Расширяющаяся формация для Форекс

Рейтинг лучших брокеров для торговли акциями за 2020 год:
  • FinMax (Форекс)
    FinMax (Форекс)

    Лучший брокер Форекса! Удобная платформа и высокая прибыль до 40% в месяц!

  • BINARIUM
    ☆☆☆☆☆
    ★★★★★
    BINARIUM

    Лучший брокер по бинарным опционам. Огромный раздел по обучению.

В этой статье раскрыты следующие темы:

Разберем популярный паттерн расходящийся треугольник форекс

Здравствуйте, дорогие мои читатели. Я рад, что вы опять почтили вниманием страницы моего блога, где я, как вы помните, делюсь с начинающими и состоявшимися трейдерами форекса самым сокровенным – своим опытом. В этот раз наша тема – расходящийся треугольник форекс.

Было у царя три сына и один дурак

Я немного самовольно перефразировал присказку из русских народных сказок, чтобы донести в первую очередь до начинающих игроков форекс рынка простую, но очень важную мысль: не все треугольники одинаково полезны.
Самый популярный способ торговать на форексе – это опереться на данные теханализа. При этом трейдер использует арсенал так называемых паттернов (символов), которые и подают ему сигналы о том, в какую сторону пойдет цена в будущем. Треугольники – это свечные паттерны и они считаются как самыми распространенными, так и самыми популярными на форекс.
Существует 4 типа треугольников и 3 из них действительно прекрасно работают на трейдера:

  • Восходящий треугольник;
  • Нисходящий треугольник;
  • Симметричный треугольник.

Все три формации представляют собой затухание ценовых колебаний и консолидацию рынка. Считается (и это на самом деле так), что прорыв любого из них приводит к началу нового тренда.
Для наглядности я прилагаю изображения всех трех «хороших» треугольников форекс:

Но мы сейчас подробнее остановимся на фигуре, которую ни в коем случае не стоит с ними путать. Речь пойдет о треугольнике расходящимся. В его случае колебания волатильности не сокращаются, а наоборот только растут.

«И за борт ее бросает в набежавшую волну»

Расходящаяся формация появляется не часто и, как правило, образуется в переломных точках: вершинах или минимумах. Казалось бы, это должно означать, что паттерн разворотный, но, как и все остальные треугольники, эта фигура — есть результат консолидации и выжидания. Пробитие цены может произойти как в противоположном предыдущему тренду направлению, так и продолжить его. Заранее этого дать не надо. А вот что точно можно утверждать, так это то, что после пробития фигуры треугольник направление цены будет относительно стабильным. Но беда в том, что при расширяющемся треугольнике угадать место пробития очень трудно.
Вы, наверное, уже заждались возможности взглянуть герою нашего повествования в лицо. Что ж, вот он:

Итак, что такое расширяющаяся формация? В первую очередь это боковое движение рынка (флет). Но флет особенный. Этот паттерн образуется серией увеличивающихся колебаний. Проще говоря, если вы увидите на экранах своих торговых терминалах картину, когда цена слева направо каждый следующий минимум оказывается ниже предыдущего, а каждый следующий максимум наоборот выше – вот эта фигура и называется расширяющейся формацией. Треугольник здесь образуется расходящимися друг от друга линиями поддержки и сопротивления.

А давай вместе бояться?

Теперь, когда мы увидели, как выглядит паттерн и в преддверии разговора о том, как вести свою игру при его появлении, нужно сделать остановку и понять теоритические основы этой формации.
Как вы можете догадаться, расширяющийся треугольник – это в первую очередь неопределившийся рынок в состоянии повышенной возбужденности. Александер Элдер и вовсе называл такое состояние ранка истерическим.
Все дело в том, что помимо быков и медведей на форекс рынке еще есть трейдеры, предпочитающие следовать тренду и их антиподы – свинг-трейдеры. Расширяющаяся формация зарождается и развивается по следующему сценарию:

  • Тренд подходит к некой значимой отметке, в районе которой у игроков, которые до этого момента вкладывались в трендовое движение, начинает угасать уверенность (они начинают опасаться, что актив уже слишком перепродан или перекуплен);
  • Объемы сделок соответственно падают. И на сцене начинают доминировать свинг-трейдеры. Они пытаются сделать свою игру и раскачивают цену в обратную сторону. Появляется небольшая волатильность;
  • В этот момент не у всех хватает крепости нервов не ввязаться в образовавшиеся американские горки. Часть «трендовиков» начинают возвращаться в рынок. Объемы растут, и амплитуда колебаний растет также. В этот момент мы и можем говорить о формировании расходящегося треугольника;
  • Так как ничто не может длиться вечно, рано или поздно либо быки, либо медведи одерживают локальную победу. Паттерн пробивается, и все любители взобраться в начало нового тренда устремляются вслед за направлением выхода. После этого цена, как правило, еще раз тестирует прорванный рубеж (но уже с обратной стороны) и продолжает относительно стабильно следовать в ту сторону, в которую расширяющаяся формация была преодолена.

Как с этим жить?

Прибыльную стратегию поведения при появлении фигуры расходящийся треугольник можно представить в двух плоскостях: теоретической и практической.
В теории поведение при расширяющейся формации должно быть аналогично стратегии при любом другом треугольнике. А именно:

  • Во-первых, дожидаемся пробития уровня сопротивления или поддержки. При этом здесь нам может помочь два информативных сигнала:
    • Постройте биссектрису треугольника (это его срединная линия, она соединяет его вершину с серединой основания). Если биссектриса направлена вверх, значит выше вероятность, что выход произойдет в районе линии сопротивления (цена устремится ввысь), если же биссектриса смотрит вниз, соответственно более вероятно пробитие линии поддержки;
    • Проследите за местами разворота цены внутри фигуры. Считается, что выходу графика из паттерна предшествует момент, когда очередной виток немного не дотягивает до линии поддержки или сопротивления и разворачивается, не касаясь ее. В этом случае есть шанс, что очередного разворота уже не будет, а расходящийся треугольник будет пробит.
  • Во-вторых, дождитесь подтверждения прорыва. Дайте сформироваться хотя бы двум свечам за пределами треугольника (бары должны выйти за пределы фигуры полностью). Не забывайте, что после выхода из треугольника цена довольно часто тестирует (касается) преодоленный рубеж;
  • Отложите от отметки пробития отрезок, равный самому широкому месту треугольника. Там где этот отрезок закончится и будет ваш ожидаемый профит.

Это в теории, но на практике с расширяющейся формацией все несколько тяжелее и заработать на ней сложно. Дело в том, что сама фигура — есть плод волатильности. Она часто содержит в себе сразу несколько ложных сигналов. Вам может показаться, что линия поддержки прорвана, но цена опять возвращается в фигуру и следующий виток уже оказывается в пределах «нормы».

Расходящийся треугольник не стоит использовать как самодостаточный сигнал. Одновременно с ним учитывайте:

  • Новостной фон и в целом проанализируйте предыдущий паттерну тренд. Был ли он на самом деле исчерпан?;
  • Помните, что в правильном треугольнике (любом) должно быть нечетное количество волн и их должно быть не менее пяти;
  • Не забывайте, что в отличие от других типов треугольников форекс, пробитие расширяющейся формации происходит в самом широким месте. Это означает, что значительная часть импульса уже потрачена внутри фигуры;
  • Выход должен сопровождаться ростом активности. Необходим импульс.

Как видите, рассмотренный в этой статье паттерн задает больше вопросов, чем дает ответов. Многие трейдеры предпочитают просто переждать его. И, конечно же, не стоит совершать входа в рынок в период формирования и существования расширяющейся формации.

На этом у меня все. Подписывайтесь на мой блог получайте подарки, оставляйте ваши комментарии, на которые я с радостью отвечу. И конечно самый важный секрет не забывайте, как можно больше практиковаться. До новых встреч и удачи!

Это и многое другое вы можете узнать, пройдя один или несколько курсов представленных ниже. Я сам, в свое время изучил такой курс. Это самое беспроигрышное вложение, вложение в знания. Курсы на самом деле очень интересные и что самое главное структурированные. Все в одном месте. После изучения у вас появится точное представление и практика как торговать и самое главное у вас будет стратегия торговли, подходящая именно для вас. А когда у вас есть стратегия торговли вы сразу становитесь профессиональными Трейдером, знающим и умеющим зарабатывать на рынке, будь то рынок Форекс или любой другой.

Ну и самое вкусное на последок. Хотите уже сейчас приступить к торговле, тогда данное предложение для вас. Жмите «Купить» или «Продать» и после короткой регистрации вас будет приветствовать дружелюбный, понятный не загруженный терминал почтенного брокера Plus500. Сам с него начинал, но и сейчас не забываю. Первая влюбленность так сказать:)

Прочие фигуры разворота тренда

Закругленные вершины и основания

Фигуры закруленные вершины и основания соответствуют плавному изменению настроений рынка в течение достаточно длительного времени. При образовании закругленной вершины активность торгов падает при движении к перелому тренда и затем возрастает, при формировании новой тенденции. Для этой модели вообще сложно определить момент ее окончательного формирования, а также величину хода графика. Общая закономерность этой модели такова, что, чем больше времени заняло формировани фигуры, тем большее движение рынка за ней может последовать. В остальном, для корректной идентификации этой фигуры необходима дополнительная информация — уровни поддержки, сопротивления, разрывы графика, процентные величины коррекций и т. д.

Расширяющаяся формация

Для этой фигуры характерно увеличение размаха между двумя образующими линиями (поддержки и сопротивления), имеющими наклон в сторону предшествующего тренда. Линии поддержки и сопротивления расширяющейся формации обе направлены вверх, под разными углами. (в основании рынка — вниз). Её отличие от классических треугольников — расширение диапазона цен между линиями поддержки и сопротивления и в направленности сторон по направлению тренда. Расширяющаяся формация — довольно редкая модель, появляющаяся, как правило на вершине рынка. Увеличение диапазона цен говорит о том, что силы, пытающиеся на фоне роста цен уменьшить курс, становятся все более агрессивными. Они еще не в состоянии изменить тренд, но уже активно «расшатывают» ситуацию. Объем торгов, при формировании расширяющейся формации увеличивается с увеличением размаха колебания цен.

Расширяющийся треугольник

Расширяющийся треугольник, очень похож на расширяющуюся формацию, с тем лишь исключением, что его стороны могут иметь разный наклон. С направлением тренда совпадает только одна линия (сопротивления — на растущем и поддержки — на нисходящем тренде).

Алмазная формация

Как и алмазы вообще — встречается довольно редко, в основном на вершине рынка. Алмазная формация представляет собой комбинацию расширяющегося и симметричного треугольников. Ожидаемый размах цен, после прорыва равен высоте формации. Динамика объема торговли: рост в первой половине — при увеличении размаха цен, и убывание при сужении размаха цен, с последующим увеличением активности торгов после прорыва.

Образуется двумя сходящимися линиями (поддержки и сопротивления), имеющими наклон одного направления. Вообще, клин является моделью продолжения тенденции, однако когда он возникает на вершине рынка и направлен вверх то такой клин сигнализирует о скорой смене тенденции. Аналогично внизу рынка — клин направленый вниз — предвестник скорого разворота цен вверх. Согласно Дж. Мерфи на нисходящей тенденции клин формируется быстрее, чем на восходящей.

Так же моделями перелома могут служить и характерные фигуры продолжения тренда — восходящий и нисходящий треугольники. Фигурами разворота эти модели становятся в том случае, когда восходящий треугольник формируется в основании рынка, а нисходящий — на вершине. Динамика развития таких фигур равносильна динамике развития их классических аналогов — как фигур продолжения тенденции.

Форекс фигуры

(!) П оявилась программа, которая выявляет фигуры технического анализа в режиме реального времени, рисует разметку, определяет уровни поддержки и сопротивления.

  • Работает в веб интерфейсе или в мт4 (после установки плагина
  • Показывает графические модели, уровни фибоначи, индикаторы онлайн
  • Точность сигналов более 70%
  • Бесплатное использование
  • Опредление уровней поддержки и сопротивления
  • Встроенная статистика позволит отследить точность отработки моделей

В предыдущих разделах мы рассмотрели основу технического анализа это:

Эти знания послужат основой для продолжения обучения. Стоит ввести в наш арсенал прогноза форекс фигуры . Что это такое?

Время от времени на графике будут возникать узнаваемые модели, какие-то формации, которые будут выглядеть похожими. Трейдеры используют это в своих целях, ведь за каждым образованием стоит человеческая психология, а она, как правило, не меняется со временем. Значит логично пользоваться тем, что уже давно работает. И так начнем.

В основе всего лежит тенденция. Фигуры могут предзнаменовать либо ее разворот, либо продолжение. Если это разворот, то тренд меняется на противоположный. Продолжение же предполагает просто остановку «отдых», после которого ход возобновляется с новой силой.

Еще одной ценностью моделей является возможность оценки потенциала для хода. Ведь на бирже очень часто соблюдаются определенные пропорции в движениях.

Обращаю ваше внимание, что как таковые объемы, которые вы видите в своем терминале, показывают не реальный объем, а тиковый, — по сути эти объемы ничего не значат. Поэтому о нем я ничего и не буду писать. Хотя в фильмах и говорится про объемы, но там рассматривается не форекс, а фондовый рынок. А фигуры и прочие правила технического анализа работает одинаково хорошо на любом рынке.

Модели перелома тенденции

  • Для перелома тенденции нужно, чтобы до этого на форексе был четкий тренд. Вы согласны, что невозможно сломать, то чего нет?
  • Сначала цена пробивает линию тенденции
  • Потенциал фигуры зависит от ее размера
  • Модели, которые появились на предполагаемой вершине короче по времени, чем те, которые появились на основании.
  • Фигуры, появившиеся в основании, характеризуются меньшим разбросом цен и занимают больше времени, чем те, которые на вершине

Фигуры перелома тренда на рынке форекс

1.Голова и плечи

Это первая фигура, с которой мы будем знакомиться, и на нее стоит обратить особое внимание. Дело в том, что она является логичным продолжением тех знаний, которые мы уже получили о тренде, линии поддержки и сопротивления и прочих.

Поняв, как она работает, будет легче разобраться с остальными формациями.

Фигура начинает свое образование с точки А. Здесь пока нет и намека на разворот. Затем как полагается, цена отбивается от линии тренда В. И идет волна на повышение. Однако эта волна В-С уже проявляет признаки слабости. Ей не далеко удается уйти от цены А. Затем происходит пробой цены вершины А. Мы помним, что в восходящей тенденции пики выступают как уровни поддержки. Но здесь этот уровень легко пробивается. И цена подходит в плотную к цене В. Этот ход дает еще один намек на то, что возможно, происходит коренной перелом. Линия восходящего тренда оказалась пробитой. Затем цена с точки D начинает подъем. Как правило, размер этой уже коррекции равен 1/3 или 2/3 (вспомним про величину коррекций→). Помним, что тренд направлен вверх, если новый пик выше предыдущего. Здесь точке Е не может преодолеть точку С. Но пока еще рано открывать позиции. Мы может быть уверенными, в том, что тренд как минимум сменился на горизонтальный (флет). Но вот закрыть свои покупки стоит.

А теперь разберем сигнал, который дает данная формация. Проводим предполагаемую линию шеи через точки В и D . Скорее всего, это будет линия направленная не много вверх (реже чуть вниз). Она и является сигнальной. Для того, чтобы модель считать таковой, нужен четкий прорыв этого тренда В-D .

Теперь есть все условия, считать тенденцию развернувшейся:

  • имеем пробой тренда В-D
  • прорыв поддержки D .
  • пики и спады попадают под определение тенденции (они убывают) С, D, Е, F

Часто после пробоя шеи, происходит вновь возврат курса к линии сопротивления G (этой линией является шея). Нужно быть к этому готовым.

И так, чтобы фигура «Голова и Плечи» считалась фигурой нужно:

1-й способ . Измеряем расстояние (перпендикуляр) от линии шеи до «макушки» головы. После пробоя шеи есть потенциал на такой же по размеру ход.

2-й способ . Можно увеличить размер хода СD на 2. Это и будет возможный ход после пробоя.

Данные способы хороши для определения минимального возможного хода. Но часто курс идет до самого основания тренда.

Фигура перевернутая голова и плечи

Выше мы рассмотрели голову и плечи как переломную фигуру для тренда на повышение. Существует еще одна фигура, но уже для перелома нисходящего тренда.

Несмотря на схожесть с моделью голова и плечи, данная фигура имеет свои особенности. Выше отмечалось, что модели основания, как правило, более продолжительны по времени. (на развороты рынок тратит больше времени, чем на обрушение «под собственной тяжестью».

Сложная фигура голова и плечи

Помимо простой «головы и плеч» существует еще и более сложная ее разновидность. Данная фигура может иметь 2 головы или двойные плечи. Главное, что нужно запомнить, модель всегда обладает симметрией, значит, если она образованна 1 м плечом (левым), то и правое, скорее всего тоже будет одиночным. Если 2 плеча, то скорее всего, будет 2 правых плеча.

После того, как рынок дает сигнал на вход, пробив линию шеи, цены не должны вновь за нее вернуться. Если это происходит, то скорее всего данная фигура не сработала. Надо понять одно, ни один метод на форексе не может работать всегда. Это всего лишь закономерности, очень хорошие закономерности, но они не есть правила. Может поступить информация, которая сделает любой прогноз ошибочным. Так что не привязывайтесь к вашим сделкам. Чтобы здесь выжить, нужно уметь вовремя закрыться, когда все начинает идти «не так».

2. Тройная вершина

Следующую фигуру, которую следует разобрать это 3-я вершина. Формация очень похожа на предыдущую «Голову и плечи». Хотя она и реже встречается.

Особенность : простая, состоит из трех пиков. Которые находятся на одном уровне, в горизонтальном канале.

Формация считается таковой после пробоя линии поддержки, которую образовали 2 предыдущих спада.

Оценка потенциала : минимальный потенциал это высота формации то есть ширина образованного канала.

Работает в обе стороны.

Нужно осознавать, что цена может снова подойти к линии пробитой поддержки. Но такой откат должен быть ограниченным. Курс не должен вновь уйти за линию пробитой поддержки. Теперь поддержка становится сопротивлением.

3. Двойная вершина (двойное основание)

Самая часто встречающаяся формация на форексе . По этому обратите на нее особое внимание.

Состоит из двух пиков. Цена не способа пробить пик и отскакивает от него.

Фигура считается таковой после того как цена прорывает точку В. (предыдущий спад)

Надо быть готовым к ретесту пробитой поддержки (теперь уже сопротивления) образованную в точке В.

Потенциал такой же как и у предыдущих: можно рассчитывать на то, что цена уйдет на такое же расстояние равное высоте формации. (минимальная оценка)

Работает в обе стороны.

С ложности двойной вершины

Еще надо сказать, что на форексе редко встречаются идеальные модели, когда курс действует точно по схеме. В двойной вершине, например, 2-я вершина пипс в пипс доход до уровня предыдущей и т д. Бывает и так, что 2-я вершина может слегка пробить первую. Очень многие трейдеры будут убеждены, что цена пробила уровень, а значит начнут совершать сделки в сторону пробоя. Но не тут-то было. Курс может вернуться вновь за уровень и сделает все таки 2-ю вершину. О том, как судить об истинности пробоя можно почитать из прошлых уроков→

Нельзя путать эти рисунки с моделью двойная вершина. Эти ходы являются логичным продолжением тренда. Двойная вершина считается сформировавшейся фигурой, только после того, как происходит пробой предыдущего пика/спада

4. Фигура Блюдце

Самая редкая формация из всех описанных ранее. Характеризуется закруглением вершины. Ход плавный без резких колебаний.

Самая необычная из всех представленных выше формаций. До этого мы имели дело с фигурами, в которых изменения тенденции происходили постепенно, поэтапно. Все не так с фигурой «Шип». Здесь все происходит мгновенно, стремительно. Эта формация самая сложная в идентификации на рынке форекс. Ей присущ сначала сильный тренд в одном направлении, а затем стремительный разворот — ход против него.

Для предпосылок к появлению этой формации нужен очень стремительный тренд, в котором даже нет остановок (коррекций). Курс идет стремительно, резко. Но трейдер должен понимать, что за такой эйфорией может последовать не слабая депрессия, а потому следует быть очень внимательным.

Далее ход может обернуться вспять, начинается он, как правило, с сильного импульса против тренда и сохраняет свое направление и дальше.

Расширение фигуры «Шип»

Были рассмотрены самые главные фигуры перелома тенденции это: голова и плечи (и ее вариации) 3-я вершина, 2-я вершина, блюдце, шип.

Модели продолжения показывают не разворот тенденции, а просто обозначают период «отдыха» рынка перед продолжением тенденции. Как правило, они менее продолжительны во времени в отличие от фигур перелома тенденции.

Существуют следующие виды треугольников:

  • симметричный
  • восходящий
  • нисходящий
  • расширяющийся

Образован 2 линиями: растущей поддержкой и падающим сопротивлением

Для построения симметричного треугольника нужны минимум 4 точки (1,2,3,4).

Это связано с тем, что для построения линии тренда нужны 2 точки с каждой стороны.

Этот вид треугольника отличается от восходящего и нисходящего. Так как сама по себе эта фигура нейтральная. Но она прогнозирует дальнейшее продолжение основной тенденции. Куда направлен тренд, в ту же сторону стоит ждать прорыва.

Когда ждать прорыва?

Существует еще одна закономерность, можно спрогнозировать, когда ждать прорыва. Для этого надо построить треугольник, провести линию сопротивления и поддержки до их пересечения. Прорыва стоит ждать на расстоянии от 1/2 до 3/4 ширины этого треугольника. Если рынок уходит за три четверти, тогда потенциал фигуры падает.

Выход цены за одну из линий дает сигнал о завершении формации. Может наблюдаться затем возврат к уровню сопротивления/поддержки. Но затем должен последовать отскок от нее и возобновление движения.

В восходящем треугольнике одна из линий находится примерно на одном уровне, другие точки — последовательно повышаются. Данная формация считается бычьей (предсказывает рост рынка) так как продавцы держат цену на одном уровне — пассивны, покупатели же, умудряются последовательно поднимать курс, повышая точки поддержки.

Определяется так же как и у предыдущего. Просто замерьте ширину формации, это и будет минимальная цель.

Данный вид может выступать моделью основания рынка при завершении нисходящей тенденции. Но и тогда правила будут теми же. Прорыв линии сопротивления — будет бычьим сигналом.

Как можно заметить следующий вид треугольника является противоположностью восходящего. Работают те же правила, только пробой ожидаем вниз.

Нисходящий треугольник изредка может появляться на вершине рынка и служит переломом восходящей тенденции.

Последний вид самый сложный и неоднозначный.

Трейдер может попасть в ловушку в точке 4, когда происходит пробой поддержки 2. Здесь пригодятся фильтры о которых говорилось ранее. Далее происходит ход до точки 5. Здесь рынок уже проявляет слабость так как не может значительно выше уйти от цены точки 3.

Формация считается завершенной после пробоя поддержки 2-4. Но затем может произойти откат (чаще около 50%). Чаще всего такой треугольник состоит из 5-ти волн.

Чаще всего эта редкая модель появляется на вершине форекс рынка и является фигурой перелома.

Следующая фигура для рассмотрения — алмаз. Довольно редкая модель. Первая ее половина это расширяющийся треугольник, вторая — симметричный. Внешне формация напоминает алмаз: сначала линии расходятся, затем сходятся.

Чаще всего является переломным образованием. Возникает на вершине. Хотя изредка может и быть сигналом к продолжению тенденции.

Измеряется аналогично — просто измерьте самую широкую часть и отмерьте это расстояние от точки прорыва.

Дает сигнал после пробо я линии тренда во 2-й части фигуры

Считается надежной фигурой продолжения. Работает в обе стороны. До появления на рынке должен быть очень крутой тренд. Данная формация — это потребность в остановке для продолжения хода.

Флаг напоминает прямоугольник — цена находится в канале образованном двумя линиями.

Возникает после пробоя линии

Как правило, он возникает в середине движения. Значит, можно ожидать ход рынка на такое же расстояния, какое он прошел до появления формации

Расширяющиеся формации.

Автор: Дмитрий · Опубликовано 22.02.2015 · Обновлено 29.01.2020

На долгосрочных графиках лучше всего можно рассмотреть расширяющиеся формации, что они представляют из себя. Это нисходящий треугольник или восходящий треугольник, такие треугольники появляются всегда на трендовом движении.

