Commodities для Форекс

Лучший Форекс-брокер за этот месяц - Forex4you


Commodities | Trading Terms

В этой статье раскрыты следующие темы:

Как применять Commodity Channel Index на Форекс ?

Сегодня мы познакомимся с очередным замечательным классическим индикатором — Индексом Товарного Канала (Commodity Channel Index, CCI). Он измеряет отклонение цены инструмента от его среднестатистической цены. Высокие значения индекса указывают на то, что цена необычно высока по сравнению со средней, а низкие — что она слишком занижена. То есть CCI является, как вы уже догадались, классическим осциллятором.

Индикатор был разработан Дональдом Ламбертом в 80-х годах прошлого века для использования на товарных рынках. Изначально он был представлен автором в книге «Индекс товарного канала: инструменты для торговли на циклических трендах». Сразу после его появления CCI стал очень популярным и теперь является обычным инструментом трейдеров для распознавания циклических трендов не только на товарных рынках, но также и на фондовом и валютном рынке. В данной статье мы рассмотрим, что именно вычисляет CCI, и как его можно применить, чтобы повысить эффективность своей торговли.

Характеристики индикатора

Платформа: любая
Валютные пары: Любые
Таймфрейм: любой от Н1 и выше
Время торговли: круглосуточно
Тип индикатора: осциллятор
Рекомендуемые ДЦ: Alpari, Exness, RoboForex


Описание индикатора CCI

Как большинство осцилляторов, CCI был разработан, чтобы определять уровни перекупленности и перепроданности. Индикатор CCI делает это, измеряя отношение между ценой и Скользящей средней, или, если быть более точным, нормальные отклонения от этой Скользящей средней. Иными словами, CCI измеряет отклонение цены инструмента от ее среднестатистической цены.

Высокие значения индекса указывают на то, что цена необычно высока по сравнению со средней, а низкие — что она слишком занижена. Выглядит этот индикатор как линия, колеблющаяся в пределах от примерно +300 до -300. В отличие от многих других, этот индикатор не имеет ограничений, поэтому показания могут заходить иногда и за эти условные границы в 300 пунктов. Располагается CCI в терминале MetaTrader4 в отдельном окошке снизу от ценового графика (в так называемом «подвале»). Настройки просты – период и цена для использования в расчетах. Назначение индикатора – определение момента разворота тренда. Линия осциллятора движется от 0 к +100 при бычьем тренде и от 0 к -100 при медвежьем.

Расчет

Индекс товарного канала имеет сходство с измерением среднего отклонения в статистике. Более того, это по сути и есть стандартное отклонение. Вот полная формула индикатора:

CCI = (Typical Price – SMA)/(0,015*Mean Deviation)

Давайте теперь разберемся, что нужно сделать для его вычисления.

Найти типичную цену. Для этого необходимо сложить максимум, минимум и цену закрытия каждого бара и разделить сумму на 3.
TP = (HIGH + LOW + CLOSE) / 3

Вычислить n-периодное простое скользящее среднее типичных цен.
SMA (TP, N) = SUM (TP, N) / N

Вычесть полученное SMA(TP, N) из типичных цен TP каждого из предшествующих n периодов.
D = TP — SMA (TP, N)

Вычислить n-периодное простое скользящее среднее абсолютных значений D
SMA (D, N) = SUM (D, N) / N

Умножить полученное SMA (D, N) на 0,015
M = SMA (D, N) * 0,015

Разделить M на D
CCI = M / D
Где:
HIGH — максимальная цена бара;
LOW — минимальная цена бара;
CLOSE — цена закрытия;
SMA — простое скользящее среднее;
SUM — сумма;
N — количество периодов, используемых для расчета

Предполагается, что большинство случайных значений CCI попадает в интервал от +100% до -100%. Движения, выходящие за границы + 100, считаются неслучайными и создающими возможности для сделок. Если вы следите за моим курсом ExcelTrader или проходили самостоятельно статистику, то вы прекрасно понимаете, что индикатор CCI – это по сути нормальное распределение стандартных отклонений от нашей средней цены, которая представляет из себя простую скользящую среднюю. Просто представление этой информации выполнено не в виде гистограммы распределения, а в виде линии в подвале графика, отражающей все конкретные значения. При этом за сигму здесь можно принять значение 100%. Тогда мы можем сказать, что в диапазон +-1 сигма или +-100% попадет примерно 68,2% всех показаний CCI, от +100 до +200 или от -100 до -200 – 27,2%, в диапазон от +200 до +300 или от -200 до -300 – 4,2% и вероятность того, что вы встретите значение CCI выше +300 или ниже -300, составит при этом 0,1% на каждую сторону. Исходя из этого можно подобрать подходящие уровни, но обычно используют значения +-100.

Конечно, чтобы построить CCI на графике в терминале МТ4 всего этого Вам знать не обязательно. Но для более полного понимания того, что именно показывает тот или иной индикатор, необходимо понимать, как он вычисляется. Я не призываю Вас зубрить формулы, я советую понять сам принцип вычисления. Если Вы поймете индикатор, как он вычисляется, какие параметры берет в расчет, вы, во-первых, сможете эффективней его применять, поняв его слабые и сильные стороны, а во-вторых, Вы сможете больше ему доверять, что тоже очень важно.

Настройки

Одним из предварительно требуемых параметров для вычисления CCI является временной интервал, который играет ключевую роль в усилении точности CCI. Поскольку он старается предсказать цикл, используя Скользящие средние, то чем точнее подобран период Скользящей средней (для усреднения цены) к циклу, тем более точными будут вычисления. Это верно для большинства осцилляторов. Поэтому, хотя большинство трейдеров использует параметры по умолчанию для вычисления CCI, более точный временной интервал уменьшает количество ложных сигналов.

Вот четыре простых шага для определения оптимального интервала для вычисления (для дневного масштаба):

  1. Открыть дневной график инструмента;
  2. Определить местонахождение двух максимумов или двух минимумов на графике;
  3. Принять во внимание временной интервал между этими двумя максимумами или минимумами (длина цикла);
  4. Разделить этот временной интервал на три, чтобы получить оптимальный временной интервал для использования в вычислении (1/3 цикла).

Таймфрейм для данного индикатора лучше всего применять не ниже H1, на меньших таймфреймах индикатор дает много ложных сигналов. Лучше всего он работает на боковом тренде (не путать с флетом), а вот на выраженном тренде сигналы против тренда следует считать ложными или предупреждающими. Многие трейдеры говорят, что CCI дает лучшие сигналы именно на паре EURUSD. Не берусь это утверждать, но, если Вы решили использовать этот индикатор в торговле, думаю, стоит начать исследования с этой пары. Ну и как всегда, вот вам еще одна банальность, о которой почему-то многие часто забывают: индикатор ни в коем случае не стоит применять в одиночку. В смысле, не в группе с товарищами стоит торговать по нему, а в совокупности с другими сигналами, другими индикаторами.

Применение индикатора CCI

Существует несколько основных способов использования CCI для генерации сигнала на вход. Давайте разберем их.

Первый вариант – вхождение при пересечении сигнальных линий. Например, для покупки при пересечении показателем уровня -100 движением снизу-вверх, а для начала продаж – пересечение +100 при движении сверху-вниз.

Второй вариант — торговля на нулевой отметке. При этом при пересечении индикатором CCI нулевой отметки движением снизу-вверх следует начинать агрессивную покупку, а при пересечении нулевой отметки движением сверху-вниз – активно продавать. Таким образом у трейдера появится довольно ранний сигнал о начале нового тренда. Но при этом очень желательно, чтобы сначала цена побывала за границами сигнальных линий. То есть, получив сигнал на покупку пересечением цены снизу-вверх уровня -100, мы дожидаемся пересечения уровня 0 и только после этого входим в покупку. Или, например, мы пытаемся поймать разворот нового тренда, входя в рынок при пересечении уровня -100 уменьшенным лотом с коротким стопом. Получив серию мелких потерь, мы наконец ловим тренд и доливаемся (увеличиваем позицию) при пересечении нулевой линии, получив этим событием дополнительное подтверждение своей правоты.

Иными словами, в обоих вышеназванных случаях индикатор используется для определения зон перепроданности и перекупленности.

Третий вариант – работа с дивергенциями. Как и для любого другого осциллятора, для CCI применима работа по дивергенциям. Останавливаться мы на этом не будем, потому что этому вопросу была посвящена целая статья. Для тех, кто ее не читал, советую ознакомиться с этой информацией по ссылке.

И четвертый вариант – использование элементов технического анализа для получения сигналов с графика индикатора CCI. Тут вы можете использовать различные графические фигуры, такие, как треугольник, голова и плечи и так далее. Также по графику CCI можно чертить уровни поддержки и сопротивления, а также трендовые линии, которые, к слову, работают особенно хорошо.

Пожалуй, на этом сигналы на вход мы практически все разобрали. Кроме одного, довольно оригинального — его я оставил на сладкое.

Фильтр входов

CCI вполне неплохо можно использовать как фильтр для входов. Например, не входить в покупки, если CCI находится выше уровня +200, так как считается, что, преодолев отметку +200, рынок теряет силу. Или, наоборот, не рассматривать продажи, если CCI выше 0, так как рост CCI в диапазоне от 0 до +100 говорит об устойчивости тренда.

Получение подтверждения

Повторюсь еще раз — чрезвычайно важно, как и со многими техническими инструментами, использовать CCI в сочетании с другими индикаторами. Опорные уровни хорошо работают с CCI, потому что оба метода направлены на нахождение разворотных точек. Некоторые трейдеры также добавляют Скользящие средние. Например, 60-дневная экспоненциальная Скользящая средняя обеспечивает хороший уровень поддержки.

Другим возможным дополнением к индикатору CCI может служить использование свечных моделей, которые могут помочь подтвердить точные вершины и основания, особенно в сочетании с теми же уровнями или трендовыми линиями.

Интересная стратегия

Как и обещал, кое-что на сладкое. Большинству трейдеров некомфортно торговать прорывы – им кажется, что цена вот-вот развернется и они понесут убытки. Тем не менее, многие пытаются ловить развороты рынка, в том числе отслеживая ситуации перекупленности и перепроданности. В том числе и по индикатору CCI. При этом считается, что ловля разворота для новичка всегда оканчивается потерей счета. Тогда давайте мы будем забирать эти деньги, зачем пропадать им зря? Итак, мы будем покупать, когда индикатор делает новый максимум выше 100 и продавать, когда CCI делает новый минимум ниже -100.

Нанесите на график с периодом Н1 или выше индикатор CCI(20). Найдите пик выше уровня 100 или впадину ниже уровня -100. Если новый пик превысит предыдущий, входите в покупку. Если новая впадина окажется ниже предыдущей, входите в продажу. Стоп установите на минимум/максимум сигнальной свечи. Вход осуществляется двумя ордерами. Тейк-профит первого – половина расстояния стопа, тейк-профит второго равен размеру стопа. При активации тейк-профита первого ордера стоп-лосс второго следует передвинуть в зону безубыточности. Не стоит входить в сделку, если сигнальная свеча очень большая и имеет длинную тень в сторону открытия предполагаемой сделки. Если стоп-лосс получается большим (больше 150 пунктов для D1), стоит сократить его раза в полтора-два. Цели по прибыли при этом можно оставить исходя из полного стопа.

Как видите, большая часть трейдеров не стала бы открываться в тех местах в ту же сторону, где возникают сигналы по стратегии. Тем не менее, паттерн достаточно точный и в более, чем 70% случаев приносит прибыль. При этом наше отношение прибыли к риску меньше единицы, оно составляет 0,75 к 1. Но такое соотношение не обязательно брать за правило, вы можете подобрать любое свое. Важное правило этой стратегии заключается в том, что стоп должен быть коротким. Стратегия полагается на продолжение импульса с целью взять небольшую прибыль с рынка. Чаще всего, когда паттерн отрабатывает, цена сразу уходит в нужную сторону. Поэтому стоп не должен быть большим.

Заключение

Итак, сегодня мы познакомились с еще одним полезным инструментом анализа — осциллятором CCI. Индекс товарного канала является чрезвычайно полезным для определения циклических точек покупки и продажи. Трейдеры могут использовать этот инструмент наиболее эффективно, во-первых, вычисляя точный временной интервал и, во-вторых, используя его в сочетании с некоторыми другими техническими инструментами. Напоследок напомню решившим строить свою систему на CCI, что работает он лучше всего на ТФ от H1 и выше, а начать тестировать лучше пару EURUSD. И еще – период рекомендую не менее 9 и не более 28. Кроме того, говорят, что CCI хорошо работает в сочетании с MACD, еще одним индикатором, который мы уже успели разобрать.

Также не ленитесь посмотреть тему индикатора на форуме, где собрано более двух сотен различных модификаций осциллятора: мульти-таймфреймовые, мультивалютные, с гистограммой, без, CCI во взаимодействии с другими индикаторами и так далее; тем более что большинство версий представлено с открытым кодом (open source).

Биржевой товар

Биржевой товар (иногда коммодити или коммодитиз от англ. commodity ) — товары, активно перепродаваемые на организованных рынках. Особенностью таких товаров является стандартность потребительских свойств, взаимозаменяемость, хранимость, транспортируемость, дробимость партий. Конкретные экземпляры таких товаров являются легко взаимозаменяемыми (или качественно однородными) и практически не имеет значения, кто, где и как их произвёл (нефть, бумага, молоко, медь и т. д.) [1] . Обычно основная торговля такими товарами концентрируется на товарных биржах, в том числе в форме товарных деривативов. Большая часть БТ — это сырьё.

Важной особенностью биржевых товаров является механизм ценообразования. На бирже формируются условия, близкие к идеальной конкуренции. Цена на такие товары зависит в первую очередь от глобального спроса и предложения.

В настоящее время на товарных биржах в мире продаётся около 100 биржевых товаров. На их долю приходится около 20 % международной торговли [2] . Эти товары можно условно объединить в следующие группы:

  • энергетическое сырье: нефть, дизельное топливо, бензин, мазут, пропан;
  • цветные и драгоценные металлы: медь, алюминий, свинец, цинк, олово, никель, золото, серебро, платина и др.:
  • зерновые: пшеница, кукуруза, овёс, рожь, ячмень, рис;
  • маслосемена и продукты их переработки: льняное и хлопковое семя, соя, бобы, соевое масло, соевый шрот;
  • живые животные и мясо: крупный рогатый скот, живые свиньи, бекон;
  • пищевкусовые товары: сахар-сырец, сахар рафинированный, кофе, какао-бобы, картофель, растительные масла, пряности, яйца, концентрат апельсинового сока, арахис;
  • текстильное сырье: хлопок, джут, натуральный и искусственный шёлк, мытая шерсть и др.
  • промышленное сырье: каучук, пиломатериалы, фанера, серная кислота.

Этимология [ править | править код ]

Слово коммодити появилось в английском языке в XV столетии, пришло из французского языка (фр. commodité ) и означало выгоду или прибыль. Во французский язык это слово пришло из латинского (лат. commoditatem ), где означало «соответствие, приспособление». Латинский корень commod- означает «надлежащий», «собственная мера, время или условие» и «преимущество, выгода».

В последнее время в промышленности слово коммодити употребляется в качестве названия для страховки рабочих.

Во многих странах СНГ по различным причинам на биржах торгуются и другие товары (например, автомобили, недвижимость), — несвойственные природе бирж. Из-за этого в среде биржевых профессионалов для обозначения основных биржевых товаров всё чаще используется заимствование из английского «коммодитиз».

Commodities для Форекс

182 валютные пары на условиях спот и 140 форвардных контрактов.

CFD-контракты

Более 9000 CFD-контрактов на акции, индексы акций, валюту, биржевые товары и облигации.

Акции

Более 19 000 акций на 36 глобальных биржах.

ETF-фонды

3,101 ETFs и ETCs, а также ETNs.

Форекс-опционы

Опционы пут и колл по более чем 40 валютным парам, а также 6 барьерных опционов.

Котируемые опционы

Более 1200 опционов на акции, опционов с привязкой к индексам акций и фьючерсам, в том числе ценам на металлы, энергоносители и процентным ставкам.

Фьючерсы

Более 200 фьючерсов на 23 глобальных биржах на активы разнообразных категорий.

Облигации

5000 облигаций 26 стран в 21 валюте.

Часто задаваемые вопросы

Что поможет лучше понять динамку рынка биржевых товаров?

Наши еженедельные обзоры о позициях хедж-фондов по ключевым классам биржевых товаров содержат полезную информацию об актуальных трендах и случаях чрезмерного наращивания тех или иных позиций.

За какими данными и индикаторами наблюдают трейдеры на нефтяном рынке?

Информационный бюллетень Petroleum Status Report Управления по информации в области энергетики США публикуется каждую среду в 15:30 по Гринвичу (18:30 по Москве). Он содержит актуальные сведения о добыче нефти в США, уровне ее запасов и импорте/экспорте.

Прогнозы о перспективах мирового спроса и предложения публикуются ежемесячно ОПЕК, МЭА (Международное энергетическое агентство) и Управлением по информации в области энергетики США.

Возможна ли физическая поставка актива при работе на платформе Saxo?

Мы не предлагаем физическую поставку активов. Фьючерсные контракты будут автоматически закрыты до срока поставки.

У вас есть учебные материалы по торговле биржевыми товарами?

Да. Независимо от того, являетесь ли вы новичком в торговле или хотите повысить уровень знаний, мы готовы предложить ряд учебных видеоматериалов и онлайн-курсов, отвечающих вашим потребностям.


Кроме того, эксперты компании проводят серию вебинаров, которые помогут вам лучше понять товарно-сырьевой рынок и научиться торговать на нем.

Где можно получить полезную торговую информацию и рекомендации?

Наши эксперты регулярно публикуют новости, аналитические обзоры и комментарии, которые помогают вам оставаться на шаг впереди рынка и содержат реализуемые торговые идеи.

Ознакомиться с данной информацией можно в разделе «Аналитика» нашего веб-сайта или непосредственно на торговой платформе.

Начать торговлю
биржевыми товарами с Saxo

Зарегистрируйтесь

Выберите тип счета и отправьте заявку

What Should You Start Trading First? Stocks, Options, Commodities, Forex?


Пополните счет

Внесите средства быстрым и надежным способом с помощью дебетовой карты или банковского перевода

Торгуйте

Получите доступ к различным рынкам металлов, энергоносителей и сельскохозяйственной продукции

Предупреждение о риске при работе с биржевыми товарами

CFD, фьючерсы и опционы на биржевые товары, а также споты по металлам относятся к красной категории продуктов, так как считаются сложными инвестиционными инструментами, торговля которыми сопряжена с высокой степенью риска.
Товарные ETC относятся к продуктам желтой или красной категории в зависимости от конкретного инструмента.

Законодательство обязывает датские банки классифицировать инвестиционные продукты, предлагаемые частным клиентам, в зависимости от сложности и сопряженных с ними рисков; таким образом, существуют три категории продуктов: зеленая, желтая и красная. Чтобы узнать больше, нажмите сюда

Опционы подразумевают риски и подходят не для всех инвесторов. Особые риски, характерные для торговли опционами, могут повлечь быстрые и значительные убытки. Привилегии по торговле опционами подлежат проверке и утверждению Saxo Bank A/S. Перед покупкой или продажей опциона инвесторы должны ознакомиться с документом «Характеристики и риски стандартных опционов» , также известным как документ, раскрывающий сущность опционов (ODD). В этом документе разъясняются характеристики и риски торгуемых на биржах опционов.

Другие риски: Спреды, стрэддлы и иные многоэтапные стратегии торговли опционами могут подразумевать значительные операционные издержки, в том числе многочисленные комиссии. Это может повлиять на потенциальную доходность. Существуют продвинутые стратегии торговли опционами, которые зачастую подразумевают повышенные и более сложные риски по сравнению с базовыми сделками.

Исполнение и уступка опционов, особенно американских, может привести к значительным убыткам, особенно если продавец опциона «непокрыт». Опционы, которые на момент экспирации имеют положительную внутреннюю стоимость, исполняются автоматически, а по неприбыльным опционам («вне денег») происходит экспирация. В некоторых случаях держатели длинных неприбыльных опционов могут решить исполнить опцион в том случае, если его цена подойдет очень близко к дневной базовой цене расчетов (например, в случае «булавочного риска».

Commodities для Форекс

Индикаторы CCI (Commodity Channel Index) очень распространены среди трейдеров всех финансовых рынков, не только Форекс, и используются ими для определения точек разворота тренда. Поэтому эта идея стала основой для многих прибыльных сигнальных и стрелочных индикаторов.

Мы предлагаем вам подборку индикаторов Commodity Channel Index с различными модификациями бесплатно.

Аналитика

Последние образовательные статьи

Индикаторы и стратегии

Ваше мнение ( 278 мнений)

МЫ В СОЦИАЛЬНЫХ СЕТЯХ

Подпишитесь на рассылку и получайте самые свежие новости

Commodity Trading

Trade your opinion of the global commodity market with products such as gold, oil, natural gas and copper.

Trade your opinion of Natural Resources

Have an opinion of the oil market? Want to speculate on gold? With FXCM, you can dive deeper into a variety of natural resources. Like all FXCM products, you can trade commodities as a spread bet or a CFD.

Why Trade Commodities with FXCM ?

Enhanced
Execution

Trade oil, gold, and silver on enhanced execution with no stop and limit restrictions and no requotes. Learn More

Trade on
Margin

Enter the market with only a fraction of the total trade size. See Margin Requirements

Lower Transaction
Costs

Trade commission free 1 with no exchange fees and no clearing fees—you pay only the spread. See Spread Costs

Advanced
Charting

Trade commodities alongs /> Launch Platform

Underlying Markets

With FXCM, you can bet on the price movement of metals, oil and gas, similar to forex. All you need to know is the symbol for the product you want to trade and the contract size.

Symbol Underlying Market Average Spread Expiration
NGAS Natural Gas Future 0.01 Oct. 28, 2020
UKOil Brent Crude Future 0.04 Oct. 30, 2020
USOil WTI Light Sweet Crude Oil Future 0.04 Oct. 21, 2020
Copper Copper Future 0.003 Nov. 28, 2020
XAG/USD Spot Silver 0.04 None
XAU/USD Spot Gold 0.35 None
CORNF Corn Future 0.75 Nov. 28, 2020
SOYF Soy Future 0.75 Oct. 30, 2020
WHEATF Wheat Future 0.75 Nov. 28, 2020

CORNF

Corn, is a cereal grain predominantly produced in the United States. Corn’s price is driven largely by the demand for Corn ethanol (a renewable fuel source), climate in areas of large production (US, China, South America) and is often correlated with the performance of the US Dollar as well as both the Commodity and Energy sectors.

WHEATF

Wheat, is one of the largest soft commodities produced globally and its production is spread all around the world, with the largest crops being found in China, the US, India and Russia, France and Australia. Wheat’s pricing is heavily impacted by global climate factors in addition to the economies and production output of its largest producers.


Soybean is a renewable resource produced mainly in the US, South America and China that can be used both as a source for oil and a substitute for meat. Soybean’s price deviates due to a large amount of economic variables including climate, demand, and production factors.

USOIL — WTI

West Texas Intermediate (WTI), also known as Texas light sweet, is a grade of crude oil used as a benchmark in oil pricing. WTI contracts are sold chiefly on the New York Mercantile Exchange.

