Фьючерс это срочный биржевой контракт на покупку рыночного актива Что такое фьючерс, фьючерсный контракт, рынок фьючерсов, торговля фьючерсами, стратегия фьючерс, виды ценных бумаг на фьючерсном рынке, хеджирование рисков с помощью… … Энциклопедия инвестора

Биржевой рынок — (Stock market) Биржевой рынок это рынок определенных финансовых инструментов имеющий регламентированные правила для осуществления биржевых сделок Биржевой рынок, виды биржевых рынков описание и общие понятия Содержание >>>>>>>>>> … Энциклопедия инвестора

Комиссия по торговле товарными фьючерсами — (Commodity Futures Trading Commission) Комиссия по торговле товарными фьючерсами это независимое федеральное агентство США, контролирующее операции с товарными фьючерсами Сведения о Комиссии по торговле товарными фьючерсами США, права,… … Энциклопедия инвестора

Валютный рынок — Эту страницу предлагается объединить с Обмен валют. Пояснение причин и обсуждение на странице Википедия:К объединению/16 мая 2012. Обсуждение длится одну неделю (или д … Википедия

фондовые и товарно-сырьевые биржи — Организованные в национальном масштабе биржи, где члены биржи за собственный счет или за счет клиентов совершают операции с ценными бумагами, опционами и фьючерсными контрактами. Фондовые биржи регистрируются и контролируются Комиссией по ценным… … Финансово-инвестиционный толковый словарь

Европейские фондовые площадки — (European stock markets) Сведения об европейских торговых площадках. европейские биржи Сведения об европейских торговых площадках. европейские биржи. фондовые торги Содержание Содержание Европейские : Eurex, Euronext, LME (London Exchange)… … Энциклопедия инвестора

Чикагская биржа опционов | Chicago Board Options Exchange, CBOE

Чикагская биржа опционов — англ. Chicago Board Options Exchange (CBOE), основанная в 1973, она является биржей, на которой торгуются опционные контракты на акции, индексы и процентные ставки. CBOE является самым большим в мире рынком опционов. Чикагская биржа опционов также является лидером рынка в развитии новых финансовых продуктов и технологических инноваций, особенно в сфере электронной торговли.

В первый день торговли в 1973 было заключено 911 договоров на 16 акций простой торговлей с рук. Сегодня, среднесуточный объем торгов на CBOE постоянно превышает один миллион договоров в день.

Опционные контракты Чикагской биржи опционов проходят клиринг в Опционной клиринговой корпорации (OCC). 11 апреля 2007 Wall Street Journal приблизительно оценил рыночную капитализацию мировых рынков деривативов (фьючерсы, опционы, свопы, и т.д.) в более чем 450 триллионов долларов. В тоже время рыночная капитализация американских фондовых бирж оценивалась приблизительно в $30 триллионов, а остальных фондовых бирж мира приблизительно еще в $20 триллионов, что в общей сложности составляет приблизительно $50 триллионов. Для сравнения капитализация мировых рынков долговых инструментов с фиксированной доходностью (например, облигации) примерно в $65 триллионов.

В 2004 Чикагская биржа опционов открыла торговлю на Фьючерсной бирже (CBOE Futures Exchange) контрактами на волатильность и вариацию. В 2007 CBOE запустила Reg NMS — фондовую биржу, названную Фондовой биржей CBOE (CBSX), чтобы конкурировать с Нью-Йоркской фондовой биржей (NYSE), Nasdaq и другими региональными биржами.

Торговля на CBOE осуществляется посредством Гибридной системы (Hybrid system) биржи, которая позволяет клиентам выбрать, как их заказы будут обработаны – с помощью электроники или через свободный биржевой торг. Приблизительно 95% приказов на CBOE торгуются с помощью электроники, что составляет примерно 50- 60% от оборота биржи. Остающиеся операции, торгуемые через свободный биржевой торг, обычно являются крупными или сложными приказами от институциональных инвесторов, которые используют услуги брокеров торгового зала, чтобы получить потенциально более выгодную цену.