Когда на растущем тренде начинает формироваться треугольник, надо всегда обратить внимание в какой зоне находится треугольник. Будет находится в зоне перепроданности по осциллятору, тогда на тренде будет формироваться нисходящий треугольник. Где выход из нисходящего треугольника может произойти с прохождения линии поддержки. Обычно это происходит со второй или третей попытки пробить линию поддержки, редко с четвертой попытки. Акция или валюта начинает резко падать и искать точку остановки, чтобы начать формировать продолжение просадки или разворот тренда, начать формировать восходящий треугольник. При этом надо учитывать по осциллятору, где находится треугольник в зоне покупки, тогда это будет восходящий треугольник и выход цены будет проходить через линию сопротивления. Прохождения линии сопротивления обычно начинается со второй, третьей, редко с четвертой. После чего начинается развиваться растущий тренд на графике, если восходящий треугольник появился на недельном или месячном графике. Рост тренда может продолжаться несколько недель или месяцев. На дневном графике тренд роста может длиться от силы несколько дней, после может последовать просадка или дальнейшее движение вверх.
Если расширяющиеся формации находится между зоной покупки или продажи, бывает трудно определить куда пойдет цена акции и валюту вверх или вниз. Все будет зависеть на каком тренде происходит формирование треугольника на падающем или растущем.
Также на тренде могут формироваться расширяющие треугольники в виде нисходящего или восходящего треугольника. Такая конфигурация треугольников появляется на тренде редко, но бывает, это также надо учитывать при работе на рынке. Принцип работы расширяющих треугольников одинаков, как на нисходящих и восходящих треугольниках.

Графическая модель Расширяющаяся формация

Графическая модель Расширяющаяся формация: определение и схемы

Графическая модель Расширяющаяся формация – это фигура, которая формируется с помощью трех последовательных пиков. Каждый следующий пик выше прошлого. Но основание у этих трех частей общее, то есть находится на уровне одной линии поддержки. Если эта линия пробита в случае восходящего тренда, то это говорит о трендовом движении вниз.

Графическая модель Расширяющаяся формация напоминает треугольник, но последний имеет направленные в разные стороны грани, а линии, из которых состоит расширяющаяся формация, имеют однонаправленное движение, но при этом угол наклона к средней черте трендового движения разный.

Когда Вы наблюдаете расширяющуюся формацию на графике, это можно назвать явным сигналом ослабления актуальной тенденции.

Пример модели расширяющаяся формация можно увидеть на рисунке:

Объем также отличается в случае образования модели «расширяющаяся формация», чем в треугольных моделях. В данном случае объем растет вместе с размахом цен (волатильностью). Данная фигура является показателем не только перелома тренда, но и потери управляемости рынка. В этом случае рынком правят эмоции трейдеров, а не здравый смысл. Поэтому расширяющаяся формация говорит о достижении трендовым движением своего пика и потенциальной смене направления. Эту модель часто называют «медвежьей». Кроме этого, формирование фигуры происходит при неоднозначных эмоциях трейдеров. Поэтому, когда Вы видите эту фигуру на графике, будьте внимательны – могут возникнуть ложные сигналы. Так, после сигнала на продажу цена может возобновить рост, а потом снова начать снижение до окончательного пробоя.

Фигуры технического анализа

Мы уже неплохо разобрались с основными инструментами трейдера и теперь подходим к очередной теме, такой как фигуры технического анализа.

Эти фигуры, в той или иной форме, используют почти все трейдеры. Немало ребят зарабатывают вообще только на них, без каких-либо индикаторов. Они описаны во всех трейдерских книгах мира. Иными словами, графические фигуры — обязательный для ознакомления инструмент в трейдинге.

Фигуры (особенно такие, как треугольники и прямоугольники) дают замечательную возможность предугадать заранее всплеск волатильности рынка. Работа с такими фигурами основана на пробоях, отскоках, откатах и уж коли они случились — самое время загребать денежки.

Фигур, как вы убедитесь, немало. «О Боже, я никогда их все не запомню!» Спокойно. Все зубрить и не надо, мы не в школе. Достаточно выбрать несколько и просто тщательно отработать, сначала на истории, а затем и на текущих данных.

Далее мы рассмотрим лишь несколько основных фигур, а их полный каталог представлен на форуме (ссылки в конце этого урока).

Двойная вершина и двойное дно

Двойная вершина — это разворотная модель, очень понятная для восприятия. Образуется около линии сопротивления и представляет собой ситуацию, когда цене дважды не удается пробить сопротивление. Структура понятна по рисунку:

Кстати обратите внимание на скриншоте выше, что вторая вершина немного ниже первой — это хороший сигнал на то, что сопротивление пробито не будет и цена развернется. Вход осуществляется либо на второй вершине, либо на уровне линии шеи.

Посмотрим, как ситуация развивалась дальше:

При этом амплитуда падения цены обычно равна высоте самой двухвершинной фигуры. Кроме того, я бы настоятельно рекомендовал искать такие фигуры лишь после сильных трендов. В вялом, боковом рынке такие фигуры особой роли не играют. Кроме того, традиционно подобные фигуры смотрят от 1-часового ТФ и выше.

Двойное дно

Аналогичная ситуация, только наоборот, двойное дно — это две попытки цены пробить линию поддержки.

Если второе дно не сподобилось пробить поддержку, вход как и в первом случае либо на второй вершине, либо на линии шеи (и откате от нее).

И помните — после сильных трендов. Не надо искать подобные фигуры на вялом, низковолатильном рынке.

Голова и плечи

А это вообще, наверное, самая известная фигура технического анализа в мире. Состоит из трех вершин, где средняя выше всех. Соответственно, два плеча и одна голова. Линия шеи при этом соединяет два минимальных значения крайних вершин.

Как правило, линия шеи должна быть наклонена в сторону предстоящего разворота тренда — так фигура считается более рабочей.

Вход делается на 3й вершине или на пробое линии шеи. Еще один метод — измерить расстояние от головы до линии шеи и ориентироваться на движение цены именно на данное расстояние. Это поможет определить как экспирацию в бинарных, так и тейк-профит в форексе.

Как видите, мы снова размер фигуры сопоставляем с дальнейшим движением цены, 1:1. Измерение потенциального расстояния поможет вам более уверенно использовать такие фигуры. Именно так имеет смысл рассчитывать влияние головы и плеч. Не думайте, что фигура может навечно развернуть рынок, это слишком смелое предположение.

Куда разумнее отрабатывать голову и плечи один раз, после чего ждать другой подходящей возможности.

Обратная голова и плечи

Те же яйца, только в профиль. В данном случае три вершины вывернуты наизнанку и представляют собой, фактически, три дна, где одно ниже двух других.

Точно также мы рисуем линию шеи и ждем разворота тренда, вход в аналогичных зонах. Здесь мы тоже используем метод измерения расстояния для правильного использования такой фигуры.

Как видим, шею пробило уверенно. На этом ваше использование фигуры завершено — она свое отработала

Растущий клин

Клинья — очень популярная разновидность фигур технического анализа. Они часто используются для определения зоны разворота тренда.

Восходящий клин формируется уменьшением волатильности цены между двумя наклонными линиями поддержки и сопротивления. При этом угол наклона линии поддержки более крутой, чем линии сопротивления. Это указание на более быстрое формирование верхних минимумов, нежели верхних максимумов. Так создается клин, который цена неизбежно пробивает.

Поскольку восходящий клин образуется в растущем тренде, обычно он используется как разворотный сигнал.

А здесь мы измеряем разворотный эффект клина, приемом, аналогичным тому, что использовали в голове и плечах. Расстояние от основы формирования клина мы “прикладываем” к пробою, чтобы примерно оценить эффект ценового движения.

И, как видим, эффект вполне удовлетворительный. Теперь посмотрим на восходящий клин после сильного нисходящего тренда.

Очевидно, что в данном случае клин был предвестником дальнейшего сильного движения цены по нисходящему тренду. В такой ситуации он является типичным сигналом не разворота, а именно продолжения тренда.

Снова измеряем расстояние нашим старым-добрым способом. Вот так используются восходящие клины:

  • в растущем тренде как разворотный сигнал;
  • в нисходящем тренде как сигнал продолжения тренда.

Падающий клин

Как и растущий клин, этот вариант может быть как сигналом разворота, так и его продолжения.

В нисходящем тренде падающий клин нередко выступает как разворотный сигнал. Здесь действуют абсолютно те же правила, что и для его растущего братика.

Тренд вниз, цена обновляет нижние минимумы, но еще быстрее — нижние максимумы. Все признаки предстоящего разворота тренда.

Вуаля, отличное движение на пробой клина. Измеряем расстояние, как и положено. Все замечательно. Теперь наоборот, падающий клин в восходящем тренде. Это, как правило, сигнал на его продолжение.

Сильный тренд вверх, цена долго сомневается, но лишь чтобы этот тренд продолжить. Все в логике рыночного движения.

Прямоугольники

Одна из самых замечательных фигур, очень ее люблю и на этих прямоугольных каналах сделал в БО основные деньги. Поэтому неровно к ним дышу, извините. Хотите поэму? «О прямоугольник, в лике твоем созерцаю я счастье». Что ж, коньяк перед написанием статьи явно был лишним.

Прямоугольник — это фигура, сформированная поддержкой и сопротивлением. Она предельно понятна по своей сути. Цена внутри этих линий движется по волнообразной амплитуде, пока прямоугольник не будет пробит.

Вариантов использования таких прямоугольников три — на пробое (обычном и ложном), отскоках или откатах после пробоя. Для подтверждения, как правило, используются паттерны price action или осцилляторы. Практические заметки на эту тему есть в дневнике, здесь же опишем базовые сценарии.

Медвежий прямоугольник

Нисходящий (медвежий) прямоугольник формируется, когда цена стремится вниз.

Дальнейшее его развитие — это закономерный пробой по тренду. Не забываем измерять потенциальное расстояние для пробоя.

Бычий прямоугольник

Все наоборот. Цена стремится вверх и отдыхает в прямоугольнике перед продолжением движения.

Вверх, идем вверх, граждане.

Пробой прямоугольников — сладкая и прибыльная тема, равно как и отскоки внутри них. Так что обращайте на них самое пристальное внимание. Как правило, прямоугольники образуются после сильных новостей и длинных свечей. И вы легко можете обнаружить их заранее — достаточно посмотреть в экономический календарь.

Естественно, не забывайте, что кажущаяся простота таких и других фигур вас обманывает. Цена не всегда пробивает их так красиво, как вам того хочется, иначе трейдинг был бы самым простым делом на свете. Нарабатывайте практику таких фигур, делайте скриншоты, изучайте на истории.

Треугольники

Не менее популярная тема, нежели голова и плечи и прямоугольники. Треугольник формируется на основе простой рыночной логики: волатильность рынка снижается перед дальнейшим рывком. И этот процесс очень легко формализовать в виде простой треугольной фигуры.

С этой же фигуры образуются такие себе вымпелы – эдакий треугольник с “ручкой” в виде длинных свечей.

Скажем, вот такой флаг для нисходящего тренда.

Фигура, в данном случае, отрабатывает дальнейшее движение по тренду.

Обратная ситуация с восходящим трендом.

Тренд продолжается. Не забываем измерять амплитуду движения.

А вот пример симметричного треугольника, красивого и приятного. Две наклонные линии сходятся по направлению друг к другу. В данном случае, направление пробоя сказать трудно — зато мы знаем, что оно определенно будет. Ведь в рынке всегда преобладает чья-то сторона, продавцов или покупателей.

Вот и пробой по общему тренду.

Восходящий треугольник

В этой фигуре одна сторона треугольника выступает, как сопротивление. Однако, вот вопрос — что произойдет, когда цена подойдет к самой вершине треугольника. Ей удастся пробить сопротивление либо, напротив, она откатится?

На форуме есть подробная статистика по отработке таких фигур, ссылки на которую в конце этой статье. А пока что вы должны быть готовы к пробою в каждую из сторон. Вот как отработал треугольник в данном случае.

Нисходящий треугольник

Обратная ситуация. Нижняя сторона треугольника выступает как поддержка. Как правило, цена пробивает такую линию и движется дальше, однако… не всегда. Если поддержка оказалась слишком сильной, разворот будет в другую сторону.

В форексе эксплуатировать такие фигуры проще, поскольку можно поставить ордер на пробой в нужную сторону и заниматься своими делами. В бинарных же нужно дождаться пробоя, потом небольшого отката и уже затем открывать сделку в сторону пробоя.

Три типа фигур технического анализа

Фигур очень много, но мы их сейчас шустренько разделим на 3 категории:

  • разворотные фигуры;
  • фигуры продолжения тренда;
  • двусторонние фигуры.

Разворотные фигуры

Речь идет о фигурах, которые разворачивают тренд, восходящий или нисходящий. Основные 6 типов фигур, это:

  • двойная вершина;
  • двойное дно;
  • голова и плечи;
  • зеркальная голова и плечи;
  • восходящий клин;
  • нисходящий клин.

Основной вход в таких фигурах — на пробое по тренду линии шеи или самой фигуры в случае клина. Не забывайте измерять потенциальное движение цены.

Фигуры продолжения тренда

Эти фигуры указывают на то, что тренд может продолжиться. Они также называются фигурами консолидации, поскольку в этих фигурах, таких как прямоугольники, цена отдыхает перед дальнейшим движением.

Отличие разворотных клинов от клинов продолжения тренда заключается в том, где именно эти клины расположены.

Вход здесь также на пробое фигуры, либо на отсоках внутри их, если вы научитесь такие отскоки отличать от пробоев. Подсказка — осциллятор вроде стохастика и паттерны прайс экшн вам в помощь.

Двусторонние фигуры

Коварные фигуры, пробой которых может быть в обе стороны.

Такие двойные возможности тоже можно и нужно использовать. Просто следует дождаться пробоя и затем отката — так делается в бинарных. Для форекса нужно просто расставить лимитные ордера и ждать, пока цена не определится с движением. Стопы, разумеется, тоже не надо забывать.

Каталог графических фигур

На форуме мы на основе замечательной книги «Полная энциклопедия графических моделей» создали каталог всех фигур с pdf, где описана статистика их работы на более чем 15-летней истории.

Увидели восходящий треугольник — зашли на форум, ознакомились со статистикой по нему и подготовились к вероятному движению цены.

Отрабатывайте фигуры, они лечат от индикаторной зависимости и часто становятся отличными помощниками. Чарльз Доу рисовал фигуры и вы рисуйте. Однако, не надо впадать в крайности и видеть эти фигуры в каждом движении цены.

Этим часто грешат новички – им везде мерещится голова с плечами, чашки с ручкой и прочие флаги с прямоугольниками. Научитесь на истории определять наиболее четкие, ясные фигуры. Не надо их додумывать. Треугольник или клин должны быть тем, чем они являются, а не тем, что вам хочется. Поэтому ежа на глобус натягивать не надо (ему это не понравится).

Расширяющиеся основания

Расширяющиеся основания — паттерн, при котором количество расширяющихся оснований с пробоем нижней трендовой линии превосходят количество расширяющихся оснований с пробоем верхней трендовой линии.

Бычьи формации, как правило, позволяют взять с рынка прибыль в среднем около 40%; расширенные основания же позволяют взять всего лишь 25%. В медвежьих формациях размер нисходящего движения составляет в среднем примерно 20%; тем не менее, медвежьи расширенные основания демонстрируют нисходящее движение в 27%. Эта информация говорит о том, что даже при возможном пробое верхней трендовой линии фигура, по существу, является медвежьей. Цены не поднимаются столь высоко при пробитии вверх, сколь низко они падают при пробитии вниз; нисходящее движение имеет более выраженный потенциал.

Наиболее вероятная прибыль, которую можно было бы ожидать: до 10% для расширяющихся оснований с пробоем вверх и относительно высокую прибыль, от 15% до 20%, для расширяющихся оснований с пробоем вниз.

Частота ошибок также удивительно мала: всего лишь 2% и 6% для расширяющихся оснований с пробоем вверх и вниз соответственно. Я считаю приемлемым любую прибыль менее 20%.

Одной из удивительных находок является частичный подъем или падение цены, когда цены, образовав данную формацию, начинают двигаться в противоположную сторону, демонстрируя разворот и имитируя пробой. Когда цены начинают двигаться сверху вниз и возвращаться, то в 80% случаев в данной формации будет происходить пробой вверх. Для нисходящих пробоев, данная цифра является приемлемой, 67% (два из трех случаев покажут такое движение).

Содержание

Пробой верхней трендовой линии

Пробой нижней трендовой линии

Движение цены

Вы можете удивиться, когда узнаете, чем отличаются расширяющиеся основания от расширяющихся вершин. Расширяющиеся основания формируются на нисходящем ценовом тренде, а расширяющиеся вершины формируются на восходящем ценовом тренде. Это отличие является произвольным определением, которое я ввел для разделения этих двух видов формаций. Я мог бы использовать их расположение на 12-месячном ценовом диапазоне (те из них, которые бы располагались в верхней половине, можно было отнести к вершинам, остальные – к основаниям). Однако в этой методике было бы проблематично определить, какая это формация, если бы она находилась в центральной зоне годового ценового диапазона: вершина ли это или основание?

Использование ценового тренда, предшествующего данной формации, является безошибочным методом. Если цена не показывает тенденцию, двигаясь практически горизонтально или резко меняя свое направление непосредственно перед данной формацией, то я ссылаюсь на скользящую среднюю с периодом 90 дней: куда она направлена, вверх или вниз? После того, как вы определите тенденцию, вы сможете отнести данную формацию к расширяющимся вершинам или основаниям.

Некоторые утверждают, что расширяющихся оснований не существует. Просто имеют место смешанные расширяющиеся паттерны, которые мы относим к категории расширяющихся вершин. Я решил на всякий случай разделить эту формацию на две, поскольку их характеристики и поведение отличаются между собой. Вы можете объединить их в одну или провести свое собственное исследование.

На рисунке 1.1 приведен пример расширяющихся оснований. Этот конкретный пример называется пятиточечной разворотной моделью, поскольку в ней имеется пять чередующихся касаний: два небольших минимума и три небольших максимума. Пятиточечная разворотная модель также является редкой: из 77 проанализированных мною расширяющихся оснований я обнаружил только 5 таких моделей. На данном графике мы видим, как в конце августа начинает формироваться нисходящий ценовой тренд, который достигает минимума за 2 дня до начала формирования данной модели. Да, в течение нескольких дней цена действительно движется вверх, что приводит к первому касанию верхней линии тренда, но я до сих пор считаю, что общая тенденция цены будет нисходящей, в направлении к формации.

Этот конкретный паттерн демонстрирует частичное снижение, о котором я упоминал ранее. Цены движутся вниз с 26 до 24,5, а затем разворачиваются и пробивают верхнюю линию тренда. Чуть более года спустя цена достигла максимума 38,5.

Рекомендации для распознавания модели

В таблице 1.1 перечислены идентификационные характеристики для расширяющихся оснований. Как упоминалось ранее, расширяющимся основаниям предшествует нисходящий тренд. Даже если непосредственно перед началом формирования модели цены растут, это восходящее движение следует игнорировать. Это все еще основание. Такое произвольное обозначение также имеет интуитивный смысл: основание должно появиться в конце нисходящего тренда, а не тогда, когда цены летят в небеса.

Форма данного образования отчетлива. Она напоминает мне теорию хаоса, где малые возмущения на рынке заставляют цену колебаться вверх и вниз, иногда цена демонстрирует неограниченный рост, сея хаос. На фондовом рынке цены достигают новых максимумов, затем разворачиваются и делают новые минимумы. Если в этот момент провести линию тренда через данные небольшие максимумы, а другую через данные небольшие минимумы, то можно увидеть формирование подобной модели.

Важно провести две трендовые линии через небольшие максимумы и минимумы. Верхняя трендовая линия должна иметь восходящий наклон, а нижняя трендовая линия должна иметь нисходящий наклон. Расхождение этих двух трендовых линий отличает расширяющееся основание от других формаций, таких как прямоугольная расширяющаяся модель (которая имеет одну горизонтальную линию тренда) или расширяющийся клин (в котором обе линии тренда наклонены в одном направлении). Таким образом, важно, чтобы обе линии тренда имели наклон, противоположный друг с другом (то есть, чтобы верхняя была наклонена вверх, а нижняя вниз).

Для того чтобы говорить о сформировавшейся модели, необходимо, чтобы расширяющееся основание имело, по меньшей мере, два небольших максимума и два небольших минимума. Если их количество меньше, значит, вы неправильно идентифицировали данную модель. Что значит небольшие максимумы и минимумы? Небольшой максимум образуется, когда цены движутся вверх, а затем падают вниз, оставляя четко выраженный пик. Небольшой минимум образуется при обратном действии: когда цены движутся вниз, затем возвращаются, оставляя четко выраженный минимум. Рисунок 1.1 показывает пять небольших максимумов и минимумов, обозначенных цифрами. Нечетные числа показывают небольшие максимумы, а четные числа – небольшие минимумы. Стоит отметить, что максимумы и минимумы не обязательно должны чередоваться, как показано на рисунке 1.1. Достаточно, чтобы вы могли определить, по меньшей мере, два максимума и два минимума – независимо от того, где они могут появиться.

В плане объемов, нет ничего волшебного. Я выполнил линейную регрессию от начала каждой такой формации до ее конечной точки (не точки пробоя, потому что пробой, как правило, наступает спустя месяц после окончания ее формирования) и обнаружил, что объем с течением времени возрастает приблизительно на 58% и 59% (при пробое вверх и вниз соответственно). Это, конечно, лишь немногим больше, чем простое подбрасывание монетки, но не столь достоверно, чтобы сделать окончательное заявление.

Если вы внимательно посмотрите на большинство расширяющихся оснований, вы увидите, что объем обычно следует за движением цены. На рисунке 1.1 понижение цены между максимумом 1 и минимумом 2 сопровождается падением объемов. Когда цена растет от точки 2 до точки 3, при этом так же растет и объем. Одно можно сказать наверняка: движение объема не подчиняется какому-либо правилу, и тенденция роста или падения объемов часто нарушается. При выборе модели расширяющегося дна я игнорирую движение объема.

В процессе развития паттерна трудно определить точку пробоя, поскольку его расширение продолжается. Это легче сделать, оглядываясь назад. Я обращаю внимание на то место, где цены пробивают верхнюю или нижнюю линию тренда или демонстрируют расширение. Если цена пробивает линию тренда, то эта точка становится точкой пробоя. Если цены движутся вверх, следуя вдоль верхней линии тренда без пробития, то я возвращаюсь предыдущему небольшому максимуму и рисую горизонтальную линию то того момента, пока цена не пересечет ее. Момент пересечения и будет точкой пробоя.

Позвольте мне привести вам пример. Рассмотрим расширяющееся основание, показанное на рисунке 1.2. Ценовой тренд по сравнению с предыдущим месяцем, на фоне которого сформировалась данная модель, является нисходящим. Две трендовых линии показывают расширяющийся ценовой паттерн. На графике изображено более двух небольших максимумов и два небольших минимума, а также имеется соответствие и по другим критериям, упомянутым в таблице 1.1. Как определить точку пробоя? Данная модель очень легкая. Если вы продлите верхнюю линию тренда вверх, то обнаружите, что цена поднимается значительно выше линии, сигнализируя пробой вверх. В таком случае, для определения фактической цены пробоя вам просто нужно начертить на графике горизонтальную линию, проходящую через последний небольшой максимум. Точка А в данном паттерне отмечает самый высокий максимум.

Данный паттерн является типичным расширяющимся основанием с последующим пробоем вверх, который произошел по цене 18. Далее фондовый рынок движется до цены 23,5, демонстрируя рост на 23%, или почти средний рост в 25% для паттерна расширяющихся оснований с пробоем вверх.

Ложные пробои

Хорошей новостью является то, что ложные пробои в данном паттерне присутствуют только в трех случаях. Плохая же новость заключается в том, что таких случаев не так много, чтобы сделать из них какие-либо выводы. Рисунок 1.3 показывает один из трех случаев ложных пробоев нижней трендовой линии. С апреля по август цены застыли и, как видно, продемонстрировали небольшой отскок после сильного падения (так называемый «отскок дохлой кошки»). Я не рекомендую открывать позицию на любой из акций, которая демонстрирует подобный отскок независимо от того, насколько привлекательным он выглядит. Строго соблюдайте эту рекомендацию в течение 6 месяцев в году, пока та или иная акция не восстановит свое движение после сильного импульса (не придет в норму).