Historically, WTI has traded closely to Brent and the OPEC basket, but it currently is discounted against Brent crude oil. Historical price data for WTI can be found at the Energy Information Administration of the Department of Energy.

UKOIL — BRENT CRUDE

Brent Crude is a trading classification of sweet light crude oil that serves as a major benchmark price for purchases of oil worldwide. Brent Crude is sourced from the North Sea, and comprises Brent Blend, Forties Blend, Oseberg and Ekofisk crudes (also known as the BFOE Quotation). The index represents the average price of trading in the 21-day BFOE market in the relevant delivery month as reported and confirmed by the industry media. Only published cargo size (600,000 barrels [95,000 m3]) trades and assessments are taken into consideration.


NGAS – NATURAL GAS (HENRY HUB)

NGAS is the pricing point for natural gas futures contracts on the New York Mercantile Exchange (NYMEX) and the OTC swaps traded on Intercontinental Exchange (ICE). Spot and future prices set at Henry Hub are denominated in $/mmbtu (millions of British thermal units) and are generally seen to be the primary price set for the North American natural gas market. North American unregulated wellhead and burner tip natural gas prices are closely correlated to those set at Henry Hub.

COPPER

COMEX Copper is widely considered as one of the key cyclical commodities, given its extensive usage in construction, infrastructure and an array of equipment manufacturing. The biggest end-use is for the production of cables, wiring and electrical goods because of its excellent electricity conducting properties. The construction sector is the second largest user of copper, for plumbing, HVAC and building wiring applications. Although found in abundance and widely extracted as well as recycled, the copper value chain is quite capital intensive. This makes the market susceptible to supply-side constraints, and therefore, volatile price fluctuations.

XAU/USD – GOLD

Gold is traded in the spot market, and the gold spot price is quoted as US dollar per troy ounce. Since 1919, the most common benchmark for the price of gold has been the London gold fixing, a twice-daily telephone meeting of representatives from five bullion-trading firms of the London bullion market. Gold is traded continuously throughout the world based on the intra-day spot price, derived from over-the-counter gold-trading markets around the world (code XAU).

XAG/USD – SILVER

The price of silver is driven by speculation and supply and demand—mainly by large traders or investors, short selling, industrial, consumer and commercial demand, and to hedge against financial stress. Compared to gold, the price of silver is notoriously volatile. This is because of lower market liquidity, and demand fluctuations between industrial and store of value uses. At times this can cause wide-ranging valuations in the market creating volatility.

Commodity Trading Details

Because the market is always moving, you can find up-to-date info for each product on your trading platform, or check out the Commodity Product Guide.

Margin Requirements

Trading on margin gives you increased access to the market. Margin requirements vary by instrument. Find up-to-date margin requirements on your platform. Learn More

Spread Costs

With all FXCM accounts, you pay only the spread to trade commodities. Plus, with our decimalized pricing, you see smaller price movements, giving you more accuracy on USOil, UKOil and NGAS. See Spread Costs

Financing Costs

There are currently no overnight Financing Costs on energy products like oil and gas. Gold and Silver, however, are spot products, so financing charges apply if you hold your position past 5:00 PM ET.

Trading Hours

With FXCM’s energy products, your trading hours are based on the underlying market—just like your prices. You can open and close trades during the week, before the weekend closing. FXCM’s metal products trade 24 hours a day, five days a week, with a one-hour break each day. See Trading Hours

Expiration

Oil and gas contracts expire monthly, typically a day before First Notice or when the underlying market contracts expire. This means you may want to manage your positions before the contract expires and your positions are automatically closed. See more details in our CFD Expirations Guide.

Commodity Pricing

Our goal is to keep your commodity pricing as low as possible. With competitive average spreads, you can keep your transactions cost low as you speculate on oil, natural gas and more.

Average Spread Costs

Instrument Spread Instrument Spread
Copper 0.003 USOIL 0.04
UKOIL 0.04 NGAS 0.01
XAU/USD 0.35 XAG/USD 0.04
SOYF 0.75 CORNF 0.75
WHEATF 0.75

When you trade with FXCM, your spread costs are automatically calculated on your platform, so you see real-time spreads and pip costs when you trade. To calculate the trading cost in the currency of your account:

Spread
x Pip Cost
x Number of Contracts
= Total Transaction Cost

Compensation: When executing customers’ trades, FXCM can be compensated in several ways, which include, but are not limited to: spreads, charging fixed lot-based commissions at the open and close of a trade, adding a markup to the spreads it receives from its liquidity providers for certain account types, and adding a markup to rollover, etc.

CME Group Market Data is used under license as a source of information for certain FXCM products. CME Group has no other connection to FXCM products and services as listed above and does not sponsor, endorse, recommend or promote any FXCM products or services. CME Group has no obligation or liability in connection with the FXCM products and services. CME Group does not guarantee the accuracy and/or the completeness of any market data licensed to FXCM and shall not have any liability for any errors, omissions, or interruptions therein. There are no third party beneficiaries of any agreements or arrangements between CME Group and FXCM.

Average Spreads: Time-weighted average spreads are derived from tradable prices at FXCM from April 1, 2020 to June 30, 2020. Spreads are variable and are subject to delay. The spread figures are for informational purposes only. FXCM is not liable for errors, omissions or delays or for actions relying on this information.

Risk Warning: Our service includes products that are traded on margin and carry a risk of losses in excess of your deposited funds. The products may not be suitable for all investors. Please ensure that you fully understand the risks involved.

About FXCM

Choose Country

Popular Platforms

Download

Launch Software

Accounts

More Resources

Custom Service

FXCM Policies

Follow Us

FXCM Markets Limited («FXCM Markets») is incorporated in Bermuda as an operating subsidiary within the FXCM group of companies (collectively, the «FXCM Group» or «FXCM»). FXCM Markets is not required to hold any financial services license or authorization in Bermuda to offer its products and services.

Risk Warning: Our products are traded on leverage which means they carry a high level of risk and you could lose more than your deposits. These products are not suitable for all investors. Please ensure you fully understand the risks and carefully consider your financial situation and trading experience before trading. Seek independent advice if necessary.

It is important that you read and consider the relevant legal documents associated with your account, including the Terms of Business issued by FXCM Markets before you start trading.

The provided information is not directed at residents of the United States, Canada, European Union, Hong Kong, Australia or Japan and is not intended for distribution to, or use by, any person in any country or jurisdiction where such distribution or use would be contrary to local law or regulation.

Como investir Commodities e Forex


All services and products accessible through the site www.fxcm.com/markets are provided by FXCM Markets Limited with registered address Clarendon House, 2 Church Street, Hamilton, HM 11, Bermuda.

The FXCM Group is headquartered at 20 Gresham Street, 4th Floor, London EC2V 7JE, United Kingdom.

©2020 This website is owned and operated by FXCM. All rights reserved.

Your browser is out of date!

Update your browser now to view this website correctly. Update my browser now or visit this page on your mobile phone or tablet.

Soft commodities

Invest into ETFs on soft commodities: cocoa, coffee, corn, wheat, sugar, soybean, and fruit.

Minimum deposit
is 100 USD

You can start trading with only 100 USD on your account.

Leverage is up
to 1:20

Trade soft commodities with the leverage value up to 1:20.

More than 100 ETFs on soft commodity markets

CAFE, CORN, SGAR, SOYB, and other ETFs on soft commodities.

Cutting-edge trading platform

Trade through the innovative generation R Trader.

What is soft commodity trading?

Soft commodities are very popular among traders and include different types of agricultural products, such as cocoa, coffee, corn, wheat, or soybean. Soft commodities are traded in accordance with their production systems. Core market indicators depend on trading tendencies, reports on crops, auction sales, international economic news, and even news relating to the weather.

Investments into soft commodities are very well suitable for the traders, who are looking for efficient instruments to diversify their investment portfolios. Such types of agricultural products as coffee, wheat, sugar, or cotton are very popular in trading for thousands of years, and they are still in great demand these days. RoboForex offers more than 100 ETFs on different soft commodities, including the ones that were mentioned above.

The most popular ETFs on soft commodities

Innovative trading platform

Investments into ETFs on soft commodities is available through R Trader, a new generation platform with high-functional charts and online quotes.

  • More than 8,700 stocks, currency pairs, indices, cryptocurrencies, ETFs.
  • Minimum deposit is just 100 USD
  • Fastest online quotes and charts in the industry.
  • Free and convenient trading robots builder, which doesn’t require any programming skills.

Security of Client’s Funds

Award-Winning Broker

Best Crypto
Broker

Safest
Broker

Best Investment
Products

The Best
ECN Broker

Best Retail
Forex Broker

The Best
ECN Broker

Official sponsor of «Starikovich-Heskes» team at The Dakar 2020

Experienced racers with more than 60,000 off road kilometers in Europe, Africa, and Australia under their belt.

Official sponsor of Muay Thai fighter Andrei Kulebin

A many-time Thai boxing world champion, an experienced trainer, and an Honored Master of Sports.

RoboForex Ltd is an international broker regulated by the IFSC, license No. IFSC/60/271/TS.

RoboForex Ltd is a member of RoboMarkets/RoboForex group (website – rbfx.com), together with RoboMarkets Ltd (CySEC license No. 191/13) and RoboMarkets LLC (Certificate No. 15 dated 08.04.2020, issued by the National Bank of the Republic of Belarus).

Domain roboforex.com is a property of RoboMarkets Ltd.

Risk Warning: There is a high level of risk involved when trading leveraged products such as Forex/CFDs. You should not risk more than you can afford to lose, it is possible that you may lose the entire amount of your account balance. You should not trade or invest unless you fully understand the true extent of your exposure to the risk of loss. When trading or investing, you must always take into consideration the level of your experience. Copy-trading services imply additional risks to your investment due to nature of such products. If the risks involved seem unclear to you, please apply to an outside specialist for an independent advice.
We do not provide financial services to residents of the USA, Canada, Japan and Australia.

Коммодити (Сommodity) — это

Коммодитиз или биржевой товар, основные группы биржевых товаров

Товары активно перепродаваемые на организованных рынках, этимология слова коммодити, известные товарные биржи

Структура публикации

Коммодити (commodity) – это, определение

Коммодити (commodity)— это распространённый предмет потребления или товар, например: нефть, пшено, бумага, цветы или марганец, который продается чаще всего в виде фьючерсов на товарных биржах. Не каждый товар является commodity , для того чтобы он стал таковым ему нужны взаимозаменяемые полностью или частично продукты.

Коммодити (Сommodity) – это сырьевые товары — физическая субстанция, таких как продукты питания, зерно и металлы, которые являются взаимозаменяемыми с другим продуктом того же типа, и которые инвесторы покупают или продают, как правило, через фьючерсные контракты.

Коммодити (Сommodity) – это, когда вы думаете о товаре как об объекте последующей перепродажи, т.е. о товаре в прямом смысле этого слова, без его потребительских свойств, или, по-другому, как о рынке этого товара. И если слово «товар» имеет для вас этот единственный смысл, он имеет шанс оказаться commodity.

Если вы покупаете доски для дачи, то прежде всего, видимо, думаете, как будете делать парник или веранду. Это crude materials, сырье. Но если вы купили небольшую пилораму, то доски уже могут стать коммодити. Именно могут, а не становятся автоматически. Для того, чтобы товар смог называться коммодити, он должен удовлетворять ряду дополнительных условий, главное из которых – распространенность (недаром корнем этого термина является английское слово common – общий).

Коммодизировать (Commoditize) – это облегчение получения процессов, товаров или услуг, достигающееся за счет повышения их унификации, количества и доступности насколько это возможно. Что-то становится коммодизированным, когда одно предложение практически не отличается от другого. В результате технологических инноваций, всеобъемлющего образование и частого повторения, товары и услуги становятся коммодизированными и, поэтому, широкодоступными.

За несколько прошлых десятилетий, ранее «современные» вещи, такие как чипы, персональные компьютеры и даже непосредственно Интернет, стали по существу коммодизированными. Комбинации коммодизированных продуктов, такие как компьютеры и программное обеспечение для бизнеса в действительности коммодизировали и многие процессы, таких как бухгалтерский учет и управление цепочкой поставок. В действительно капиталистическом обществе способность коммодизировать что-либо отмечается как преимущество для всех, и открывает доступ к ресурсам, которые могут быть более эффективно использованы на инновационных предприятиях.

С точки зрения конкурентной борьбы коммодизация снижает возможности отдельной компании выделить именно свой товар из массы аналогов, что несколько снижает ее конкурентные преимущества.

Commodity price index (индекс цен на сырьевые товары) – это показатель фиксированной цены или веса индекса (взвешенных) средних выбранных товаров суммы, которая может быть основана на месте или фьючерсных цен. Он разработан, чтобы быть репрезентативными для широкого класса товарных активов, или определенный набор товаров, таких как энергия или metals.It это индекс, который отслеживает корзины товаров для оценки их деятельности. Эти индексы часто торгуются на биржах, что позволяет инвесторам получить более легкий доступ к товарам, не указывая на фьючерсном рынке. Значение этих показателей колеблется в зависимости от их основных сырьевых товаров, и это значение может быть торгуются на бирже во многом так же, как и фьючерсы на фондовые индексы.

Commodity market (товарный рынок) – это рынок, который относится к физическим или виртуальным сделкам купли-продажи с участием сырья или сырьевых товаров. Продукты эти можно делить на две классификации мягкие, например: пшеница , кофе , какао , сахар , кукуруза , соя или твердые золото , каучук , нефть. Также товары могут быть сгруппированы для целей регулирования в больших классах, таких как энергетика, сельскохозяйственный скот, драгоценные металлы, промышленные металлы. Они разбиты на около сотни основных видов сырья ( соевое масло , переработанная сталь ). Инвесторам доступно около 50 основных видов сырья по всему миру и сделки они заключают чаще всего с помощью виртуальных инструментов.

Commodity exchange (товарная биржа) – это постоянно действующий оптовый рынок чистой конкуренции, на котором по определенным правилам совершаются сделки купли-продажи на качественно однородные и легко взаимозаменяемые товары.

Commodity production (товарное производство) – это создание изделий для продажи. Это тип производства, где продукция производится не для непосредственного потребления изготовителем, а для получения дохода. Создается товар ориентируясь на возможный спрос покупателя . В принципе, товары, продаваемые в качестве продукта, могут быть материальными объектами или услугами и реализоваться как «продукты. Но чаще всего под термином «товарное производство» скрывается просто изготовление товара.

Commodity Futures Trading Commission (CFTC) (комиссия по торговле товарными фьючерсами) – это независимое федеральное агентство, в ведомстве которого находится регулирование срочного рынка Соединенных Штатов Америки. Данная организация была основана в 1974 г. и базируется в Вашингтоне. До этого времени, фьючерсные рынки находились под контролем отделения товарной биржи (CEA), являющееся подразделением Министерства сельского хозяйства США)

A Commodity trading advisor (CTA) – это физическое лицо или организация, которые остались у фонда или отдельных клиентов, чтобы предоставить консультации и услуги, относящиеся к торгам в фьючерсным контрактам, товарных параметров или свопы.Они несут ответственность за торговлю в пределах управляемыми фьючерскими счетами. Определение КЭА может также применяться для инвестиционных консультантов хедж-фонды и частных фондов, в том числе взаимные фонды и торгуемые индексные фонды в определенных случаях. Призывы к действию, как правило, регулируются с помощью Федерального правительства Соединенных Штатов путем регистрации на Commodity Futures Trading Commission (CFTC) и членство National Futures Association (NFA)

Commodity Channel Index, CCI (Индекс Товарного Канала) – это технический индикатор измеряет отклонение цены инструмента от его среднестатистической цены. Высокие значения индекса указывают на то, что цена необычно высока по сравнению со средней, а низкие — что она слишком занижена. Несмотря на название, Commodity Channel Index применим к любому финансовому инструменту, а не только к товарам.

Существует два основных способа использования Commodity Channel Index:

— Для поиска расхождений

Расхождение образуется, когда цена достигает нового максимума, а Commodity Channel Index не удается подняться выше предыдущих максимумов. За этим классическим расхождением обычно следует ценовая коррекция.

— В качестве индикатора перекупленности/перепроданности

Индекс Товарного Канала обычно колеблется в диапазоне ±100. Значения выше+100 говорят о состоянии перекупленности (и вероятности корректирующего спада), а значения ниже -100 — о состоянии перепроданности (и вероятности корректирующего подъема).

Биржевой товар (commoditize или commodities) — это товары, активно перепродаваемые на организованных рынках. Особенностью таких товаров является стандартность потребительских свойств, взаимозаменяемость, хранимость, транспортируемость, дробимость партий. Конкретные экземпляры таких товаров являются легко взаимозаменяемыми (или качественно однородными) и практически не имеет значения, кто, где и как их произвел (нефть, бумага, молоко, медь и т. д.). Обычно основная торговля такими товарами концентрируется на товарных биржах, в том числе в форме товарных деривативов. Большая часть БТ — это сырьё.

Этимология слова «Коммодити»

Слово коммодити появилось в английском языке в XV столетии и пришло из французского языка (фр. commodité), и означало выгоду или прибыль. Во французский язык, это слово пришло из латинского (лат. commoditatem), означающее «соответствие, приспособление». Латинский корень commod- означает «надлежащий», «собственная мера, время или условие» и «преимущество, выгода».

В последнее время, в промышленности слово коммодити употребляется в качестве названия для страховки рабочих.

Во многих странах СНГ по различным причинам на биржах торгуются и другие товары (например, автомобили, недвижимость), — несвойственные природе бирж. Из-за этого в среде биржевых профессионалов для обозначения основных биржевых товаров все чаще используется заимствование из английского «коммодитиз».

Факторы влияющие на коммодити

На структуру биржевых товаров воздействует ряд факторов, в том числе и такой, как научно-технический прогресс. Благодаря ему появилось множество заменителей некоторых биржевых товаров искусственного или синтетического происхождения. Конкурентная борьба между этими товарами способствует стабилизации цен, а значит, уменьшению биржевого оборота. Это хорошо видно на примере рынка шерсти, где объемы сделок в последние десятилетия сократились многократно, а на многих ведущих биржах торговля ею вообще прекратилась.

В то же время научно-технический прогресс способствовал совершенствованию методов определения качества товаров с использованием для этих целей новейших технических средств. В итоге возможность достижения стабильного качества позволила расширить круг биржевых товаров за счет некоторых пиломатериалов, множества продовольственных товаров и драгоценных металлов, которые ранее были недоступны биржевой торговле по стандартным контрактам.

На современных товарных биржах появилась новая группа объектов торговли, не являющихся осязаемыми товарами и получивших общее название финансовых инструментов. Ведутся операции по торговле индексами цен, банковским процентом, ипотекой, валютой, контрактами на фрахтование, на государственные ценные бумаги. Эти операции стали практиковаться на товарных биржах примерно с 70-х годов.

На развитие и рост финансовых фьючерсных рынков повлияли изменения в мировой экономике в 70-е годы, когда начали колебаться зафиксированные обменные курсы между долларом США и западно-европейскими валютами. Валютные курсы плавали не только вследствие непостоянства денежных курсов, но и из-за колебаний курсов других финансовых средств, например, облигаций и казначейских билетов. Эта причина, а также внезапно увеличившийся государственный долг США и повлияли на относительно стабильные процентные ставки, что привело к установлению более колеблющихся, непостоянных ставок.

Ведущие биржи мира распространили фьючерсные контракты на финансовые средства, дав тем самым возможность финансовым институтам справиться с ценовыми рисками. Первые фьючерсные контракты на финансовые инструменты были заключены на залоговые сертификаты Правительственной национальной залоговой ассоциации (США) и на иностранную валюту в 70-е годы. Сертификаты были плодом совместных усилий Чикагской торговой биржи и предпринимателей, ведущих деятельность в области залогового бизнеса. Для разработки контрактов потребовалось несколько лет интенсивной работы, и торговля этими контрактами началась в октябре 1975 г.

Торговля фьючерсами на финансовые инструменты постепенно расширялась и охватывала все больше видов различных финансовых средств, включая долгосрочные казначейские обязательства и казначейские билеты, фьючерсы на акции, на облигации муниципалитета и фьючерсы на свопы (покупка иностранной валюты в обмен на отечественную с последующим выкупом).

За последние 10 лет срочный рынок получил дальнейшее развитие, что говорит о важности выполняемых им в рыночной экономике функций. В то же время в определенных сферах развитие рынка сдерживалось законодательным регулированием. В частности, ограничивалась деятельность банков с товарными и фондовыми производными инструментами в связи с опасениями из-за отсутствия эффективных способов хеджирования банковских рисков по операциям с этими инструментами.

Основные требования к commodity

— биржевой товар должен быть массовым, т.е. выпускаться в достаточно большом объеме, многими производителями и предназначаться для закупки большим числом потребителей;

— биржевым товаром может быть только продукция первичных — добывающих отраслей, т.е. сырье или полуфабрикат;

— биржевой товар должен иметь четкие стандартные характеристики, т.е. иметь регламентированные условия по качеству, требованиям хранения, измерения и транспортировки;

— биржевой товар должен обладать полной заменяемостью, т.е. товар одной укрупненной группы должен быть идентичен по составу, свойствам, виду и качеству упаковки, маркировки, величине партии, размеру, весу (в частности, в США пшеница дифференцируется на три сорта: «мягкая красная», «твердая красная», «темная северная». В свою очередь, каждый сорт оценивается по трем (1, 2, 3) классам, поскольку имеет различные хлебопекарные свойства. На зерновой бирже торгуется как стандартная цена пшеницы второго класса. Если на бирже будет выставлена пшеница первого или третьего класса, то производится надбавка или скидка с цены выставленной на торги продукции);

— механизм ценообразования на биржевой товар должен регулироваться только на основе складывающейся на рынке конъюнктуры, на основе учета конъюнктурообразующих факторов — постоянных и переменных;

— биржевой товар должен иметь четкие границы, характеризующие его величину, выставленную на торги, т.е. лот (лот регламентируется грузоподъемностью или объемом транспортных средств, как правило, железнодорожных вагонов; либо объемом и весом товара. Поэтому фактический объем выставленной на торги продукции — лот, должен быть кратным биржевой единице. Например, на товарной бирже «Чикаго Борд оф Трейд» (США), биржевая единица по пшенице составляет 5 тыс. бушелей (около 100 т), по крупному рогатому скоту — 34 головы быков (40 тыс. фунтов или 18 т). На Лондонской бирже металлов биржевая единица меди, цинка, свинца утверждена правилами этой биржи и составляет 25 т, для олова — 5т, серебра — 311 кг).

Согласно установленным правилам, исходя из понятия биржевого товара, каждая биржа вправе самостоятельно устанавливать состав товаров, которые будут являться объектом биржевого торга. Однако при этом учитываются те требования, которые предъявляются к биржевым товарам практикой биржевой торговли. Объектом биржевой торговли в настоящее время являются примерно 70 видов то¬варов. Их можно объединить в следующие группы и подгруппы.

Какие существуют группы коммодити

Можно встретить много различных вариантов разделения рынка коммодити на группы, или сектора. Ниже приведен один из вариантов такого разделения. Он представляется наиболее адекватным текущим обстоятельствам (здесь представлены фьючерсные контракты, по которым ведется торговля на американских биржах):

Зерно: пшеница (wheat), кукуруза (corn), овес (oats), соевые продукты (соевые, соевое масло, соевая мука).

Мясо: живой скот (live cattle), крупный рогатый скот (feeder cattle), свинина (hogs), свиные грудинки (pork bellies).

Best Commodity Channel Index CCI Trading Strategy | Forex CFD Trading


Металлы: платина (platinum), серебро (silver), высококачественная медь (high-grade cooper), золото (gold).Колониальные товары: кофе (coffee), какао (cacao), сахар (sugar), апельсиновый сок (orange juice), хлопок (cotton). Фьючерсы на ставки: Казначейские обязательства (Treasure bonds), Казначейские векселя (Treasure bills), Казначейские ноты (Treasure notes), Евродоллары (Eurodollars), 30-дневная ставка по Федеральным Фондам (30-day Federal Funds), ЛИБОР (LIBOR).

Иностранные валюты: Евро (Euro), Швейцарский франк (Swiss franc), Немецкая марка (Deutsche Mark), Британский фунт (British pound), Японская йена (Japanese yen), Канадский доллар (Canadian dollar), Мексиканское песо (Mexican peso), Австралийский доллар (Australian dollar), Российский рубль (Russian ruble).

Фьючерсы на индексы: S&P500 Фондовый Индекс, S&P MidCap 400 Фондовый Индекс, Никкей 225 Фондовый Индекс, NASDAQ 100 Фондовый Индекс, Голдман Сакс Коммодити Индекс (Goldman Sachs Commodity Index), Индекс Муниципальных Обязательств (Municipal Bond Index), Индекс Доллара Соединенных Штатов (U.S. Dollar Index).Фьючерсы на энергоносители: сырая нефть (crude oil), мазут (heating oil No.2), неэтелированный газолайн (unleaded gasoline), натуральный газ (natural gas).

Древесина: пиломатериалы (lumber).

Как мы уже упоминали, можно встретить и иные варианты именования групп активов и их классификации. Например, такие товары, как кофе, какао и т.п., могут быть определены как «Экзотика». Можно выделить отдельно и группу сельскохозяйственных товаров, включающую в себя зерновые, молочные и мясопродукты и т.д. Откровенно говоря, полного и четкого стандарта здесь не существуют. Во всяком случае, многие вопросы предполагают довольно расплывчатые ответы.

Безусловно, это список неполный. Периодически он пополняется. Кроме того, рынок жесток: некоторые продукты не могут на нем удержаться и исчезают из списков торгуемых контрактов. Именно такая участь постигла фьючерсы, которыми пытались торговать на бриллианты. Хотя сама идея весьма привлекательна, а рынок испытывает насущную потребность в этом инструменте, фьючерсный контракты здесь не прижились, поскольку так и не удалось обеспечить должной стандартизации. Вопрос о качестве бриллиантов принадлежит к числу наиболее деликатных. И как бы ни соответствовал товар определенным критериям чистоты, невозможно избежать разнообразных «но».

Итак, проницательный читатель уже наверняка заметил, что коммодити можно разделить на две большие группы: во-первых, фьючерсы на физические товары и, во-вторых, фьючерсы, обращающиеся по нетоварным группам. Фьючерсы на товары известны давно, основные из них упомянуты выше. К нетоварным группам относят индексы, валюты, ставки. Порой встречается и нечто совсем уж экзотическое – конечно, лишь на первый взгляд. Подходящий тому пример — все тот же фьючерс на температуру. Насколько жизнеспособным окажется этот проект, покажет время.

Как формируется цена на commodity

Товары — самый старый и консервативный финансовый рынок в мире. Еще до появления денег товарами уже менялись, и самые распространенные их них, собственно, и являлись деньгами. Как мясо на скелете, на товарных взаимоотношениях развиваются рынки валют, акций, облигаций и других менее капитализированных финансовых инструментов.

Любые изменения в процессе производства автоматически приводят к каскаду трендов на других финансовых рынках. И наоборот, финансовые рынки, как авангард, принимали на себя любые изменения в мире, чтобы потом подготовить почву для изменений в соотношении стоимости тех или иных товаров. До сих пор в экономике рассуждать в терминах товарных, а не денежных потоков, считается признаком фундаментальности исследования

Отражая человеческие циклы

Самые распространенные товары (коммодити) отражают наиболее распространенные человеческие циклы. В этом отношении они являются частью культуры как набора культов. Действительно, если главная еда человечества — это злаки, то любые изменения в цене на них, например, в пять раз при прочих равных, автоматически приведут к смене ведущей продовольственной отрасли, рационов питания, доминирующих экономических регионов и т.д.

Механизм удержания цен

Одно дело говорить про недопустимость волатильности цен на коммодити, другое дело — не допускать волатильности. Если мы посмотрим в историю, то примеры медных, соляных бунтов, не говоря уже о хлебных, покажут, что раньше такой ценовой стабильности не было. Значит, цены поддерживаются искусственно.

Первое требование для коммодити — они должны продаваться по себестоимости, поскольку это основные товары, лежащие в основе целых отраслей экономики. Более того, если товар не может быть обеспечен на уровне себестоимости его производства, то он просто не попадал в список коммодити. Такова, например, судьба банана: в силу особенностей его производства и хранения возникают крупные компании, которые не позволяют падать марже прибыли.

Есть такой биржевой закон. Если продавцов пять, а покупателей четыре, то при прочих равных цена на товары опустится до «себестоимости» продавцов. Если наоборот, то до цены, пока покупателем будет выгодно покупать товар, т.е. до «себестоимости» покупателей. Именно этим приемом и придавливают цены к минимальным. Фермерский способ производства большинства сельскохозяйственных предприятий гарантирует, что если заартачится один фермер, то его быстро заменят другим.

Таким образом, для коммодити главная проблема заключается не в опускании цен, что происходит само собой в силу самой структуры рынка, а в их поддержании на уровне, достаточном для производства, т.е. в организации процесса производства без прибыли. Задача нетривиальная, поскольку по законам капитализма само по себе такое возникнуть не может.

Действительно, мало найдется желающих работать без прибыли и находиться внизу социальной лестницы. Именно поэтому город эксплуатирует деревню, а число крестьян стремительно сократилось с началом индустриальной революции. Именно поэтому сельскохозяйственные бюджеты в развитых странах дефицитны, и задолженности по сельхозкредитам постоянно списываются за счет средств государств. Так, в США крупнейший в мире сельхозбюджет. Там приняты программы поддержки фермеров, которые гарантируют достойную жизнь тем, кто связался с таким неблагодарным делом, как сельское хозяйство.

Таким образом, существующие в современном мире системы регуляции цен не позволяют им существенно изменяться. Так в чем же причина такого роста цен, который произошел за последние два года?Когда они меняются?

Дешевизна товаров приводит к тому, что есть много желающих их купить, поскольку на дальнейшей переработке этих товаров достигается высокая рентабельность. Но на всех дешевых товаров не хватает. Все не могут быть эксплуататорами. Поэтому удается это только тем странам, которые имеют соответствующее политическое и военное влияние в том или ином регионе. Именно они и организуют производство коммодити и охраняют эти товарные потоки от конкурентов. Они и котируют цены в своей валюте.

Поэтому, несмотря на формально открытый рынок, крупные потоки товаров на самом деле привязаны к определенным монопольным поставщикам. Например, нефть из Венесуэлы практически полностью экспортируется в США. Как только это условие нарушается, то сразу появляется несколько покупателей на коммодити, нарушается баланс спроса-предложения и, как следствие, резко растут цены.

Цены на товары традиционно выражают себестоимость наиболее важных производств в жизни человечества. Они — некий бенчмарк, единица стоимости и единица человеческого труда, по отношению к которым сравниваются другие то- вары и услуги. Поскольку это базис для многих связей в обществе, то пересмотр цен требует каких-то особых причин.

Поэтому инфляция, как показывает история, обычно не действует на сырьевые товары. Она постепенно накапливается, а затем совершается скачок, что является особенностью ценообразования коммодити. Последний такой скачок произошел в начале 70-х годов, когда была образована ОПЕК и нарушилась монополия покупателя на главное коммодити — нефть.

События, которые спускают рост цен, бывают двух основных типов. Либо меняется политическая картина в мире, либо случаются какие-либо катаклизмы, например, война. Часто бывают обе причины сразу. В обоих случаях нарушается монопольность товарных потоков.

Сейчас мы наблюдаем крушение однополярного мира, основанного на монополии США. Китай, Индия и другие страны успешно перехватывают дешевые товары. Именно по этой причине поставщики имеют возможность задирать цены. На это условие накладывается девальвация доллара, которая происходит из-за войн в Афганистане и Ираке, которые ведут США. Таким образом, обе классические причины скачкообразного роста цен на все товары сейчас присутствуют, чем и обусловлены фундаментальность и необратимость роста цен на коммодити.

Парадокс коммодити

Торговля на фьючерсном рынке не сложнее, чем на любом другом. Необходимо только немного разобраться в ее особенностях. И прежде всего надо понять, что фьючерс и коммодити не совсем одно и то же.

Если вы считаете, что коммодити (commodities) и фьючерс (futures) — одно и то же, то вынужден вас разочаровать. Это совсем не эквивалентные понятия, хотя в отдельных случаях можно говорить о коммодити, подразумевая при этом фьючерс, и наоборот. Если вы еще не окончательно запутались и способны собраться с мыслями — прочтите нашу статью. Вы поймете, чем различаются эти понятия и в чем их сходство, в каких случаях слова “коммодити” и “фьючерс” являются синонимами, а в каких — нет.

Не каждый фьючерс может быть коммодити

“В чем же тут загвоздка?” — может спросить проницательный читатель. Затем он откроет какой-нибудь словарь и обнаружит примерно такой перевод: «товары общего пользования», «сырьевые товары» либо даже «продукт для продажи». Если у него под рукой окажется специализированный словарь, то, вполне вероятно, он найдет там такое определение, как «товарные фьючерсы». Однако ни одно из этих толкований с полным правом никак нельзя применить к тому, о чем здесь идет речь — к рынку коммодити. Парадокс заключается в том, что все коммодити являются фьючерсами, но фьючерсы (пример тому — российские фьючерсы на акции) совсем необязательно является коммодити. Они могут находиться на одном поле, но территория их различна. Фьючерсы на поставку валюты, совокупную стоимость индексов на акции, температуру, конечно же, не являются коммодити. Но, в современном мире биржевых спекуляций происходит мутация понятий, связанная с тем, что современному спекулянту совершенно все равно, что является базовым активом для фьючерсного контракта. Он торгует будущими ожиданиями. И как только понятия: базовый актив, базовый товар — распространяются на валюту или ценную бумагу, или какое-либо обязательство — так сразу же, в спекулятивном понимании эти фьючерсы воспринимаются как коммодити. Так что в современном мире понятие коммодити, если смотреть из этой точки — всеобъемлюще! Причина постоянно возникающей у публики путаницы кроется в том, что отечественная практика просто не знает такого понятия, которое полноценно соответствовало бы понятию коммодити.

С этим ничего поделать нельзя — остается лишь примириться. Что такое коммодити? Ответ может быть лаконичным: это секьюритизированный форвардный контракт на поставку какого-либо актива. Именно краткости обычно требует заинтересованная публика. Можно выразиться и проще, хотя и многословнее: коммодити есть форвардный контракт, который имеет стандартизированный вид, а именно точное описание того, что поставляется по данному контракту, указание объема и месяца поставки. Следовательно, фьючерсный контракт обладает всеми чертами финансового инструмента, а это и есть «секьюритизация». Чикагская Товарная Биржа (СВОТ — Chicago Board of Trade) — старейшая в Соединенных Штатах — является фактически центром современного рынка коммодити.

Не так давно она отметила свое 150-летие (биржа основана в 1848 г.). Вместе с тем торговля зерновыми контрактами началась еще в самом начале 19 века. Но история торговли фьючерсами знает и более ранние примеры — в 1710 году на Рисовой бирже в городе Дожима (Япония) начали обращаться рисовые купоны, которые, вне всякого сомнения, можно признать аналогом современных фьючерсных контрактов. Встречалось ли нечто подобное еще раньше? Вполне возможно. В процессе эволюции рынков возникала потребность в организации торговли различными финансовыми инструментами (ставками, валютами и пр.), не подпадающими под понятие физических товаров. На подобные инструменты также были выпущены в обращение фьючерсные контракты. Поскольку они мало отличались от фьючерсов на обычные товары, то их тоже причислили к этому рынку. Именно так и начался процесс, ведущий к расширению понятия «коммодити». Сейчас он продолжает развиваться, и небезуспешно. Об этом красноречиво свидетельствуют, к примеру, такие недавно созданные инструменты, как фьючерсы на температуру.

Фьючерс: три основных заблуждения

Как показывает практика, подавляющее число инвесторов, услышав определение фьючерса, приходят просто в ужас. Имеется в виду приблизительно такое определение: «Фьючерсный контракт есть обязательство купить или продать товар по установленной цене с его поставкой в установленный срок в будущем. Цена фиксируется при заключении контракта в ходе торгов на соответствующей бирже». По всей вероятности, наибольшее впечатление производит здесь слово «обязательство», которое далеко не всегда ласкает слух. Но представление о фьючерсе как о жестоком и коварном рыночном звере — чистой воды заблуждение. И вот почему.

Во-первых, что заставляет покупателей и продавцов заключать фьючерсные контракты? Обычно так поступают в том случае, если нет необходимости в немедленной поставке товара, но в то же время желательно оградить себя от риска ценовых колебаний. Причина здесь проста: ни производитель, ни потребитель не заинтересованы в чрезмерных ценовых колебаниях на товар, вокруг которого сконцентрированы их интересы. Поэтому они будут всеми силами стремиться к прогнозируемым ценам, что крайне важно для производства. С этой целью, собственно, и был создан рынок коммодити.

Во-вторых, совершенно неочевидно, что обязательство по поставке товара придется непременно исполнять. Современные рынки предполагают такой способ работы, при котором и покупатель, и продавец всегда имеют выбор: остаться в позиции либо покинуть торговлю. Насколько реализуемо это желание и каковы возможности совершить сделку по оптимальной цене — определяется таким понятием, как ликвидность. Чем выше ликвидность, тем лучше условия для торговли. И наоборот, чем она ниже, тем хуже торговля на рынке. Это подтверждается статистикой: лишь 4-7% фьючерсных контрактов действительно доходят до поставки.

И, наконец, третье заблуждение заключается в том, что стоимость фьючерса отражает будущую цену поставляемого товара. В реальности сегодняшняя цена торгуемого на некий актив фьючерса с условием поставки к определенной дате в будущем ровно никак не связана с тем, какой будет цена к моменту предполагаемой поставки. Иными словами, если сегодня мартовский фьючерс на Евро торгуется, скажем, по 0.9500, то это совсем не означает, что в марте он будет стоить столько же. Не означает это и того, что евро будет стоить на 0.100 больше, чем сейчас, хотя текущий наличный курс этой валюты составляет 0.9400 (0.100=0.9500-0.9400).

Реальное ценовое значение фьючерса определяется стоимостью хранения и страховки товара, а также уровнем процентных ставок. В качестве базового актива выступает товар (например, нефть, газ, серебро и пр.) или финансовый инструмент (индекс, валюта и пр.), имеющий тем или иным способом определенную стоимость. Именно ориентация на цену наличного товара и позволяет выяснить, сколько стоит фьючерс. Изменение цены наличного товара автоматически влечет за собой изменение стоимости фьючерса. Вообще, все это напоминает собаку, которая пытается догнать собственный хвост. Ведь изменение фьючерсных цен нередко влечет за собой колебания наличного рынка. В связи с этим неустанно продолжаются споры о том, что важнее — фьючерс или наличная цена? Кто из них ведущий, а кто ведомый? Маловероятно, что существует однозначный ответ на этот вопрос.

Совсем иначе обстоят дела с вопросом: «А какова динамика цен фьючерсов и наличного товара, и есть ли между ними связь?» Здесь двух мнений быть не может — динамика одинакова! Тогда возникает еще один вопрос: «А есть ли разница между тем, каким инструментом торговать: фьючерсом или наличным товаром?» По большому счету, разницы нет никакой. Различаются лишь условия торговли по каждому из вариантов: количество денежных средств, необходимых для заключения сделки; наличие издержек при хранении; величина сопутствующих сделкам затрат и потерь при торговле от разницы цен между продавцами и покупателями, продолжительность доступности рынков для торговли и прочее.

Альтернативные варианты и типы вероятных ситуаций

По сути, мы сталкиваемся с проблемой выбора между альтернативными вариантами. В итоге все определяется сравнением этих вариантов. Понятно, что в случае торговли реальными товарами преимущество будет на стороне фьючерса, если только реальный товар не понадобится сию же минуту. Стоимость сохранения фьючерса приблизительно соответствует упущенной выгоде от вложения в бонды той маржи, которая задействована для позиции. Ведь все остальное — спекулятивные выигрыши и потери. А потому вполне естественно, что оказывается удобнее оперировать фьючерсом на какие-нибудь тонны, баррели или бушели, чем самой товарной массой, которая обязательно должна где-то храниться. Но если в основу фьючерса положены финансовые активы, ситуация осложняется — особенно, если альтернативные варианты торговли на разных рынках (коммодити и наличном) равно конкурентоспособны, как в случае с валютами. Фьючерсы на индексы и ставки широко используются в программах покрытия риска и создания арбитражных стратегий именно по этой причине – наличия вариантов.

Случай с валютными фьючерсами вообще особый, поскольку эти фьючерсы в определенной степени составляют конкуренцию рынку наличных валютно-обменных операций — рынку Форекс. И тут возникает подходящая возможность обрисовать в общих чертах, что такое арбитраж, и попытаться понять, каким путем следует идти в выборе варианта рыночной торговли. Трейдер на рынке Форекс будет ежедневно выплачивать или получать процентную ставку по свопу. Трейдер, оперирующий с фьючерсами, не связан такой необходимостью. Но он сталкивается с ситуацией, при которой контракт проходит по цене, отличной от цены на наличном рынке, то есть — с премией. Ее величина напрямую зависит от уровня процентных ставок и сроков поставки фьючерса. В обычной ситуации фьючерс торгуется выше наличного рынка. Такую ситуацию называют контанго (contango). Но порой происходят и реверсивные случаи: складывается ненормальная ситуация, при которой базовый актив идет выше фьючерса. Такое состояние называют бэквордэйшн (backwardation), или депорт. Как бы ни соотносились между собой фьючерсный и наличный рынки, их цены непременно сойдутся к дате поставки товара по фьючерсу либо, если фьючерс не является поставочным (индексы, валюта, ставки) — ко дню проведения взаиморасчетов Все эти ситуации на самом деле служат трейдеру хорошим подспорьем, поскольку предоставляют ему дополнительную информацию о рынке. На использовании подобных ситуаций построены многие торговые стратегии. А механизм арбитража при наличии действенных альтернатив (как, например, в случае с валютными фьючерсами) делает фьючерс очень чувствительным инструментом, обеспечивая тем самым приток на рынок спекулянтов создающих ликвидность.

Итак, совершенно очевидно, что обычному трейдеру нет необходимости глубоко разбираться во всем множестве проблем, связанных с определением цены фьючерса и его стоимости на момент истечения обозначенного срока. Если рынок ликвиден, то его ценовые колебания будут происходить точно так же, как и на всяком ином рынке. Как следствие, поведение трейдера, если его целью является лишь спекуляция, не может и не должно отличаться от действий на любом ином рынке. Но в случае, если трейдер намерен обеспечить поставку наличного товара, возникает, естественно, совершенно иная ситуация, о которой в этой статье речи не ведется.

Как торгуют на коммодити?

На коммодити торгуют точно так же, как и на всяком ином рынке. Разницы практически нет никакой. Последовательность действий проста: 1) открывается счет у брокера, который обслуживает представляющие интерес рынки; 2) переводятся деньги для обеспечения маржи (они могут быть предоставлены в виде бондов); 3) начинается торговля.

Торговля на коммодити характеризуется рядом особенностей, с которыми следует ознакомиться прежде, чем приступать к операциям. Прежде всего необходимо получить хотя бы поверхностное представление о предполагаемом к торговле контракте. Требуемые сведения на этот счет изложены в спецификации контракта. После того, как хотя бы выяснена дата поставки (если вы думаете, что трейдеры редко входят в долгосрочную позицию по фьючерсу, который истекает буквально через несколько дней, то глубоко заблуждаетесь), можно приступать к анализу рынка. Анализ рынка коммодити принципиально не отличается от анализа на прочих рынках. Нужно отметить тот факт, что технический анализ создавался именно для этого рынка и лишь затем был перенесен на иные рынки — акций, валют, облигаций. Но даже если трейдер чистый «технарь», не признающий ничего, кроме технического анализа, ему все равно следует познакомиться с новостной лентой, а также выяснить, когда ожидаются новости, касающиеся интересующего его рынка.

Способы передачи приказов брокеру на рынке коммодити разнообразны: по телефону, через Web-браузер (обычный Интернет), а также посредством специальных программ, разработанных брокерами для своих клиентов. Следует честно признать: все технологии прямого доступа, входящие ныне в моду на рынке ценных бумаг, на коммодити используются уже давным-давно и не представляют собой никаких особых новаций. Другой вопрос — насколько различны их возможности и функциональное насыщение. Но неоспоримым остается тот факт, что технологии прямого доступа были сначала «обкатаны» именно на рынке коммодити.

Некоторые особенности этого сегмента рынка

Важное обстоятельство заключается в том, что маржевые требования на фьючерсных рынках существенно либеральней, чем на иных рынках. Пожалуй, единственным конкурентом является рынок Форекс. Если не ориентироваться на грандиозный финансовый рычаг, то можно выяснить, что требования по марже весьма близки между Форекс и коммодити. Обычно фьючерсная маржа находится в пределах 4-7% от размера контракта — его лицевой стоимости, которая рассчитывается как произведение физического объема поставки в пунктах и стоимости пункта. Биржи могут менять размер первоначальной маржи, что зависит от изменчивости цен на конкретном рынке. Если волатильность возрастает, то маржа может быть увеличена. К сожалению, это делается без предварительного уведомления, что для трейдеров, не придерживающих при торговле «на всякий случай» кое-каких резервов, чревато крайне неприятными последствиями.

Отрасль индустрии коммодити заинтересована в росте объема операций. В связи с этим политика бирж направлена на то, чтобы сделать рынок как можно ликвидней. Один из путей такого рода состоит в снижении стоимости торгуемых контрактов. Идеальный тому пример — выпуск такого инструмента, как E-Mini S&P500, который представляет собой одну пятую часть «большого» фьючерса на S&P500. В отношении склонных к росту активов практикуют снижение стоимости одного пункта. Года два назад фьючерс на S&P500 стоил 5 долларов за один пункт. Сейчас он стоит 2,5 доллара, а это значит, что лицевая стоимость контракта при значении индекса 1500.00 составляет 375,000 долларов (=150000 х $2.5, или то же самое: =1500 х $250).