За 3 недели до появления данной модели цены двигались вверх, что являлось реакцией на отскок дохлой кошки. В июне, в течение всего месяца они двигались в горизонтальном направлении вдоль верхнего уровня диапазона, после чего замедлили свое движение. Именно в это время цены выросли выше максимума данного паттерна (см. точка А).

Не считается, что цена пробивает верхний или нижний уровень данной формации до тех пор, пока цена закрытия не выйдет за ее пределы, как, например, в случае с точкой А. Это не пробой вверх, потому что цена закрылась на уровне 33 7/8, ниже уровня максимума, который составляет 34 1/4. Два дня спустя, цена вышла за уровень максимума данной формации, но цена закрытия также была ниже максимума.

Тем не менее, посмотрите, что происходит дальше, когда в середине июля цены начинают падать. Они опускаются ниже минимума данной формации и даже закрываются ниже него. Цена падает ниже 30 3/8, и цена закрытия в самой низкой точке достигает значения 29 7/8. То есть, всего на пятьдесят центов ниже минимума, но этого достаточно, чтобы сигнализировать пробой нижней трендовой линии. Спустя неделю, после пробития уровня минимума данной формации, цена выстреливает на 33, и продолжается восходящее движение, хоть и в медленном темпе.

Рисунок 1.3 представляет то, что называется ложным пробоем, движение которого составляет всего 5%. Цена пробивает уровень, но не в состоянии продолжать двигаться в направлении пробоя более чем на 5% и возобновляет восходящее движение. Также верна и обратная ситуация для ложного пробоя верхнего уровня формации: цена движется вверх менее чем на 5% и разворачивается, возобновляя нисходящее движение.

Статистика

Таблица 1.2 показывает общую статистику, которую можно разделить на два вида: ложные пробои верхней и нижней линии тренда. Поскольку в моей обычной базе данных, основанной на 500 акциях, собранной в течение 5 лет, расширяющихся оснований не так уж и много, я нашел базу данных, которую я могу использовать ежедневно. На протяжении 3 лет она охватывает около 300 акций и начинается с момента окончания предыдущей базы данных, так что дублирование данных отсутствует. Стоит отметить, что за последние 3 года (900 лет ценовых котировок с дневными таймфреймами) я обнаружил больше таких формаций (42 по сравнению с 35), чем за предыдущие 5 лет (2500 лет ценовых котировок с дневными таймфреймами).

Расширяющиеся основания с пробоями верхней линии тренда являются моделью разворотов преобладающего тренда, в то время как расширяющиеся основания с пробоями нижней линии тренда являются моделью консолидации. Это наблюдение является верным при условии, что данная модель образуется на фоне нисходящего тренда. В этих условиях пробой вверх будет являться разворотом, а пробой вниз – консолидацией.

Частота ложных пробоев очень низкая: 2% и 6% для каждого из двух видов. Я думаю, причина этого явления заключается в том, что в самом широком месте эта расширяющаяся формация представляет собой сильный тренд, по мере того как цены движутся от одной трендовой линии формации к другой. После старта такого импульса движение, скорее всего, продолжится, а не прекратится, поэтому, вероятно, происходит ложный пробой (с движением в пределах 5%). Как говорится, тренд в движении склонен оставаться в движении.

Средний подъем и падение составляет 25% для пробоев верхней линии и 27% для пробоев нижней линии. Обе статистических показателя являются нестандартными. Обычно пробой вверх для хороших бычьих формаций дает движение в 40% или около того. Однако пробой вниз дает движение на 27%, что значительно выше обычной нормы для медвежьих образований (20%). Эти цифры показывают, что расширяющееся основание является преимущественно медвежьим паттерном, в результате которого можно получить незначительную прибыль при движении вверх или хорошую прибыль при движении вниз.

Работая с данным паттерном, можно получить следующие наиболее вероятные цифры прибыли: до 10% при пробоях верхней линии тренда и от 15% до 20% при пробоях нижней линии тренда. Рисунок 1.4 показывает результаты частотного распределения прибылей и убытков. Я называю самые высокие столбцы наиболее вероятными для получения прибыли или убытка, потому что они имеют самую высокую частоту (большинство образований в данном процентном диапазоне). Это тот возврат от инвестиций, с которым инвестор, вероятно, столкнется чаще всего.

Цифра выглядит довольно нерегулярно, формируя два пика: один от 10% до 25% и второй от 35% и выше. Возможной причиной может являться малый размер выборки, ведь между 10 категориями разделились только 45 + 32 паттерна, следовательно, оперировать такими результатами нужно с определенной долей скептицизма.

В разделе «Тактика торговли» я объясняю данные правила оценки, но она включают в себя вычисления высоты паттерна и сложения или вычитания его из цены пробоя. Результат дает целевую цену, к которой будут двигаться акции. Для пробоев верхней трендовой линии цены достигают лишь 59% от намеченной цели в успешно сформировавшихся паттернах, в то время как для пробоев нижней трендовой линии результативность намного лучше и составляет 70% от намеченной цели. Тем не менее, оба эти значения немного меньше 80% от целевого ориентира (я считаю, в надежных формациях цена должна достигать как минимум этого значения целевого ориентира).

Средняя длина паттерна удивительно сжата для обоих типов пробоев: около 2 месяцев. Это средняя цифра, фактически же длина может варьировать. В отношении расширяющихся паттернов можно точно сказать одно: для их формирования требуется время. Колебательные движения от одной трендовой линии паттерна к другой не происходят сию минуту.

Анализируя расширяющиеся паттерны, я заметил удивительный парадокс: частичное повышение или понижение. Рисунок 1.1 показывает хороший тому пример. Цена начинает двигаться вниз к противоположной трендовой линии, затем разворачивается и пробивает верхнюю трендовую линию. После частичного роста происходит пробой вниз, его частота составляет 67%, то есть в двух из трех случаев. Частичное понижение происходит еще чаще, в 80% таких паттернов, демонстрируя частичное нисходящее движение, а затем пробой верхней трендовой линии. Так что если вы видите частичное повышение или понижение в паттерне расширяющиеся основания, вы можете воспользоваться моментом и прыгнуть в рынок с тем расчетом, что за ним будет следовать пробой.

Некоторые говорят, что, когда в расширяющейся формации пробивается верхняя линия тренда (обычно бычий сценарий), то конечная цель будет невысокой. Они считают, что, как только рынок достигнет ее, он сделает длительное нисходящее движение.

Я протестировал вышесказанное и обнаружил, что это утверждение в принципе неверно. Только 48% всех паттернов демонстрируют выраженный максимум (разворот тренда) в течение 3 месяцев от точки пробоя. Я полагаю, что по истечению 3 месяцев компания перейдет в другой финансовый квартал, и за любой спад в нем, вероятно, будет отвечать уже другая динамика.

Таблица 1.3 показывает статистику пробоев формации расширяющегося основания. В 45 формациях имел место пробой верхней линии тренда, и в 32 – нижней линии. После того как паттерн сформировался, прорыв происходит фактически примерно спустя месяц. Как уже говорилось, я считаю, что прорыв состоялся, когда цена пробивает одну из линий тренда (и закрывается за пределами диапазона паттерна) или движется дальше вдоль линии тренда неопределенное количество времени. После того как произошел пробой, паттернам, в которых имеет место пробой верхней линии тренда, необходимо 4 месяца для достижения своего конечного максимума, а паттернам, в которых имеет место пробой нижней линии тренда, необходимо 3 месяца для достижения своего конечного минимума.

Где в годовом ценовом диапазоне происходят пробои? Чтобы найти ответ, я разделил годовой диапазон цен на трети и отсортировал каждый паттерн в соответствующий диапазон. Паттерны с пробоем верхней линии тренда чаще всего появляются в центре или нижней трети ценового диапазона, предполагая, что самому графическому паттерну свойственно находиться в низком ценовом диапазоне. Это явление имеет смысл, поскольку потребность расширяющегося основания заключается в том, что цены имеют тенденцию к понижению до начала формирования паттерна. Поскольку точка пробоя находится в верхней части формации, то иногда точка пробоя находится в центральной трети годового ценового диапазона. Для пробоев нижней трендовой линии точка пробоя, как правило, находится в нижней трети годового ценового диапазона.

Отображение производительности графических моделей в течение того же ценового диапазона показывает, что паттерны с пробоями вверх разделены поровну: наиболее прибыльными являются нижняя и верхняя трети годового ценового диапазона (их доходность составляет в среднем 26%). Для паттернов с пробоями вниз самое высокое нисходящее движение имеет нижняя треть их годового ценового диапазона (в среднем 30%). Этот процент сокращается в тех паттернах, которые расположены в верхней трети ценового диапазона, показывая наихудшую доходность на уровне 22%.

Таблица 1.4 показывает последнюю группу статистики – все паттерны с разбивкой по чередующимся касаниям трендовых линий. Это не аналогично необходимости наличия двух небольших максимумов и двух небольших минимумов в каждом из паттернов расширяющиеся основания. Два небольших максимума, например, могут происходить без полного снижения цены в противоположную сторону. Я посчитал количество чередующихся касаний для каждой формации, чтобы увидеть, имеется ли образец, наглядно показывающий зависимость между количеством касаний и точкой пробоя. Как видно из таблицы 1.4, паттерны, состоящие из четырех чередующихся касаний, наиболее чаще демонстрируют пробой (каждый 13-ый). Однако в паттернах с пробоями вверх обычно варьирует от трех до пяти чередующихся касаний.

Что это значит? Если вы обнаружили на графике расширяющиеся основания, и подумываете о покупке, вы можете попробовать подсчитать количество чередующихся касаний. Если данная акция имеет четыре касания, то пробой, вероятнее всего, произойдет на следующем пересечении ценой уровня данной формации. Таблица показывает, что после четырех чередующихся касаний вероятность пробоя верхней линии тренда составляет 52%, а пробоя нижней линии тренда – 57% (какой стороны цена коснется в первую очередь, в ту сторону и произойдет пробой: если первое касание будет о верхнюю линию, то после четырех касаний, вероятнее всего, будет пробой вверх).

Для подсчета количества касаний обратитесь к рисунку 1.1, на котором они обозначены. Я не считаю касанием начальную точку входа. Точка входа на рисунке находится на нижней части паттерна возле значения 23%. Цены движутся вверх, затем разворачиваются. Это первая точка касания. После этого цены опускаются до противоположной трендовой линии, делая следующее касание. На четвертом касании видно, что цены касаются нижней линии тренда дважды. Между двумя касаниями присутствует небольшой максимум, но, поскольку цены не касаются верхней линии тренда и даже не доходят до нее, это не считается следующим касанием.

Тактики торговли

Таблица 1.5 показывает тактики торговли для паттерна расширяющиеся основания. Первая тактика поможет вам определить, сколько денег вы, вероятнее всего, заработаете. Правило измерения помогает сделать прогноз. Вычтите из самого высокого максимума самый низкий минимум в паттерне и получите высоту формации. Затем добавьте это значение для самого высокого максимума – это будет целевой уровень для пробоев верхней линии тренда, для определения целевого уровня для пробоев нижней линии тренда от самого низкого минимума следует вычесть высоту формации.

Рисунок 1.5 четко демонстрирует вычисление. Точка А показывает самый высокий максимум в графической модели на уровне 14 1/8. Самым низким минимумом является точка В на уровне 12. Высота формации представляет собой разницу между ними (2 1/8). Добавив это значение к максимуму, мы получим ценовой ориентир для прибыли при пробое вверх. Это будет уровень 16 1/4. Ценовой же ориентир для прибыли при пробое вниз вычисляется путем вычитания высоты формации от самого низкого минимума (то есть, 12 – 2 1/8 = 9 7/8). На рисунке 1.5 видно, что цена редко когда достигает цели при пробое вниз. Для пробоев вниз цены достигают 70% от намеченного ориентира, а для пробоев вверх – всего лишь 59% от намеченного ориентира. Оба значения являются немногим менее 80% (я считаю, в надежных формациях цена должна достигать как минимум этого значения целевого ориентира).

После того, как вы обнаружили расширяющееся основание с двумя небольшими максимумами и двумя небольшими минимумами, вы можете планировать торговлю на нем. Когда цена отскакивает от нижней трендовой линии, покупайте акции. Когда она разворачивается вниз, продавайте. После частичного подъема может произойти нисходящее движение, или же цены могут дойти до противоположной стороны и коснуться верхней трендовой линии, а затем развернуться вниз. Помните, в данном паттерне возможен пробой вверх, поэтому не открывайте короткой позиции слишком рано или же зафиксируйте свою прибыль по короткой позиции.

В восходящем ценовом тренде разместите ордер стоп-лосс на 1/8 ниже небольшого минимума. Если рынок развернется назад и пробьет нижнюю линию, ваши потери будут незначительными. По мере подъема цены к противоположной стороне паттерна переместите вверх стоп-лосс к уровню 1/8 ниже предыдущего небольшого минимума. Небольшой минимум может выступать в качестве точки поддержки, следовательно, вы всегда будете иметь хорошую возможность зайти в рынок на отбитии цены от уровня поддержки.

Тактика торговли для пробоев нижней трендовой линии аналогична. Открывайте короткую позицию, когда цена касается верхней трендовой линии и начинает нисходящее движение. Установите стоп-лосс на 1/8 выше самого высокого максимума в паттерне, затем ожидайте снижения цены. Если удача будет на вашей стороне, и рынок пойдет вниз, передвиньте свой стоп-лосс ниже, на 1/8 выше предыдущего небольшого максимума. Если рынок отобразит частичный подъем или падение, используйте это как возможность войти в рынок. Это является надежным сигналом пробоя. Для частичных подъемов, сигнал истинный в 67% случаев, а для частичного понижения он истинный в 80% случаев. Воспользуйтесь этим, но убедитесь, что вы разместили стоп-лосс на 1/8 за ближайшей точкой сопротивления, на случай если торговля пойдет против вас.

После того, как цена пробьет паттерн расширяющихся оснований, рассмотреть вопрос о продаже, если цена приближается к цели. Нет никакой гарантии, что цена пробьет или превысит значение тейк-профит, так что будьте готовы закрыть позицию вручную, особенно если между текущей ценой и целью присутствует уровень сопротивления. Рынок может достичь точки сопротивления и развернуться.

Примеры торговли

Сьюзен работает трейдером. Она не боится открывать короткие позиции, если имеется хорошая возможность получить прибыль, особенно если данная акция подкрепляется слабыми предпосылками в фундаментальном или техническом плане. Она ведет напряженную жизнь, но и порой зарабатывает неплохие деньги. Увидев расширяющееся основание, показанное на рисунке 1.5, она начала свой анализ. В начале ноября 1991 года акция достигла максимума 37 3/8, и с тех пор начался нисходящий тренд. Теперь, с самого начала формирования торговли, у значения 14, она задалась вопросом, до каких пор может продолжиться нисходящее движение. Она отобразила две ограничивающие паттерн линии тренда и подсчитала количество чередующихся касаний (на рисунке 1.5, три касания помечены числами, а четвертым касанием является точка А).

Так как большинство расширяющихся формаций имеют тенденцию быть пробитыми после четырех чередующихся касаний, и поскольку цена находилась в верхней части формации и двигалась вниз, она полагала, что акция, по идее, должна пробить нижнюю линию тренда. Следуя своим мыслям, она открыла короткую позицию по цене 13 7/8. Это, конечно, была азартная игра, но Сьюзен имела хороший шанс. В любом случае, она сразу поставила стоп-лосс на уровень 14,54, или на 1/8 выше максимума в точке А.

Сьюзен была вне себя от радости, когда увидела, что спустя 2 дня акция начала падать и достигла противоположной стороны паттерна, коснувшись нижней трендовой линии в точке B. Обычно ее торги не были такими простыми. Она решила защитить свою прибыль и переместила стоп-лосс вниз до ближайшего небольшого максимума, показанного в точке С, на 13 ¾, или 1/8 выше максимума. После этого она выжидала.

Акция отбилась от нижней трендовой линии вместо пробоя, на который она надеялась. Она решила набраться терпения и понаблюдать, что акция будет делать дальше. Установив стоп-лосс на уровень безубыточности, она чувствовала себя защищенной и полагалась на разрешении торговли.

Акция отскочила от уровня поддержки 12 1/8 и сделала частичный подъем и, не дойдя до уровня сопротивления, развернулась вниз. Через два дня после подъема она решительно подумала, что после следующего касания нижней трендовой линии акция пробьет ее и продолжит нисходящее движение. Она удвоила ставки на акции, открыв дополнительную короткую позицию по цене 12 3/4. Она ошиблась. Акции продолжили нисходящее движение еще в течение 1 дня и снова начали движение вверх. Сьюзен переместила стоп-лосс, включив в него стопы дополнительной позиции, но сохранила его на том же уровне (13 3/4). И снова выжидала. Акция медленно поднялась в цене и достигла небольшого максимума на уровне 13 3/8, прежде чем направиться вниз. На этот раз снижение было достаточно быстрым, чтобы пробить зону сопротивления у нижней линии тренда.

Когда акция опустилась ниже точки В, Сьюзен опустила стоп-лосс на 1/8 выше этой точки, или на 12 1/8. Потом она посмотрела на правило измерения тейк-профит, рассчитала цель на уровень 9 7/8 и стала выжидать, чтобы акция действительно достигла этой точки. Для безопасности она решила, что закроет позицию, если акция достигнет значения 10 1/8, т.е. на 1/8 выше общего уровня поддержки 10 (целое число, как правило, является сильным уровнем поддержки).

Когда акция упала до уровня 10 3/8 на больших объемах, Сьюзен поинтересовалась, будет ли в течение этого дня разворот фигуры. Согласно имеющимся данным было трудно определить, развернется ли цена или нет. Она решила выждать достижения акции своей первоначальной цели. Спустя два дня цена выросла, и ее позиции были закрыты на уровне 12 1/8. Сьюзен заработала не так много денег (около 9% на протяжении месяца), но зато приобрела опыт.

Библиотека трейдера

Рекомендуемые вебинары

Графический анализ ценовых графиков

Фигуры разворота тенденции

Модели разворота тенденции (reversal patterns) – это образующиеся на графиках модели, которые при выполнении определенных условий могут предвосхищать смену существующего тренда на противоположный.

Некоторые положения, общие для всех ценовых моделей перелома:

  1. Предпосылкой для возникновения любой модели перелома является существование предшествующей тенденции.
  2. Первым сигналом грядущего перелома в существующей тенденции часто может быть прорыв важной линии тренда.
  3. Чем крупнее модель, тем значительнее будет последующее движение рынка.
  4. Окончанием формирования модели считается пробой ценой графической границы, характеризующей данную модель.

За время существования графического анализа был выявлен целый ряд графических разворотных моделей. Рассмотрим подробно только несколько основных:

  • однодневный и двухдневный разворот;
  • «голова и плечи» и перевернутая «голова и плечи»;
  • кратные (двойные, тройные и т.д.) вершины и основания;
  • неудавшийся размах;
  • расширяющаяся формация;
  • клин.

Однодневный разворот (reversal day)

День верхнего разворота (reversal high day) – это день, когда достигается новый максимум в ходе восходящей тенденции, а затем происходит разворот и рынок закрывается ниже цены открытия предыдущего дня. В свою очередь, день нижнего разворота (reversal low day) – это день, когда достигается новый минимум в ходе нисходящей тенденции, а затем происходит разворот и рынок закрывается выше цены открытия предыдущего дня. Если сигнал разворота возникает на значимом ценовом ориентире, то он имеет большую силу. Название «однодневный разворот» совсем не означает, что подобная формация значима только для дневных графиков. Он может возникать на графиках любой периодичности, но с увеличением периода, значимость этого сигнала возрастает.

Рис. Однодневный разворот, EURUSD_D.
Рисунок сделан при помощи торговой платформы BaFE

Двухдневный разворот

Иногда перелом происходит в течение двух дней (двух периодов). При восходящей тенденции ситуация развивается следующим образом. В течение дня цены растут и достигают нового максимума, при этом цена закрытия фиксируется на уровне, близком к значению максимальной цены дня. На следующий день торги открываются на этом же уровне, а к моменту закрытия цены падают до уровня минимальной цены предыдущего дня. При нисходящей тенденции, разумеется, все происходит с точностью до наоборот. Чем шире диапазон цен в эти два дня, тем большее значение приобретает перелом.

Рис. Двухдневный разворот, GBPUSD_D.
Рисунок сделан при помощи торговой платформы BaFE

Рис. Двухдневный разворот, GBPUSD_D.
Рисунок сделан при помощи торговой платформы BaFE

«Голова и плечи».

«Голова и плечи» (head and shoulders) – одна из самых известных графических моделей, формирующихся в конечной фазе восходящей тенденции. Формация «голова и плечи» представляет собой конфигурацию из трех вершин, средняя из которых (голова) выше двух других – предшествующей (левое плечо) и последующей (правое плечо). Для всех вершин существует общая линия поддержки, называемая линией шеи (neckline), которая после пробоя может стать значимой линией сопротивления. Линия шеи обычно проходит почти горизонтально или немного откланяется в направлении основного тренда.

Иногда у этой фигуры бывает больше двух плеч. Вместе с тем, рынок часто демонстрирует определенную склонность к симметрии: если имели место два левых плеча, то в дальнейшем могут образоваться и два правых. Правое плечо стремится повторить форму левого плеча. При формировании правого плеча рост цен часто заканчивается в районе линии, проведенной от вершины левого плеча и параллельной линии шеи.

Рис. Графическая модель «Голова и плечи», CHFJPY_1h.
Рисунок сделан при помощи торговой платформы BaFE

Одной из самых распространенных ошибок начинающих трейдеров является принятие торговых решений на основании данной формации до того, как она окончательно сформируется. «Голова и плечи» считается завершенной, только после того как рынок один или несколько дней закроется ниже линии шеи. Простого прокола этой линии минимальными или максимальными дневными ценами недостаточно. После пробития линии шеи ближайшая цель для дальнейшего ценового движения равна высоте головы – Н. Цель отсчитывается от линии шеи в точке пробоя.

Довольно часто возможен откат цен к линии шеи и её тестирование с обратной стороны. В этом случае линия шеи выполняет роль линии сопротивления и предоставляет хорошую возможность для открытия позиций в направлении пробоя. Однако отката может и не быть, и после пробоя цены сразу двинутся к своей цели.

Длительность формирования фигуры «голова и плечи» колеблется от нескольких недель до нескольких месяцев (на более мелких масштабах фигура формируются за менее длительные периоды времени). Чем дольше формируется модель, и чем больше ее размах, тем выше её значимость.

Аналогичным образом перевернутая «голова и плечи» (inverse head and shoulders) представляет собой конфигурацию из трех впадин, причем средняя впадина ниже соседних. Линия шеи обычно проходит почти горизонтально или немного отклоняется в направлении основного тренда. Эта фигура сигнализирует о развороте предшествующего медвежьего тренда.

Кратные вершины и основания.

Тройные вершины (triple tops) и тройные основания (triple bottoms). Модель тройная вершина или основание встречается значительно реже, чем «голова и плечи», и является всего лишь ее разновидностью. Главное отличие состоит в том, что все три пика (или три спада) у тройной вершины или основания находятся почти на одном уровне.

Модель не считается завершенной до того момента, пока уровень поддержки, проходящий через два предыдущих минимума, не оказывается прорванным. Соответственно у модели «тройное основание» цены закрытия должны прорвать уровень сопротивления, проходящий через два предшествующих пика. Только тогда модель завершена (в качестве альтернативной стратегии сигналом перелома тенденции можно считать прорыв уровня ближайшего пика или спада).

Способ определения ценовых ориентиров аналогичен тому, что применялся для модели «голова и плечи». Он основан на высоте модели. Минимальное расстояние, которое проходят цены от точки прорыва, обычно равно высоте модели. После того как произошел прорыв, цены в процессе возвратного хода часто достигают уровня этого прорыва.

Рис. Кратные вершины, USDJPY_D.
Рисунок сделан при помощи торговой платформы BaFE

Двойные вершины (double tops) и двойные основания (double bottoms) являются одними из самых распространенных моделей разворота тенденции.

Общие характеристики модели двойная вершина совпадают с характеристиками моделей «голова и плечи» и тройная вершина, за одним лишь исключением: у этой модели не три пика, а два. Способ определения ценовых ориентиров абсолютно аналогичен тому, что мы рассмотрели выше.