В результате при желании можно найти возможность торговать, обладая совсем незначительной суммой. Скажем, при 1-2 тысячах долларов на торговом счету можно создать даже какое-то подобие диверсифицированного портфеля, куда могут входить 5-7 инструментов, торгуемых на рынке коммодити. Подводя черту под кратким обозрением такого явления, как коммодити, не лишним будет еще раз подчеркнуть: фьючерсы, с точки зрения практической торговли, совершенно ничем не отличаются от иных рынков — при условии, если их рассматривать лишь со спекулятивной точки зрения. Это такие же инструменты, которые могут быть связаны между собой, а могут обладать и полной независимостью, что позволяет создавать диверсифицированные портфели. Тот факт, что на коммодити кроме фьючерсов обращаются еще и опционы, делает этот сегмент рынка привлекательным для трейдеров всех возрастов и самых разнообразных профессиональных наклонностей.

Таким образом, только наиболее ликвидные контракты коммодити имеют годовой оборот около $4 трлн., не считая оборота реального сектора и прочих мелких товаров. Это очень крупные рынки. Какие-нибудь векселя Тайгаэнерго, к примеру, не идут ни в какое сравнение с ними.

Интересно сравнение с финансовыми фьючерсами. Самые крупные фьючерсные контракты – это евродоллар (более 100 млн. контрактов в год) и государственные обязательства США (около 95 млн. в год). Они занимают 43% всех американских фьючерсов. Но далее следуют в основном коммодити. Так, объем фьючерсных торгов по нефти приблизительно равен объему знаменитого S&P, кукуруза, золото и газ больше контрактов на евро и т.д.

Безусловно, это список неполный. Периодически к нему добавляются новые контракты. И наоборот, некоторые продукты не могут удержаться на рынке и исчезают из списков торгуемых контрактов.

Такая участь, например, постигла фьючерсы на бриллианты. Хотя сама идея весьма привлекательна, а рынок испытывает насущную потребность в этом инструменте, фьючерсные контракты здесь не прижились, поскольку так и не удалось обеспечить должной стандартизации качества бриллиантов.

Аналогичная ситуация произошла с фьючерсами на электричество. Особенности этого товара требовали круглосуточного присутствия на рынке, и поэтому особой ликвидностью данные контракты не обладали. И они ушли из голосовых сессий. Подобных примеров, вроде фьючерса на температуру, можно привести много.

Существует большое количество товаров, которые не смогли оказаться в списке высоколиквидных биржевых контрактов. Или ликвидности им не хватает, или проблемы со стандартизацией оказываются слишком трудными. Однако на них существуют либо низколиквидные (порой просто номинальные) биржевые контракты, либо аукционные торги. Это пограничные случаи между настоящими коммодити и просто крупными потребительскими товарными рынками.

Про некоторые коммодити журнал «ВС» уже рассказывал. Это – рыба, электричество, целлюлоза, вино, мех и т.д. К данной группе следует отнести также предметы антиквариата и искусства, цветы, бокситы, яблоки, бананы, марганец и многие другие товары, которые настолько значительны, что готовы стать полноценными коммодити общемирового масштаба.

Рубрика: FAQ по Стратегиям форекс

Советник (стратегии) для разгона депозита на форекс с 10 долларов и меньших сумм

Торгуя валютой на форекс, можно быстро заработать, но для совершения сделок нужна большая сумма. Если ее нет, можно использовать советник для разгона депозита или хотя бы торговые стратегии Forex, быстро приносящие прибыль. Но трейдеры должны самостоятельно уметь выбирать робота и стратегию, ориентируясь на приемлемый для себя уровень риска.

Индикатор Параболик Сар: описание, список стратегий на Parabolic SAR

Индикатор Параболик Сар (Parabolic SAR) был создан Уэллсом Уайлдером и представлен впервые в фундаментальном труде под названием «Новые концепции в технических торговых системах». SAR (аббревиатура от Stop and Reverse) был создан автором с целью устранения эффекта запаздывания, который наблюдается в работе многих стратегий, построенных на базе скользящих средних.

Индикатор Боллинджера: полосы Bollinger Bands, с аллертом, стратегии форекс на его основе

Полосы Боллинджера – это осциллирующий индикатор, используемый трейдерами для измерения уровня волатильности цены на рынке. Благодаря данному инструменту удается оценить и проанализировать, является ли стоимость высокой либо низкой в сравнении со скользящим средним, выведенным за определенный период, а также успешно спрогнозировать возможность роста либо падения до его уровня.

Индикатор АТР для форекс: подробное описание, где можно скачать, стратегии форекс на Average True Range

Индикатор АТР (ATR – аббревиатура от average true range) — технический инструмент под названием « Средний истинный диапазон », который используется для измерения уровня изменчивости (волатильности) финансового инструмента. Создан он был изначально для фьючерсов на сырье, так как в то время на американском рынке сырье и товары демонстрировали большую изменчивость, чем акции или другие активы.

Индикатор Моментум для форекс: описание, настройки

Индикатор Моментум (Momentum) – простой и эффективный аналитический инструмент, который дает опережающие сигналы касательно изменения характера движения цены. Часто его относят к группе осцилляторов, но он не является им в классическом понимании. Инструмент наиболее эффективен при использовании в долгосрочной торговле, но корректно работает и на коротких временных промежутках.

Индикатор Аллигатор: как пользоваться, подробное описание, настройки [это должен знать каждый]

Индикатор «Аллигатор» стал известным и популярным благодаря книгам Билла Вильямса, который является одним из наиболее успешных трейдеров фондового рынка и создателем «Теории хаоса», а также целого ряда эффективных технических инструментов. Автор утверждает, что большую часть времени рынки пребывают в состоянии флэта, когда цена движется в очень узком коридоре.

Индикатор Demarker: подробное описание, стратегии форекс, где скачать для МТ4

Индикатор Demarker – это осциллятор, который демонстрирует области перепроданности и перекупленности. Основная задача данного технического инструмента – поиск максимумов и минимумов, фиксация моментов, когда рынок истощается и есть высокая вероятность наступления разворота.

Азиатская сессия: по московскому времени для рынка форекс, торговые стратегии (выбрать)

Азиатская сессия на Форекс – очень популярное время для торговли по стратегиям на Токийской, Гонконгской и Сингапурской биржах. Ситуация на данной бирже оказывает ощутимое влияние на остальные сессии: так, когда начинается европейская, трейдеры сначала выполняют анализ результатов Азиатской, исследуя царящие настроения и тренды, а потом приступают к работе.

Графический анализ на Форекс и стратегии на его основе — основы построений и методы анализа

Графический анализ на Форекс – одна из основных составляющих торговли, обойтись без которой не могут ни скальперы, ни среднесрочные трейдеры, ни те, кто выбирает долгосрочное инвестирование. В зависимости от выбранной стратегии торговли, валютной пары, таймфейма и других параметров интерпретации информации о движении цены может быть отведена большая или меньшая роль, но вовсе не анализировать графики невозможно.

Индикатор RVI: как правильно пользоваться, подробное описание, стратегии форекс на Relative Vigor Index

Индикатор RVI (расшифровывается как Relative Vigor Index и переводится с англ. как «индекс бодрости») – эффективный и популярный технический инструмент, который создал известнейший трейдер Джон Эйлерс. Впервые мир узнал об индикаторе в январе 2002 года благодаря публикации в журнале Stocks and Commodities.

Commodity Blog

Commodity news, technical and fundamental analysis, market data on precious metals, energies, industrial metals, and soft commodities

Archives

Soybean Tops $9 on USDA Estimates, Chinese Purchases

Soybean futures have topped $9 and are trading at their best levels in two months, driven by a recent supply estimate by the US government and reports of Chinese …

Gold Crashes Below $1,500 As Equities Rally on Firm Dollar, US-China Trade

Gold futures are crashing below the key $1,500 level to kick off the trading week, driven by a rally in US equities, which was buoyed by a firming …

In the present video, Phil Carr from The Gold and Silver Club talks about gold, silver, and crude oil for the week of September 30 – October 4, …

Commodities Technical Analysis, September 30th — October 4th

The technical analysis, that includes the indicator data and major pivot points for WTI Oil, Gold, Silver, Copper, and Natural Gas in continuous charts as of September 29th, …

StoxMarket Trading Forex and Commodities


Gold Flirts With $1,500 As Metal on Track for Steep Weekly Loss

Gold futures are sliding at the end of the trading week, poised for a steep weekly loss of more than 1%. The yellow metal fell on mostly positive US …

Natural Gas Falls on Bigger-Than-Expected Supply Build

Natural gas futures are sliding on Thursday after the US government reported a increase in weekly supplies. Despite the September rally, natural gas …

Copper Sl >

Copper futures are trading lower midweek following President Donald Trump’s strong remarks on China’s practices, as well as congressional Democrats launching an impeachment …

In the present video, Phil Carr from The Gold and Silver Club talks about crude oil as of September 25, 2020. He starts the video by discussing factors …

In the present video, Phil Carr from The Gold and Silver Club answers questions of viewers about silver. The first question: what correlations should traders watch …

In the present video, Phil Carr from The Gold and Silver Club discusses gold as of September 24, 2020. He starts by talking about the recent rebound of gold …

EuroNext Commodities (MATIF) — Rapeseed

Stocks: 15 20 minute delay (Cboe BZX is real-time), ET. Volume reflects consolidated markets. Futures and Forex: 10 or 15 minute delay, CT.

© 2020 Barchart.com, Inc. All Rights Reserved.

This page lists all futures symbols for the selected exchange. Each futures symbol shows all of the open contracts with the Contract Name and Month, Last price, Change, Open, High, Low, Volume and Open Interest. It also provides a total for Daily Volume and Open Interest. Each contract has links to its Quote Overview, Chart, Opinions, and Technical Analysis pages.

Data Updates

For pages showing Intraday views, we use the current session’s data, with new price data appear on the page as indicated by a «flash». Stocks: 15 minute delay (Cboe BZX data for U.S. equities is real-time), ET. Volume reflects consolidated markets. Futures and Forex: 10 or 15 minute delay, CT.

The list of symbols included on the page is updated every 10 minutes throughout the trading day. However, new stocks are not automatically added to or re-ranked on the page until the site performs its 10-minute update.

Page Sort

Pages are initially sorted in a specific order (depending on the data presented). You can re-sort the page by clicking on any of the column headings in the table.

Views

Most data tables can be analyzed using «Views.» A View simply presents the symbols on the page with a different set of columns. Site members can also display the page using Custom Views. (Simply create a free account, log in, then create and save Custom Views to be used on any data table.)

Each View has a «Links» column on the far right to access a symbol’s Quote Overview, Chart, Options Quotes (when available), Barchart Opinion, and Technical Analysis page. Standard Views found throughout the site include:

    Main View: Symbol, Name, Last Price, Change, Percent Change, High, Low, Volume, and Time of Last Trade.

Technical View: Symbol, Name, Last Price, Today’s Opinion, 20-Day Relative Strength, 20-Day Historic Volatility, 20-Day Average Volume, 52-Week High and 52-Week Low.

Performance View: Symbol, Name, Last Price, Weighted Alpha, YTD Percent Change, 1-Month, 3-Month and 1-Year Percent Change.

  • Fundamental View: Available only on equity pages, shows Symbol, Name, Weighted Alpha, Market Cap, P/E Ratio. Earnings Per Share, Beta, Return on Equity, and Price/Sales
  • Data Table Expand

    Unique to Barchart.com, data tables contain an «expand» option. Click the «+» icon in the first column (on the left) to «expand» the table for the selected symbol. Scroll through widgets of the different content available for the symbol. Click on any of the widgets to go to the full page.

    Horizontal Scroll on Wide Tables

    Especially when using a custom view, you may find that the number of columns chosen exceeds the available space to show all the data. In this case, the table must be horizontally scrolled (left to right) to view all of the information. To do this, you can either scroll to the bottom of the table and use the table’s scrollbar, or you can scroll the table using your browser’s built-in scroll:

    • Left-click with your mouse anywhere on the table.
    • Use your keyboard’s left and right arrows to scroll the table.
    • Repeat this anywhere as you move through the table to enable horizontal scrolling.
    FlipCharts

    Also unique to Barchart, FlipCharts allow you to scroll through all the symbols on the table in a chart view. While viewing FlipCharts, you can apply a custom Chart Template, further customizing the way you can analyze the symbols. FlipCharts are a free tool available to Site Members.

    Download

    Download is a free tool available to Site Members. This tool will download a .csv file for the View being displayed. For dynamically-generated tables (such as a Stock or ETF Screener) where you see more than 1000 rows of data, the download will be limited to only the first 1000 records on the table. For other static pages (such as the Russell 3000 Components list) all rows will be downloaded.

    Free members are limited to 5 downloads per day, while Barchart Premier Members may download up to 100 .csv files per day.

    Commodity.com: Your Go-To Online Resource For Understanding & Trading Commodities (Including Free Lessons To Get You Started Today)

    Sharing is caring!

    We’ll teach you to start commodity trading today…

    The commodities market is one of the foundations of the global trade system. For the serious trader, a knowledge in how to trade commodities is vital: great profits can be made if a trader has in-depth expertise in the issues driving commodity prices, and understands the mechanics of how to trade on it.

    What are Commodities?

    A commodity is a basic good or raw material in commerce that individuals or institutions buy and sell. Commodities are often the building blocks for more complex goods and services.

    What separates commodities from other types of goods is that they are standardized and interchangeable with other goods of the same type. These features make commodities fungible. This means that two equivalent units of the same commodity should have mostly uniform prices any place in the world (* excluding local factors such as the cost of transportation and taxes).

    Generally, commodities are extracted, grown, produced and traded in large enough quantities to support liquid and mostly efficient global trading markets. These markets provide a transparent way for commodity producers, consumers and financial traders to transact business. Examples of commodities include corn, wheat, copper and oil.

    How Did Commodities Evolve?

    Commodities trace their origins to the beginning of human civilization, although the precise timing and location is the subject of debate.

    Evidence suggests that rice may have been the first commodity since the Chinese began trading it about 6,000 years ago.

    In 4,500 and 4,000 BC, the Sumerian civilization (* the region that is now modern-day Iraq) began using clay tokens as a primitive form of money to purchase livestock.

    Buyers would place these tokens in sealed clay vessels and record the quantities, times and dates of the transactions on writing tablets. In exchange for the vessels, merchants would deliver goats to the buyers. These transactions constituted a primitive form of commodity futures contracts. Other civilizations soon began using valuable such as pigs and seashells as forms of money to purchase commodities.

    Eventually, however, the ancient Greeks and Romans settled on gold and silver as the favored currencies for transacting business in commodities. These civilizations prized gold and silver for their luster and physical beauty. In addition, since gold and silver are rare and can be melted, shaped and measured into coins of equal size, they logically evolved into monetary assets. Ultimately, exchanging gold for goods and services became the preferred means of commerce in the ancient world and led gold to become the first widely traded commodity.

    Routes of Ancient Commerce – Image via Wikimedia Commons

    In the United States, grain commodities first developed in the 19th century in response to the food needs of the nation. The latter part of the 20th century saw the commoditization of other agricultural products including livestock and the development of metals and energy commodities.

    What Are the Main Commodities?

    Commodities can generally be divided into four categories:

    1. Agricultural: This category includes food crops (e.g., corn, cotton and soybeans), livestock (e.g., cattle, hogs and pork bellies) and industrial crops (e.g., lumber, rubber and wool)
    2. Energy: These include petroleum products such as crude oil and gasoline, natural gas, heating oil, coal, uranium (used to produce nuclear energy), ethanol (used as a gasoline additive) and electricity
    3. Metals: Precious metals (e.g., gold, silver, platinum and palladium) and base metals (e.g., aluminium, nickel, steel, iron ore, tin and zinc)
    4. Environmental: This category includes products such as carbon emissions, renewable energy certificates and white certificates

    Although the four categories contain dozens of traded commodities, the following generate the most liquidity (trading) in financial markets:

    Agricultural

    Corn is an Important Commodity – Image via Pixabay

    Coffee: The global coffee industry is enormous. In the United States alone, it accounts for more than 1.6% of GDP and an estimated 1.7 million jobs. As a commodity, coffee is intriguing for at least two reasons. The overwhelming supply of the commodity derives from just five countries. At the same time, global demand for coffee continues to grow as emerging market economies develop a taste for the beverage.

    Corn: Corn is a commodity with several important applications in the global economy. It is a food source for humans and livestock as well as a feedstock used in the production of ethanol fuel. The high cost of sugar in the United States has made corn a key ingredient in sweetening products such as ketchup, soft drinks and candies. Growing food and fuel demand globally should drive continued interest in corn as a commodity.

    Sugar: Sugar is not only a sweetener, but it also plays an important role in the production of ethanol fuel. Historically, governments across the world have intervened heavily in the sugar market. Subsidies and tariffs on imports often produce anomalies in prices and make sugar an interesting commodity to trade. Although sugar cane is grown all over the world, the ten largest producing countries account for about three-quarters of all production.

    Soybeans: Soybeans play a critical role in the global food ecosystem. The oil from the crop is used in many products including bread, crackers, cakes, cookies and salad dressings, while the meal from crushed soybeans serves as the main source of food for livestock. Soybean oil also serves as a feedstock in the production of biofuels. The growing need for food and fuel in emerging market economies could drive demand for soybeans. Three countries – the United States, Brazil and Argentina – account for 80% of global production.

    Wheat: Wheat grows on six continents and for centuries has been one of the most important food crops in the world. Traders compare wheat prices to other grains such as corn, oats and barley. Since these commodities can be substituted for one another, changes in their relative prices can shift demand between them and other products such as soybeans. Demand for cheap and nutritious food sources in developing nations should continue to drive interest in the wheat market.

    Energy

    Crude Oil Has a Huge Impact on the Economy – Image via Pixabay.


    Crude Oil: This commodity has the largest impact on the global economy. Not only is crude oil used in a variety of forms of transportation including cars, trains, jets and ships, it is also used in the production of plastics, synthetic textiles (acrylic, nylon, spandex and polyester), fertilizers, computers, cosmetics and more. If you take into account the input cost of transportation, crude oil plays a role in the production of virtually every commodity.

    Crude oil has different variations based on geography and physical characteristics: West Texas Intermediate (WTI), also known as light sweet crude, and Brent Crude are two of the most frequently traded varieties.

    Natural Gas: Natural gas is used in a variety of industrial, residential and commercial applications including electricity generation. It is considered a clean fossil fuel source and has garnered increasing demand from more countries and economic sectors. The United States and Russia have emerged as the leading producers of this important global commodity.

    Gasoline: The main use of this refined crude oil product is as a source of fuel for cars, light-duty trucks and motorcycles. Gasoline prices can have an enormous effect on the overall economy since demand for the commodity is generally inelastic. That is, consumers need to put gasoline in their vehicles to go to work, school and other essential activities. Many traders trade crack spreads, which are the differences between crude oil prices and the price of refined crude products such as gasoline.

    Metals

    Gold Bullion – Image via Pixabay

    Gold: Gold is a fascinating commodity because so much of the demand for it derives from speculators. Many market participants see gold as an alternative to paper money, so the price of the commodity often moves in opposite direction from the dollar. Gold is also used to make jewelry and electronics.

    Silver: Many market participants view silver as the poor man’s gold. It too receives significant demand from speculators as well as from jewelry and other industries. Traders track the ratio between gold and silver prices since historically this relationship has been an indicator of the relative value between the two metals.

    Copper: Copper has so many industrial uses that it would be virtually impossible to build the infrastructure of a country without it. Traders often refer to the commodity as Dr. Copper. They say the metal has a Ph.D. in economics because its price is a reliable barometer of the overall health of the global economy. In fact, investing in copper is a way to express a bullish view on world GDP.

    Cryptocurrencies

    The term cryptocurrency covers a broad variety of digital tokens that can serve a number of different purposes. A traditional cryptocurrency like Bitcoin is designed to act as a form of digital currency and a store of value. Others like Ripple or Ethereum are designed fulfill a specific purpose and are targeted at specific niches.

    The vast majority of cryptocurrencies take advantage of blockchain technology. In their most simple form they use cryptography to process transactions and create new coins, this process is usually performed by computers solving complex equations and is called mining. All processed transactions are stored on the blockchain which acts as a giant computerized ledger.

    This ledger can be shared simultaneously across thousands of computers and acts as an immutable record of all transactions that have ever taken place on the blockchain. This basic technology acts as the foundation for more advanced features such as smart contracts.

    Cryptocurrencies are popular because their decentralized nature allows for enhanced security and privacy. Many users also believe that it helps to protect them from the interference of Governments and could help to break the monopoly on money currently enjoyed by the banking sector.

    Bitcoin is the most well known cryptocurrency but there are hundreds of different cryptocurrencies, known as altcoins. These altcoins range from mere Bitcoin clones to currencies like Ripple or NEO built with specific utilities in mind.

    Are cryptocurrencies really commodities?

    Cryptocurrencies are a unique sort of asset and defy easy classification. Many argue that cryptocurrencies and Bitcoin are currencies. This assessment makes sense given Bitcoin’s ambitions to supplant fiat currencies. The problem with this assessment is that it ignores the fact that centralization and government interference are one of the key features of a currency. Governments and banks regularly manipulate their own currencies in order to maintain favourable market positions and would be unable to do this using Bitcoin.

    Some newer cryptocurrencies can be considered something closer to securities. Indeed, the Swiss Financial Market Supervisory Authority (FINMA) has published guidelines on Initial Coin Offerings or ICOs breaking them into three categories. Many ICO tokens act as something akin to shares in a company and FINMA plans to regulate them under the same rules.

    Commodities and Forex market


    Given the sheer variety of cryptocurrencies you can’t define all of them as securities or all of them as currencies. Instead a much better analogue for cryptocurrencies are real-world commodities, indeed Bitcoin is often referred to as “digital gold” and many cryptocurrencies are “mined” by computers. A commodity is normally free from outside control, barring regulations, and their value is determined by market factors.


    Commodities generally have three main purposes. They are either meant to be used, speculated upon or traded for goods. Bitcoin can’t necessarily be used but it is certainly considered to be a speculative asset by the majority of traders and its advocates want to be able to exchange Bitcoin for goods and services.

    Given the sheer variety of cryptocurrency and the fact that most can be used in one of the three ways that a commodity can be used we believe that they are best classified as a commodity. We have selected some of the most promising market leaders in the cryptocurrency world today and created detailed breakdowns of what they do, how they work and the way to invest in them.

    1. Bitcoinis a decentralized digital currency and is currently the most valuable and most well-known cryptocurrency.
    2. Bitcoin Cash is a hard fork of Bitcoin designed to process larger numbers of transactions simultaneously than its predecessor.
    3. Litecoin is created to be the silver to Bitcoin’s gold and improves on the Bitcoin concept in many ways. It has been tailored for smaller transactions than Bitcoin.
    4. Ethereum is a smart contract platform that allows developers to create specialized cryptocurrencies, most ICOs are built using Ethereum.
    5. Rippleis designed to operate as a blockchain solution that enables banks and payment prov >What are the Main Drivers of Commodity Prices?

    Each individual commodity has unique factors that drive its price. However, certain common factors play a role in determining prices for most commodities:

    1. Emerging Market Demand
    2. Supplies
    3. The US Dollar
    4. Substitution
    5. Weather

    Emerging Market Demand

    Fast-growing countries such as India and China are accumulating vast amounts of wealth as their economies grow. As a result, they have a growing need for a variety of basic goods and raw materials such as crops and livestock to feed their people, metals to build the infrastructure in their cities and energy to fuel their factories, homes and farms. Demand from emerging markets has a huge impact on commodity prices. Signs of economic slowdown in these countries can depress prices, while surging economic growth can cause commodity prices to rise.