При восходящей тенденции цены сначала устанавливают новый максимум, затем наступает промежуточный спад. В ходе следующего подъема ценам не удается преодолеть уровень предыдущего пика по значениям на момент закрытия, и они начинают падать. В результате мы имеем потенциальную модель двойная вершина. Почему «потенциальную»? Да потому что, как и в случае со всеми моделями перелома, перелом не является завершенным до тех пор, пока цены закрытия не пересекут уровень поддержки. И пока этого не произошло, говорить о переломе тенденции рано. Это может быть просто горизонтальная фаза консолидации, после которой прежняя тенденция вновь продолжит свое развитие.

В идеале эта модель вершины должна иметь два явно очерченных пика, находящихся приблизительно на одном и том же уровне. Решительный прорыв ценами закрытия минимума позволяет говорить о завершении модели и, следовательно, о переломе тенденции в сторону понижения. Не исключен возвратный ход цен к уровню прорыва, после которого развитие нисходящей тенденции продолжится.

Способ измерения двойной вершины основан на ее высоте. Это расстояние откладывается вниз от пробитого уровня. Способы измерения для моделей основания абсолютно аналогичны, только высота модели откладывается в противоположном направлении.

Между временем формирования модели и ее значимостью существует сильная корреляция. Большую предсказательную ценность и надежность имеют вершины и основания, сформированные в период от нескольких недель до нескольких месяцев. В то же время не стоит пренебрегать моделями, которые образовались в более короткие сроки.

Рис. Графическая модель «Двойная вершина», EURUSD_D.
Рисунок сделан при помощи торговой платформы BaFE

Рис. Графическая модель «Двойное основание», EURUSD_D.
Рисунок сделан при помощи торговой платформы BaFE

Неудавшийся размах

Модель «неудавшийся размах» (failure swing) образуется при неподтверждении рынком ранее достигнутых ценовых уровней. Данную модель можно получить из модели «голова и плечи», обрезав у последней левое плечо. Или из модели «двойная вершина», опустив ее правое плечо ниже левого.

Формируется подобная фигура перед пробоем линии тренда, либо после пробоя линии тренда и последующего ее тестирования. При рассмотрении этой фигуры необходимо обращать внимание на расположение линии тренда и уровня поддержки, проведенного через минимум впадины между максимумом фигуры. При пробое границы фигуры вероятная цель движения равна высоте фигуры в максимальном размахе, отложенная в направлении пробоя. Все вышесказанное относится к подобной модели внизу рынка в зеркальном отображении.

Многие сильные движения начинаются именно с модели «неудавшийся размах».

Рис. Графическая модель «Неудавшийся размах», EURJPY_D.
Рисунок сделан при помощи торговой платформы BaFE

Рис. Графическая модель «Неудавшийся размах», GBPUSD_D.
Рисунок сделан при помощи торговой платформы BaFE

Расширяющаяся формация

Ее образуют три возрастающих пика, лежащие практически на одной возрастающей линии, в то время как основания находятся на пологой линии поддержки. Линии, ограничивающие фигуру, наклонены в одну сторону и в будущем не пересекаются. Очень часто подобная ситуация завершается пробоем пологой линии поддержки.

Если подобная конструкция появляется на дне рынка, то формирование модели происходит в зеркальном отображении, и пробой пологой линии сопротивления означает разворот тенденции, но уже вверх.

Если открыть некоторые из книг по техническому анализу, то под названием «расширяющаяся формация» подразумевается «расширяющийся треугольник». Во-первых, различны причины возникновения этих фигур. В то же время внешнее отличие состоит в том, что графические границы треугольника расходятся в разные стороны, а линии, ограничивающие расширяющуюся формацию, обе наклонены либо вверх (расширяющаяся формация на вершине), либо вниз (на дне), но под разными углами. Приведенный вариант разворота тенденции Эллиот называл «расширяющимся диагональным треугольником». Это ярко выраженная иллюстрация ослабевания силы «быков» (при формировании модели на вершине) или «медведей» (на дне рынка).

На часовых графиках такие конструкции встречаются довольно часто.

Рис. Графическая модель «Расширяющаяся формация», USDJPY_6h.
Рисунок сделан при помощи торговой платформы BaFE

Клин является одной из разновидностей треугольника, у которого сходящиеся линии поддержки и сопротивления имеют наклон в одну сторону. Обычно время формирования клина находится в пределах от нескольких недель до нескольких месяцев.

В зависимости от наклона различают восходящий и нисходящий клинья. Следует отметить, что клинья, формирующиеся в направлении тренда, можно отнести к числу значимых разворотных моделей. Например, восходящий клин на бычьем тренде указывает на то, что покупатели, сами того не подозревая, движутся в зону постоянно растущего сопротивления. На подходе к вершине каждое новое восходящее движение становится меньше предыдущего. В конце концов, подъемы становятся настолько незначительными, что их можно сравнить с ложными прорывами в зону, в которой наблюдается сильное давление со стороны продавцов. Наряду с этим, многие трейдеры передвигают свои ордера стоп-лосс вверх под каждое новое основание, но поскольку они расположены очень близко друг к другу, под линией поддержки происходит значительная концентрация этих ордеров. Возникает опасная ситуация, при которой даже незначительный пробой линии поддержки может вызвать активизацию первых ордеров стоп-лосс, что приведет к дальнейшему самоусиливающемуся снижению цен, подкрепляемому принудительным исполнением следующих ордеров. Аналогично нисходящие клинья на медвежьем тренде могут предвосхищать разворот цены вверх.

Клинья не дают надежных ценовых ориентиров, хотя рынок обычно пытается вернуться к началу клина.

Рис. Графическая модель «Нисходящий клин», USDJPY_D.
Рисунок сделан при помощи торговой платформы BaFE

Рис. Графическая модель «Восходящий клин», EURJPY_D.
Рисунок сделан при помощи торговой платформы BaFE

Формации форекс. Расширяющаяся формация — паттерн, который учит не расслабляться. Корнелиус Лука о расширяющихся «треугольниках»

Стрелочные индикаторы являются наиболее простыми в применении инструментами теханализа, по сигналам которых могут зарабатывать даже люди, ничего не понимающие в рыночной аналитике. Им всего лишь нужно вовремя открывать позицию в направлении, которое будет указано сгенерированным сигналом. Рассматриваемый в этой статье индикатор Accurate Signals является именно таким – максимально простым и довольно прибыльным.

Автор его алгоритма не раскрывает принципа, по которому Accurate Signals выполняет анализ динамики котировок. Самостоятельно разобраться в этом также не получится, поскольку индикатор предоставляется в скомпилированном виде. Поэтому проанализируем эффективность его работы на реальных исторических данных.

Настроечные параметры

На результаты работы оказывает влияние всего одна входная переменная – Nbars, задающая длину временного интервала, цены которого будут использоваться в расчетном алгоритме. Чем меньше значение этого параметра, тем чаще будут генерироваться торговые сигналы и тем ниже будет их достоверность. Остальные два параметра задают режим оповещения:

  • UseSound – звуком;
  • UseAlert – сообщением.

Анализ работы индикатора Accurate Signals

Его сигналами являются стрелки:

  • красная – означает продажу;
  • синяя – означает покупку.

Совершать соответствующую сделку следует как можно быстрее после закрытия сигнальной свечи.

Дополнительно слева сверху выводится статистика по работе индикатора:

  • точность (Accuracy) – относительное количество прибыльных сделок;
  • прибыльность (Points) – абсолютное количество пунктов, по которым был начислен доход.

При этом предполагается, что у трейдера постоянно имеется открытая позиция, которая переворачивается при появлении противоположного сигнала. Следует отметить, что данная стратегия нерациональна для реального применения, поскольку использовать, по крайней, СтопЛосс для ограничения убытков всегда обязательно. Но дальнейший анализ будет выполнен по рекомендуемой автором индикатора Accurate Signals стратегии.

Также важно заметить, что перерисовка у индикатора, вероятнее всего, отсутствует, поскольку процент прибыльных сделок практически никогда не превышает 90%, а иногда даже опускается ниже 50%. Не была замечена перерисовка и при наблюдении за работой Accurate Signals в реальном времени. Однако был замечен другой недостаток – часть сигналов пропадала при:

  • переходе на иной таймфрейм, а затем возврате на первоначальный таймфрейм;
  • изменении параметра Nbars, а затем возврате его первоначального значения.

Данный факт следует учитывать при анализе и торговле.

Анализ точности Accurate Signals

По умолчанию значение Nbars равно 1000. Точность сигналов при этом составила:

  • 89% на M1;
  • 83% на M5;
  • 83% на M15;
  • 75% на M30;
  • 83% на H1;
  • 88% на H4;
  • 82% на D1.

Уменьшение Nbars до 100 приводит к следующему изменению точности сигналов:

  • 83% на M1;
  • 75% на M5;
  • 75% на M15;
  • 80% на M30;
  • 75% на H1;
  • 75% на H4;
  • 66% на D1.

А если задать Nbars равным 10, то точность сигналов станет:

  • нет сигналов на M1;
  • 50% на M5;
  • 66% на M15;
  • 50% на M30;
  • 66% на H1;
  • нет сигналов на H4;
  • 66% на D1.

Таким образом, с уменьшением значения Nbars точность сигналов в общем случае падает. При этом точность сигналов при одинаковом значении Nbars изменяется на разных таймфреймах не более чем на 20%.

Кроме того, Accurate Signals прекрасно подходит для скальпинга, особенно при Nbars равном 1000 (точность сигналов на ТФ от M1 до M15 составляет порядка 80%).

А теперь сделаем анализ участка с сигналами индикатора Accurate Signals с входными параметрами по умолчанию по рекомендуемой стратегии (при появлении противоположного сигнала позиция переворачивается). Динамика сделок будет отмечена отрезками, соединяющими начало и конец сделки, цвет которых будет указывать прибыльная она (розовый) или убыточна (желтый)

На рис. 1 приведен участок графика, на котором не наблюдается какой-либо выраженный тренд, но волатильность довольно высокая. При этом параметр Accuracy составил 91%. Из 11-ти сигналов прибыльными оказались 10. Таким образом, реальная точность индикатора на данном участке составила 90,9%, что точно согласуется с расчетными сведениями. При этом сделка по ложному сигналу принесла незначительный убыток.

На рис. 2 показа участок графика с нисходящим трендом, на котором были сгенерированы 6 торговых сигналов. Из них убыточной оказалась 1, поэтому реальная точность сигналов на данном участке составила. 83,3%. При этом убыток от ложного сигнала практически полностью поглотил прибыль от 5-ти истинных сигналов.

На рис. 3 изображен участок графика с флетом низкой волатильности. На нем Accurate Signals сгенерировал 4 сигнала, из которых все оказались прибыльными. Поэтому точность сигналов на этом участке составила 100%.

Представленные примеры продемонстрировали, что индикатор Accurate Signals целесообразно применять во время флета или высоковолатильного боковика, а во время тренда от торговли лучше воздержаться. Поэтому можно посоветовать торговать по сигналам Accurate Signals:

  • на флете (идентифицировать его фильтрами флета);
  • на коррекционных трендовых откатах (определять их на старшем таймфрейме, а торговать на младшем);
  • в периоды, когда европейская и американская торговые сессии неактивны.

Фигура является необычной разновидностью , но относится к и наблюдается довольно редко. По сути это перевернутый треугольник, т.к. линии тренда расходятся друг от друга в сторону увеличения (в то время как обычный треугольник имеет сходящиеся границы в одну точку).

Интерпретация объема здесь также отличается – объем торгов увеличивается по мере усиления размаха цен. Это может свидетельствовать о том, что рынок становится стихийным и бесконтрольным, а трейдеры принимая торговые решения, больше руководствуются эмоциями, нежели здравым смыслом.

Для более точного определения эмоциональной накаленности рынка рекомендуется проанализировать , который показывает моменты паники либо расслабленности биржевой толпы, и тогда трейдер сможет сделать более качественные выводы о сложившейся ситуации на рынке. Расширяющаяся формация говорит об очень высокой динамичности на рынке со стороны толпы, поэтому возникает чаще всего в конце растущего тренда или на пике тенденции. Таким образом, данная фигура является медвежьей.

Ложные сигналы

Есть классическое определение как серии повышающихся пиков. Расширяющаяся формация очень похожа на обычное продолжение восходящей тенденции не только по форме, но и по объему торгов (он увеличивается с каждым новым пиком).

В момент формирования на графике фигуры расширяющаяся формация трейдер легко может быть сбит с толку, т.к. появляется риск возникновения ряда ложных сигналов, что сильно снижает качество работы трейдера.

Чтобы избежать неверных сигналов, необходимо обратить внимание на скорость и размах новых пиков – расширяющая формация как бы затормаживает восходящее движение, в то время как растущий тренд двигается более уверенными темпами.

Завершение модели

Расширяющаяся формация считается завершенной в момент прорыва вниз нижней границы модели (точка 6). После этого можно ожидать возвратный ход примерно в половину предыдущего движения (точка 7). Дальше медвежий тренд окончательно захватывает рынок, и цены снижаются.

Еще реже указанная фигура встречается на дне рынка, свидетельствуя о скорой смене медвежьего настроения и предвещая рынок быков. Усиление волатильности на дне нисходящего тренда может означать повышенную нервозность, не редко встречающуюся в переломные моменты.

Это одна из наименее изученных фигур технического анализа. То, что написано о расширяющемся «треугольнике» у большинства классиков, с полной ответственностью можно назвать:

  • путаницей, которая логически следует из предыдущих ошибочных утверждений;
  • очень часто — попытками задним числом подогнать события под определение сильных и слабых сигналов при пробитии уровней, а не представление практических рекомендаций по открытию и закрытию сделок;
  • скорее «пособием по проигрышу» депозитов, нежели полезными и ценными советами, в которых так нуждаются трейдеры рынка Форекс.

В чем суть неразрешенной классиками теханализа проблемы расширяющихся «треугольников»?

В предыдущих главах мы узнали, что ВСЕ классики технического анализа признают факт пробития «треугольника» по тренду сильным сигналом. Рассмотрим еще раз уже знакомые нам графики и схемы.

Александр Элдер для подтверждения своих выводов в качестве примера приводит реальный график:

Рис. 1. График у Александра Элдера

Джон Дж. Мэрфи рассматривает, например, такую схему:

Рис. 2. «Треугольник» у Джон Дж. Мэрфи

Корнелиус Лука на одной из схем определяет, что ценовой ориентир «расположен на уровне 101.00, или на 300 пипсов ниже точки прорыва 104.00».

Рис. 3. Типичный медвежий восходящий «треугольник» у Корнелиуса Луки Рис. 4. Нисходящий «треугольник» в рамках нисходящего тренда как сильный сигнал (+++) у Эрика Наймана Рис. 5. Симметричный «треугольник» у Эрика Наймана

Напомним, что все сигналы в точке А считает:

  • сильным сигналом (+++);
  • хорошей позицией для открытия сделки в направлении пробития уровня после прохождения точки А.

И вот график, на который опирается в своих рассуждениях Д. Швагер:

Рис. 6. Симметричный «треугольник» у Д. Швагера

Все эти рисунки классиков теханализа Форекса о так называемых «сильных сигналах» могут превратиться в ложные пробития уровней, как только валюта попадает в расширяющийся «треугольник».

Суть этой модели в том, что:

  • каждая последующая вершина выше предыдущей;
  • каждый последующий локальный минимум ниже предыдущего.

Джон Дж. Мэрфи о расширяющихся «треугольниках»

В качестве примера Джон Дж. Мэрфи рассматривает «расширяющуюся вершину» как наиболее распространенный вид модели расширяющегося «треугольника».

На рис. 7 показаны три последовательно повышающихся пика (точки 1, 3 и 5) и два спада (точки 2 и 4). Причем второй минимум (4), находится ниже первого (2).

Рис. 7. Схематическое изображение «расширяющейся вершины»
Рис. 9. «Треугольник» типа «расширяющаяся вершина» у Джона Дж. Мэрфи

Среди прочих фигур технического анализа «расширяющаяся вершина» встречается относительно редко. Обычно она знаменует перелом основной тенденции роста.

Однако же, анализируя графики, на который возникают такие паттерны, трейдеры сталкиваются со старой проблемой — ложным пробитием уровней . Увы, Джон Дж. Мэрфи не смог решить ее, а лишь констатировал, что она существует. Мэрфи пишет:

«Во время формирования такой модели возникает ряд ложных сигналов, что чрезвычайно затрудняет работу трейдера. Эта модель также противоречит рассмотренной нами закономерности развития тенденции, при которой прорыв уровня предыдущего пика обычно указывает на возобновление восходящей тенденции, в то время как прорыв уровня предыдущего спада сигнализирует о начале или продолжении нисходящей тенденции. Трейдер, который использует прорывы вверх и вниз в качестве сигналов к действию, может столкнуться с целым рядом ложных сигналов».

Затем Джон Дж. Мэрфи пытается успокоить трейдеров:

«Расширяющаяся формация — относительно редкая модель, которая, если и возникает, то, как правило, в преддверии перелома основной восходящей тенденции, на вершине рынка. Она напоминает расширяющийся треугольник с тремя последовательно возрастающими верхними и двумя опускающимися нижними экстремумами. Расширение ценовых колебаний сопровождается постепенным увеличением торговой активности. Такая формация завершается при пересечении уровня второго спада, которое следует после достижения рынком третьего пика».

Александр Элдер о расширяющемся «треугольнике»

Александр Элдер написал о расширяющемся «треугольнике» коротко и недвусмысленно:

«Расширяющийся треугольник (Wideningor Expanding Triangle) образуется, когда цены дают последовательность возрастающих максимумов и падающих минимумов. Эта фигура говорит о том, что рынок становится истерически нестабильным, «быки» и «медведи» заметались. Битва между «быками» и «медведями» становится слишком горячей для того, чтобы восходящий тренд продолжился. Расширяющийся треугольник убивает восходящий тренд».

Корнелиус Лука о расширяющихся «треугольниках»

У Корнелиуса Луки совершенно иное мнение о расширяющихся треугольниках, чем у Александра Элдера. Он писал:

«Расширяющийся треугольник — весьма редкая модель, представляющая собой горизонтальное зеркальное отражение симметричного треугольника, при котором исходная тенденция упирается в вершину треугольника, а не в его основание. Объем следует той же зеркальной схеме и неуклонно нарастает по мере формирования модели. Имеются бычьи и медвежьи разновидности расширяющихся треугольников».

На рис. 10 показан бычий расширяющийся «треугольник». Его образуют расходящиеся линии поддержки АВ и сопротивления АС. Ценовой ориентир СD равен ширине ВС фигуры, отложенной от точки прорыва С.

Корнелиус Лука уточняет:

«По числовым данным этого примера (см. рис. 10 справа) ширина основания определяется как разность между 92.00 и 90.00 и равна 200 пипсам выше точки прорыва 92.00».

На следующем рисунке видно, что медвежий расширяющийся «треугольник» продолжает нисходящую тенденцию. Модель очерчивается расходящимися линиями поддержки АС и сопротивления АВ. Ценовой ориентир СD равен ширине основания ВС, отложенной от точки прорыва С.

Здесь ширина основания определяется как разность между 94.00 и 92.00 и равна 200 пипсам. Ценовой ориентир движения расположен на уровне 90.00, или на 200 пипсов ниже точки прорыва 92.00.

Рис. 11. Медвежий расширяющийся «треугольник» у Корнелиуса Луки

Эрик Найман о расширяющихся «треугольниках»

Расширяющиеся «треугольники» с пробоем уровня по тренду определяет как сигналы для открытия сделок средней силы (++). Им, по мнению Наймана, не помешает дополнительное подтверждение для совершения продаж (рис. 12) или покупок (рис. 13.).

Выводы Академии MasterForex-V о расширяющихся «треугольниках»

Из трудов классиков технического анализа можно увидеть, что:

  1. Любой «треугольник» может вначале выглядеть как симметричный, восходящий или нисходящий, а его пробитие по тренду признается как сильный сигнал для совершения сделки.
  2. Если события развиваются не по ожидаемому сценарию, этот «сильный сигнал» превращается в «ложное пробитие», а фигура — в расширяющийся «треугольник».

Рис. 14. Э. Найман рекомендует продавать после пробоя поддержки наклонного «треугольника»

И на примере расширяющегося «треугольника»:

Рис. 15. Точка открытия ордера sell после преодоления поддержки расширяющегося «треугольника»

Если первая фигура (рис. 14) может превратиться во вторую (рис. 15), то возникает закономерный вопрос: КАК Эрик Найман догадался, что первое пробитие предыдущего минимума (поддержки) ложное и что необходимо открываться лишь со второго пробития?

Другой вопрос: как совместить это второе пробитие с рекомендацией Эрика Наймана открывать сделку sell с абсолютно противоположным выводом Александра Элдера, что «расширяющийся треугольник убивает тренд»?

Корнелиус Лука приводит пример о запасе хода в 200% после прорыва расширяющегося «треугольника»:

Рис. 16. Запас хода после пробития расширяющегося «треугольника» у Корнелиуса Луки

Обратите внимание, что если бы в модели мы нарисовали уровень поддержки горизонтально, то Корнелиус Лука пропустил бы не одно пробитие при медвежьем тренде, а разу четыре. Откуда он заранее знал, что они ложные и надо открываться только на пятом пробое, ожидая запаса хода 200%?

Так кто прав: Александр Элдер или Корнелиус Лука и Эрик Найман? Главное, куда и где открывать свою сделку трейдеру, какой планировать запас хода и как его измерять?

Вопрос: что (какие критерии) отличает разворот тренда от расширяющегося «треугольника»? Зная ответ, вы не будете удивляться почему:

  • после сбитого стопа, поставленного за минимумом на восходящем тренде (или за максимумом на медвежьем тренде), валюта снова возвращается в обратную сторону, и трейдер снова видит минус на своем торговом терминале;
  • почему вместо стопов в торговой системе MasterForex-V применяется локк-замок.

Ноу-хау Masterforex-V по фигуре «расширяющийся треугольник».

1. Суть расширяющегося треугольника — это флет СТАРШЕГО таймфрема. Поэтому, чтобы понять, что происходит при таком флете, например, на графике на н1, нужно открыть торговый терминал на н4 или д1;

2. Обязательно смотри какой тренд на рынке и есть ли признаки для его смены (например, на рисунке Наймана, он медвежий);

3. Если расширяющийся треугольник не сменил тренд, основной сделкой на медвежьем тренде остается sell. А именно, нужно проверить, что расширяющий треугольник

  • не пробил НК (наклонный канал) МФ — нет никакого сигнала на buy на медвежьем тренде;
  • не произошло разворота индексов и союзников;
  • движение вверх не было поддержано объемами биржевого рынка;
  • цена отскочила от сильного уровня скопления ордеров на рынке — сигнал на sell совершенно в иной точке, чем у Эрика Наймана.

Переделаем все тот же паттерн Эрика Наймана и все станет на свои места:

Подсказки по торгам в режиме онлайн по расширяющемуся треугольнику на закрытом форуме Академии Masterforex-V.

Мы не употребляем термин «расширяющийся треугольник» заменив его более емким определением «расширяющийся флет». Обратите внимание, как по иному вы взгляните на график, видя, что расщиряющийся флет (с его многочисленными треугольниками), оказался

  • флетом между двумя сильными уровнями скопления ордеров («борьба быков и медведей» на рынке) — слева вверху на графике;
  • АО Зотик красноречиво показывал дивергенцию, а цена все приближалась и приближалась к бычьему НК МФ;
  • пробитие НК + ФЗР;
  • цели — уровни скопления ордеров ниже (крупные и вспомогательные)

Посмотрите, как цена «ходит» между уровнями скопления ордеров МФ и отталкивается от них.

Рис. 22. EURJPY
Рис. 23. GBPCHF
Рис. 24. GBPUSD

Скажите, вам легче понимать ЛЮБОЕ движение на рынке форекс, имея перед глазами такие уровни скопления ордеров? Накладывая на них «расширяющийся треугольник» и иные фигуры технического анализа трейдинга?

Расширяющаяся формация, как явствует уже из ее названия, выстраивается наоборот. На модели, приведенной на рис. 6.5 а, линии тренда расходятся, образуя модель, напоминающую расширяющийся треугольник.

Пример модели расширяющаяся вершина. Относительно редко встречающаяся модель перелома, которая обычно знаменует перелом основной тенденции роста.