    Map of Emerging Markets – Image via Wikipedia

    Supplies

    The relative scarcity or abundance of commodities can cause large movements in their prices. In the case of agricultural commodities, for example, the size of the annual crop yield can move market prices. Other factors that can affect supply include political, environmental or labor issues in major producing countries. For example, environmental regulations might lead to the closure of mines, and metal prices could rise in response to this supply shortfall. Inventory levels could also impact the available supply of commodities. If major consumers of commodities build up inventory levels, then the market might see the increased supply as an overhang on prices. On the other hand, depletion of inventories could create the perception of a supply shortfall and cause prices to rise.

    US Dollar

    As the world’s reserve currency, the dollar can often dictate the direction of commodity prices. When the value of the dollar drops against other currencies, it takes more dollars to purchase commodities than it does when the price is high. Put another way, sellers of commodities get fewer dollars for their product when the dollar is strong and more dollars when the currency is weak. Factors such as weak employment or GDP numbers in the United States can weaken the dollar and lead to higher commodity prices, while strong economic numbers can weaken commodity prices.

    Substitution

    The economic principle of substitution creates a risk of investing in any commodity. As prices for a particular commodity climb, buyers will seek cheaper substitutions, if available. For example, cheaper metals such as aluminum often substitute for copper in many industrial applications. Similarly, farmers may substitute between corn, oats, wheat and barley as livestock feed based on price.

    Weather

    Weather can play an important role in determining many commodity prices. In the agricultural sector, prolonged drought conditions or excessive rainfall can limit crop yields and cause prices to rise. In the energy sector, hurricanes, storms or extremely cold weather can curtail drilling or refining activity and create supply shortfalls. Severe winter weather can create excessive demand for heating and cause big increases in prices of commodities such as natural gas and heating oil. Extremely warm weather, on the other hand, could raise demand for electricity needed to power air conditioning units.

    Drought Conditions Can Have an Impact on Commodity Prices – Image Via Pixabay

    Why Should You Trade Commodities?

    There are a number of reasons to trade commodities including:

    1. Population Growth
    2. Inflation Hedge
    3. Portfolio Diversification

    Population Growth

    Increases in the world population and demographic shifts could create investment opportunities in all classes of commodities.

    The World Economic Forum estimates that the number of people living in cities could reach 6.4 billion by 2050. This trend should create enormous demand for metals as cities build their infrastructure.

    Not only will population increase, but people will be richer. The greatest gains in wealth will be in emerging market economies in Asia and Africa. These wealthier countries will demand agricultural products such as grains and livestock to feed their citizenry and cotton and wool to clothe them.

    Population growth will also stoke demand for energy commodities. As people in the developing world migrate from rural areas into cities, demand for energy will rise. Nearly 1.3 billion people in the world have no access to electricity, including about one-quarter of the population of India. Urbanization and economic growth will also create new demand for fossil fuels to power cars, homes and businesses.

    Word Population Growth – Image via Flickr

    Inflation Hedge

    Investing in commodities one way to protect against inflation. Virtually all commodities could become more expensive if world economies experience bouts of inflation.

    Overly accommodative monetary policies from the world’s largest central banks have kept global interest rates low and created speculation in many different asset >A weak dollar, in particular, could create inflation and lead to higher commodity prices.

    Portfolio Diversification

    Most traders have the vast majority of their assets in stocks and bonds. Commodities provide traders with a way to diversify and reduce the overall risk of their portfolios.

    How Did the Commodities Markets Evolve?

    According to commodity historian, Bruce Babcock, the first formally recorded commodity futures trades probably occurred in 17th century Japan. (* However, some might argue that the Sumerian clay vessels or ancient Chinese rice trades constituted formal commodities futures contracts.)

    Most historians agree, though, that the adoption of gold coins as a medium of exchange in medieval Europe played a key role in the development of commodity markets. Regions throughout Europe began making their own specialized gold coins and trading with merchants returning from the East Indies and Asia. These developments led to the need for centralized exchanges.

    The first stock exchange formed in Belgium around 1531, and by the early 1600s, the Dutch, British and French governments began chartering companies to invest in voyages to the East Indies and Asia. The goal of these trips was to bring back spices, silk and other treasures. However, the sailors faced risks including Barbary pirates, bad weather and poor navigation. To diversify their risks, traders would bet on several voyages at the same time. A separate limited liability company financed each voyage, and together they formed the first commodity company investments.

    What are Forward and Futures Markets?

    In the 1800s, the burgeoning grain trade led to the establishment of commodities forward contract markets in the United States. Farmers in the Midwest would bring their crops to Chicago for storage prior to shipment to the East Coast. However, during storage, the prices for these grains might change for a variety of reasons. The quality of the stored item could deteriorate, for example, or demand for the item could increase or decrease.

    To allow buyers and sellers to lock in transaction prices prior to delivery, the parties created forward contracts. These contracts bound the seller to deliver an agreed-upon amount of the grain in question for an agreed-upon price at an agreed-upon date. In exchange for this obligation, the seller would receive payment upfront for the grains. These contracts are called forward contracts. They trade in the over-the-counter market, which means the contracts are privately negotiated between two parties. The buyer faces the risk that the seller might default on the contract and fail to deliver the asset.

    As more farmers began delivering their grains to the warehouses in Chicago, buyers and sellers realized that customized forward contracts were cumbersome and inefficient. Furthermore, they subjected the buyer to the risk of default by the seller. A group of brokers streamlined the process by creating standardized contracts that were identical in terms of the (a) quantity and quality of the asset being delivered, (b) the delivery time and (c) the terms of the delivery. They also created a centralized clearinghouse to act as the counterparty to both parties in the transaction. This eliminated the risk of default that was present with forward contracts. In 1848, they established the Chicago Board of Trade (CBOT) to trade these contracts, which became known as futures contracts.

    Comparison of Forward and Futures Contracts

    Forward Futures
    Contract Terms Privately negotiated between the two parties Standardized
    Method of Trading Over-the-counter: The two parties enter into a bilateral agreement and must enforce the terms of the contract, including any requirements to post margin (additional funds). Financial exchange: The exchange acts a clearinghouse for the trade and requires all participants to post margin as the price of the contract fluctuates.
    Counterparty Risk High Virtually none
    Secondary Market Essentially none Yes. Since contracts are standardized and backed by an exchange, traders can easily transfer their risk to other market participants.

    How Did Modern Futures Trading Evolve?

    In the 100 years following the establishment of the CBOT, agricultural products remained the primary commodities traded on futures exchanges. In 1936, the CBOT added soybeans, and in the 1940s, cotton and lard trading commenced. By the 1950s, livestock futures began trading, and the 1960s saw the introduction of precious metals trading.

    However, beginning in the 1970s, new financial products began to take shape. The decision by the United States to end the pegging of the dollar to the price of gold produced a free-floating currency system. In other words, supply and demand, not artificial pegs, determined how much each currency was worth. This produced new markets in foreign exchange trading.

    The >Essentially, upon expiration of a cash-settled futures contract, the seller of the contact does not physically deliver the underlying asset but instead transfers the associated cash position. Once the US Commodities Futures Trading Commission (CFTC) approved the Eurodollar futures contract, exchanges began listing cash-settled futures contracts on traditional commodities.

    By the 1980s and 1990s, futures trading expanded to stock market benchmarks such as the S&P 500.

    Traditional Trading Floor – NYSE – Image via Pixabay

    The 21st century ushered in the era of online trading. Soon electronic marketplaces replaced physical trading floors. These developments may have had the biggest impact on commodities futures markets since commodities trading became available to millions of people around the globe. Today dozens of countries around the world operate commodities futures exchanges.

    What Are the Top Global Commodities Exchanges?

    Exchange Founded Description Interesting Fact
    Chicago Mercantile Exchange (CME) 1898 This American financial and commodity derivatives exchange offers one of the largest menus of futures and options contracts of any exchange in the world. Began as the Chicago Butter and Egg Board, a dairy exchange.
    Chicago Board of Trade (CBOT) 1848 A subsidiary of the CME Group since 2007, the CBOT offers more than 50 different futures and options across several asset classes. Oldest futures and option trading exchange in the world.
    New York Mercantile Exchange (NYMEX) 1882 The world’s largest physical commodity exchange, the NYMEX was acquired by CME Group in 2008. Operates Commodity Exchange, Inc., (COMEX), a leading metals exchange.
    Intercontinental Exchange (ICE) 2000 US-based electronic exchange that focuses on global commodities futures markets and cleared OTC products. Began as an exchange focused on energy markets.
    London Metals Exchange (LME) 1877 UK-based exchange that offers futures and options trading primarily on base metals. Although formally founded in 1877, the exchange traces its origins back to the reign of Queen Elizabeth I in 1571.
    Australian Securities Exchange (ASX) 1987 Australia’s primary securities exchange, ASX offers futures and options markets on agricultural, energy and electricity commodities. ASX merged with the Sydney Futures Exchange in 2006.
    Tokyo Commodity Exchange (TOCOM) 1984 The largest futures exchange in Japan, TOCOM trades precious metals, energy and agricultural products including rubber. Formed from merger of the Tokyo Textile Exchange, Tokyo Gold Exchange and Tokyo Rubber Exchange.

    What Are the Different Ways to Invest in Commodities?

    Depending on the particular commodity, traders have several ways to gain exposure to commodity prices:

    Physical Delivery

    Investors can physically purchase commodities and store them. For commodities that perish (e.g., corn, wheat and soybeans) or require special handling (natural gas or uranium) this method is impractical.

    However, some commodities such as precious metals lend themselves to physical purchase.

    Inside Gold Vault at Fort Knox – Image via Pixabay

    Physical bullion such as bars or coins is the most direct way to invest in precious metals. Investing in bullion requires a secure storage facility. Some precious metals such as silver have such a low value-to-weight ratio that storing them might be too expensive and impractical.

    Futures

    Futures are a derivative product that allows traders to gain exposure to commodity prices without physically taking possession of the asset. With these contracts, traders agree to purchase a certain amount of a commodity at a date in the future (the expiration date). The trader pays for the contract at the time of purchase. If prices rise between the purchase date and the expiration date, the trader will profit, whereas if prices fall, the trader will lose money.

    Most futures markets offer generous leverage to traders. As a result, traders only have to put up a small fraction of the value of the contract when buying. This can produce great returns if the price of the commodity moves higher. However, if the price moves lower, the trader must put up additional margin to cover the risk of the investment.

    Investing in futures requires a high level of sophistication since factors such as storage costs and interest rates affect pricing.

    Options on Futures

    Options on futures are another derivative instrument that employs leverage to invest in commodities. There are two types of options: calls and puts.

    An owner of an option contract has the right but not the obligation to buy (in the case of a call option) or sell (in the case of a put option) a particular futures contract at a specific price (the strike price) on or before a certain date (the expiration date).

    In other words, an option buyer can exercise a right to take a position in the futures market at or before expiration. If the option is a call, the trader can exercise the right to go long the futures contract. If the option is a put, the trader can exercise the right to go short the futures contract.

    An options purchase will be profitable only if the price of the future exceeds the strike price (in the case of a call) by an amount greater than the premium pa >Therefore, options buyers must be right about the size as well as the timing of the move in futures to profit from their trades.

    Comparison of Calls and Puts

    Call Buyers Call Sellers
    Premium Pay premium Collect premium
    Exercise Have the right (but not the obligation) to exercise the option into a long futures position. Have the obligation, if assigned, to assume a short futures position.
    Time Decay Time decay works against them. Time decay works in their favor.
    Margin Requirements No margin performance requirements. Have performance margin requirements.
    Put Buyers Put Sellers
    Premium Pay premium Collect premium
    Exercise Have the right (but not the obligation) to exercise the option into a short futures position. Have the obligation, if assigned, to assume a long futures position.
    Time Decay Time decay works against them. Time decay works in their favor.
    Margin Requirements No margin performance requirements. Have performance margin requirements.

    Commodity ETFs

    ETFs are financial instruments that trade as shares on exchanges in the same way that stocks do. Some ETFs invest in commodity futures or options on futures, while other ETFs invest in shares of companies that produce the particular commodity. Still, others invest in physical commodities such as bullion.

    While ETFs may seem like perfect proxies for investing in commodities, traders should be aware of their risks and costs.

    ETFs that invest in physical commodities, futures or options on futures come with the same risks and rewards that individual investments in these products do (see above). For example, an ETF that invests in bullion would incur the same storage and security costs that individual traders do. Ultimately, these costs get passed on to the ETF trader.

    As for ETFs that invest in shares of companies that produce commodities, they come with the same risks and rewards of investing in individual shares (see below).

    Commodity Shares

    Commodity shares can be an effective way to make a leveraged bet on commodity prices. Commodity producers often have large initial capital costs to develop, explore and produce resources. Later in their development, they have mostly fixed costs such as salaries, rent and debt servicing.

    However, commodity producers always have variable revenues that depend on the price of the commodity they are selling. In theory, then, investing in commodity companies is a way to make a leveraged bet on the price of the particular commodity. As the commodity’s price rises, more revenues should flow to the bottom line in the form of profits.

    However, many factors other than commodity prices can affect the performance of commodity company share prices:

    • Production costs: A rise or fall in the cost of wages or equipment, for example, affects profits.
    • Competition: The strength of competitors can affect the profitability of commodity producers.
    • Interest rates: Changes in interest rates can affect the cost of debt servicing. This factor is especially important to mining, energy and utility companies with huge infrastructure financing costs.
    • Local Economies: The relative strength of the economy where a company sells its products can impact its profits.
    • Multiple Contraction or Expansion: The market assigns price/earnings multiples to companies based on perceptions of future prospects. Changes to these multiples can cause fluctuations in share prices.

    Contracts for Difference

    Contracts for Difference (CFDs) are another derivative instrument that can be used to invest in commodities markets.

    A CFD is basically a contract between a trader and a brokerage firm. At the end of the contract, the two parties exchange the difference between the price of the asset at the time they entered into the contract and its price at the end of the contract.

    Many regulated CFD brokers offer CFDs on both commodities and the shares of commodity producers. Customers deposit funds with the broker, which serve as margin.

    One key advantage of CFDs is that trader can have exposure to commodity prices without having to purchase shares, ETFs, futures or options.

    CFD brokers offer generous leverage to traders on many instruments.

    SIMPLE trading strategy beginners should know | Forex, CFD, Commodities


    IMPORTANT: CFDs are not available in the USA due to local regulation.

    Popular CFD brokers include:

    As with futures and options, leverage works both ways. It can enhance returns or force traders to post additional margin periodically to maintain positions.*

    *Important: CFDs are complex instruments and come with a high risk of losing money rapidly due to leverage. Between 74-89% of retail trader accounts lose money when trading CFDs. You should consider whether you understand how CFDs work and whether you can afford to take the high risk of losing your money.

    How Can I Profit from Trading Commodities?

    As with stock and bonds, speculators in commodities markets look to buy an asset at a low price and sell it at a higher price. However, commodity trading is different from stock and bond trading in three important ways:

    1. Leverage: Futures markets – the most liquid products for trading commodities – offer traders much more leverage than stock and bond markets. Increased leverage can produce both bigger gains and bigger losses.
    2. Volatility: Commodities can be much more volatile than stocks and bonds. Many of the factors that impact supply and demand for commodities can be very challenging to predict (e.g., weather, political unrest, labor strikes, crop infestations, etc.). When these factors change, commodity markets can produce sudden and abrupt price adjustments.
    3. Fundamentals: Stock and bond markets have fundamental data points that drive price action. Price/earnings ratios, interest rates, credit ratings and debt/equity ratios are some of the financial metrics traders use to price stocks and bonds. Commodities, on the other hand, have few if any such reliable metrics. Price action is usually driven by short-, intermediate- or long-term market sentiment. As a result, analyzing commodities markets is much more difficult.

    Given these challenges, one might conclude that commodity trading is no different than betting on a roulette wheel at a casino! However, with the right approach, commodities investments can be a profitable addition to an investment portfolio.

    Traders of all levels should begin with an understanding of the importance of these four items:

    1. Education
    2. Position Sizing
    3. Risk Management
    4. Diversification

    Education

    The fact that commodities don’t have obvious fundamental data points is a hindrance, but it’s also an opportunity.

    Researching trends and developing an understanding of the factors that move commodity markets takes considerable time and thorough research skills. Unlike stocks and bonds, the information needed to make investment decisions is often scattered in many places. Successful commodity traders are avid readers and avail themselves of information found in scholarly articles, government websites, trade publications, the Farmers’ Almanac, charting software and other sources relevant to their market.

    Traders Have to Keep Their Finger on the Pulse by Continually Researching Trends – Image via Pixabay

    Position Sizing

    Many traders are attracted to commodity markets because of the extensive leverage they offer. However, excessive leverage is the main reason that more than 98% of new commodity traders lose money.

    Traders should examine long-term charts to assess the historical price ranges of individual commodities. They should then use these charts as a guide to calculate worst-case scenarios. Ultimately, they should enter positions in sizes small enough to enable them to make margin calls if positions move against them.

    Risk Management

    Sometimes the best-researched >This focus on increasing profits as opposed to limiting losses is a major mistake that traders at all levels must learn to avoid.

    One way to avoid this problem is to place disciplined stops on commodity trades. A stop is a level below which a trader exits a long position. Using hard stops on trades is a way to ensure that small losses don’t turn into big losses.

    Diversification

    Purchasing a basket of commodities helps protect traders from the volatility of any individual commodity. It also adds overall diversification to a stock and bond portfolio.

    Investing in a basket of commodities that can accomplish three goals:

      It can prov >What Trading Strategies Do Commodity Traders Use?

    There are many commodity trading strategies, and the particular ones a trader chooses often depend on the trader’s skill level. Most strategies fall generally into one of two categories:

    Fundamental Analysis: This strategy makes trades based on the underlying economic factors that determine the value of an asset. Traders that use fundamental analysis need to develop a keen understanding of the factors that influence the supply and demand picture for a particular commodity. Supply and demand are opposing forces. Rising demand positively impacts prices, while rising supply negatively impacts prices

    Technical Analysis: This strategy uses historical prices and charts to analyze trends. Technical analysis traders believe historical price trends have predictive ability for prices in the future. They look for price points in the past where significant buying or selling occurred. They then place orders to trigger positions once those price levels occur again. Pure technical analysis traders pay no attention to fundamental economic factors in their trading.

    Traders Look at Historical Commodity Prices to Conduct Their Trading Analysis – Image via Wikipedia

    Traders with limited or no previous experience with commodity markets should stick to the most basic strategies for assessing markets. In the case of fundamental analysis, this means paying attention to these items:

    Production Levels: Beginning traders should look for broad trends in the output of individual commodities. Patterns in the level of crops being produced, metals being mined and oil being drilled can offer clues about the direction of markets.

    1. Inventories: As with output, inventory levels can be a great fundamental investment tool. Persistent drawdowns in inventories often accompany higher prices, while inventory buildups usually lead to price declines.
    2. Macroeconomic data: Beginning traders should monitor trends in GDP, unemployment and retail sales for clues about the strength of the economy. Strong data often coincides with rises in industrial commodity prices, while weak data can lead to lower prices.

    Beginning technical analysis traders should familiarize themselves with the following charts:

      Line Charts: This is the most basic chart. It shows the price of the commodity on the y-axis and the date on the x-axis. Beginning traders should familiarize themselves with charting different time horizons such as hourly, daily and weekly. Each of these charts can prov >

    Candlestick Charts Are Used By Technical Analysis Traders – Image via Pixabay

    Traders with some experience can begin to incorporate more complex data into their trading strategies.

    Intermediate-level fundamental traders may want to delve deeper into the end markets for particular commodities. For example, strength or weakness in the commercial real estate markets in large metropolitan areas can offer clues about demand for steel and other industrial metals. Similarly, the Cattle on Feed Report released by the USDA shows the future supply of cattle coming on to the market and can offer clues about future beef prices. Once traders become familiar with interpreting the significance of these data points, they can use them to make trading decisions.

    Intermediate-level technical analysis traders can begin to incorporate more sophisticated charting tools into their trading decisions:

    1. Uptrends: A series of higher highs and higher lows on charts indicates a bullish trading pattern.
    2. Downtrends: A series of lower highs and lower lowers on charts indicates a bearish trading pattern.

    Interpreting Candlestick Charts – Image via Wikipedia

    Traders can use charting software to draw trend lines on charts and identify these patterns.

    Another strategy intermediate-level technical traders might employ is to compare charts of different assets. For example, oil and stocks enjoy a very high historical price correlation. If one of these markets is making a series of higher highs, then traders might expect the other market to follow suit.

    Experienced traders employ the most sophisticated trading strategies. For fundamental traders, these include the following:

      Bull and Bear Cycle Analysis: >

    Complex Trading Systems Monitor Various Data – Image via Pixabay

    Experienced technical analysis traders also rely on more sophisticated strategies:

    1. Moving Averages: This strategy takes the average closing price for a certain number of periods and then graphs this information as a line above the price chart. When commodity prices trade through moving average levels, they can signal the direction of future prices.
    2. Breakouts: Traders chart resistance and support levels on charts based on historical levels. Breaches of resistance levels generally indicate a move higher for prices, while breaches of support levels often indicate lower prices.
    3. Fibonacci Analysis: Fibonacci analysis predicts retracement levels for commodity prices. Traders use these levels, which are derived from number sequences, to predict the resumption of uptrends or downtrends in commodity prices.
    4. Commodity Channel Index (CCI): This powerful technical indicator generates buy and sell signals for commodities based on how overbought or oversold they are. The indicator is designed to profit from changes in price trends.

    Although many traders cons >The very best traders incorporate elements of both forms of analysis in their trading. For example, a trader may see production figures for gold dwindling. At the same time, the trader notices that the CCI indicates that gold is oversold. The confluence of these two indicators may be a perfect signal to buy gold.

    Commodities Forex Trading

    К сожалению, сигнал Commodities Forex Trading отключен и недоступен.

    Автор прекратил трансляцию сигнала. Но в вашем распоряжении остается огромная база других активно торгующих сигналов и поставщиков. Выберите из них наиболее подходящий, подключитесь, и пусть ваш терминал автоматически копирует сделки.

    Вы можете ознакомиться с другими сигналами для MetaTrader 4:

    Не нашли ничего подходящего?
    Выберите и подпишитесь
    на один из 5820 доступных сигналов
    для MetaTrader 4

    При подписке на сигналы подписчик берет на себя все риски исполнения. Историческая статистика не гарантирует будущих прибылей.

    Индикатор CCI

    Индикатор CCI (Commodity Channel Index) разработал Дональд Ламберт (Donald Lambert) с целью определения циклических разворотов на товарных рынках. Однако CCI показал свою эффективность и на других торговых инструментах. В основу индикатора легла идея о наличии циклов в движении цен: локальные экстремумы сменяют друг друга через определенный интервал времени. Commodity Channel Index оценивает текущие цены по отношению к среднему уровню за определенный интервал времени: он достигает верхних значений когда цена гораздо выше средней, а нижних значений когда цена падает существенно ниже среднего уровня.

    Индикатор CCI — расчет значений

    В качестве периода для расчета значений Commodity Channel Index Ламберт рекомендовал использовать третью часть полного цикла. Например, если локальные минимумы формируются приблизительно каждые 60 дней (полный цикл), то для индикатора CCI лучше использовать период 20.

    Формула расчета индикатора CCI следующая:

    CCIn = (TP — SMAnTP) / (0.015 * MDn)

    n — расчетный период CCI
    TP — типичная цена: сумма максимума, минимума и цены закрытия бара деленная на 3
    TP = (High + Low + Close) / 3
    SMAnTP — простое скользящее среднее (Simple Moving Average) типичной цены за расчетный период
    MDn — среднее отклонение (Mean Deviation) за расчетный период
    MDn = (|TP1 — SMAnTP1| +…+ | TPn — SMAnTPn |) / n
    0.015 — константа

    Ламберт предложил использовать константу 0.015, чтобы 70 — 80 % значений CCI попадали в диапазон между +100 и -100. На количество значений находящихся в интервале между +100 и -100 существенно влияет период индикатора. Чем короче период, тем более волатилен индикатор и, соответственно, меньше значений остается в диапазоне +100 -100. И наоборот, чем больше период используется для построения CCI, тем больше значений остается в диапазоне +100 -100.

    Индикатор CCI — применение

    Commodity Channel Index для поиска трендов

    Commodity Channel Index основную часть времени находится в диапазоне между +100 и -100. В качестве сигналов для открытия сделок Ламберт предложил использовать выход индикатора CCI за эти уровни. Когда CCI поднимается выше +100 это говорит о сильном восходящем движении и генерируется сигнал на покупку. Когда CCI опускается ниже -100 возникает сигнал на продажу.

    Сигналы на покупку и продажу (отмечены линиями) при выходе из диапазона +100 -100, USD/JPY, D1

    Как видно из примера, этот тип сигналов вряд ли укажет на экстремумы. Но, когда индикатор CCI генерирует такие сигналы на временном интервале больше рабочего, то это можно использовать в качестве фильтра приоритетного направления движения.

    Перекупленность/перепроданность

    Крайние значения CCI не ограничены жесткими лимитами. Поэтому, при определении уровней перекупленности и перепроданности с помощью индикатора CCI, необходима индивидуальная настройка для каждого инструмента. Существенным фактором при этом будет волатильность цены. Для некоторых инструментов подходящими окажутся уровни +200 и -200, для более волатильных рынков оправдано использование уровней +250 и -250.

    Когда Commodity Channel Index опускается ниже определенного отрицательного уровня, считается, что актив перепродан. Сигнал на покупку возникает при возврате индикатора выше этого уровня. Значения выше определенного положительного уровня могут быть признаком перекупленности, сигнал на продажу возникает когда индикатор CCI опускается ниже этого значения.

    Уровни перекупленности/перепроданности +200/-200, сигналы на покупку и продажу отмечены линиями, акции Walt Disney (DIS), D1

    Индикатор CCI — дивергенция

    Бычья дивергенция возникает когда цена делает более низкий минимум, а CCI формирует минимум который выше предыдущего. Это указывает на слабость падения, что является предпосылкой к развороту вверх. Бычью дивергенцию лучше искать когда индикатор CCI тяготеет к перепроданности.

    Бычья дивергенция, график золота (GOLD), D1

    Медвежья дивергенция возникает когда цена делает более высокий максимум, а индикатор CCI делает вершину которая ниже предыдущей. Медвежья дивергенция свидетельствует о наличии предпосылок к развороту движения вниз. Более надежными будут сигналы близкие к зоне перекупленности.

    Медвежья дивергенция, график золота (GOLD), H1

    Следует помнить, что во время продолжительного направленного движения (тренда) дивергенция часто не эффективна и дает много ложных сигналов на разворот. Помимо сочетания дивергенций с зонами перекупленности и перепроданности можно использовать другие подтверждающие элементы. Например, пробой ближайшей поддержки (при развороте вниз) или сопротивления (при развороте вверх).

    Commodity Channel Index можно применять для определения сильных движений или для поиска разворотов. При этом эффективные значения используемых уровней и период индикатора CCI нужно подбирать с учетом волатильности торгового инструмента. При интерпретации сигналов индикатора CCI желательно также учитывать базовые элементы анализа поведения цены: направление тренда, уровни поддержки и сопротивления.

    В статье использованы изображения с платформ: thinkorswim (TD Ameritrade) и MetaTrader.

    Commodities для Форекс

    Товар Forex-а состоит из валютных пар. Это отношение стоимости двух разных валют, например доллар по отношению к евро.

    При работе с парой можно заработать на росте, а можно на падении. На самом деле вы всегда покупаете. Например: пара EUR/USD движется вверх – при этом покупая вы покупаете евро, а продавая покупаете доллар.

    Поскольку существуют основные мировые валюты, то валютные пары можно разделить на прямые и кроссы. Я не буду углубляться очень подробно, иначе кто-то решит, что это лекция – вовсе нет. Однако это важный момент при выборе инструмента (валютной пары) для своей работы.

    Разница между прямой парой и кроссом состоит в том, что кросс, как бы состоит из двух пар (а может и больше). Но естественно, он состоит только из одной, просто кросс испытывает на себе влияние других валют, которое приводит к большему дисбалансу и сильнейшему движению, однако не всегда. Если влияющие пары движутся в унисон кросс движется сильнее, если одна основная валюта (доллар) падает, а другая (евро) растет, то кросс может оставаться на месте. В таком случае заработать тут не получится. Также кроссы отличаются большей непредсказуемостью и тем, что ДЦ берет большую комиссию за их использование (Почему? Это загадка. Возможно они при этом покупают несколько пар, возможно кроссы как правило малообъемные а может есть другая причина).

    Посему знайте: выбирая кросс вы выбираете более сильное движение, больший риск, более высокую комиссию и возможность больше заработать, что тоже важно.
    Теперь тут только мой призрак
    Luha

    Forex, Stocks & Commodities Mobile App Tutorial


    luha Дата: Четверг, 29.11.2007, 21:21 | Сообщение # 4
    Пример кросса: EUR/JPY … почему это кросс?

    — Основная межбанковская валюта обмена USD, а также вполне значимая мировая валюта EUR (вместе это пара EUR/USD), и еще приложим сюда японскую ену JPY…
    — Сложим три пары: EUR/USD, USD/JPY, EUR/JPY…
    — Предположим доллар падает к ене, и евро падает к доллару, что получится? Правильно – если взять пару EUR/JPY, то евро значительно сильнее двинется по отношению к ене. Это не обошлось без влияния незримого присутствия доллара и его взаимоотношений с евро, которые на первый взгляд вроде и не причем.

    Есть и более сложные механизмы.

    Комиссия за открытие позиции по кроссу EUR/JPY в marketiva составляет 4 пипса.
    Комиссия за открытие прямых пар EUR/USD в marketiva составляет 2 пипса.

    Комиссия за кросс GBP/JPY еще больше – 8 пипсов.
    Проверить, сколько вы заплатите за открытие позиции на других парах, можно самостоятельно, виртуальным, или реальным счетом.

    Стоит отметить, что это не все, что с вас могут взять в marketiva. При сильном движении открытие или закрытие могут произойти или не сразу, или не по актуальной цене. Что любопытно, никогда не в вашу пользу… У меня доходило до 30 пипсов! Поэтому, лучше немного подождать, пока цена не «закрепится», это может оказаться выгоднее попытки «словить» ход.
    Еще при выставлении Stop-L и Target надо иметь в виду, что по какой-то чудесной причине marketiva выполнит их только после того, как «накрутит» сверху свою «долю»… В итоге получите порой другую цену даже при спокойном движении, а, что еще хуже, бывает, коснувшись вашей планки (и немного зайдя за нее) цена уйдет в минус без пользы для вас, принося только убыток и немой вопрос – кто должен за это ответить? Странно – ведь система вроде автоматическая…

    Посему – выставляйте стопы с учетом аппетитов наших добрых владельцев, которые любят нас и заботятся о нашем благополучии.
    Теперь тут только мой призрак
    Luha

    usd Дата: Пятница, 30.11.2007, 09:55 | Сообщение # 5

    Последние два появились недавно — ничего сказать не могу.
    О Funds: можно кликнуть на любом из фондов — будет его описание (на английском).
    Суть — это не торговля акциями как таковыми — это вклад в группу компаний (чаще географически)
    Отличие от Forex — предназначено для долгосрочной торговли, плечо 1:1, то есть в поле Quantity надо вводить
    на пару нулей меньше (на форекс 1:100) и спред на Funds позначительнее (60-80 пунктов).

    usd Дата: Пятница, 30.11.2007, 10:05 | Сообщение # 6
    О Forex Desk (субъективные комменты)

    To luha: а вообще спасибо, что поднял тему о десках на Marketiva — действительно мало у нас об этом.
    Может кто-то расскажет подробнее об оставшихся двух.

    luha Дата: Пятница, 30.11.2007, 12:53 | Сообщение # 7

    Я надеялся, что кто-то еще поможет описать данный вопрос, но не надеялся что так скоро!

    Только я собрался описывать фонды, как любезный администратор помог нам в этом разобраться. Но главное! Вполне точно и правильно!

    Невежливо было бы не ответить на его замечания по поводу стиля моего описания, хотя я и не хотел бы засорять форум подобными цитатами… Что ж, я в курсе всех правил и согласен с ними (странно было подумать по другому), моя позиция на стороне пользователей и она в том, чтобы помочь тем, кто этого хочет. Все вольности с выбором терминов обусловлены стремлением сделать текст более понятным (правдоподобным, более близким). Нужно помнить, что это описание скорее для ознакомления, чем для обучения или использования как справочную информацию профессионалами (они это уже знают)…

    Далее я буду изучать на практике работу остальных «досок» (называйте «это» как хотите, у меня это влияние английского на неустойчивую человеческую психику, да и других языков. Но я буду впредь писать в кавычках). Мысли и заготовки статей уже есть, но не хочу писать поспешно.

    Конечно! Ваша помощь – бесценна для всех!

    Еще раз спасибо админу.
    Если он позволит, я дополню его описание (не качественно – уже основное есть, а просто для разъяснения тем, кому может быть интересно или просто не совсем понятно)
    Теперь тут только мой призрак
    Luha

    usd Дата: Пятница, 30.11.2007, 14:06 | Сообщение # 8

    PS. А насчет «терминов» — это же не замечание, и не наезд, а просто мое субъективное мнение,
    я вот называю так, Вы по другому. Оба правы.
    Имею же право высказывать мнение, как и любой пользователь форума

    luha Дата: Пятница, 30.11.2007, 15:13 | Сообщение # 9

    Основные моменты уже озвучены.
    Мне остается только еще немного осветить работу с фондами так, как я это вижу.

    Фонды. Или инвестиционные фонды – это такие структуры, вроде обычных банков, которые принимают «вклады» от населения и выплачивают «дивиденды», только делают это по своему.
    Возможно, все мы думали о том, что неплохо, когда кто-то за вас работает на биржах, а вы забираете прибыль, или так: «Вот бы была такая программа (компьютерная), которая сама может успешно торговать». Но оказывается все это есть! И программы (не знаю насколько успешные, прошу в этой теме не комментировать) и люди, которые готовы за вас работать!
    На самом деле это и есть структуры, именуемые инвестиционными фондами. Доверяя свои деньги таким структурам вы фактически финансируете работу стороннего человека, который за вас вкладывает ваши, и не только, деньги в так называемые «корзины» или «портфели» активов. Цель этой работы – извлечение прибыли, которая делится между вами и вашим «торговым представителем».

    Очевидно, что работа такой организации не должна иметь отрицательного результата, иначе нет смысла доверять свои «кровные» такому «торговцу». Это как дать деньги банку, который может и не выплатить проценты, да еще и деньги «промотает». Поэтому на этой «доске» нельзя работать на SELL (на продажу). Можно только купить. больше, или меньше…

    В основном инвестиционные фонды предназначены для долгосрочных вкладов и не отличаются «большой» динамикой. Если Вы работаете на Forex и пришло время отпуска на месяц – вполне разумно доверить деньги такому фонду. Следить за ними ежеминутно смысла нет, а рост (в нормальной ситуации) идет медленно, но верно в сторону увеличения капиталов. При контроле всего пару раз в неделю или месяц можно полностью владеть ситуацией и все держать «под контролем».

    На момент написания этих строк фондовый рынок (это не относится к межбанковскому рынку и другим) находится в критической ситуации, связанной с экономическим кризисом в США. На данном рынке наблюдается характерная дестабилизация роста и нарастание общего беспокойства. Понятно, что сейчас вкладывать в инвестиционные фонды нельзя. Каждый день с подобных фондов списывают миллионы долларов убытками. Некоторые, возможно, перестанут существовать, потянув за собой череду проблем со вкладчиками. Это не значит, что нужно срочно забирать свои денежки. Те, кто давно имеют портфель пока не сильно пострадали от потрясений рынка (скорее просто не заработали), но если ситуация изменится…

    Начинать вкладывать стоит только после того, как инвестиционный фонд сможет стабильно приносить прибыль в течении минимум нескольких месяцев. Это говорит о стабилизации данного фонда, удачном выходе его из кризисной ситуации или о достойной поддержке данному фонду. Чем дольше фонд ведет успешную деятельность – тем лучше.

    И еще. Представьте себя на месте человека, которому дали деньги для подобной деятельности. Как Вы будете вести свою деятельность? Скорее всего списывать убытки за счет «заказчика», недоплачивать ему при более успешной работе, утаивать действительный ход дел и т.д. Все это есть и у данных инвестиционных фондов, и, более того – это давно ни для кого не секрет! Плюс бонус! Присутствие посредника – в лице Marketiva. Тут Вам и спред (о котором написано выше) и все что только душе угодно…

    Поэтому еще один комментарий: как можно меньше лишних движений. Спешить ненужно. Хорошо подумать и только потом купить или закрыться.
    Теперь тут только мой призрак
    Luha

    npokh Дата: Пятница, 30.11.2007, 18:14 | Сообщение # 10
    «Когда на Уолл-стрит чихнут — у нас может случиться настоящий кризис.»

    Фондовый индекс — составной взвешенный показатель курсов ценных бумаг из определенного набора. Фондовый индекс дает представление о деятельности фондового рынка в целом.
    Фондовый индекс — вид базового актива, сводный стоимостной показатель определенного набора биржевых товаров или сектора экономики.

    Indexes(индексы)
    * Dow Jones спред 475п
    * Nasdaq 100 спред 90п
    * S&P 500 спред 45п
    * DAX спред 275п
    * FTSE 100 450п
    Не зная покоя и отдыха, При лунном и солнечном свете,
    Мы делаем деньги из воздуха, Чтобы снова пустить их на ветер.

    npokh Дата: Пятница, 30.11.2007, 18:31 | Сообщение # 11
    Индекс «Доу Джонса» или DJIA (Dow Jones Industrial Average) — это индекс, вычисляемый по курсам акций 30 самых котируемых «голубых фишек» (blue chips) США.

    Индекс Dow Jones является старейшим непрерывно действующим индексом рынка США. Его история уходит в позапрошлый век и насчитывает более 100 лет. Меняются компании, акции которых составляют биржевой индекс, как их количество (в 1896 году — 12, в 1916 — 20, с 1928 года по сегодняшний день — 30), так и наименования (не все из первых компаний-участников индекса «Доу Джонса» «дожили» до сегодняшнего дня).
    Индекс Dow Jones отражает текущую хозяйственную конъюнктуру США и реакцию делового сообщества на политические и экономические события страны.

    Индекс публикуется фирмой «Dow Jones & Company» и представляет среднеарифметическое ежедневных котировок на момент закрытия биржи.

    Индекс NASDAQ отражает конъюнктуру на рынках высоких технологий США и реакцию бизнес-сообщества на политические и экономические события страны, которые влияют на рынки высоких технологий.
    Официальные документы именуют Nasdaq-100 индексом, в который входят «акции 100 крупнейших американских и зарубежных нефинансовых компаний, торгующихся на бирже Nasdaq».

    S&P 500 Индекс «Стандард энд Пурз 500» (взвешенный по рыночной стоимости индекс акций 500 корпораций: 400 промышленных, 20 транспортных, 40 коммунальных и 40 финансовых компаний), зарегистрированных на фондовой бирже Нью-Йорка (NYSE).В общей сложности их получается как раз 500.
    Индекс S&P 500 рассчитывается агентством «Стандард энд Пур корпорейшн» (Standard and Poors), ведущей рейтинговой компаний.
    Некоторые называют его «королем» всех фондовых индексов.

    DAX — биржевой индекс Германии
    Индексы деловой активности Германии рассчитываются по Франкфуртской фондовой бирже, среди них: DAX30 — основной, важнейший и авторитетнейший индекс Германии, исчисляемый по 30 наиболее крупным акциям из различных отраслей, их котировки ‘взвешиваются по капитализации» (Компании, котировки акций которых влияют на индекс DAX: Deutsche Telekom, Bayer AG, BASF, Siemens, Deutsche Bank, Lufthansa, Commerzbank, Allianz и другие.). Xetra DAX — индекс, практически совпадающий с DAX30, однако рассчитывается по данным электронной сессии, которая длиннее обычной. DAX100 — аналог DAX30, за исключением присутствия в его листинге большего количества акций. CDAX — композитный индекс по 320 акциям.
    Индекс появился в 1988 году.

    Индекс FTSE (FOOTSIE, «Футси»)
    Старейший индекс Великобритании, созданный агентством Financial Times в 1935 г. носит название Financial Times Industrial Ordinary Share Index или сокращенно FT-30 (FTSE-30). Более популярным и распространенным на сегодняшний день является FTSE-100 (Footsie). Расчетом и публикацией этих индексов занимается компания FTSE International.FT-30 (FTSE-30) включает в себя акции 30 крупнейших промышленных и торговых компаний; рассчитывается как геометрическое среднее (корень 30-й степени из произведения курсов акций, входящих в листинг).FTSE-100 насчитывает в листинге акции 100 компаний и не ограничивается промышленными и торговыми. Отбор акций в листинг производится специалистами, среди которых есть представители газеты Financial Times. В настоящее время капитализация компаний, входящих в листинг этого индекса отражает 70% общей капитализации фондового рынка Великобритании. Расчет производится взвешиванием курсов акций компаний по рыночной капитализации с 3 января 1984 г., когда значение индекса составляло 1000. FTSE Mid 250 — индекс, в листинг которого входят следующие после первой сотни 250 компаний Великобритании (по рыночной капитализации). Рассчитывается с 1985 г., когда его значение составляло 100; призван характеризовать рынок акций средних компаний, которые в Великобритании составляют 20% экономики. FTSE-All Share — представляет выборку из всех акций, по аналогии с другими индексами.
    Не зная покоя и отдыха, При лунном и солнечном свете,
    Мы делаем деньги из воздуха, Чтобы снова пустить их на ветер.


    luha Дата: Пятница, 30.11.2007, 20:39 | Сообщение # 12
    И небольшое дополнение от меня.

    Биржевой индекс (фондовый индекс) — это составной показатель изменения цен определённой группы активов (ценных бумаг, товаров, производных финансовых инструментов) — «индексной корзины».

    По сути это выдуманный товар – просто график, вычисляемый по определенной методике. Индексы появились совсем недавно и продолжают появляться новые. Их можно отнести к ценным бумагам (поскольку зачастую они состоят из набора ценных бумаг), но это с натяжкой. Индекс нельзя приобрести в собственность, но можно заработать (или застраховать свой портфель акций) на изменениях значения биржевого индекса. Каждому пункту изменения значения индекса присваивается цена, таким образом индекс обретает цену.

    Кто-то считает, что волатильность индексов невысока и уступает волатильности энергоносителей, другие опираются на визуальное созерцание графиков и считают, что индексы имеют приемлемую волатильность. В Marketiva индексы включены вероятнее всего оттого, что это в первую очередь индикаторы рынков, и еще к ним часто привязывают форвардные, фьючерсные и опционные контракты. Не верю, что все сразу спешат с ними работать (но может я сильно ошибаюсь).

    Некоторые особенности торговли индексами:
    — Индексы не участвуют в торговом процессе все время. Их периоды ограничены работой конкретной биржи – держателя пакета (поэтому частенько торгуются устаревшей ценой).
    — Состав пакетов периодически меняется.
    — Сложно составить конкретную стратегию работы вследствие сильных отличий самих индексов, и сильных отличий составных частей каждого индекса.
    — Факторы, влияющие на изменения индексов столь разнообразны, что это с одной стороны помогают индексу стабилизировать движение, а с другой, делает его менее волатильным и привлекательным.
    — Каждый индекс – это уже почти отдельная торговая система.
    — Деньги практически никак не влияют на индекс (хоть миллионы вливайте – индекс пойдет своей дорогой).

    В результате можно сказать, что торговля индексами сродни пари, на то, куда он пойдет. Они не составляют пары. Не зависят один от другого. Вы не приобретаете чего-то конкретного. Но можете зарабатывать на этом деньги. Возможно, кому-то это подходит больше, чем пары валют, отдельные акции или торговля нефтью. Это своеобразный, но популярный товар. Скорее всего Вам придется составить свое собственное мнение как к ним относится.


    Также индексы используются как индикаторы состояния рынка. Иногда полезно следить за их изменениями для построения прогноза относительно движения, например доллара (используя индексы биржевых агентств США).

    Поскольку лично я не имел возможности долгое время работать с индексами, то надеюсь, что более опытный человек сможет помочь лучше разобраться в этом вопросе…
    Теперь тут только мой призрак
    Luha

    npokh Дата: Суббота, 01.12.2007, 15:09 | Сообщение # 13

    Ну для начала — это не центами ворочить. Буквально за 5 мин с самого спреда ушли в такие минуса, хода по 2-3 пипа нет, счет сразу в сотни(к примеру Индекс FTSE через 3 мин после открытия был +390, через 5 сек +290 и потом через 3 секунды в -90 и такую ж. на скрине видно ) — при этом никаких новостей, скачков на рынке — это обычное движение, и с форексом ни в какое сравнение

    Перед инвестированием денег необходимо оценить свое финансовое положение, определить цели инвестирования и разработать инвестиционный план. Определить для себя, что вы хотите: медленный, но постоянный рост дохода или быстрый рост доходов, сопряженный всегда с высокими рисками.

    Большинство инвесторов стараются сформировать сбалансированный портфель ценных бумаг, состоящий из комбинации различных ценных бумаг: доходных акций, «голубых фишек», быстрорастущих акций.

    Ваша способность принимать на себя риск — это решающий фактор в определении вашей инвестиционной стратегии. Чем меньше риск, тем меньше будет доход и наоборот.

    Не зная покоя и отдыха, При лунном и солнечном свете,
    Мы делаем деньги из воздуха, Чтобы снова пустить их на ветер.

    npokh Дата: Суббота, 01.12.2007, 20:09 | Сообщение # 14
    Индексы были изобретены для того, чтобы участники биржевого торга могли получить представление о том, что происходит на рынке. Отражая направление движения биржевых котировок — вверх или вниз, они показывают тенденцию, которую принимает биржевой рынок, и скорость ее развития. Индексы могут быть чрезвычайно полезны новичку, потому что помогут «войти в рынок»: определить в какой фазе цикла он находится, какие отрасли растут, а какие, наоборот, падают. Один взгляд на дневной, недельный, месячный или годовой график индекса сразу поможет восстановить всю картину происходящего на рынке. А для профессионала индекс является важнейшим источником информации.