Расширяющаяся формация — относительно редкая модель, которая, если и возникает, то, как правило, в преддверии перелома основной восходящей тенденции, на вершине рынка. Она напоминает расширяющийся треугольник с тремя последовательно возрастающими верхними и двумя опускающимися нижними экстремумами. Расширение ценовых колебаний сопровождается постепенным увеличением торговой активности. Такая формация завершается при пересечении уровня второго спада, которое следует после достижения рынком третьего пика.

Расширяющаяся формация является редким образованием, как правило, появляется на вершине рынка. Увеличение диапазона цен говорит о том, что силы, пытающиеся на фоне роста цены уменьшить курс, становятся все более агрессивными. Они еще не сделали свое черное дело, но активно расшатывают ситуацию. Таким образом, расширяющаяся формация является медвежьей моделью, предвестницей медвежьего рынка. Характерная для нее динамика объема: он увеличивается с увеличением размаха колебаний цен.

Братом расширяющейся формации, как вы позже увидите, является расширяющийся треугольник (expanding triangle), он тоже является фигурой разворота и отличается от формации тем, что его стороны могут иметь разный наклон. В случае расширяющегося треугольника по направлению тренда смотрит лишь одна линия: для растущего рынка — линия сопротивления, для падающего — линия поддержки.

В том случае, если бы линия поддержки была немного наклонена в ту же сторону, что и линия сопротивления, фигуру можно бы было с уверенностью назвать расширяющейся формацией.

Следующая фигура, которую мы рассмотрим — расширяющаяся формация. Для нее характерно увеличение размаха между двумя образующими линиями (поддержки и сопротивления), имеющими наклон в сторону предшествующего тренда: линии поддержки и сопротивления расширяющейся формации обе направлены вверх (под разными углами), в основании рынка — вниз.

Показатели объема в условиях формирования такой конфигурации также отличаются. В треугольных моделях других типов по мере уменьшения размаха ценовых колебаний объем сокращается. При появлении расширяющейся формации все происходит наоборот. Объем увеличивается вместе с увеличением размаха колебаний цен. Это свидетельствует о том, что рынок становится неконтролируемым; действия трейдеров подчиняются скорее эмоциям, чем здравому смыслу. Данная модель свидетельствует об очень высокой активности на рынке широкой публики, поэтому она часто появляется в конце заключительной фазы основной восходящей тенденции, то есть на вершине рынка. Таким образом, расширяющийся треугольник обычно является медвежьей моделью.

Расширяющаяся формация является редким образованием, как правило, появляется на вершине рынка. Увеличение диапазона цен говорит о том, что силы, пытающиеся на фоне роста цены уменьшить курс, становятся все более агрессивными. Они еще не сделали свое черное дело, но активно расшатывают ситуацию. Таким образом, расширяющаяся формация является медвежьей моделью, предвестницей медвежьего рынка. Характерная для нее динамика объема: он увеличивается с увеличением размаха колебаний цен.

В прошлый раз, в рамках изучения особенностей применения технического анализа для российских бумаг, мы говорили о магии на дневных графиках. В этой статье я расскажу вам о том, что бывает, если треугольник начинает строиться с «апекса», а не с «основания», выливаясь в паттерн «Расширяющаяся формация» . Как обычно, я не буду переписывать книжные мудрости, лучше мы сразу проведем сравнение теории с действительностью.

Паттерн «Расширяющаяся формация» не для спекуляций!

Далеко за примером паттерна «Расширяющаяся формация» ходить не надо. Она есть на дневном графике самой популярной акции «Сбербанка» от начала 2013 года.

Ошибкой многих трейдеров является попытка торговать на основе данной фигуры. На мой взгляд, «Расширяющаяся формация» может служить только:

  • предупреждением о повышенной ;
  • объяснением временных сбоев в собственной торговой стратегии.

Фигура на «Сбербанке» красочно показывает стандартное, но при этом достаточно мирное поведение различных акций. Давайте посчитаем, какой бы финансовый результат мы получили, если бы стали торговать в рамках формации спекулятивно.

При минимальном временном фильтре, определяющем пробой границ той или иной фигуры, спекулянт мог сделать до 10-ти сделок в рамках фигуры «Расширяющаяся формация», до тех пор, пока не появился полноценный нисходящий тренд. Только 4 сделки были достаточно результативными и могли принести от 3 до 6,5% прибыли, если трейдер не жадничал и не ждал, что акции дойдут до противоположной границы формации. Остальные сделки едва окупали торговые затраты.

Вы скажете, что общий торговый результат при реинвестировании мог бы быть совсем неплохим. Но обратите внимание — одно неловкое движение, и майский забег вверх мог полностью его нивелировать. Дополнительный риск может возникать также из-за частоты поступления сигналов — 10 сигналов за 45 дней, для новичка это не шутка! Особенно, если он торгует на собственные средства, а не тренируется на демонстрационной версии биржевого терминала.

Развитие паттерна «Расширяющаяся формация»

Гадать, что бы было, можно долго, гораздо интереснее понаблюдать за фигурой в моменте её развития. В качестве домашнего задания поручаю вам наблюдение за ныне действующей фигурой «Расширяющаяся формация» на дневном графике «Роснефти».

Здесь фигура уже показала зубки (см. свечу от 31.05.2013 года). Конечно, эта свеча не образовалась из-за действия «формации», но в её рамках она не выглядит особо неожиданной или нереальной. Так тоже бывает! Этот график служит напоминанием, что в рамках паттерна «Расширяющаяся формация» расслабляться нельзя!

Итак, теперь вам есть чем заняться. А я пока подготовлю для вас новую статью, в которой мы выясним, что бывает с котировками отечественных акций, если паттерн «Расширяющаяся формация» сливается с и образует .

Форекс стратегия — 1 2 3 паттерн по формации + индикатор pattern 1-2-3 и советник MTF для Метатрейдер 4

Здравствуйте друзья. Сегодня мы познакомимся с простым, но прибыльным паттерном, который хорошо известен, как «123». Интересен он по той причине, что найти его очень просто.
Хорошо и то, что он часто встречается, что естественно. У этой формации высокая вероятность предоставить возможность заключить прибыльную сделку.
Главное, что нужно обеспечить – это соблюдение правил входа. Сегодня мы разберем эти правила. Кроме того мы подробно остановимся на том, что это за паттерн, как входить в рынок по данному паттерну, как определить уровень Stop Loss, Take profit. Мы также рассмотрим некоторые важные нюансы, которые нужно учитывать при работе с этой графической моделью.

Форекс стратегия — 1 2 3 паттерн по формации + индикатор pattern 1-2-3 и советник MTF для Метатрейдер 4.

Естественно, разберем некоторые примеры на графике. Нужно заметить, что этот паттерн можно применять на любом удобном вам таймфрейме (читай — таймфреймы для торгов). Лучше торговать на графике 5 минут и старше. Это значит, что формация универсальна.

Скачать индикатор и советник можно путем нажатия на кнопку соц сетей, ссылка появится после этого действия.

Паттерн 123 на бычьем тренде

Давайте посмотрим на паттерн более внимательно. Для примера возьмем бычий тренд, который обязывает нас входить в длинную позицию.

Паттерн 123 на бычьем тренде.

Мы видим на графике три точки 1, 2, 3. Первая точка представляет собой новый минимум на графике. После некоторого тренда рынок образовал новый минимум, далее он пошел вверх и сформировал новую вершину в точке 2. Затем началась коррекция, которая в своем завершении породила новый минимум в точке 3, находящейся выше точки 1.

Когда мы имеем дело с бычьим трендом, формация 123 может быть идентифицирована по локальному минимуму, затем идет максимум, после новый минимум, но выше предыдущего минимума. Как только цена пробила линию точки 2, то есть точку максимума, который сформировался после локального минимума, мы можем открывать длинную позицию.

Вот, в принципе, и все. Этот паттерн, как и многие другие формации, основывается на определении тренда. Напоминаем правило нисходящего тренда:

Вот обязательно смотрите видео:

10,0,1,0,0

Логика толпы

Давайте рассмотрим логику толпы. Рассуждать можно следующим образом.

Во-первых, у нас появляется сигнал образования нового тренда, как только намечается отскок от локального минимума. Затем видна неудачная попытка пробить уровень поддержки и опустить рынок до нового минимума, После пробоя предыдущего максимума, который подтверждает сигнал для трейдеров не уверенных в смене тренда, и сообщает, что пора открывать сделки на покупку.

Бывает так, что после пробоя второй линии цена входит во флет (читай — виды трендов на форекс). При этом не происходит никакого движения. Также движение может быть довольно сильным. Такое происходит тогда, когда мы наблюдаем разворот тренда.

Силу движению вверх также дают стоп лоссы тех трейдеров, которые надеялись на нисходящий тренд. Как правило, такие стоп-лоссы размещаются чуть выше последнего локального максимума, то есть, точки 2. Как только стоп-лоссы срабатывают, а другие в это время закупаются и все вместе это порождает импульс для цены.

Паттерн 123 на медвежьем тренде

Теперь посмотрим на тот же паттерн, но при медвежьем тренде.

Паттерн 123 на медвежьем тренде

Итак, у нас цена двигалась вверх, сформировав локальный максимум. Затем она пошла вниз и сформировала локальный минимум.

Далее рынок снова пошел вверх, но при этом ему не удалось сформировать максимум. После этого цена идет вниз и как только она пробивает горизонталь вершины 2, мы располагаем подтвержденным сменившимся трендом. Тут он сменяется на медвежий. Естественно, что при пробое точки 2 мы входим в рынок. Вот такой медвежий паттерн 123.

Медвежий паттерн 123 и уровни стоп лосса и тейк профита

Теперь, давайте поговорим о стоп-лоссах и тейк-профитах. Какие у нас будут ограничения по убыткам, и какие должны быть цели.

Входим мы при пробитии ценой уровня горизонтали точки 2. Кончено, ждать пробития этой точки не разумно, поэтому мы выставляем отложенный ордер на покупку или продажу на уровне точки 2.

А какая у нас будет цель? Минимальной целью должно быть расстояние от точки 1 до точки 2, откладывать его нужно от точки 3. Такое же положение вещей и в случае с медвежьим паттерном. Расстояние от точки 1 до точки 2 и откладывать нужно от точки 3. Таким образом, получается минимальная цель. Конечно, она меньше, чем стоп-лосс. Это не очень хорошо.

21,1,0,0,0

Далее мы коснёмся того, как увеличить ожидаемый профит. Наша цель сравнять уровень прибыли со стоп-лоссом и сделать больше стоп-лосса.

Перейдем снова на график.

Встает вопрос, как отмечать точки на графиках. Отмечать их стоит вначале очень внимательно. Потому что отметить их не так просто. Можно запутаться в максимумах и минимумах. Поэтому их лучше отмечать очень внимательно.

Медвежий паттерн 123 и уровни стоплосса и тейкпрофита

Итак, вот мы видим локальный максимум, далее цена вывела локальный минимум, после этого появился новый максимум, но ниже, чем предыдущий. Потом цена развернулась, пробила уровень поддержки 2 и ушла вниз. Раньше, чем появился пробой последнего локального минимума мы не входим в продажи.

Признаки в Форекс стратегии — 1 2 3 усиливающие сигнал к торговле

Чем больше паттерн, чем больше его размер, то есть расстояние от точек до точек, тем больше движение мы можем в последствие ожидать. Крайне желательно, чтобы у свечи, которая знаменует точку 1, имелся хвост, и чем он больше, тем лучше. В идеале это должен быть пин-бар.

Если хвоста нет, то это означает, что, вероятно, паттерн не отработает. Поэтому, чем больше хвост, в точке 1 у форекс свечи, тем перспективнее. Конечно, волос должен быть в противоположную сторону от той, в которую мы будем входить. Тут мы входим вниз, это значит, что у нас медвежий паттерн, поэтому хвост свечи в точке 1 у нас направлен вверх.

Это подтверждает намеренье многих трейдеров, как можно скорее развернуться. Кончено, мы не будем сидеть возле монитора и ждать, когда цена пробьёт уровень точки 2. Мы просто выставим отложенный ордер на продажу или на покупку. В данном случае на продажу.

Для тех, кто торгует по индикаторам. Отлично получается сочетать паттерн 123 с перекупленностью и перепроданностью на осцилляторах.

Рассмотрим для примера стохастику. Нужно обращать внимание на точку 1. Если при медвежьем паттерне индикатор находится в зоне перекупленности, то это является подтверждением для нашего входа на продажу. Если точка 1 сформировалась и при этом осциллятор бы посередине, то это признак того, что паттерн отработает незначительный тренд или вообще не отработает.

Касательно самой формации. Такой паттерн можно найти в достаточном количестве, почти на любом графике. Но он должен быть чёткий, ему положено хорошо отображаться. Он должен быть хорошо виден. Этому способствуют некоторые моменты.

32,0,0,1,0

Во-первых, между точками 1 и 2, 2 и 3 должно быть не меньше двух свечей.

Бывает такое, что сформировалась точка два, а потом ели-ели двигается, но, вроде, формирует новую вершину или минимум. И, кажется, что паттерн сформирован. Но входить в него не следует. А как определить достаточность отката перед точкой три? Определяется это следующим образом. Между точками 2 и 1 строим уровни Фибоначчи.

Во-вторых, от точки 2, точка 3 должна быть на уровне не меньше 61.8. Этот момент следует проверять постоянно. Это очень важный момент для определения перспективности паттерна. Если вы торгуете на дневном графике, то при образовании гепа нужно игнорировать паттерн и торговать геп. Многие этого не замечают. Или наоборот создают дополнительные характеристики системы. А нужно так. Когда геп, торгуем геп, когда нет гепа, торгуем по той системе, которую мы избрали.

Логично входить двумя ордерами. У них одинаковый объем, но разный тейкп рофит. Тейк-профит, на одном ордере отмечаем расстояние от точки 1 до точки 2 отмеренное от точки 3. У второго ордера отмечаем тейк профит вдвое больший, чем у первого ордера.

Два слова об индикаторе паттерна 123 и советнике 1-2-3 Pattern MTF

Для облегчения нашей задачи существует индикатор паттерна 123, который поможет определить его на графике. Использовать его просто и эффективно.

И вот советник советник e-1-2-3 Pattern MTF v0.2.mq4, который работает только с индикатором 1-2-3 Pattern MTF v3.1.ex4, у кого есть ссылка, качайте, а кто еще не подписан, подписывайтесь и вам придет общая ссылка от моего хранилища, то есть вы получите доступ ко всему:

Рекомендую все советники ставить на VPS, это спасет от отключений света, интернета и перегрузки компьютера, читай — как подключить vps для форекс.

Перед заключением хочу вам посоветовать ознакомится со статьями про форекс фигуры, о которых вы должны обязательно знать:

Сегодня мы познакомились с паттерном 123. Важно быть внимательным при его нахождении, соблюдать расстояние между точками, и смотреть на уровень Фибоначчи. Можно сочетать его со стохастикой или другими осцилляторами. Также существует индикатор паттерна 123, который посодействует эффективной торговле.

43,0,0,0,1

И теперь читаем — форекс фигуры технического анализа, там подборка фигур, на которых я чаще всего зарабатываю.

(3 оценок, среднее: 5,00 из 5)

Редкая фигура технического анализа – расширяющаяся формация. Расширяющаяся формация — паттерн, который учит не расслабляться

Главная цель участников финансовых рынков заключается в определении дальнейшего направления цены и открытии позиций в прогнозированном направлении. Для анализа будущего поведения графиков и открытия сделки трейдеру необходимо владеть налаженной торговой тактикой. У каждого трейдера своя техника работы с рынком — одни предпочитают применять сигналы индикаторов, которые в определенной мере облегчают процесс получения прибыли, другие же используют стратегию , где для анализа применяются графические и свечные паттерны.

Лучший, на мой взгляд, брокер — для дейтрейдинга , для скальпинга .

В процессе долгосрочного наблюдения за поведением рынка Forex трейдеры замечают закономерности формирования графических моделей, каждая из которых имеет особые правила торговли и позволяет с определенной точностью спрогнозировать дальнейшее развитие событий. Сетапы разделяются по двум типам сигналов — продолжения и разворота тренда. Из Форекс паттернов первой категории можно выделить: , и т.п., графические модели второй категории: , ложный пробой, двойная вершина, различные виды треугольников. В зависимости от формирования паттерна, трейдеры принимают решение, в какую сторону открывать новый ордер. В этой статье мы подробно разберем классический паттерн системы Price Action – расходящийся треугольник , который дает трейдеру сигнал в зависимости от пробоя сформированных границ.

Расходящийся треугольник – фигура неопределенности

Форекс паттерн Расширяющийся Треугольник (Expanding Triangle ) это графическая формация, границы которой имеют точку прикосновения на старте «зарождения» фигуры и расходятся в противоположные стороны. Появление этой фигуры сигнализирует о периоде неопределенности между быками и медведями. Для того чтобы начертить линии поддержки и сопротивления данной ценовой модели в торговом терминале достаточно иметь четыре последовательных экстремума — два максимума и два минимума.

Существуют случаи, когда расходящийся треугольник плавно переходит в сходящийся, в результате чего образуется разворотная фигура Price Action под называнием .

Некоторые участники рынка Форекс рассматривают трейдинг в момент отсутствия направленного тренда весьма опасным, но если знать правила ведения торговли по паттерну треугольник , шансы получить большую прибыль в момент разрешения рыночной неопределенности увеличиваются в разы.

Правила торговли треугольника на Форекс

Перед поиском сигнала на открытие позиции, следует оценить величину фигуры. Минимальная допустимая величина между крайними точками уровней поддержки и сопротивления должна быть не менее 70 пунктов по четырехзначной котировке. Появление торгового сигнала для входа в Buy или Sell имеет одинаковую долю вероятности.

Правила пробития и точки входа на продажу или покупку по паттерну Форекс треугольник:

  • сетап состоит минимум из пяти волн, по правилам технического анализа модель считается правильной, если она имеет нечетное количество волн;
  • для поиска грамотного входа применяются . В период проторговки в границах модели рыночный объем уменьшается, но в момент пробития — увеличивается;
  • основанием для открытия нового ордера является выход графика за пределы паттерна;
  • истинным пробоем линии поддержки или сопротивления Форекс треугольника считается ретест границы или закрытие тела свечи за пробитой линией, избегайте .

Формации с диапазоном менее 70 пунктов целесообразнее пропустить, т.к. существует повышенная вероятность ложного сигнала и малый потенциал прибыли не имеет смысла, в такой ситуации стоит обратить внимание на другие валютные пары. Но развитие событий на рынке так же образует долгосрочные расширяющиеся треугольники на высоких таймфреймах, в период их формирования трейдеры имеют возможность входить в сделки отложенными ордерами BuyStop и SellStop на отбой цены от границ Price Action сетапа.

Cделка на пробой открывается с учетом правил риск-менеджмента и должна иметь грамотный , установленный и TakeProfit. Куда вешать StopLoss? Ограничение убытка рекомендуется размещать на расстоянии равном уровню отката пробойного движения от точки касания ретеста. Размер прогнозируемой прибыли равен 80% от «размаха» между линиями поддержки и сопротивления в точке выхода цены из Форекс треугольника. Стоит отметить важный триггер строящегося сигнала — пробой и ретест границ треугольника происходит после длительного однонапрвленного движения, которое заканчивается коррекцией после самого пробития, для повышения точности входа трейдерам рекомендовано использовать , которые с высокой точностью показывают коррекционные уровни.

Как управлять открытыми ордерами при достижении котировкой зоны TakeProfit? Есть несколько вариантов: закрыть позицию полностью и выжидать новые перспективы входа, перевести СтопЛосс в зеленую зону, а оставшийся объем продолжать «выращивать», третий вариант — когда цена торгуется в области прогнозируемого уровня забора прибыли, на ордер устанавливается TrailingStop с шагом 10-15 пунктов (по 4-х значной котировке). Предложенные варианты дают возможность забрать наибольшее количество профита и быть всегда в плюсе.

Пример формации в реальном рынке

Отработка сигнала для краткосрочных продаж на малом таймфрейме М15 по паре EUR/CAD.

Пример сигнала для среднесрочного входа в покупки на временном периоде H4, пара EUR/CAD.

Заключение

Расходящийся Forex треугольник формируется на рынке не реже остальных графических PriceAction паттернов и отражает период неопределенности, время, когда происходит наращивание торговых объемов и яростной борьбы между крупными участниками валютной биржи с противоположными амбициями. Умение грамотно находить точку входа в данной фигуре принесёт достойную прибыль с минимальными рисками на Форекс.

Фигура является необычной разновидностью , но относится к и наблюдается довольно редко. По сути это перевернутый треугольник, т.к. линии тренда расходятся друг от друга в сторону увеличения (в то время как обычный треугольник имеет сходящиеся границы в одну точку).

Интерпретация объема здесь также отличается – объем торгов увеличивается по мере усиления размаха цен. Это может свидетельствовать о том, что рынок становится стихийным и бесконтрольным, а трейдеры принимая торговые решения, больше руководствуются эмоциями, нежели здравым смыслом.

Для более точного определения эмоциональной накаленности рынка рекомендуется проанализировать , который показывает моменты паники либо расслабленности биржевой толпы, и тогда трейдер сможет сделать более качественные выводы о сложившейся ситуации на рынке. Расширяющаяся формация говорит об очень высокой динамичности на рынке со стороны толпы, поэтому возникает чаще всего в конце растущего тренда или на пике тенденции. Таким образом, данная фигура является медвежьей.

Ложные сигналы

Есть классическое определение как серии повышающихся пиков. Расширяющаяся формация очень похожа на обычное продолжение восходящей тенденции не только по форме, но и по объему торгов (он увеличивается с каждым новым пиком).

В момент формирования на графике фигуры расширяющаяся формация трейдер легко может быть сбит с толку, т.к. появляется риск возникновения ряда ложных сигналов, что сильно снижает качество работы трейдера.

Чтобы избежать неверных сигналов, необходимо обратить внимание на скорость и размах новых пиков – расширяющая формация как бы затормаживает восходящее движение, в то время как растущий тренд двигается более уверенными темпами.

Завершение модели

Расширяющаяся формация считается завершенной в момент прорыва вниз нижней границы модели (точка 6). После этого можно ожидать возвратный ход примерно в половину предыдущего движения (точка 7). Дальше медвежий тренд окончательно захватывает рынок, и цены снижаются.

Еще реже указанная фигура встречается на дне рынка, свидетельствуя о скорой смене медвежьего настроения и предвещая рынок быков. Усиление волатильности на дне нисходящего тренда может означать повышенную нервозность, не редко встречающуюся в переломные моменты.

В прошлый раз, в рамках изучения особенностей применения технического анализа для российских бумаг, мы говорили о магии на дневных графиках. В этой статье я расскажу вам о том, что бывает, если треугольник начинает строиться с «апекса», а не с «основания», выливаясь в паттерн «Расширяющаяся формация» . Как обычно, я не буду переписывать книжные мудрости, лучше мы сразу проведем сравнение теории с действительностью.

Паттерн «Расширяющаяся формация» не для спекуляций!

Далеко за примером паттерна «Расширяющаяся формация» ходить не надо. Она есть на дневном графике самой популярной акции «Сбербанка» от начала 2013 года.

Ошибкой многих трейдеров является попытка торговать на основе данной фигуры. На мой взгляд, «Расширяющаяся формация» может служить только:

  • предупреждением о повышенной ;
  • объяснением временных сбоев в собственной торговой стратегии.

Фигура на «Сбербанке» красочно показывает стандартное, но при этом достаточно мирное поведение различных акций. Давайте посчитаем, какой бы финансовый результат мы получили, если бы стали торговать в рамках формации спекулятивно.

При минимальном временном фильтре, определяющем пробой границ той или иной фигуры, спекулянт мог сделать до 10-ти сделок в рамках фигуры «Расширяющаяся формация», до тех пор, пока не появился полноценный нисходящий тренд. Только 4 сделки были достаточно результативными и могли принести от 3 до 6,5% прибыли, если трейдер не жадничал и не ждал, что акции дойдут до противоположной границы формации. Остальные сделки едва окупали торговые затраты.

Вы скажете, что общий торговый результат при реинвестировании мог бы быть совсем неплохим. Но обратите внимание — одно неловкое движение, и майский забег вверх мог полностью его нивелировать. Дополнительный риск может возникать также из-за частоты поступления сигналов — 10 сигналов за 45 дней, для новичка это не шутка! Особенно, если он торгует на собственные средства, а не тренируется на демонстрационной версии биржевого терминала.