    Для пользования индексами необходимо, по крайней мере, знать:
    1. какие акции используются для расчета индекса (только самые ликвидные, акции конкретной отрасли или практически все)
    2. как часто пересчитывается индекс (с каждой сделкой, ежеминутно, каждые полчаса или раз в день). Это показывает, на какой характер движения рынка нацелен индекс — краткосрочные колебания или более долгосрочная тенденция.

    неплохой сайт про индексы и аналитику
    Не зная покоя и отдыха, При лунном и солнечном свете,
    Мы делаем деньги из воздуха, Чтобы снова пустить их на ветер.

    luha Дата: Воскресенье, 02.12.2007, 01:18 | Сообщение # 15

    И снова вставлю свой пятак:

    Большое движение вовсе не значит бОльшую прибыль! Если спокойная валютная пара на Forex-e движется на 20-30 пипсов то, открывшись на бОльшую сумму, Вы получаете такую же прибыль, как и на «одуренно» скачущем индексе (это просто к примеру), на котором Вы просто не можете себе позволить открыть позицию на сопоставимую сумму! ! !
    Вы вынуждены страховаться депозитом, чтобы в случае обратного хода не потерять понапрасну большие деньги…

    В следствии — такое положение вещей как бы уменьшает волатильность рынка.

    Commodity Channel Index

    Индекс товарного канала (CCI) является очень популярным индикатором среди трейдеров. Хотя начинающие трейдеры, как правило, уделяют мало внимания кривой индикатора CCI, позже они возвращаются к нему, обнаружив удивительный потенциал и красивую простоту индикатора CCI.

    Содержание

    Принципы торговли с помощью индикатора CCI

    Существует целый ряд индикаторов CCI. Просто взглянув на скриншот ниже, на котором изображены различные версии CCI, становится понятно – каждый из них имеет огромный пакет торговых методов.

    Оригинальный CCI разработан Дональдом Ламбертом и состоит из одной линии, которая колеблется между значениями +/-200.

    Индикатор CCI был создан для определения бычьих и медвежьих рыночных циклов, а также для определения точек разворота и сильных и слабых периодов на рынке.

    Предназначенный для товаров индикатор CCI быстро нашел свое применение и на других рынках, включая Forex. Автор советует использовать CCI для определения точек входа и выхода, как только CCI достигает значения +/-100. Это происходит следующим образом:

    Если CCI движется выше +100, на рынке присутствует сильный восходящий тренд, поэтому трейдерам следует открывать позицию на покупку. Торговля осуществляется до тех пор, пока индикатор CCI торгуется выше +100. Точками выхода являются моменты, когда CCI пересекает значение +100 сверху вниз. Противоположное верно и для нисходящих трендов, где мы должны ориентироваться на значения ниже -100. С 1980 года, когда был впервые введен индикатор CCI, трейдеры нашли много способов интерпретировать CCI и расширить торговые правила. Мы рассмотрим здесь все эти методы и взгляды.

    Индикатора CCI и его нулевая линия

    Агрессивный способ входа в рынок – это момент пересечения линии CCI с его нулевым уровнем.

    Если CCI движется выше нуля, трейдеры будут покупать валюту, ожидая, что вновь возникший тренд будет продолжаться. И наоборот, когда CCI падает ниже нуля, трейдеры будут продавать, в надежде извлечь выгоду из ранних сигналов развивающегося нисходящего тренда.

    Простое правило: Выше нуля – это территория покупателей; Ниже нуля – это территория продавцов; Правило действует до тех пор, пока мы не достигли зоны перепроданности или перекупленности.

    Зоны перекупленности и перепроданности индикатора CCI

    Используя индикатор CCI, можно разделить показания индикатора на 3 зоны:

    1. Как уже известно, зона выше нуля (бычья) и зона ниже нуля (медвежья).

    Правила торговли: когда цена пересекает нулевую линию, следует открывать позицию на покупку/продажу в зависимости от направления пересечения.

    1. Зона перекупленности – это зона, когда CCI находится выше +100, а зона перепроданности – это зона, когда CCI находится ниже -100.

    Если цена движется выше +100, на рынке присутствует сильный восходящий тренд. Удерживайте длинную позицию, но готовьтесь к выходу, как только красивые высокие свечи начнут сменяться небольшими разворотными свечами с длинными тенями и малыми телами.

    1. Зона сильной перекупленности – это зона, когда CCI находится выше +200, а зона сильной перепроданности – это зона, когда CCI находится ниже -200.

    Top 11 trading research sources used by pro-traders | Forex, Commodities, Indices, Stocks


    Фиксируйте прибыль и закрывайте позицию. Будьте готовы к развороту цены.

    Обзор торговли с использованием индикатора CCI

    Теперь мы можем интерпретировать сигналы, исходящие от индикатора CCI, и использовать их в торговле.

    Давайте рассмотрим, как нам действовать в ситуациях, отмеченных цифрами на скриншоте ниже:

    1 – CCI находится в зоне перекупленности. В момент, когда цена входит в эту зону, мы могли бы открыть ордер на покупку, поскольку мы знаем, что присутствует сильный восходящий тренд.

    2 – значение CCI повышается до зоны сильной перепроданности, где мы знаем, что цена близка к развороту, следовательно, переносим наш стоп-лосс близко к рыночной цене либо закрываем позицию, так как на графике цены появляются свечи с переменно меняющимся цветом, или ожидаем, пока CCI не выйдет ниже +200.

    3 – В тот момент, когда CCI выходит из зоны +200, мы должны закрыть все оставшиеся длинные позиции и с нетерпением ожидать входа на продажу. Выход CCI из зоны сильной перекупленности – это прекрасная возможность открывать первую позицию на продажу.

    В то же время, иногда мы можем во время того, пока индикатор CCI находится выше +200, все еще держать открытой свою длинную позицию, потому что CCI продолжает торговаться внутри зоны перекупленности. (Таким образом, независимо от того, был ли рост индикатора выше +200 или нет, если удалить на графике событие № 2, мы торгуем и в зоне перекупленности, продолжая удерживать свою длинную позицию).

    4 – Как только цена выходит из зоны перекупленности, закрываем все длинные позиции и можем сразу же открывать короткие позиции (добавлять к существующим коротким позициям, открытым в точке 3).

    5 – Как только индикатор CCI пересекает свою нулевую линию и теперь находится на территории продавцов, мы можем открыть еще одну короткую позицию.

    6 – Как только цена входит в зону перепроданности (ниже -100), которая говорит нам, что нисходящий тренд сильный, мы можем добавить еще одну короткую позицию и удерживать их, пока не обнаружим, что индикатор CCI поднимается обратно выше -100.

    Commodities

    Advantages of Commodity Trading at XM

    Trading without actually owning the financial instrument on which the contract is based

    Instant exposure to global economies

    Speculation on future uptrend/downtrend market price movements

    Ideal also for beginner traders due to low deposits

    Ability to go short and profit from falling prices

    NO stock exchange fees

    Trade Forex, Commodities, Precious Metals, Energies and Equity Indices from 1 Account.
    Choose from 16 Trading Platforms catering to any device.

    Commodities — Spreads / Conditions

    Symbol Description Minimum Price
    Fluctuation
    Value of Minimum Price Fluctuation Spreads
    As low as
    Value of 1 lot Min/Max Trade Size Margin Percentage Limit and Stop Levels*
    CORN US Corn 0.00010 USD 0.04 0.0275 400 Bushels 1/500 2 % 0.06
    WHEAT US Wheat 0.00010 USD 0.04 0.025 400 Bushels 1/500 2 % 0.02
    SBEAN US Soybeans 0.00010 USD 0.04 0.0185 400 Bushels 1/250 2 % 0.02
    HGCOP High Grade Copper 0.00010 USD 0.2 0.0077 2000 LBS 1/200 2 % 0.01
    COCOA US Cocoa 1.00000 USD 1 15 1 Metric Ton 1/500 2 % 14
    COFFE US Coffee 0.00010 USD 1 0.008 10000 LBS 1/80 2 % 0.002
    SUGAR US Sugar No. 11 0.00010 USD 1 0.0009 10000 LBS 1/500 2 % 0.002
    COTTO US Cotton No. 2 0.00010 USD 1 0.0047 10000 LBS 1/100 2 % 0.01
    Symbol Description Server Time Weekday Monday Open Friday Close
    CORN US Corn GMT +3 03:05-15:40,16:35-21:10 03:05 21:10
    WHEAT US Wheat GMT +3 03:05-15:40,16:35-21:10 03:05 21:10
    SBEAN US Soybeans GMT +3 03:05-15:40,16:35-21:10 03:05 21:10
    HGCOP High Grade Copper GMT +3 01:05-23:55 01:05 23:10
    COCOA US Cocoa GMT +3 11:50-20:25 11:50 20:25
    COFFE US Coffee GMT +3 11:20-20:25 11:20 20:25
    SUGAR US Sugar No. 11 GMT +3 10:35-19:55 10:35 19:55
    COTTO US Cotton No. 2 GMT +3 04:05-21:15 04:05 21:15
    Instrument Status Apr
    19
    May
    19
    Jun
    19
    Jul
    19
    Aug
    19
    Sep
    19
    Oct
    19
    Nov
    19
    Dec
    19
    Jan
    20
    Feb
    20
    Mar
    20
    US Corn
    (CORN)
    Open 26/02/19 25/04/19 26/06/19 22/08/19
    US Corn
    (CORN)
    Close Only 25/04/19 26/06/19 22/08/19
    US Corn
    (CORN)
    Expiry 26/04/19 27/06/19 23/08/19
    US Wheat
    (WHEAT)
    Open 26/02/19 18/04/19 20/06/19 15/08/19
    US Wheat
    (WHEAT)
    Close Only 18/04/19 20/06/19 15/08/19
    US Wheat
    (WHEAT)
    Expiry 19/04/19 21/06/19 16/08/19
    US Soybeans
    (SBEAN)
    Open 26/02/19 25/04/19 26/06/19 25/07/19 22/08/19 24/10/19
    US Soybeans
    (SBEAN)
    Close Only 25/04/19 26/06/19 25/07/19 22/08/19 24/10/19
    US Soybeans
    (SBEAN)
    Expiry 26/04/19 27/06/19 26/07/19 23/08/19 25/10/19
    High Grade Copper
    (HGCOP)
    Open 26/02/19 18/04/19 20/06/19 15/08/19
    High Grade Copper
    (HGCOP)
    Close Only 18/04/19 20/06/19 15/08/19
    High Grade Copper
    (HGCOP)
    Expiry 19/04/19 21/06/19 16/08/19
    US Cocoa
    (COCOA)
    Open 12/02/19 11/04/19 13/06/19 08/08/19
    US Cocoa
    (COCOA)
    Close Only 11/04/19 13/06/19 08/08/19
    US Cocoa
    (COCOA)
    Expiry 12/04/19 14/06/19 09/08/19
    US Coffee
    (COFFE)
    Open 15/02/19 11/04/19 13/06/19 08/08/19
    US Coffee
    (COFFE)
    Close Only 11/04/19 13/06/19 08/08/19
    US Coffee
    (COFFE)
    Expiry 12/04/19 14/06/19 09/08/19
    US Sugar No. 11
    (SUGAR)
    Open 26/02/19 26/04/19 26/06/19 26/09/19
    US Sugar No. 11
    (SUGAR)
    Close Only 26/04/19 26/06/19 26/09/19
    US Sugar No. 11
    (SUGAR)
    Expiry 29/04/19 27/06/19 27/09/19
    US Cotton No. 2
    (COTTO)
    Open 20/02/19 11/04/19 20/06/19
    US Cotton No. 2
    (COTTO)
    Close Only 11/04/19 20/06/19
    US Cotton No. 2
    (COTTO)
    Expiry 12/04/19 21/06/19

    * Min. level for placing pending orders at a current market price.

    The margin requirement for CFDs is calculated like this : Lots * Contract Size * Opening Price * Margin Percentage and not based on the leverage of your trading account.

    The margin is always 50% when you hedge positions on CFDs and if your margin level is over 100%.

    Calendar dates are indicative and are subject to change.

    Please note that our Company does not offer automatic rollover for new contracts of financial instruments that have an expiration date.

    Commodity Trading

    Along with the global currency exchange markets, commodity markets offer various investment opportunities for retail traders worldwide. Soft commodities such as sugar, wheat or corn have been traded for centuries, and investors’ preference for these financial derivatives is attributed to the major role they play in portfolio diversification and risk management.

    Investing in contract-based tradable goods is a reliable means of risk mitigation even during times of inflation or economic uncertainty, ensuring both the contract buyer and seller against drastic price movements that may cause increased losses.

    Proud Sponsor of

    Usain Bolt

    8 x Olympic Champion & 11 x World Champion

    Legal: This website is operated by XM Global with registered address at No. 5 Cork Street, Belize City, Belize, C.A.

    XM Australia is licensed by the Australian Securities and Investment Commission (reference number: 443670), XM Global is regulated by the IFSC (60/354/TS/19) and XM Cyprus is regulated by the Cyprus Securities and Exchange Commission (reference number: 120/10).

    XM Global (CY) Limited has its offices at 36, Makariou & Agias Elenis, ‘Galaxias’ Building, 5th floor, Office 502, 1061, Nicosia, Cyprus.

    Risk Warning: Forex and CFD trading involves significant risk to your invested capital. Please read and ensure you fully understand our Risk Disclosure.

    Restricted Regions: XM Global Limited does not provide services for the residents of certain countries, such as the United States of America, Canada, Israel and the Islamic Republic of Iran.

    This website uses cookies

    By clicking “Continue”, you agree to the default cookie settings on our website.

    XM uses cookies to ensure that we provide you with the best experience while visiting our website. Some of the cookies are needed to provide essential features, such as login sessions, and cannot be disabled. Other cookies help us improve our website’s performance and your experience through personalising content, providing social media features and analysing our traffic. Such cookies may also include third-party cookies, which might track your use of our website. You may change your cookie settings at any time.

    For more information please read our Cookie Policy.

    This website uses cookies

    By clicking “Continue”, you agree to the default cookie settings on our website.

    XM uses cookies to ensure that we provide you with the best experience while visiting our website. Some of the cookies are needed to provide essential features, such as login sessions, and cannot be disabled. Other cookies help us improve our website’s performance and your experience through personalising content, providing social media features and analysing our traffic. Such cookies may also include third-party cookies, which might track your use of our website. You may change your cookie settings at any time.

    Read more, or change your cookie settings.

    Your cookie settings

    What are Cookies?

    Cookies are small data files. When you visit a website, the website sends the cookie to your computer. Your computer stores it in a file located inside your web browser.

    Cookies do not transfer viruses or malware to your computer. Because the data in a cookie does not change when it travels back and forth, it has no way to affect how your computer runs, but they act more like logs (i.e. they record user activity and remember stateful information) and they get updated every time you visit a website.

    We may obtain information about you by accessing cookies, sent by our website. Different types of cookies keep track of different activities. For example, session cookies are used only when a person is actively navigating a website. Once you leave the website, the session cookie disappears.

    Why are cookies useful?

    We use functional cookies to analyse how visitors use our website, as well as track and improve our website’s performance and function. This allows us to provide a high-quality customer experience by quickly identifying and fixing any issues that may arise. For example, we might use cookies to keep track of which website pages are most popular and which method of linking between website pages is most effective. The latter also helps us to track if you were referred to us by another website and improve our future advertising campaigns.

    Another use of cookies is to store your log in sessions, meaning that when you log in to the Members Area to deposit funds, a «session cookie» is set so that the website remembers that you have already logged in. If the website did not set this cookie, you will be asked for your login and password on each new page as you progress through the funding process.

    In addition, functional cookies, for example, are used to allow us to remember your preferences and identify you as a user, ensure your information is secure and operate more reliably and efficiently. For example, cookies save you the trouble of typing in your username every time you access our trading platform, and recall your preferences, such as which language you wish to see when you log in.

    Here is an overview of some of the functions our cookies provide us with:

    • Verifying your identity and detecting the country you are currently visiting from
    • Checking browser type and device
    • Tracking which site the user was referred from
    • Allowing third parties to customize content accordingly

    This website uses Google Analytics, a web analytics service provided by Google, Inc. («Google»). Google Analytics uses analytical cookies placed on your computer, to help the website analyze a user’s use of the website. The information generated by the cookie about your use of the website (including your IP address) may be transmitted to and stored by Google on their servers. Google may use this information to evaluate your use of the website, to compile reports on website activity and to provide other services related to website activity and internet usage. Google may also transfer this information to third parties, where required to do so by law, or where such third parties process the information on behalf of Google. Google will not associate your IP address with any other data held. By using this website, you give your consent to Google to process data about you in the manner and for the purposes set out above.

    Commodities для Форекс

    Товар Forex-а состоит из валютных пар. Это отношение стоимости двух разных валют, например доллар по отношению к евро.

    При работе с парой можно заработать на росте, а можно на падении. На самом деле вы всегда покупаете. Например: пара EUR/USD движется вверх – при этом покупая вы покупаете евро, а продавая покупаете доллар.

    Поскольку существуют основные мировые валюты, то валютные пары можно разделить на прямые и кроссы. Я не буду углубляться очень подробно, иначе кто-то решит, что это лекция – вовсе нет. Однако это важный момент при выборе инструмента (валютной пары) для своей работы.

    Разница между прямой парой и кроссом состоит в том, что кросс, как бы состоит из двух пар (а может и больше). Но естественно, он состоит только из одной, просто кросс испытывает на себе влияние других валют, которое приводит к большему дисбалансу и сильнейшему движению, однако не всегда. Если влияющие пары движутся в унисон кросс движется сильнее, если одна основная валюта (доллар) падает, а другая (евро) растет, то кросс может оставаться на месте. В таком случае заработать тут не получится. Также кроссы отличаются большей непредсказуемостью и тем, что ДЦ берет большую комиссию за их использование (Почему? Это загадка. Возможно они при этом покупают несколько пар, возможно кроссы как правило малообъемные а может есть другая причина).

    Посему знайте: выбирая кросс вы выбираете более сильное движение, больший риск, более высокую комиссию и возможность больше заработать, что тоже важно.
    Теперь тут только мой призрак
    Luha

    luha Дата: Четверг, 29.11.2007, 21:21 | Сообщение # 4
    Пример кросса: EUR/JPY … почему это кросс?

    — Основная межбанковская валюта обмена USD, а также вполне значимая мировая валюта EUR (вместе это пара EUR/USD), и еще приложим сюда японскую ену JPY…
    — Сложим три пары: EUR/USD, USD/JPY, EUR/JPY…
    — Предположим доллар падает к ене, и евро падает к доллару, что получится? Правильно – если взять пару EUR/JPY, то евро значительно сильнее двинется по отношению к ене. Это не обошлось без влияния незримого присутствия доллара и его взаимоотношений с евро, которые на первый взгляд вроде и не причем.

    Есть и более сложные механизмы.

    Комиссия за открытие позиции по кроссу EUR/JPY в marketiva составляет 4 пипса.
    Комиссия за открытие прямых пар EUR/USD в marketiva составляет 2 пипса.

    Комиссия за кросс GBP/JPY еще больше – 8 пипсов.
    Проверить, сколько вы заплатите за открытие позиции на других парах, можно самостоятельно, виртуальным, или реальным счетом.

    Стоит отметить, что это не все, что с вас могут взять в marketiva. При сильном движении открытие или закрытие могут произойти или не сразу, или не по актуальной цене. Что любопытно, никогда не в вашу пользу… У меня доходило до 30 пипсов! Поэтому, лучше немного подождать, пока цена не «закрепится», это может оказаться выгоднее попытки «словить» ход.
    Еще при выставлении Stop-L и Target надо иметь в виду, что по какой-то чудесной причине marketiva выполнит их только после того, как «накрутит» сверху свою «долю»… В итоге получите порой другую цену даже при спокойном движении, а, что еще хуже, бывает, коснувшись вашей планки (и немного зайдя за нее) цена уйдет в минус без пользы для вас, принося только убыток и немой вопрос – кто должен за это ответить? Странно – ведь система вроде автоматическая…

    Посему – выставляйте стопы с учетом аппетитов наших добрых владельцев, которые любят нас и заботятся о нашем благополучии.
    Теперь тут только мой призрак
    Luha

    usd Дата: Пятница, 30.11.2007, 09:55 | Сообщение # 5

    Последние два появились недавно — ничего сказать не могу.
    О Funds: можно кликнуть на любом из фондов — будет его описание (на английском).
    Суть — это не торговля акциями как таковыми — это вклад в группу компаний (чаще географически)
    Отличие от Forex — предназначено для долгосрочной торговли, плечо 1:1, то есть в поле Quantity надо вводить
    на пару нулей меньше (на форекс 1:100) и спред на Funds позначительнее (60-80 пунктов).

    usd Дата: Пятница, 30.11.2007, 10:05 | Сообщение # 6
    О Forex Desk (субъективные комменты)

    To luha: а вообще спасибо, что поднял тему о десках на Marketiva — действительно мало у нас об этом.
    Может кто-то расскажет подробнее об оставшихся двух.

    luha Дата: Пятница, 30.11.2007, 12:53 | Сообщение # 7

    Я надеялся, что кто-то еще поможет описать данный вопрос, но не надеялся что так скоро!

    Только я собрался описывать фонды, как любезный администратор помог нам в этом разобраться. Но главное! Вполне точно и правильно!

    Невежливо было бы не ответить на его замечания по поводу стиля моего описания, хотя я и не хотел бы засорять форум подобными цитатами… Что ж, я в курсе всех правил и согласен с ними (странно было подумать по другому), моя позиция на стороне пользователей и она в том, чтобы помочь тем, кто этого хочет. Все вольности с выбором терминов обусловлены стремлением сделать текст более понятным (правдоподобным, более близким). Нужно помнить, что это описание скорее для ознакомления, чем для обучения или использования как справочную информацию профессионалами (они это уже знают)…

    Далее я буду изучать на практике работу остальных «досок» (называйте «это» как хотите, у меня это влияние английского на неустойчивую человеческую психику, да и других языков. Но я буду впредь писать в кавычках). Мысли и заготовки статей уже есть, но не хочу писать поспешно.

    Конечно! Ваша помощь – бесценна для всех!

    Еще раз спасибо админу.
    Если он позволит, я дополню его описание (не качественно – уже основное есть, а просто для разъяснения тем, кому может быть интересно или просто не совсем понятно)
    Теперь тут только мой призрак
    Luha

    usd Дата: Пятница, 30.11.2007, 14:06 | Сообщение # 8
    Daweda Exchange — Trade Contracts on Stocks, Forex, Indices and Commodities

    PS. А насчет «терминов» — это же не замечание, и не наезд, а просто мое субъективное мнение,
    я вот называю так, Вы по другому. Оба правы.
    Имею же право высказывать мнение, как и любой пользователь форума

    luha Дата: Пятница, 30.11.2007, 15:13 | Сообщение # 9

    Основные моменты уже озвучены.
    Мне остается только еще немного осветить работу с фондами так, как я это вижу.

    Фонды. Или инвестиционные фонды – это такие структуры, вроде обычных банков, которые принимают «вклады» от населения и выплачивают «дивиденды», только делают это по своему.
    Возможно, все мы думали о том, что неплохо, когда кто-то за вас работает на биржах, а вы забираете прибыль, или так: «Вот бы была такая программа (компьютерная), которая сама может успешно торговать». Но оказывается все это есть! И программы (не знаю насколько успешные, прошу в этой теме не комментировать) и люди, которые готовы за вас работать!
    На самом деле это и есть структуры, именуемые инвестиционными фондами. Доверяя свои деньги таким структурам вы фактически финансируете работу стороннего человека, который за вас вкладывает ваши, и не только, деньги в так называемые «корзины» или «портфели» активов. Цель этой работы – извлечение прибыли, которая делится между вами и вашим «торговым представителем».

    Очевидно, что работа такой организации не должна иметь отрицательного результата, иначе нет смысла доверять свои «кровные» такому «торговцу». Это как дать деньги банку, который может и не выплатить проценты, да еще и деньги «промотает». Поэтому на этой «доске» нельзя работать на SELL (на продажу). Можно только купить. больше, или меньше…

    В основном инвестиционные фонды предназначены для долгосрочных вкладов и не отличаются «большой» динамикой. Если Вы работаете на Forex и пришло время отпуска на месяц – вполне разумно доверить деньги такому фонду. Следить за ними ежеминутно смысла нет, а рост (в нормальной ситуации) идет медленно, но верно в сторону увеличения капиталов. При контроле всего пару раз в неделю или месяц можно полностью владеть ситуацией и все держать «под контролем».

    На момент написания этих строк фондовый рынок (это не относится к межбанковскому рынку и другим) находится в критической ситуации, связанной с экономическим кризисом в США. На данном рынке наблюдается характерная дестабилизация роста и нарастание общего беспокойства. Понятно, что сейчас вкладывать в инвестиционные фонды нельзя. Каждый день с подобных фондов списывают миллионы долларов убытками. Некоторые, возможно, перестанут существовать, потянув за собой череду проблем со вкладчиками. Это не значит, что нужно срочно забирать свои денежки. Те, кто давно имеют портфель пока не сильно пострадали от потрясений рынка (скорее просто не заработали), но если ситуация изменится…

    Начинать вкладывать стоит только после того, как инвестиционный фонд сможет стабильно приносить прибыль в течении минимум нескольких месяцев. Это говорит о стабилизации данного фонда, удачном выходе его из кризисной ситуации или о достойной поддержке данному фонду. Чем дольше фонд ведет успешную деятельность – тем лучше.

    И еще. Представьте себя на месте человека, которому дали деньги для подобной деятельности. Как Вы будете вести свою деятельность? Скорее всего списывать убытки за счет «заказчика», недоплачивать ему при более успешной работе, утаивать действительный ход дел и т.д. Все это есть и у данных инвестиционных фондов, и, более того – это давно ни для кого не секрет! Плюс бонус! Присутствие посредника – в лице Marketiva. Тут Вам и спред (о котором написано выше) и все что только душе угодно…

    Поэтому еще один комментарий: как можно меньше лишних движений. Спешить ненужно. Хорошо подумать и только потом купить или закрыться.
    Теперь тут только мой призрак
    Luha

    npokh Дата: Пятница, 30.11.2007, 18:14 | Сообщение # 10
    «Когда на Уолл-стрит чихнут — у нас может случиться настоящий кризис.»

    Фондовый индекс — составной взвешенный показатель курсов ценных бумаг из определенного набора. Фондовый индекс дает представление о деятельности фондового рынка в целом.
    Фондовый индекс — вид базового актива, сводный стоимостной показатель определенного набора биржевых товаров или сектора экономики.

    Indexes(индексы)
    * Dow Jones спред 475п
    * Nasdaq 100 спред 90п
    * S&P 500 спред 45п
    * DAX спред 275п
    * FTSE 100 450п
    Не зная покоя и отдыха, При лунном и солнечном свете,
    Мы делаем деньги из воздуха, Чтобы снова пустить их на ветер.

    npokh Дата: Пятница, 30.11.2007, 18:31 | Сообщение # 11
    Индекс «Доу Джонса» или DJIA (Dow Jones Industrial Average) — это индекс, вычисляемый по курсам акций 30 самых котируемых «голубых фишек» (blue chips) США.

    Индекс Dow Jones является старейшим непрерывно действующим индексом рынка США. Его история уходит в позапрошлый век и насчитывает более 100 лет. Меняются компании, акции которых составляют биржевой индекс, как их количество (в 1896 году — 12, в 1916 — 20, с 1928 года по сегодняшний день — 30), так и наименования (не все из первых компаний-участников индекса «Доу Джонса» «дожили» до сегодняшнего дня).
    Индекс Dow Jones отражает текущую хозяйственную конъюнктуру США и реакцию делового сообщества на политические и экономические события страны.

    Индекс публикуется фирмой «Dow Jones & Company» и представляет среднеарифметическое ежедневных котировок на момент закрытия биржи.

    Индекс NASDAQ отражает конъюнктуру на рынках высоких технологий США и реакцию бизнес-сообщества на политические и экономические события страны, которые влияют на рынки высоких технологий.
    Официальные документы именуют Nasdaq-100 индексом, в который входят «акции 100 крупнейших американских и зарубежных нефинансовых компаний, торгующихся на бирже Nasdaq».

    S&P 500 Индекс «Стандард энд Пурз 500» (взвешенный по рыночной стоимости индекс акций 500 корпораций: 400 промышленных, 20 транспортных, 40 коммунальных и 40 финансовых компаний), зарегистрированных на фондовой бирже Нью-Йорка (NYSE).В общей сложности их получается как раз 500.
    Индекс S&P 500 рассчитывается агентством «Стандард энд Пур корпорейшн» (Standard and Poors), ведущей рейтинговой компаний.
    Некоторые называют его «королем» всех фондовых индексов.

    DAX — биржевой индекс Германии
    Индексы деловой активности Германии рассчитываются по Франкфуртской фондовой бирже, среди них: DAX30 — основной, важнейший и авторитетнейший индекс Германии, исчисляемый по 30 наиболее крупным акциям из различных отраслей, их котировки ‘взвешиваются по капитализации» (Компании, котировки акций которых влияют на индекс DAX: Deutsche Telekom, Bayer AG, BASF, Siemens, Deutsche Bank, Lufthansa, Commerzbank, Allianz и другие.). Xetra DAX — индекс, практически совпадающий с DAX30, однако рассчитывается по данным электронной сессии, которая длиннее обычной. DAX100 — аналог DAX30, за исключением присутствия в его листинге большего количества акций. CDAX — композитный индекс по 320 акциям.
    Индекс появился в 1988 году.

    Индекс FTSE (FOOTSIE, «Футси»)
    Старейший индекс Великобритании, созданный агентством Financial Times в 1935 г. носит название Financial Times Industrial Ordinary Share Index или сокращенно FT-30 (FTSE-30). Более популярным и распространенным на сегодняшний день является FTSE-100 (Footsie). Расчетом и публикацией этих индексов занимается компания FTSE International.FT-30 (FTSE-30) включает в себя акции 30 крупнейших промышленных и торговых компаний; рассчитывается как геометрическое среднее (корень 30-й степени из произведения курсов акций, входящих в листинг).FTSE-100 насчитывает в листинге акции 100 компаний и не ограничивается промышленными и торговыми. Отбор акций в листинг производится специалистами, среди которых есть представители газеты Financial Times. В настоящее время капитализация компаний, входящих в листинг этого индекса отражает 70% общей капитализации фондового рынка Великобритании. Расчет производится взвешиванием курсов акций компаний по рыночной капитализации с 3 января 1984 г., когда значение индекса составляло 1000. FTSE Mid 250 — индекс, в листинг которого входят следующие после первой сотни 250 компаний Великобритании (по рыночной капитализации). Рассчитывается с 1985 г., когда его значение составляло 100; призван характеризовать рынок акций средних компаний, которые в Великобритании составляют 20% экономики. FTSE-All Share — представляет выборку из всех акций, по аналогии с другими индексами.
    Не зная покоя и отдыха, При лунном и солнечном свете,
    Мы делаем деньги из воздуха, Чтобы снова пустить их на ветер.

    luha Дата: Пятница, 30.11.2007, 20:39 | Сообщение # 12
    И небольшое дополнение от меня.

    Биржевой индекс (фондовый индекс) — это составной показатель изменения цен определённой группы активов (ценных бумаг, товаров, производных финансовых инструментов) — «индексной корзины».

    По сути это выдуманный товар – просто график, вычисляемый по определенной методике. Индексы появились совсем недавно и продолжают появляться новые. Их можно отнести к ценным бумагам (поскольку зачастую они состоят из набора ценных бумаг), но это с натяжкой. Индекс нельзя приобрести в собственность, но можно заработать (или застраховать свой портфель акций) на изменениях значения биржевого индекса. Каждому пункту изменения значения индекса присваивается цена, таким образом индекс обретает цену.

    Кто-то считает, что волатильность индексов невысока и уступает волатильности энергоносителей, другие опираются на визуальное созерцание графиков и считают, что индексы имеют приемлемую волатильность. В Marketiva индексы включены вероятнее всего оттого, что это в первую очередь индикаторы рынков, и еще к ним часто привязывают форвардные, фьючерсные и опционные контракты. Не верю, что все сразу спешат с ними работать (но может я сильно ошибаюсь).

    Некоторые особенности торговли индексами:
    — Индексы не участвуют в торговом процессе все время. Их периоды ограничены работой конкретной биржи – держателя пакета (поэтому частенько торгуются устаревшей ценой).
    — Состав пакетов периодически меняется.
    — Сложно составить конкретную стратегию работы вследствие сильных отличий самих индексов, и сильных отличий составных частей каждого индекса.
    — Факторы, влияющие на изменения индексов столь разнообразны, что это с одной стороны помогают индексу стабилизировать движение, а с другой, делает его менее волатильным и привлекательным.
    — Каждый индекс – это уже почти отдельная торговая система.
    — Деньги практически никак не влияют на индекс (хоть миллионы вливайте – индекс пойдет своей дорогой).

    В результате можно сказать, что торговля индексами сродни пари, на то, куда он пойдет. Они не составляют пары. Не зависят один от другого. Вы не приобретаете чего-то конкретного. Но можете зарабатывать на этом деньги. Возможно, кому-то это подходит больше, чем пары валют, отдельные акции или торговля нефтью. Это своеобразный, но популярный товар. Скорее всего Вам придется составить свое собственное мнение как к ним относится.

    Также индексы используются как индикаторы состояния рынка. Иногда полезно следить за их изменениями для построения прогноза относительно движения, например доллара (используя индексы биржевых агентств США).

    Поскольку лично я не имел возможности долгое время работать с индексами, то надеюсь, что более опытный человек сможет помочь лучше разобраться в этом вопросе…
    Теперь тут только мой призрак
    Luha

    npokh Дата: Суббота, 01.12.2007, 15:09 | Сообщение # 13

    Ну для начала — это не центами ворочить. Буквально за 5 мин с самого спреда ушли в такие минуса, хода по 2-3 пипа нет, счет сразу в сотни(к примеру Индекс FTSE через 3 мин после открытия был +390, через 5 сек +290 и потом через 3 секунды в -90 и такую ж. на скрине видно ) — при этом никаких новостей, скачков на рынке — это обычное движение, и с форексом ни в какое сравнение

    Перед инвестированием денег необходимо оценить свое финансовое положение, определить цели инвестирования и разработать инвестиционный план. Определить для себя, что вы хотите: медленный, но постоянный рост дохода или быстрый рост доходов, сопряженный всегда с высокими рисками.

    Большинство инвесторов стараются сформировать сбалансированный портфель ценных бумаг, состоящий из комбинации различных ценных бумаг: доходных акций, «голубых фишек», быстрорастущих акций.

    Ваша способность принимать на себя риск — это решающий фактор в определении вашей инвестиционной стратегии. Чем меньше риск, тем меньше будет доход и наоборот.

    Не зная покоя и отдыха, При лунном и солнечном свете,
    Мы делаем деньги из воздуха, Чтобы снова пустить их на ветер.

    npokh Дата: Суббота, 01.12.2007, 20:09 | Сообщение # 14
    Индексы были изобретены для того, чтобы участники биржевого торга могли получить представление о том, что происходит на рынке. Отражая направление движения биржевых котировок — вверх или вниз, они показывают тенденцию, которую принимает биржевой рынок, и скорость ее развития. Индексы могут быть чрезвычайно полезны новичку, потому что помогут «войти в рынок»: определить в какой фазе цикла он находится, какие отрасли растут, а какие, наоборот, падают. Один взгляд на дневной, недельный, месячный или годовой график индекса сразу поможет восстановить всю картину происходящего на рынке. А для профессионала индекс является важнейшим источником информации.

    Для пользования индексами необходимо, по крайней мере, знать:
    1. какие акции используются для расчета индекса (только самые ликвидные, акции конкретной отрасли или практически все)
    2. как часто пересчитывается индекс (с каждой сделкой, ежеминутно, каждые полчаса или раз в день). Это показывает, на какой характер движения рынка нацелен индекс — краткосрочные колебания или более долгосрочная тенденция.

    неплохой сайт про индексы и аналитику
    Не зная покоя и отдыха, При лунном и солнечном свете,
    Мы делаем деньги из воздуха, Чтобы снова пустить их на ветер.

    luha Дата: Воскресенье, 02.12.2007, 01:18 | Сообщение # 15

    И снова вставлю свой пятак:

    Большое движение вовсе не значит бОльшую прибыль! Если спокойная валютная пара на Forex-e движется на 20-30 пипсов то, открывшись на бОльшую сумму, Вы получаете такую же прибыль, как и на «одуренно» скачущем индексе (это просто к примеру), на котором Вы просто не можете себе позволить открыть позицию на сопоставимую сумму! ! !
    Вы вынуждены страховаться депозитом, чтобы в случае обратного хода не потерять понапрасну большие деньги…

    В следствии — такое положение вещей как бы уменьшает волатильность рынка.

    112 Индекс товарного канала- Commodity Channel Index (CCI)

    Введение:
    Индекс товарного канала (Commodity Channel Index — CCI) был разработан Дональдом Ламбертом. Первоначально Индекс товарного канала был создан, как индикатор для определения разворотных точек на товарных рынках, однако со временем он стал пользоваться популярностью на рынке акций и на рынке Forex. Предположение, на котором базируется индикатор состоит в том, что все активы движутся под воздействием определенных циклов, а максимумы и минимумы появляются с определенным интервалом.
    CCI относится к типу осцилляторов, измеряющих скорость движения цены.

    Формула индикатора CCI:
    Сначала рассчитывается характерная цена (Typical Price):

    Рассчитывается простая скользящая средняя от характерной цены:

    Рассчитывается вероятное (срединное) отклонение.

    Формула самого индикатора CCI будет выглядеть следующим образом:

    Для целей масштабирования, Ламбрет установил константу на уровне 0.015 чтобы примерно от 70 до 80% значений Commodity Channel Index находилось между уровнями -100 and +100 .

    Описание индикатора CCI:
    Индикатор CCI колеблется выше и ниже нулевой отметки. Процент значений Commodity Channel Index, которые находятся между +100 и -100 будет зависеть от количества периодов, использованных для его построения. Более короткий (с меньшим количеством периодов) индикатор CCI будет более волатильным, и меньше его значений будет попадать в диапазон между +100 и -100. Соответственно, чем больше периодов будет использовано для расчета CCI, тем больше процентов значений индикатора будет находиться между +100 и -100.

    Сам автор рекомендовал в качестве основного параметра индикатора CCI 1/3 полного цикла (например от минимума, до следующего минимума или от максимума до следующего максимума).
    Например. Если цикл колебаний рынка — 30 дней, то рекомендуемое значение для индикатора CCI — 10 дней.
    Примечание: само определение длины цикла должно производиться независимо от Индекса товарного канала и другими методами.

    CCI является достаточно разносторонним индикатором, способным создавать большой спектр сигналов на покупку и продажу. Трейдеры и инвесторы используют CCI для определения разворотных ценовых точек, экстремумов на графике цены и силы тренда. Как и большинство индикаторов CCI должен использоваться с подтверждениями от других техник.

    Использование индикатора CCI:
    Рекомендации автора по работе Индексом товарного канала касались движений, которые выходят выше +100 и ниже -100 и дают сигналы на покупку и продажу. Поскольку от 70 до 80% времени значения CCI находятся между уровнями +100 и -100, сигналы на покупку и продажу будут появляться 20 — 30% процентов времени.

    1. Когда индикатор CCI пересекает +100 снизу вверх, считается, что валютная пара входит в сильный восходящий тренд, и подается сигнал на покупку. Позиция закрывается по обратному сигналу, когда CCI падает ниже +100. Когда CCI пересекает -100 сверху вниз, считается, что валютная пара уходит в сильный нисходящий тренд, и подается сигнал на продажу. Позиция закрывается, когда CCI обратно пересекает свой уровень -100.
    2. Кроме авторских рекомендаций, впоследствии индикатор CCI стал использоваться и для определения разворотных точек. CCI может использоваться для определения уровней перекупленности и перепроданности рынка. Считается, что валютная пара перепродана, если CCI падает ниже -100 и перекуплен, если он вырастает выше +100. После того как индикатор CCI вошел в зону перепроданности (ниже -100), сигнал на покупку возникает при пересечении уровня -100 в обратном направлении (снизу вверх). Когда CCI находится в зоне перекупленности (выше +100) сигнал на продажу возникает, если CCI пересекает уровень +100 в обратном направлении (сверху вниз).
    3. Как и на большинстве осцилляторов, на CCI используется анализ дивергенций, который усиливает торговый сигнал. Положительная дивергенция ниже -100 (т.е. два последовательных минимума на CCI, когда второй минимум выше первого на индикаторе, но ниже первого на графике цен) увеличивают силу сигнала при пересечении ценой уровня -100 снизу вверх. Негативная дивергенция выше уровня +100 (т.е. два последовательных максимума на индикаторе выше +100, когда второй максимум ниже первого на индикаторе, но выше на ценовом графике) увеличивают силу сигнала подаваемого при пересечении CCI уровня +100 сверху вниз.
    4. Пробитие линий тренда образовавшихся на самом индикаторе тоже могут расцениваться как сигналы входа или выхода из позиции. Трендовые линии могут быть нарисованы путем соединения последовательных максимумов или минимумов. На уровне перепроданности (ниже -100) пробитие такой трендовой линии вверх считается сигналом к росту рынка и наоборот на уровнях перекупленности (выше +100) пробитие трендовой линии вниз может быть расценено как сигнал на продажу.

    Недостатки:
    Индекс товарного канала (Commodity Channel Index) создан для циклических рынков и хорошо работает только тогда, когда рынок действительно подвержен достаточно постоянным циклам. На рынке Forex циклы являются трудно распознаваемыми, соответственно оптимальный период индикатора CCI подбирается с большим трудом.

    Предупреждение о рисках: мы не рекомендуем использовать никакие индикаторы на реальных счетах без предварительного тестирования их работы на демонстрационном счете или тестирования в качестве торговой стратеги. Любой, даже самый лучший индикатор, применяемый неправильно, дает множества ложных сигналов и как следствие, может принести значительные убытки в процессе торговли.

    Commodities для Форекс

    Got a confidential news tip? We want to hear from you.

    Sign up for free newsletters and get more CNBC delivered to your inbox

    Get this delivered to your inbox, and more info about our products and services. Privacy Policy.

    © 2020 CNBC LLC. All Rights Reserved. A Division of NBCUniversal

    Data is a real-time snapshot *Data is delayed at least 15 minutes. Global Business and Financial News, Stock Quotes, and Market Data and Analysis.

    Торговые условия

    Внимание!

    • В период банковского ролловера с 23:55 по 00:05 (время EET) сокращается ликвидность, возможно увеличение спреда и времени обработки клиентских распоряжений.
    • На счетах типа Standard и Nano отложенные ордера выставляются на расстоянии 0.5 спреда от текущей цены, в некоторых случаях этот интервал может быть расширен до 2 спредов.
    • Максимальный объем одной сделки, а также максимальный совокупный объем всех открытых сделок по CFD одной подгруппы составляет 25 лотов.
    • Для CFD на криптовалюты максимальное количество открытых позиций (включая отложенные ордера) — 100, максимальный объем одной позиции — 10 лотов, максимальный совокупный объем всех открытых позиций группы — 10 лотов.
    • С подробной формулой расчета комиссии на счетах pro.ecn.mt4 и ecn.mt5 вы можете ознакомиться в разделе справки «Торговые условия».
    • Все счета
    • nano.mt4
    • standard.mt4
    • standard.mt5
    • ecn.mt4
    • pro.ecn.mt4
    • ecn.mt5
    • pamm.standard.mt4
    • pamm.standard.mt5
    • pamm.ecn.mt4
    • pamm.pro.ecn.mt4
    • pamm.ecn.mt5

    Минимальный спред
    Минимальное значение плавающего спреда

    Swap Short
    Своп для позиции на продажу (Short). Своп взимается / начисляется при переносе позиций через ночь.

    Swap Long
    Своп для позиции на покупку (Long). Своп взимается / начисляется при переносе позиций через ночь.

    Внимание!

    • При переносе позиций по Форекс и металлам спот со среды на четверг своп взимается в тройном размере.
    • При переносе позиций по USDTRY с четверга на пятницу своп взимается в тройном размере.
    • Данные о размере свопа обновляются в спецификации контрактов ежедневно, с 21:00 по восточноевропейскому времени (ЕЕТ).
    • На счетах типа Standard и Nano отложенные ордера (Limit & Stop Levels) выставляются на расстоянии 0.5 спреда от текущей цены, в некоторых случаях этот интервал может быть расширен до 2 спредов. Limit & Stop Levels — это минимальное расстояние в пунктах от уровня размещаемого ордера до текущей цены.

    Внимание!

    • Для поддержания необходимого объема маржи на вашем счете должно быть достаточно средств. В противном случае открытые позиции на ваших торговых счетах могут быть принудительно закрыты.
    • На учебных счетах расчет маржинальных требований соответствует расчету на аналогичных реальных счетах.
    • Для каждой группы торговых инструментов (FX Majors, FX Minors, FX Exotics, FX Special, Spot Metals) действуют свои маржинальные требования. Изменения кредитного плеча в каждой из групп происходят независимо от других.
    • Диапазон изменения кредитного плеча для всех типов счетов, кроме Nano, — от 1:1 до 1:1000.

    Торговля

    Аналитика

    Разное

    8 800 200 01 31

    Для звонков из России

    © 1998-2020 Alpari Limited

    This site is operated techically by AI Accept Solutions Limited (registered at 17 Ensign House, Admirals Way, Canary Wharf, London) a subsidiary of Alpari Limited.

    Бренд Альпари:

    • Alpari Limited, Suite 305, Griffith Corporate Centre, Kingstown, Saint Vincent and the Grenadines, is incorporated under registered number 20389 IBC 2012 by the Registrar of International Business Companies, registered by the Financial Services Authority of Saint Vincent and the Grenadines.

    Альпари является членом Финансовой комиссии (The Financial Commission) — международной организации, которая занимается разрешением споров в сфере финансовых услуг на международном валютном рынке.

    Уведомление о рисках: начиная работать на финансовых рынках, убедитесь, что вы осознаете риски, с которыми сопряжена торговля с использованием кредитного плеча, и что вы имеете достаточный уровень подготовки.

    This site is operated techically by AI Accept Solutions Limited (registered at 17 Ensign House, Admirals Way, Canary Wharf, London) a subsidiary of Alpari Limited.

    Добавить комментарий