Развитие паттерна «Расширяющаяся формация»

Гадать, что бы было, можно долго, гораздо интереснее понаблюдать за фигурой в моменте её развития. В качестве домашнего задания поручаю вам наблюдение за ныне действующей фигурой «Расширяющаяся формация» на дневном графике «Роснефти».

Здесь фигура уже показала зубки (см. свечу от 31.05.2013 года). Конечно, эта свеча не образовалась из-за действия «формации», но в её рамках она не выглядит особо неожиданной или нереальной. Так тоже бывает! Этот график служит напоминанием, что в рамках паттерна «Расширяющаяся формация» расслабляться нельзя!

Итак, теперь вам есть чем заняться. А я пока подготовлю для вас новую статью, в которой мы выясним, что бывает с котировками отечественных акций, если паттерн «Расширяющаяся формация» сливается с и образует .

Расширяющаяся формация, как явствует уже из ее названия, выстраивается наоборот. На модели, приведенной на рис. 6.5 а, линии тренда расходятся, образуя модель, напоминающую расширяющийся треугольник.

Пример модели расширяющаяся вершина. Относительно редко встречающаяся модель перелома, которая обычно знаменует перелом основной тенденции роста.

Расширяющаяся формация — относительно редкая модель, которая, если и возникает, то, как правило, в преддверии перелома основной восходящей тенденции, на вершине рынка. Она напоминает расширяющийся треугольник с тремя последовательно возрастающими верхними и двумя опускающимися нижними экстремумами. Расширение ценовых колебаний сопровождается постепенным увеличением торговой активности. Такая формация завершается при пересечении уровня второго спада, которое следует после достижения рынком третьего пика.

Расширяющаяся формация является редким образованием, как правило, появляется на вершине рынка. Увеличение диапазона цен говорит о том, что силы, пытающиеся на фоне роста цены уменьшить курс, становятся все более агрессивными. Они еще не сделали свое черное дело, но активно расшатывают ситуацию. Таким образом, расширяющаяся формация является медвежьей моделью, предвестницей медвежьего рынка. Характерная для нее динамика объема: он увеличивается с увеличением размаха колебаний цен.

Братом расширяющейся формации, как вы позже увидите, является расширяющийся треугольник (expanding triangle), он тоже является фигурой разворота и отличается от формации тем, что его стороны могут иметь разный наклон. В случае расширяющегося треугольника по направлению тренда смотрит лишь одна линия: для растущего рынка — линия сопротивления, для падающего — линия поддержки.

В том случае, если бы линия поддержки была немного наклонена в ту же сторону, что и линия сопротивления, фигуру можно бы было с уверенностью назвать расширяющейся формацией.

Следующая фигура, которую мы рассмотрим — расширяющаяся формация. Для нее характерно увеличение размаха между двумя образующими линиями (поддержки и сопротивления), имеющими наклон в сторону предшествующего тренда: линии поддержки и сопротивления расширяющейся формации обе направлены вверх (под разными углами), в основании рынка — вниз.

Показатели объема в условиях формирования такой конфигурации также отличаются. В треугольных моделях других типов по мере уменьшения размаха ценовых колебаний объем сокращается. При появлении расширяющейся формации все происходит наоборот. Объем увеличивается вместе с увеличением размаха колебаний цен. Это свидетельствует о том, что рынок становится неконтролируемым; действия трейдеров подчиняются скорее эмоциям, чем здравому смыслу. Данная модель свидетельствует об очень высокой активности на рынке широкой публики, поэтому она часто появляется в конце заключительной фазы основной восходящей тенденции, то есть на вершине рынка. Таким образом, расширяющийся треугольник обычно является медвежьей моделью.

Расширяющаяся формация является редким образованием, как правило, появляется на вершине рынка. Увеличение диапазона цен говорит о том, что силы, пытающиеся на фоне роста цены уменьшить курс, становятся все более агрессивными. Они еще не сделали свое черное дело, но активно расшатывают ситуацию. Таким образом, расширяющаяся формация является медвежьей моделью, предвестницей медвежьего рынка. Характерная для нее динамика объема: он увеличивается с увеличением размаха колебаний цен.

Редкая фигура технического анализа – расширяющаяся формация. Расширяющаяся формация — паттерн, который учит не расслабляться

Здравствуйте, дорогие мои читатели. Я рад, что вы опять почтили вниманием страницы моего блога, где я, как вы помните, делюсь с начинающими и состоявшимися трейдерами форекса самым сокровенным – своим опытом. В этот раз наша тема – расходящийся треугольник форекс.

Было у царя три сына и один дурак

Я немного самовольно перефразировал присказку из русских народных сказок, чтобы донести в первую очередь до начинающих игроков форекс рынка простую, но очень важную мысль: не все треугольники одинаково полезны.
Самый популярный способ торговать на форексе – это опереться на данные теханализа. При этом трейдер использует арсенал так называемых паттернов (символов), которые и подают ему сигналы о том, в какую сторону пойдет цена в будущем. Треугольники – это свечные паттерны и они считаются как самыми распространенными, так и самыми популярными на форекс.
Существует 4 типа треугольников и 3 из них действительно прекрасно работают на трейдера:

  • Восходящий треугольник;
  • Нисходящий треугольник;
  • Симметричный треугольник.

Все три формации представляют собой затухание ценовых колебаний и консолидацию рынка. Считается (и это на самом деле так), что прорыв любого из них приводит к началу нового тренда.
Для наглядности я прилагаю изображения всех трех «хороших» треугольников форекс:

Но мы сейчас подробнее остановимся на фигуре, которую ни в коем случае не стоит с ними путать. Речь пойдет о треугольнике расходящимся. В его случае колебания волатильности не сокращаются, а наоборот только растут.

«И за борт ее бросает в набежавшую волну»

Расходящаяся формация появляется не часто и, как правило, образуется в переломных точках: вершинах или минимумах. Казалось бы, это должно означать, что паттерн разворотный, но, как и все остальные треугольники, эта фигура — есть результат консолидации и выжидания. Пробитие цены может произойти как в противоположном предыдущему тренду направлению, так и продолжить его. Заранее этого дать не надо. А вот что точно можно утверждать, так это то, что после пробития фигуры треугольник направление цены будет относительно стабильным. Но беда в том, что при расширяющемся треугольнике угадать место пробития очень трудно.
Вы, наверное, уже заждались возможности взглянуть герою нашего повествования в лицо. Что ж, вот он:

Итак, что такое расширяющаяся формация? В первую очередь это боковое движение рынка (флет). Но флет особенный. Этот паттерн образуется серией увеличивающихся колебаний. Проще говоря, если вы увидите на экранах своих торговых терминалах картину, когда цена слева направо каждый следующий минимум оказывается ниже предыдущего, а каждый следующий максимум наоборот выше – вот эта фигура и называется расширяющейся формацией. Треугольник здесь образуется расходящимися друг от друга линиями поддержки и сопротивления.

А давай вместе бояться?

Теперь, когда мы увидели, как выглядит паттерн и в преддверии разговора о том, как вести свою игру при его появлении, нужно сделать остановку и понять теоритические основы этой формации.
Как вы можете догадаться, расширяющийся треугольник – это в первую очередь неопределившийся рынок в состоянии повышенной возбужденности. Александер Элдер и вовсе называл такое состояние ранка истерическим.
Все дело в том, что помимо быков и медведей на форекс рынке еще есть трейдеры, предпочитающие следовать тренду и их антиподы – свинг-трейдеры. Расширяющаяся формация зарождается и развивается по следующему сценарию:

  • Тренд подходит к некой значимой отметке, в районе которой у игроков, которые до этого момента вкладывались в трендовое движение, начинает угасать уверенность (они начинают опасаться, что актив уже слишком перепродан или перекуплен);
  • Объемы сделок соответственно падают. И на сцене начинают доминировать свинг-трейдеры. Они пытаются сделать свою игру и раскачивают цену в обратную сторону. Появляется небольшая волатильность;
  • В этот момент не у всех хватает крепости нервов не ввязаться в образовавшиеся американские горки. Часть «трендовиков» начинают возвращаться в рынок. Объемы растут, и амплитуда колебаний растет также. В этот момент мы и можем говорить о формировании расходящегося треугольника;
  • Так как ничто не может длиться вечно, рано или поздно либо быки, либо медведи одерживают локальную победу. Паттерн пробивается, и все любители взобраться в начало нового тренда устремляются вслед за направлением выхода. После этого цена, как правило, еще раз тестирует прорванный рубеж (но уже с обратной стороны) и продолжает относительно стабильно следовать в ту сторону, в которую расширяющаяся формация была преодолена.

Как с этим жить?

Прибыльную стратегию поведения при появлении фигуры расходящийся треугольник можно представить в двух плоскостях: теоретической и практической.
В теории поведение при расширяющейся формации должно быть аналогично стратегии при любом другом треугольнике. А именно:

  • Во-первых, дожидаемся пробития уровня сопротивления или поддержки. При этом здесь нам может помочь два информативных сигнала:
    • Постройте биссектрису треугольника (это его срединная линия, она соединяет его вершину с серединой основания). Если биссектриса направлена вверх, значит выше вероятность, что выход произойдет в районе линии сопротивления (цена устремится ввысь), если же биссектриса смотрит вниз, соответственно более вероятно пробитие линии поддержки;
    • Проследите за местами разворота цены внутри фигуры. Считается, что выходу графика из паттерна предшествует момент, когда очередной виток немного не дотягивает до линии поддержки или сопротивления и разворачивается, не касаясь ее. В этом случае есть шанс, что очередного разворота уже не будет, а расходящийся треугольник будет пробит.
  • Во-вторых, дождитесь подтверждения прорыва. Дайте сформироваться хотя бы двум свечам за пределами треугольника (бары должны выйти за пределы фигуры полностью). Не забывайте, что после выхода из треугольника цена довольно часто тестирует (касается) преодоленный рубеж;
  • Отложите от отметки пробития отрезок, равный самому широкому месту треугольника. Там где этот отрезок закончится и будет ваш ожидаемый профит.

Это в теории, но на практике с расширяющейся формацией все несколько тяжелее и заработать на ней сложно. Дело в том, что сама фигура — есть плод волатильности. Она часто содержит в себе сразу несколько ложных сигналов. Вам может показаться, что линия поддержки прорвана, но цена опять возвращается в фигуру и следующий виток уже оказывается в пределах «нормы».

Расходящийся треугольник не стоит использовать как самодостаточный сигнал. Одновременно с ним учитывайте:

  • Новостной фон и в целом проанализируйте предыдущий паттерну тренд. Был ли он на самом деле исчерпан?;
  • Помните, что в правильном треугольнике (любом) должно быть нечетное количество волн и их должно быть не менее пяти;
  • Не забывайте, что в отличие от других типов треугольников форекс, пробитие расширяющейся формации происходит в самом широким месте. Это означает, что значительная часть импульса уже потрачена внутри фигуры;
  • Выход должен сопровождаться ростом активности. Необходим импульс.

Как видите, рассмотренный в этой статье паттерн задает больше вопросов, чем дает ответов. Многие трейдеры предпочитают просто переждать его. И, конечно же, не стоит совершать входа в рынок в период формирования и существования расширяющейся формации.

На этом у меня все. Подписывайтесь на мой блог получайте подарки, оставляйте ваши комментарии, на которые я с радостью отвечу. И конечно самый важный секрет не забывайте, как можно больше практиковаться. До новых встреч и удачи!

Это и многое другое вы можете узнать, пройдя один или несколько курсов представленных ниже. Я сам, в свое время изучил такой курс. Это самое беспроигрышное вложение, вложение в знания. Курсы на самом деле очень интересные и что самое главное структурированные. Все в одном месте. После изучения у вас появится точное представление и практика как торговать и самое главное у вас будет стратегия торговли, подходящая именно для вас. А когда у вас есть стратегия торговли вы сразу становитесь профессиональными Трейдером, знающим и умеющим зарабатывать на рынке, будь то рынок Форекс или любой другой.

Ну и самое вкусное на последок. Хотите уже сейчас приступить к торговле, тогда данное предложение для вас. Жмите «Купить» или «Продать» и после короткой регистрации вас будет приветствовать дружелюбный, понятный не загруженный терминал почтенного брокера Plus500. Сам с него начинал, но и сейчас не забываю. Первая влюбленность так сказать:)

Главная цель участников финансовых рынков заключается в определении дальнейшего направления цены и открытии позиций в прогнозированном направлении. Для анализа будущего поведения графиков и открытия сделки трейдеру необходимо владеть налаженной торговой тактикой. У каждого трейдера своя техника работы с рынком — одни предпочитают применять сигналы индикаторов, которые в определенной мере облегчают процесс получения прибыли, другие же используют стратегию , где для анализа применяются графические и свечные паттерны.

Лучший, на мой взгляд, брокер — для дейтрейдинга , для скальпинга .

В процессе долгосрочного наблюдения за поведением рынка Forex трейдеры замечают закономерности формирования графических моделей, каждая из которых имеет особые правила торговли и позволяет с определенной точностью спрогнозировать дальнейшее развитие событий. Сетапы разделяются по двум типам сигналов — продолжения и разворота тренда. Из Форекс паттернов первой категории можно выделить: , и т.п., графические модели второй категории: , ложный пробой, двойная вершина, различные виды треугольников. В зависимости от формирования паттерна, трейдеры принимают решение, в какую сторону открывать новый ордер. В этой статье мы подробно разберем классический паттерн системы Price Action – расходящийся треугольник , который дает трейдеру сигнал в зависимости от пробоя сформированных границ.

Расходящийся треугольник – фигура неопределенности

Форекс паттерн Расширяющийся Треугольник (Expanding Triangle ) это графическая формация, границы которой имеют точку прикосновения на старте «зарождения» фигуры и расходятся в противоположные стороны. Появление этой фигуры сигнализирует о периоде неопределенности между быками и медведями. Для того чтобы начертить линии поддержки и сопротивления данной ценовой модели в торговом терминале достаточно иметь четыре последовательных экстремума — два максимума и два минимума.

Существуют случаи, когда расходящийся треугольник плавно переходит в сходящийся, в результате чего образуется разворотная фигура Price Action под называнием .

Некоторые участники рынка Форекс рассматривают трейдинг в момент отсутствия направленного тренда весьма опасным, но если знать правила ведения торговли по паттерну треугольник , шансы получить большую прибыль в момент разрешения рыночной неопределенности увеличиваются в разы.

Правила торговли треугольника на Форекс

Перед поиском сигнала на открытие позиции, следует оценить величину фигуры. Минимальная допустимая величина между крайними точками уровней поддержки и сопротивления должна быть не менее 70 пунктов по четырехзначной котировке. Появление торгового сигнала для входа в Buy или Sell имеет одинаковую долю вероятности.

Правила пробития и точки входа на продажу или покупку по паттерну Форекс треугольник:

  • сетап состоит минимум из пяти волн, по правилам технического анализа модель считается правильной, если она имеет нечетное количество волн;
  • для поиска грамотного входа применяются . В период проторговки в границах модели рыночный объем уменьшается, но в момент пробития — увеличивается;
  • основанием для открытия нового ордера является выход графика за пределы паттерна;
  • истинным пробоем линии поддержки или сопротивления Форекс треугольника считается ретест границы или закрытие тела свечи за пробитой линией, избегайте .

Формации с диапазоном менее 70 пунктов целесообразнее пропустить, т.к. существует повышенная вероятность ложного сигнала и малый потенциал прибыли не имеет смысла, в такой ситуации стоит обратить внимание на другие валютные пары. Но развитие событий на рынке так же образует долгосрочные расширяющиеся треугольники на высоких таймфреймах, в период их формирования трейдеры имеют возможность входить в сделки отложенными ордерами BuyStop и SellStop на отбой цены от границ Price Action сетапа.

Cделка на пробой открывается с учетом правил риск-менеджмента и должна иметь грамотный , установленный и TakeProfit. Куда вешать StopLoss? Ограничение убытка рекомендуется размещать на расстоянии равном уровню отката пробойного движения от точки касания ретеста. Размер прогнозируемой прибыли равен 80% от «размаха» между линиями поддержки и сопротивления в точке выхода цены из Форекс треугольника. Стоит отметить важный триггер строящегося сигнала — пробой и ретест границ треугольника происходит после длительного однонапрвленного движения, которое заканчивается коррекцией после самого пробития, для повышения точности входа трейдерам рекомендовано использовать , которые с высокой точностью показывают коррекционные уровни.

Как управлять открытыми ордерами при достижении котировкой зоны TakeProfit? Есть несколько вариантов: закрыть позицию полностью и выжидать новые перспективы входа, перевести СтопЛосс в зеленую зону, а оставшийся объем продолжать «выращивать», третий вариант — когда цена торгуется в области прогнозируемого уровня забора прибыли, на ордер устанавливается TrailingStop с шагом 10-15 пунктов (по 4-х значной котировке). Предложенные варианты дают возможность забрать наибольшее количество профита и быть всегда в плюсе.

Пример формации в реальном рынке

Отработка сигнала для краткосрочных продаж на малом таймфрейме М15 по паре EUR/CAD.

Пример сигнала для среднесрочного входа в покупки на временном периоде H4, пара EUR/CAD.

Заключение

Расходящийся Forex треугольник формируется на рынке не реже остальных графических PriceAction паттернов и отражает период неопределенности, время, когда происходит наращивание торговых объемов и яростной борьбы между крупными участниками валютной биржи с противоположными амбициями. Умение грамотно находить точку входа в данной фигуре принесёт достойную прибыль с минимальными рисками на Форекс.

Фигура является необычной разновидностью , но относится к и наблюдается довольно редко. По сути это перевернутый треугольник, т.к. линии тренда расходятся друг от друга в сторону увеличения (в то время как обычный треугольник имеет сходящиеся границы в одну точку).

Интерпретация объема здесь также отличается – объем торгов увеличивается по мере усиления размаха цен. Это может свидетельствовать о том, что рынок становится стихийным и бесконтрольным, а трейдеры принимая торговые решения, больше руководствуются эмоциями, нежели здравым смыслом.

Для более точного определения эмоциональной накаленности рынка рекомендуется проанализировать , который показывает моменты паники либо расслабленности биржевой толпы, и тогда трейдер сможет сделать более качественные выводы о сложившейся ситуации на рынке. Расширяющаяся формация говорит об очень высокой динамичности на рынке со стороны толпы, поэтому возникает чаще всего в конце растущего тренда или на пике тенденции. Таким образом, данная фигура является медвежьей.

Ложные сигналы

Есть классическое определение как серии повышающихся пиков. Расширяющаяся формация очень похожа на обычное продолжение восходящей тенденции не только по форме, но и по объему торгов (он увеличивается с каждым новым пиком).

В момент формирования на графике фигуры расширяющаяся формация трейдер легко может быть сбит с толку, т.к. появляется риск возникновения ряда ложных сигналов, что сильно снижает качество работы трейдера.

Чтобы избежать неверных сигналов, необходимо обратить внимание на скорость и размах новых пиков – расширяющая формация как бы затормаживает восходящее движение, в то время как растущий тренд двигается более уверенными темпами.

Завершение модели

Расширяющаяся формация считается завершенной в момент прорыва вниз нижней границы модели (точка 6). После этого можно ожидать возвратный ход примерно в половину предыдущего движения (точка 7). Дальше медвежий тренд окончательно захватывает рынок, и цены снижаются.

Еще реже указанная фигура встречается на дне рынка, свидетельствуя о скорой смене медвежьего настроения и предвещая рынок быков. Усиление волатильности на дне нисходящего тренда может означать повышенную нервозность, не редко встречающуюся в переломные моменты.

В прошлый раз, в рамках изучения особенностей применения технического анализа для российских бумаг, мы говорили о магии на дневных графиках. В этой статье я расскажу вам о том, что бывает, если треугольник начинает строиться с «апекса», а не с «основания», выливаясь в паттерн «Расширяющаяся формация» . Как обычно, я не буду переписывать книжные мудрости, лучше мы сразу проведем сравнение теории с действительностью.

Паттерн «Расширяющаяся формация» не для спекуляций!

Далеко за примером паттерна «Расширяющаяся формация» ходить не надо. Она есть на дневном графике самой популярной акции «Сбербанка» от начала 2013 года.

Ошибкой многих трейдеров является попытка торговать на основе данной фигуры. На мой взгляд, «Расширяющаяся формация» может служить только:

  • предупреждением о повышенной ;
  • объяснением временных сбоев в собственной торговой стратегии.

Фигура на «Сбербанке» красочно показывает стандартное, но при этом достаточно мирное поведение различных акций. Давайте посчитаем, какой бы финансовый результат мы получили, если бы стали торговать в рамках формации спекулятивно.

При минимальном временном фильтре, определяющем пробой границ той или иной фигуры, спекулянт мог сделать до 10-ти сделок в рамках фигуры «Расширяющаяся формация», до тех пор, пока не появился полноценный нисходящий тренд. Только 4 сделки были достаточно результативными и могли принести от 3 до 6,5% прибыли, если трейдер не жадничал и не ждал, что акции дойдут до противоположной границы формации. Остальные сделки едва окупали торговые затраты.

Вы скажете, что общий торговый результат при реинвестировании мог бы быть совсем неплохим. Но обратите внимание — одно неловкое движение, и майский забег вверх мог полностью его нивелировать. Дополнительный риск может возникать также из-за частоты поступления сигналов — 10 сигналов за 45 дней, для новичка это не шутка! Особенно, если он торгует на собственные средства, а не тренируется на демонстрационной версии биржевого терминала.

Развитие паттерна «Расширяющаяся формация»

Гадать, что бы было, можно долго, гораздо интереснее понаблюдать за фигурой в моменте её развития. В качестве домашнего задания поручаю вам наблюдение за ныне действующей фигурой «Расширяющаяся формация» на дневном графике «Роснефти».

Здесь фигура уже показала зубки (см. свечу от 31.05.2013 года). Конечно, эта свеча не образовалась из-за действия «формации», но в её рамках она не выглядит особо неожиданной или нереальной. Так тоже бывает! Этот график служит напоминанием, что в рамках паттерна «Расширяющаяся формация» расслабляться нельзя!

Итак, теперь вам есть чем заняться. А я пока подготовлю для вас новую статью, в которой мы выясним, что бывает с котировками отечественных акций, если паттерн «Расширяющаяся формация» сливается с и образует .

V-образные вершины и впадины

V-образными называют крупные симметричные вершины (рис. 6.37) или впадины (рис. 6.38). Одной из проблем здесь является то, что такую вершину или впадину порой трудно отличить от резкой коррекции цен, если она не сопровождается другими техническими индикаторами (на­пример, отчетливый шип, явный день разворота, широкий разрыв, день с широким диапазоном). V-образная впадина на рис. 6.38, действитель­но, имела подобную подсказку — огромный шип, тогда как V-образная вершина на рис. 6.37 не сопровождалась какими-либо иными свидетель­ствами разворота тенденции.

Двойные вершины и впадины
Двойные вершины и впадины являются именно тем, о чем говорит их название. Разумеется, две вершины (или впадины), образующие модель, не должны быть совершенно одинаковыми, скорее, они будут близки по ценам.

Рисунок 6.37.
V-ОБРАЗНАЯ ВЕРШИНА: КАНАДСКИЕ ОБЛИГАЦИИ, НЕПРЕРЫВНЫЕ ФЬЮЧЕРСЫ

Рисунок 6.38.
V-ОБРАЗНАЯ ВПАДИНА: ИТАЛЬЯНСКИЕ ОБЛИГАЦИИ, НЕПРЕРЫВНЫЕ ФЬЮЧЕРСЫ

Двойные вершины и впадины, образующиеся после мощного движения цен, следует рассматривать как явные индикаторы крупного разворота тенденции. Рис. 6.39 иллюстрирует масштабные двойные вершины на графике немецкой марки. (На всех графиках, иллюстрирующих двой­ные вершины и впадины, используются непрерывные фьючерсы, по­скольку период ликвидной торговли большинства отдельных контрактов недостаточно длителен, чтобы охватить период времени, вмещающий эти модели вместе с предшествующими и последующими тенденциями.)
Двойная вершина (впадина) считается завершенной, когда цены уходят ниже (выше) локального минимума (максимума), находящегося между двумя вершинами (впадинами) модели. Если этот локальный минимум располагается очень глубоко, как, например, на рис. 6.39, ждать подоб­ного «официального» подтверждения не имеет смысла, и трейдеру, возможно, придется прогнозировать завершение модели, опираясь на другие признаки. Например, на рис. 6.39 подтверждения двойной вершины не наступало до тех пор, пока рынок не отдал почти половину всего роста цен в апреле-августе. Однако шип вверх, образовавшийся на второй вершине, и флаг, возникший вслед за ним, давали основания предположить, что следующий рывок цен будет направлен вниз. Опираясь на эти подсказки, трейдер мог принять решение о продаже несмотря на то, что согласно стандартному определению модель еще не завершилась.
На рис. 6.40 изображена двойная вершина, которая накрыла впечатляющий «бычий» рынок австралийских 10-летних облигаций, наблюдав­шийся в начале 1990-х гг. Заметьте, что использован недельный график, чтобы показать всю протяженность длительного подъема, предшествовавшего этой модели. Этот график дает великолепный пример двойной вер­шины (или впадины) в качестве важной модели изменения тенденции. В данном случае, в отличие от примера на рис. 6.39, глубина локального минимума между двумя вершинами относительно невелика, и заверше­ние фигуры подтверждается совсем близко от фактического пика.
Рис. 6.41 и 6.42 иллюстрируют модели двойных впадин. На рис. 6.43 представлен график, имеющий как двойную вершину, так и двойную впадину. Образование разворотных формаций с большим числом вершин или впадин (например, тройная вершина или впадина) происходит довольно редко, но могло бы интерпретироваться в том же духе. Рис. 6.44 показывает редкую, классическую тройную впадину, где все три минимума почти одинаковы. Рис. 6.45 дает пример тройной вершины.

«Голова и плечи»
«Голова и плечи» — одна из самых известных графических моделей. Формация «голова и плечи» представляет собой конфигурацию из трех вершин, причем средняя из них выше двух — предшествующей и

Рисунок 6.39.
ДВОЙНАЯ ВЕРШИНА: НЕМЕЦКАЯ МАРКА, НЕПРЕРЫВНЫЕ ФЬЮЧЕРСЫ

Рисунок 6.40.
ДВОЙНАЯ ВЕРШИНА:
АВСТРАЛИЙСКИЕ 10-ЛЕТНИЕ ОБЛИГАЦИИ, НЕДЕЛЬНЫЙ ГРАФИК НЕПРЕРЫВНЫХ ФЬЮЧЕРСОВ

Рисунок 6.41.
ДВОЙНАЯ ВПАДИНА: НЕЭТИЛИРОВАННЫЙ БЕНЗИН, НЕПРЕРЫВНЫЕ ФЬЮЧЕРСЫ

Рисунок 6.42.
ДВОЙНАЯ ВПАДИНА: СОЕВЫЕ БОБЫ, НЕПРЕРЫВНЫЕ ФЬЮЧЕРСЫ

Рисунок 6.43.
ДВОЙНАЯ ВЕРШИНА И ДВОЙНАЯ ВПАДИНА: ЯПОНСКАЯ ИЕНА, НЕПРЕРЫВНЫЕ ФЬЮЧЕРСЫ

Рисунок 6.44. ТРОЙНАЯ ВПАДИНА: ЕВРОИЕНА, ИЮНЬ 1995

Рисунок 6.45. ТРОЙНАЯ ВЕРШИНА : ХЛОПОК, ДЕКАБРЬ 1993

последующей (рис. 6.46). Аналогичным образом, перевернутая «голова и плечи» представляет собой конфигурацию из трех впадин, причем средняя впадина ниже соседних (рис. 6.47). Возможно, самой распространенной ошибкой начинающих графистов является принятие торговых решений на оснований данной формации до того, как она окончательно сформируется. «Голова и плечи» не считается завершенной, пока не пробита линия «шеи» (рис. 6.46 и 6.47). Более того, подлинная «голова и плечи» формируется только после тога, как после пробоя «линии шеи» произошло значительное движение цен. Модели, которые похожи на «голову и плечи», но не удовлетворяют последнему требованию, могут оказаться ложными.

Круглые вершины и впадины
Круглые вершины и впадины (называемые также блюдцами) случаются довольно редко, но являются одной из самых надежных моделей. Рис. 6.48 показывает пример круглой вершины на графике непрерывных фьючерсов. Как видно из графика, эта формация послужила сигналом перехода от сильной повышательной тенденции к еще более впечатляющей понижательной.

Рисунок 6.46. «ГОЛОВА И ПЛЕЧИ»: СЫРАЯ НЕФТЬ, ИЮНЬ 1991

Рисунок 6.47. ПЕРЕВЕРНУТАЯ «ГОЛОВА И ПЛЕЧИ»: КОФЕ, ДЕКАБРЬ 1992

В идеале эта модель не должна иметь тех острых выступов, которые есть на указанном графике; однако я считаю главным критерием круглое очертание внешнего периметра, что здесь и наблюдается. Рис. 6.49 изображает модель закругляющейся вершины на графике отдельного фьючерсного контракта. На рис. 6.50 представлен график другого контракта, демонстрирующего модель круглой вершины с интересным феноменом: после первой вершины возникает второй относительный максимум также в форме круглой вершины. Рис. 6.51 показывает круглую вершину, которая сама является частью двойной вершины. Эта модель предшествовала резкой смене тренда. (Между прочим, рис. 6.51 содержит также отличные примеры симметричных треугольников в качестве моделей продолжения, о которых было рассказано выше.) Наконец, на рис. 6.52 и 6.53 показаны примеры формирования круглых впадин.

Треугольники (Triangles)
Треугольники, являющиеся одной из наиболее распространенных моделей продолжения, могут быть также формациями разворота. Рис. 6.54 и 6.55 иллюстрируют треугольные вершины. Как и в случае модели продолжения, ключевым фактором является направление про­боя треугольника.
Клин (Wedge)
В восходящем клине цены демонстрируют замедляющийся рост в рамках сужающейся модели (рис. 6.56 и 6.57). Неспособность цен ускорить рост, несмотря на продолжающееся зондирование новых высот, предполагает существование сильного и нарастающего давления продавцов. Сигнал к продаже возникает, когда цены пробивают нижнюю линию клина. Рис. 6.58 дает пример нисходящего клина. Данные мо­дели иногда формируются в течение нескольких лет. Рис. 6.59 и 6.60 изображают многолетний нисходящий клин на рынке золота, показан­ный на графиках непрерывных фьючерсов и ближайших контрактов. Хотя эти графики имеют значительные различия, оба они демонстри­руют модели нисходящего клина.
Островной разворот (Island Reversal)
Островной разворот формируется, когда после продолжительного роста возникает верхний разрыв цен, затем один или несколько дней находятся выше разрыва и наконец происходит разрыв вниз.

Рисунок 6.48.
КРУГЛАЯ ВЕРШИНА:
НЕПРЕРЫВНЫЕ ФЬЮЧЕРСЫ
НА ИНДЕКС ФРАНЦУЗСКИХ ОБЛИГАЦИЙ НА БИРЖЕ MATIF

Рисунок 6.49. КРУГЛАЯ ВЕРШИНА: СВИНИНА, АВГУСТ 1994

Рисунок 6.50. ДВЕ КРУГЛЫЕ ВЕРШИНЫ: ПШЕНИЦА, МАЙ 1995

Рисунок 6.51.
КРУГЛАЯ ВЕРШИНА КАК ЧАСТЬ ДВОЙНОЙ ВЕРШИНЫ: ИТАЛЬЯНСКИЕ ОБЛИГАЦИИ, НЕПРЕРЫВНЫЕ ФЬЮЧЕРСЫ

Рисунок 6.52. КРУГЛАЯ ВПАДИНА: МЕДЬ, МАЙ 1994

Рисунок 6.53. КРУГЛАЯ ВПАДИНА : ПРИРОДНЫЙ ГАЗ, АВГУСТ 1992

Рисунок 6.54. ТРЕУГОЛЬНАЯ ВЕРШИНА: СЕРЕБРО, СЕНТЯБРЬ 1991

Рисунок 6.55.
ТРЕУГОЛЬНАЯ ВЕРШИНА : КАНАДСКИЙ ДОЛЛАР, МАРТ 1995.

Рисунок 6.56. ВОСХОДЯЩИЙ КЛИН: ХЛОПОК, ИЮЛЬ 1993

Рисунок 6.57.
ВОСХОДЯЩИЙ КЛИН : НЕЭТИЛИРОВАННЫЙ БЕНЗИН, НЕПРЕРЫВНЫЕ ФЬЮЧЕРСЫ

Рисунок 6.58.
НИСХОДЯЩИЙ КЛИН: СЫРАЯ НЕФТЬ, НЕПРЕРЫВНЫЕ ФЬЮЧЕРСЫ

Рисунок 6.59.
МНОГОЛЕТНИЙ НИСХОДЯЩИЙ КЛИН: ЗОЛОТО, НЕДЕЛЬНЫЙ ГРАФИК БЛИЖАЙШИХ ФЬЮЧЕРСНЫХ КОНТРАКТОВ

МНОГОЛЕТНИЙ НИСХОДЯЩИЙ КЛИН : ЗОЛОТО, НЕДЕЛЬНЫЙ ГРАФИК НЕПРЕРЫВНЫХ ФЬЮЧЕРСОВ

На рис. 6.61 и 6.62 показаны примеры островных вершин, у которых «островная» часть модели представлена одним-единственным днем, тог­да как рис. 6.63 иллюстрирует островную вершину, на которой рынок торговался выше первоначального разрыва в течение нескольких дней, прежде чем произошел разрыв к более низкому уровню. Рис. 6.64 изоб­ражает островную впадину. Иногда может пройти несколько недель торгов, прежде чем второй разрыв в противоположном направлении завершит данную конфигурацию (рис. 6.65).
Последовательность, состоящая из критического разрыва вверх (вниз) без какого-либо продолжения движения в том же направлении и последующего разрыва вниз (вверх), является важной комбинацией . Островные развороты часто могут сигнализировать о перемене круп­ных тенденций, и им следует придавать большое значение, если только разрыв в конечном счете не заполняется.
Сигнал островного разворота остается в силе до тех пор, пока последний разрыв в модели не заполнен. Следует отметить, что ложные сигналы островного разворота являются обычным делом, т.е. островные развороты часто заполняются в первые несколько дней после их образования. Следовательно, хорошей идеей обычно бывает подождать по крайней мере 3-5 дней после первоначального формирования «острова»,

Рисунок 6.61. ОСТРОВНАЯ ВЕРШИНА: МАЗУТ, НОЯБРЬ 1994

прежде чем делать вывод о том, что это, действительно, сигнал разворо­та. Однако компромисс здесь состоит в том, что ожидание подтвержде­ния, как правило, приведет к худшему уровню входа в рынок в случаях, когда сигнал островного разворота оказывается достоверным.
Шипы и дни разворота
Эти однодневные модели, которые часто обозначают относительные максимумы и относительные минимумы, а иногда и крупные пики и впа­дины, рассматривались выше в настоящей главе.

Рисунок 6.62. ОСТРОВНАЯ ВЕРШИНА: СОЕВОЕ МАСЛО, ДЕКАБРЬ 1994

Рисунок 6.63. ОСТРОВНАЯ ВЕРШИНА: ПЛАТИНА, ЯНВАРЬ 1994

Рисунок 6.64. ОСТРОВНАЯ ВПАДИНА: САХАР, МАРТ 1992

Рисунок 6.65. ОСТРОВНАЯ ВЕРШИНА: ФУНТ СТЕРЛИНГОВ, ДЕКАБРЬ 1992

Фигуры трендовых разворотов на рынке форекс

Фигуры, периодически возникающие на ценовых графиках, имеют определенную последовательность появления и развития, и называются ценовыми фигурами.

Отображая закономерные движения рынка, они являются исторически узнаваемой формой движения цен.

Различие таких фигур ведется по степени их действия на тренды.

  • Простые трендовые развороты являются фигурами завершения тренда.
  • Таким же образом, особые формирования, при появлении которых тренд не прекращает движения, называются фигурами продолжения тренда.

Среди значимых фигур разворота выделяют структуру головы и плеч, перевернутую структуру головы и плеч, двойную вершину, двойное дно, тройную вершину и тройное дно.

Структура головы и плеч

Подобное ценовая формация часто наблюдается в техническом анализе рынка форекс. В ее основе лежат три последовательных ценовых подъема. Их развитие начинается от одинакового уровня поддержки, который в трейдинге называется линией шеи. Первый и третий ценовые подъемы проходят на равных максимумах и называются линией плеч. Участок данной фигуры, достигающий максимального показателя высоты, называется головой.

Указанный ниже график иллюстрирует развитие данной формации.

Формация голова плечи

До момента фиксации точки A линия шеи являлась уровнем сопротивления. После пробития данной линии, она превратилась в значимый уровень поддержки.

После ценовых отскоков в точках B и С, пробитие текущего уровня произошло с большим валютным объемом точки D, что и завершило растущий тренд.

В случае прорыва уровня поддержки популярные торговые стратегии рекомендуют ждать отскока цен и перехода уровня в категорию сопротивления. При стойких показателях сопротивления цены на валюту упадут до точки F. При этом их амплитуда будет равна диапазону ценовых колебаний от линии шеи до максимума головы.

В формировании структуры головы и плеч существует определенная последовательность, которая должна быть рассмотрена каждым трейдером. Линии поддержки всегда отслеживаются по уровню точки C и D.

Линии сопротивления возникают при прорыве ценовой поддержки в точке D, когда рынок пытается повторно пробить линию шеи в отскоке. Данное ценовое взаимодействие наблюдается в точке Е. Таким же образом, если в данной конкретной точке линия шеи может выдержать давление покупателя, показатели будущих цен станут снижаться.

Подтверждение фигуры головы и плеч ведется только в случае объемного прорыва линии шеи. Ситуация прорыва, возникшая на малом объеме, станет доказательством актуальности тренда. Покупатели рынка форекс быстро восстановят инициативу, и цены снова поднимутся.

Формирование фигуры головы и плеч занимает от пары недель до нескольких месяцев. Возникновение такой формации за час, сутки или неделю активной торговли не считается появлением значимой фигуры ценового разворота.

Особое значение для прибыльности сделок имеет время формирования всех ее составляющих. Цель ценового движения достигается очень медленно, и это время равно времени развития самой фигуры.

Голова плечи форекс на графике

Поскольку точка прорыва линии шеи не лежит точно горизонтально, необходимо правильно рассчитать цель ценового движения, начиная от данной точки.

Цены валютных рынков слишком разнообразны, и потому не существует идеальной фигуры, описывающей все возможности их развития.

Перевернутая формация головы и плеч

Развитие перевернутой формации является зеркальным отражением классической формации.

Если обычная фигура головы и плеч свидетельствует о прекращении бычьего тренда, то ее зеркальная копия прекращает медвежий тренд соответственно.

Перевернутая структура головы и плеч возникает в случае пробития медвежьего канала валютными ценами.

Данные цены снова касаются прошлого уровня сопротивления, превратившегося в новый уровень поддержки.

Из трех последовательных падений, первое и третье плечо находятся на примерно одинаковых минимумах, в то время как второе движение, или голова, опускается ниже всего. Если цена движется к точке A, то линия шеи дает сильную поддержку. Когда цена прорывается, данная линия становится серьезным уровнем сопротивления. В точках B и C цена не может взять текущий уровень, но точка D прорывает уровень сопротивления путем привлечения значительных финансовых объемов.

Сильный уровень сопротивления при отскоке в точке E становится серьезным уровнем поддержки. Если поддержка под воздействием продавцов сохраняет свои позиции, можно ожидать ценового подъема к точке F предположительно. Точное местонахождение точки определяется с помощью амплитуды ценовых колебаний, отложенной от точки D. Следующая схема показывает структуру головы и плеч, что возникла на валютном рынке.

Перевернутая формация головы и плеч на графике

Двойная вершина

Двойные вершины, наравне с формациями головы и плеч, являются популярными и часто встречающимися фигурами трендовых разворотов.

Построение данной модели состоит из двух примерно равных по высоте ценовых вершин.

Ценовой пик каждой вершины возникает в ходе движения от линии сопротивления. В предыдущей фигуре эту линию можно считать уровнем шеи.

При пробитии линии сопротивления в точке A, она становится сильной поддержкой для текущей цены. После дальнейшего развития до точки E цена пробивает данную поддержку, и уровень при следующем отскоке в точке F будет подтвержден новым активным сопротивлением. Если на рынке складывается подобная ситуация, цена достигнет точки G на амплитуду между максимумами вершин и показателем точки Е.

Для правильного опознания и применения двойных вершин инвестор должен помнить о некоторых фактах.

Точки A и E будут соединены линиями поддержки. Точки B и D будут соединены линиями сопротивления. Линия шеи на точке F, что держится под давлением покупателя, станет свидетельством ценового падения вплоть до точки G.

Аналогично развитию головы и плеч, возникновение двойных вершин возможно только в случае прорыва линий шеи на большом объеме валюты.

Также стоит помнить о том, что отслеживание данных валютных объемов возможно только на фьючерсном валютном рынке. После определения количества фьючерсных сделок и валютных сумм, что приходили в движение, инвестор может экстраполировать полученные данные в пространство спотовых рынков.

Ценовые прорывы тонких рынков при малых торговых объемах будут свидетельствовать о скором подъеме цен на валюту. Формирование фигуры перевернутой головы и плеч чаще всего занимает несколько месяцев.

Внутридневные появления данной формации не так надежны и достоверны в плане анализа, потому что значимость фигуры прямо зависит от сроков ее развития.

Четких правил для срока достижения целевых цен не существует, но согласно данным анализа, данный срок примерно равен общему времени формирования таких фигур.

Стандартный уровень целевых цен откладывается от точек прорыва линий шеи. При возникновении резких колебаний необходимо помнить о том, что ценовое движение не останавливает сделки рынка форекс.

График, представленный ниже, показывает формирование двойной вершины на рынке форекс.

Двойная вершина на графике форекс

Двойное дно

Двойное дно является зеркальным отражением двойной вершины, и случаи его возникновения на графиках технического анализа весьма распространены.

Этой формации присущи все особенности двойных вершин, за тем исключением, что они прерывают бычий тренд, а двойное дно – медвежий соответственно.

Следующая схема показывает построение двойного дна на графике.

Минимумы точек B и D находятся на равных ценовых уровнях. Через данные минимумы необходимо провести линию, а затем параллель к ней через точку отскока С. Выбранная точка станет линией шеи для данной фигуры.

Сделав отскок от уровня сопротивления в точке C, цена прорвет данную линию в точке E. В таком случае уровень сопротивлении станет уровнем поддержки, и рынок проверить его на прочность в масштабах точки F.

Если поддержка выдержит давление продавца, то цена поднимется вверх на конкретную амплитуду.

Размер этой амплитуды будет равен разбросу ценовых значений от точки E до точки G.

Двойное дно на графике

Тройная вершина

Тройные вершины, возникающие на рынке форекс, являются комбинациями двойных вершин с фигурой головы и плеч. Потому закономерности развития, возникающие при появлении этих фигур, актуальны и для тройных вершин.

При идеальном развитии, возможность которого представлена на следующем графике, все ценовые максимумы лежат на одном уровне.

Чтобы проверить данный факт, необходимо соединить прямой линией показатели данных максимумов.

Параллельно полученной линии следует провести линию шеи сквозь точки откатов C и E. В промежутке до точки A возникает сильный уровень сопротивления. Это значит, что после ценового прорыва в точке A данный уровень становится областью поддержки. Если цены отскакивают от точки E, классическая модель двойной вершины становится недействительной, и ситуация развивается в ином направлении.

Когда цена устремляется вверх, она не может преодолеть показатели предыдущего максимума и падает вниз, возвращаясь к линии шеи. Цены, что выходят из точки G, пробивают данную поддержку, подтверждая установленный уровень новым сильным сопротивлением при отскоке до точки Н.

Описанная выше ситуация при возникновении на валютном рынке ведет к стремительному падению цен.

Для отсчета амплитуды падения на графике стоит отложить величину, равную амплитуде от максимума тройной вершины до цены в точке I.

Тройная вершина на графике

Тройное дно

Классическая ситуация тройного дна является сочетанием двойного дна с перевернутыми головой и плечами.

Поскольку тройное дно – это отражение тройной вершины, ему характерны те же показатели, что и для фигуры, прерывающей бычий тренд. Возникновение тройного дна на схемах технического анализа служит сигналом скорого прорыва медвежьего тренда.

Для правильного построения данной фигуры все три ценовых минимума должны находиться на одинаковых уровнях, которые необходимо соединить линией. Параллельная ей прямая станет линией шеи для тройного дна.

Во время ценового движения в медвежьем тренде данная линия была областью поддержки. В точке A осуществился ее прорыв, и на графике возникло сильное сопротивление. Дважды попробовав пробить уровни точек C и E, цена отскакивала вниз. В точке E возможность формирования двойного дна стала невозможной, и для дальнейшего изучения возникшей ситуации трейдер провел технический анализ. Тщательные наблюдения показали, что в точке G сопротивление прорвалось на существенном объеме.

Ценовой отскок в точке H подтвердит тот факт, что линия шеи превратилась в уровень поддержки. При развитии ситуации аналогично данному сценарию показатели цен с большой вероятностью поднимутся до точки I. Для определения точной высоты подъема на графике надо отложить разницу минимумов всей фигуры и показателей линии шеи вверх от G.

Тройное дно форекс на графике

Блюдца и ромбы

Возникающие на графиках формации, состоящие из закругленных вершин и оснований, в русскоязычном трейдинге называются блюдцами. Фигуры такого типа появляются в такие периоды торговли, когда инвесторы не могут спрогнозировать направление рыночного движения.

Медленный разворот подобных трендов проходит на малых объемах. Время, затраченное рынком на формирование блюдца, повысит вероятность резкого ценового движения в момент завершения фигуры.

Ромбы классического вида могут появиться на максимуме тренда. Колебания цен, что возникают в таком случае, могут быть ограничены совокупностью линий, что по форме напоминает ромб.

Формирование формации такого рода сопровождается резким ростом и снижением объема торговли наравне с расхождениями и схождениями ценовых линий. Когда ромбы прорываются, количество валюты, вовлеченной в оборот, резко возрастает. С помощью технического анализа можно определить цель ценового движения. Для этого внутри фигуры необходимо отложить максимальную амплитуду движения от точки прорыва.

Фигуры продолжения тренда

Технический анализ рынка форекс выделяет ряд формаций, иллюстрирующих актуальность текущего тренда. Данные фигуры состоят из краткосрочных периодов ценовой консолидации, что завершаются выходом из фигуры по ходу движения текущего тренда.

Основными фигурами, что свидетельствуют о продолжении тренда, являются флаг, вымпел, треугольник, клин и прямоугольник.

Флаги

Структура в виде флага, возникающая на графиках ценового движения, позволяет спрогнозировать направление и цель текущих цен развивающегося тренда. Данная структура являет собой кратковременный отрезок ценовой консолидации, что завершается сильным ценовым движением по ходу тренда.

Цены в период консолидации движутся между поддержкой и сопротивлением, причем линии их показателей параллельны или медленно сходятся. Подобная структура в виде параллелограмма на графике выглядит похожей на флаг.

Телом флага в трейдинге называют ценовой канал, образованный линиями поддержек и сопротивлений.

Амплитуда ценового движения перед телом флага называется его древком. Чаще всего флаги, возникающие на графиках, направлены горизонтально или против движения действующих трендов. Нисхождение текущего тренда формирует медвежий флаг. Его древко будет измеряться промежутком между уровнями A и B.

Консолидация данной фигуры будет проходить в ценовом канале между поддержкой B-E и сопротивлением C-D. Движение цен внутри данного канала завершится резким прорывом в точке E, что и послужит подтверждением существующего нисходящего тренда. Определение цели движения цен ведется путем откладывания высоты древка A-B вниз от точки ценового прорыва E.

Случай возникновения флага при торговле на рынке форекс показан на следующем графике.

Формация флаг на графике

Вымпелы

Внешний вид вымпела, возникающего при валютной торговле, сильно напоминает классический флаг.

Принципы формирования данных фигур, их условия и торговые сигналы, подаваемые ими, почти одинаковы. Главное различие между видами таких формаций состоит в форме самой фигуры.

В момент формирования вымпела его линии поддержек и сопротивлений сходятся вместе, образуя одноименную форму.

Следующий рисунок иллюстрирует появление бычьего вымпела в процессе развития тренда на повышение.

Амплитуда A-B, указанная на рисунке, является древком вымпела, а его тело формируется точками C, B и D.

С привлечением больших торговых объемов на линии сопротивления может возникнуть прорыв, что в будущем повысит цены до точки E. Определить конкретное местоположение данной точки можно, отложив амплитуду A-B вверх от места точки D.

Формация вымпел на графике

Нисходящее направление действующего тренда может сформировать медвежий вымпел. В таком случае его древком станет амплитуда A-B, а телом – точки C, B и D.

Если повышение объемов валютной торговли прорвет рынок на линии B-D, цены на валютные единицы упадут до точки E. Определить данную точку можно отложением ценовой амплитуды A-B вниз с точки D.

Встречаясь на графиках результатов технического анализа, вымпелы могут принимать тот вид, что указан на рисунке ниже.

Медвежий вымпел на графике

Треугольники

Классическим треугольником на рынке форекс является структура, похожая на вымпел без древка. В торговле и техническом анализе рассматриваются симметричные, восходящие, нисходящие и расширяющиеся треугольники.

Простой симметричный треугольник состоит из двух симметричных линий поддержки и сопротивления, что сходятся в одной точке. Во время своего движения данные линии проходят минимум через четыре ключевых точки взятого графика.

Схождение показателей поддержек и сопротивлений за пределами выделенного участка графика свидетельствует об их симметричности. В условиях валютного рынка это означает равенство между спросом и предложением.

Также возможные ценовые прорывы в таких треугольниках могут возникать в любом направлении. Большинство ситуаций на рынке форекс предполагает прорыв ценами треугольников по ходу текущего тренда. Данное основание позволяет классифицировать все виды треугольников в качестве фигур продолжения трендов.

В схождении линий поддержек и сопротивлений валютных треугольников наблюдается определенная симметрия. Через точки B, D и F проводятся линии сопротивления, а через точки A, C и E – линии поддержек соответственно. Главную цель ценового движения можно вычислить, отложив амплитуду его основания от точек прорыва по его направлению. Также ценовые цели находятся в точке пересечения прямой B-I, что параллельна линии поддержки данного треугольника, с графиком цен, полученных в ходе технического анализа.

Восходящие треугольники определяются аналогичным способом. Простой треугольник восхождения состоит из горизонтальных линий сопротивления, а также линий поддержки, что поднимаются к ним.

Подобные фигуры, возникающие при техническом анализе рынка, свидетельствуют о значимом превосходстве спроса над предложением. Проще говоря, при одинаковом количестве сделок продажи возрастает количество желающих купить валюту. Подобная финансовая ситуация может привести к прорыву восходящего треугольника. При этом данный прорыв пройдет по ходу трендового движения с амплитудой, примерно равной диапазону его основания. Через ключевые точки фигур такого типа проходят линии сопротивления, причем они почти горизонтальны. Аналогичным образом, проходящие через треугольник линии поддержки будут наклонены вверх.

При ценовом движении, направленном на вершину треугольника, объемы валют, что участвуют в торговле, значительно падают. С началом прорыва цен объем торгуемой валюты восстанавливает свои показатели, и даже превышает их в несколько раз. Данная ситуация тоже служит образцом подтверждения существующего тренда.

Формация треугольники на графике

В техническом анализе валютного рынка на графиках торговых инструментов часто возникают нисходящие треугольники. Они не сильно отличаются от восходящих, по сути, являясь их зеркальным отражением.

Графики таких ценовых моделей состоят из горизонтальных линий поддержки, и линий сопротивления, что приближаются к ним. Появление подобных треугольников в момент развития валютного рынка свидетельствует о том, что предложение на валюту значительно превосходит спрос на нее.

Нисходящие фигуры и их появление в торговле значат, что после периода ценовой консолидации движение цен продолжится вниз по направлению действующего тренда. Торговый объем треугольника во время движения к вершине значительно сокращается, но в момент прорыва он увеличивается в несколько раз, подтверждая текущие тренды и принося доход внимательным инвесторам.

В случае прорыва нисходящих треугольников возникают новые цели движения цен. Определить их можно, отложив амплитуду основания треугольников на точки прорыва фигур к низу.

Нисходящие треугольники на графике

Треугольники расширения, как показано на следующем графике, состоят из линий, что начинаются на вершине треугольника, заканчиваясь в его основании.

Когда подобная фигура начинает формирование, при увеличении амплитуды движения постоянно растет ценовой объем. В масштабах рынка форекс это значит, что интерес к рынку проявило большое количество инвесторов. Главным уровнем поддержки на указанной ниже схеме является линия, что проходит через точки B, D и F.

Аналогичным образом, линия сопротивления будет расходиться с ней, и проходить сквозь точки A, C и E.

После прорыва данной фигуры в точке G можно будет вычислить новую цель, к которой будет стремиться ценовое движение. Для этого от точки прорыва надо будет отмерить амплитуду основания треугольника.

Своевременное наблюдение над возникающими треугольниками и коррекция своей торговой стратегии относительно их показателей позволит трейдеру заключать выгодные сделки и быстро повышать свой депозит.

Клинья

По форме и моменту появления классические клинья похожи на ценовые треугольники, но при техническом анализе и на графиках они напоминают вымпел без древка. В структуре каждого клина наблюдается значимый наклон.

Таким образом, прорывы клиньев происходят в обратную сторону от их наклона. В торговле на валютном рынке наклоны происходят по ходу движения текущего тренда. В зависимости от данного направления, возникают нисходящие и восходящие клинья.

В моменты прорыва клиньев трейдер может извлечь полезную информацию. Прежде всего, это данные о предстоящем направлении цен. Исследуя данные формации, стоит помнить о том, что в их возникновении нет четких правил определения целей ценового движения.

Формация клинья на графике

Прямоугольники

В техническом анализе и торговле на рынке форекс прямоугольником обозначаются торговые диапазоны.

Их формирование отражает периоды ценовой консолидации. Прорывы фигур такого типа проходят по ходу движения текущих трендов.

Если прямоугольник прорывается в обратную сторону, это свидетельствует о прорыве действующего тренда в том числе. Также, являясь непродолжительными боковыми трендами, возникающими в ценовом канале, все прямоугольники очень просты для визуализации.

Следующая схема наглядно показывает развитие треугольника во время ценового движения валютного рынка.

Если формирование данной фигуры проходит внутри бычьих трендов, а ценовое движение стремится кверху, такой прямоугольник считается бычьим.

Валютные цены за данный период времени плавают между постоянными показателями поддержек и сопротивлений. В случае прорыва данной формации цена может уйти в любом направлении. Цель ценового движения определяется путем отложения амплитуд высоты прямоугольников от начала точек их прорыва.

Иногда ценовая консолидация происходит в моменты понижения валютной стоимости. В таких случаях формация прорывается вниз, соответственно называясь медвежьим прямоугольником.

Показатели поддержек и сопротивлений в медвежьих прямоугольниках также являются постоянными величинами, потому цены на валюту будут плавать в диапазоне их значений. Прорыв медвежьего прямоугольника может произойти как кверху, так и книзу, причем постоянный контроль над графиками технического анализа поможет трейдеру уловить данный момент и применить его с пользой.

Расширяющаяся формация для Форекс

РАСШИРЯЮЩИЙСЯ треугольник — неразрешенные проблемы классиков теханализа форекса

17 глава книги 2 Технический анализ в торговой системе Masterforex-V.
http://www.masterforex-v.org/book2.htm
и английского варианта книги Masterforex-V Technical analyses in TS
MasterForex-V.
http://masterforex-v.su/

Полную версию этой главы с рисунками и графиками вы можете прочесть на форуме
Академии трейдинга Masterforex-V

РАСШИРЯЮЩИЙСЯ треугольник — неразрешенные проблемы классиков теханализа форекса

То, что написано о расширяющемся треугольнике большинством классиков теханализа форекса, является
* путаницей, логически следуемой из их предыдущих ошибочных тезисов классиков форекса
* часто «подгонкой» задним числом «сильных» и «слабых» сигналов при пробитии треугольников, нежели практическими рекомендациями по открытию-закрытию сделок при образовании треугольника.
* скорее пособием по проигрышу трейдеровских депозитов при работе в треугольнике, нежели полезными и ценными рекомендациями для реальной торговли трейдера форекса.

В чем суть неразрешенной классиками форекса проблемы расширяющихся треугольников

Из предыдущих глав известно, что ВСЕМИ классиками теханализа форекса признается факт пробития треугольника по тренду сильным сигналом. Например,

см. рис. Александра Элдера
[img]http://img120.imageshack.us/img120/7734/17ea5.gif[/img]

Джон Дж. Мэрфи
[img]http://img299.imageshack.us/img299/4944/13tx6.gif[/img]

см. рис. Корнелиуса Луки, к которому он написал, что «Ценовой ориентир расположен на уровне 101.00, или на 300 пипсов ниже точки прорыва 104.00».
[img]http://img73.imageshack.us/img73/9867/82fn7.gif[/img]

см. рис. Эрика Наймана
[img]http://img299.imageshack.us/img299/9758/48ph1.gif[/img]
сигнал сильный +++ хорошая позиция для открытия вниз

все сигналы в точке А, с точки зрения Эрика Наймана необходимо считать как

* сигнал сильный +++
* хорошая позиция для открытия вверх после получения подтверждения на уровне линии «А»

[b]Все эти рисунки классиков теханализа форекса о так называемых «сильных сигналах» могут превратиться в ложные пробития уровней, как только валюта попадает в расширяющийся треугольник[/b], суть которого в том, что каждая последующая
* вершина — выше предыдущей
* локальный минимум — ниже предыдущего

[b] Джон Дж. Мэрфи о расширяющихся треугольниках[/b] («расширяющаяся вершина»)

На примере представлен наиболее распостраненный вид такой модели (рис. б.5а). На нем показаны три последовательно повышающихся пика (точки 1, 3 и 5) и два спада (точки 2 и 4), причем второй (4), находится ниже первого (2).

Рис. 6.56 Пример модели «расширяющаяся вершина». Относительно редко встречающаяся модель перелома, которая обычно знаменует перелом основной тенденции роста.

[b] Главная проблема расширяющегося треугольника — ложное пробитие уровней Джон Дж. Мэрфи не разрешена [/b]

Джон Дж. Мэрфи лишь констатирует эту проблему, не в силах ее разрешить

* Во время формирования такой модели, пишет Джон Дж. Мэрфи, — возникает ряд ложных сигналов, что чрезвычайно затрудняет работу трейдера. Эта модель также противоречит рассмотренной нами закономерности развития тенденции, при которой прорыв уровня предыдущего пика обычно указывает на возобновление восходящей тенденции, в то время как прорыв уровня предыдущего спада сигнализирует о начале или продолжении нисходящей тенденции. Трейдер, который использует прорывы вверх и вниз в качестве сигналов к действию, может столкнуться с целым рядом ложных сигналов.

* затем Джон Дж. Мэрфи «успокаивает» трейдеров
«Расширяющаяся формация» — относительно редкая модель, которая, если и возникает, то, как правило, в преддверии перелома основной восходящей тенденции, на вершине рынка. Она напоминает расширяющийся треугольник с тремя последовательно возрастающими верхними и двумя опускающимися нижними экстремумами. Расширение ценовых колебаний сопровождается постепенным увеличением торговой активности. Такая формация завершается при пересечении уровня второго спада, которое следует после достижения рынком третьего пика

Александр Элдер о расширяющемся треугольнике

Александр Элдер написал о расширяющемся треугольнике коротко и недвухсмысленно

«Расширяющийся треугольник (Widening or Expanding Triangle) образуется, когда цены дают последовательность возрастающих максимумов и падающих минимумов. Эта фигура говорит о том, что рынок становится истерически нестабильным, «быки» и «медведи» заметались. Битва между «быками» и «медведями» становится слишком горячей для того, чтобы восходящий тренд продолжился. Расширяющийся треугольник убивает восходящий тренд».

Корнелиус Лука о расширяющихся треугольниках

У Корнелиуса Луки абсолютно противоположное мнение о расширяющихся треугольниках, чем у Александра Элдера.

Корнелиус Лука писал
«Расширяющийся треугольник — весьма редкая модель, представляющая собой горизонтальное зеркальное отражение симметричного треугольника, при котором исходная тенденция упирается в вершину треугольника, а не в его основание. Объем следует той же зеркальной схеме и неуклонно нарастает по мере формирования модели. Имеются бычьи и медвежьи разновидности расширяющихся треугольников.
На рис. 3.19 показан бычий расширяющийся треугольник, образованный расходящимися линиями поддержки АВ и сопротивления АС. Цеовой ориентир СД равен ширине ВС треугольника, отложенной от точки прорыва С.
По числовым данным этого примера (см. 3.19 справа) ширина основания треугольника определяется как разность между 92.00 и 90.00 и равна 200 пипсам выше точки прорыва 92.00″

Медвежий расширяющийся треугольник продолжает нисходяющую тенденцию. На рис. 3.21 видно, что эта модель очерчивается расходящими линиями поддержки АС и сопротивления АВ. Ценовой ориентир СД равен ширине основания ВС треугольника, отложенной от точки прорыва С.
По числовым данным того же примера (курс доллара США к японской йене, см. рис. справа) ширина основания определяется как разность между 94.00 и 92.00 и равна 200 пипсам. Ценовой ориентир движения расположен на уровне 90.00, или на 200 пипсов ниже точки прорыва 92.00

Эрик Найман о расширяющихся треугольниках

сигнал средней силы ++
подтверждение от дополнительного сигнала
средняя позиция для открытия соответственно
* вниз (см. медвежий тренд рис.1)
* вверх (см. бычий тренд на рис.2)

выводы о расширяющихся треугольников из торговой системы Masterforex-V

Из трудов классиков теханализа форекса можно видеть, что

1. любой треугольник может вначале выглядеть как симметричный, восходящий или нисходящий, пробитие уровней которого по тренду, всеми классиками теханализа признается как сильный сигнал для открытия сделки.

2. после ложного пробития уровня этот «сильный сигнал» превращается в «ложное пробитие», а треугольник в расширяющийся треугольник.

Например, у Эрика Наймана
* на примере симметричного треугольника открытие сделки
[img]http://img299.imageshack.us/img299/9758/48ph1.gif[/img]

* на примере расширяющегося треугольника
[img]http://img503.imageshack.us/img503/3940/58bw0.gif[/img]

возникает закономерный вопрос: КАК Эрик Найман догадался, что первое пробитие предыдущего минимума (поддержки) ложное и что необходимо открываться лишь со второго пробития?

Как совместить это второе пробитие с рекомендацией Эрика Наймана открывать сделку на sell с абсолютно противоположным выводом Александра Элдера, что «Расширяющийся треугольник убивает тренд».

Аналогичный пример приводит Корнелиус Лука о запасе хода в 200% после прорыва расширяющегося треугольника
[img]http://img299.imageshack.us/img299/1564/27bu9.gif[/img]

Обратите внимание, Корнелиус Лука пропустил не одно пробитие поддержки при медвежьем тренде, а четыре (заранее зная, что они ложные?) и открылся на 5-м пробитии, ожидая запаса хода в 200%?

Так кто прав: Александр Элдер или Корнелиус Лука и Эрик Найман?
Главное, куда и где открывать свою сделку трейдеру и какой запас хода и как его измерять?

3. никто из классиков теханализа не дает четких критериев, когда пробитие уровня в обратную сторону
* расширяющийся треугольник (и валюта вернется к исходному уровню)
* смена тренда (и валюта к исходному уровню уже не вернется ближайшее время)

4. для чемпиона мира по трейдингу Ларри Вильямса любое пробитие уровня в противоположную сторону — открытие сделки

точки открытия сделок при развороте Ларри Вильямса

На рисунке представьте расширяющийся флет и представьте сколько раз у чемпиона мира Ларри Вильямса сработают стопы? Как минимум 5 раз?
[img]http://img339.imageshack.us/img339/844/59hn2.gif[/img]

Или не сработают стопы у Ларри Вильямса?

А корни ошибок нужно искать в неточности концепции расширяющегося треугольника Джон Дж. Мэрфи, Корнелиуса Луки, Эрика Наймана?

5. рисунки расширяющегося треугольника классики теханализа форекса любят рисовать задним числом. Трейдеру необходимо принимать решение ДО того, как тот или иной вид треугольника сформируется и треугольник будет пробит.

Например, это расширяющийся треугольник или смена тренда?
[img]http://img409.imageshack.us/img409/8815/76jn8.gif[/img]

В какой точке и какую сделку (sell или buy) открывать трейдеру?

6. как видно из рисунков Ларри Вильямса часть его сделок заканчиваются убытком и стопом, т.к. пробитие зигзага (фрактала) в противоположную сторону не есть разворот.

Вопрос — какой критерий отличает разворот тренда от расширяющегося треугольника? Зная ответ на этот вопрос вы не будете удивляться почему
* после сбития стопа, поставленного за минимумом на восходящем тренде (или за максимумом на медвежьем тренде) валюта снова возвращается в обратную сторону и трейдер снова видит минус на своем торговом терминале
* почему вместо стопов применяется локк-замок в торговой системе Masterforex-V

Эти и другие ответы на вопросы, необходимые для успешной торговли на форексе,
вы найдете в Академии трейдинга Masterforex-V где тренируются, работают и
общаются друг с другом в режиме он-лайн трейдеры более чем 40 стран мира.

EUR/USD: на графиках появляется расширяющаяся формация

Технический анализ EUR/USD на 8 апреля 2020 г

EUR/USD в четверг закрыла день в снижении. Европейская валюта начала слабеть после выхода протокола заседания ЕЦБ в марте, из которого видна нацеленность регулятора к продолжению смягчения курса монетарной политики.

Пара нашла поддержку на 1.1337 (90-й градус) откуда вернулась к линии баланса lb на 1.1385.

Никакой сильной реакции рынков на выступление Джанет Йеллен не последовало, после завершения работы европейских площадок, актив перешел во флэт.

За две предыдущие торговые сессии ценовой канал 1.1334-1.1437 был раздвинут до границ 1.1326-1.1453. На графике выстраивается расширяющаяся формация весьма похожая на фигуру бриллиант форекс. Если паттерн действительно формируется, то сейчас должна будет вырисовываться правая сужающаяся сторона. Это значит, что EUR/USD не пойдет выше 1.1420 и не спустится ниже 1.1330. На сегодня я рассматриваю диапазон 1.1345-1.4000. Скорее всего, торговля вокруг линии баланса со средней котировкой 1.1375 сохранится на ближайшие 55 часов.

Сегодня календарь практически пустой, но всплеск волатильности может задать выход британской статистики через EUR/GBP. Если кросс уйдет ниже уровня 0.8044, то EUR/USD отправится к 1.1320.

11:30 МСК выход блока экономических новостей Великобритании;

15:15 МСК данные закладки новых домов в марте (Канада);

15:30 МСК отчет по числу занятых и данные по уровню безработице в марте (Канада).

Владислав Антонов, аналитик компании Альпари

Свежие новости финансовых рынков, анализ форекс на Главной странице

Использование фигур технического анализа в торговле

Dara86

Элитный участник

вот так вроде даже похоже. Ну а щас чего ждать? ретест линии шеи по ходу:

Вложения

Dara86

Элитный участник

продаю фунт\доллар еще раз. На Н4 двойная вершина:

Вложения

Ladyfire

Элитный участник

Dara86

Элитный участник

вот какой фунт-хитрец, в этот раз даже не дошел до уровня 1,3840. Я закрыла продажу, тем более двойной лот

На Н4 мне видится паттерн дракон, но возможно я ошибаюсь. Если нет, то вероятно, что фунт вернется в канал и будет некоторый рост.

Вложения

Dara86

Элитный участник

таки-да. Это паттерн Дракон. Новости сделали свое дело и фунт начал резкий рост. В покупки влезла. Опасно, так как канал нисходящий.

Ближайшая цель 1,4110 (голова Дракона):

Вложения

Dara86

Элитный участник

Стратегия торговли расширяющейся формации (треугольника)

Расширяющийся треугольник — это графическая модель, которая появляется в результате неопределенности на рынке, только линии тренда по его максимумам и минимума не сходятся, как у симметричного треугольника, а расходятся! Этот тип треугольников форекс появляются на рынке достаточно редко, но все-таки появляются и по-этому их так же лучше замечать и учитывать в своей торговле.

Пример расширяющегося треугольника

Для формирования расширяющегося треугольника нужны как минимум 4 точки: 2 минимума и 2 максимума. Может быть и больше точек соприкосновения, но 4 — это именно минимум. Причем линии этой фигуры обычно расположены под равным углом по отношению к горизонтали, по типу симметричного треугольника и продолженные их влево от такого треугольника обычно сходятся в одну точку. У треугольника обязательным условием является понижающиеся следующие минимумы и повышающиеся следующие максимумы внутри фигуры.

Иногда такие треугольники плавно переходят в симметричные треугольники и как результат образуется паттерн «Бриллиант».

Некоторые трейдеры заявляют, что нельзя путать расширяющиеся треугольники и расширяющиеся формации, в принципе они правы!

Но по большому счету, для нас нет большой разницы, что это на рынке формируется формация или треугольник, главное понять что это все-таки расширяющаяся фигура и торговать в ней достаточно сложно и точно так же сложно определить когда следует продавать или покупать в ней или на ее пробое.

Теперь давайте рассмотрим что же такое Расширяющаяся формация:

Для формирования расширяющейся формации нужно 5 точек, например 3 максимума и 2 минимума, причем фигура чем-то напоминает клин, только расширяющийся, то есть линии не расположены под равным углом от горизонтали, как у треугольников, а слегка приподнята вверх для восходящего тренда и максимумы последовательно возрастают и точно так же и минимумы внутри самой фигуры.

Линии слегка опущена вниз для нисходящего тренда и максимумы последовательно снижаются и точно так же и минимумы внутри самой фигуры.

С ледует запомнить, что в этой формации часто бывают ложные прорывы его границ!

Конечно эти 2 модели разные, но у них есть и общие свойства — они расширяющиеся, они обычно считают разворотными. Но конечно же, так как это все-таки модель неопределенности на рынке форекс, то бывают и продолжения движения после их формирования.

У каждого торгующего трейдера форекс возникает логичный вопрос: «Как же торговать расширяющиеся треугольник или формацию и когда же заключать сделку — от границ внутрь или на их пробое?»

Но к сожалению ответ на этот вопрос нельзя дать однозначный. Многие говорят что лучше вообще не торговать в этих фигурах, а ждать развязки или окончательного их пробоя.

Я же могу сказать, что по большому счету лучше не стараться торговать саму эту фигуру, если она достаточно мала, а если она достаточно велика, то для торговли можно просто использовать правила графического анализа для торговли внутри ее и за пределами: пробоя трендовых линий и их ретесты, но при этом все-таки помнить, что тренд неопределен и развязка событий может быть двоякой при пробое границ этих фигур!

Так же, на мой взгляд, лучше все-таки вариантом входа в рынок будет именно ретест пробитой в одну из сторон линии тренда и по возможности совмещенный с уровнем Фибоначчи от последнего движения.

Стратегия форекс паттерн «Треугольник»

Формирование стратегии Форекс для трейдера «Треугольник» происходит периодически на каждом финансовом рынке и на валютном рынке тоже. Это касается и того случая, когда «цена» не «приняла решение» по направлению своего дальнейшего движения. Конкретнее, когда на рынке возникает противоборство быков и медведей. Поэтому фигура «Треугольник» Форекс рынка является по большому счету фигурой неопределенности.

Построение

Чтобы построить треугольник форекс, понадобится минимум 4 точки. По двум мы проводим линию тренда по минимумам и по двум – линию тренда по максимумам.

«Треугольник» имеет несколько видов:

  • Паттерн восходящий «Треугольник» форекс рынка. После построения линий тренда по минимумам и по максимумам, форма фигуры «Треугольник» Форекс рынка как бы направлена вверх. Верхняя линия сопротивления цены при этом часто горизонтальна или немного устремлена вверх. Когда такой «Треугольник» пробивается, движение цены обычно идет вверх. Но на рисунке ниже видно, что возможно и обратное движение после того, как нижняя линия сопротивления пробивается (пример USDCAD (h1)).
  • Стратегия Форекс «Треугольник» нисходящий. После построения линий тренда по минимумам и по максимумам, форма фигуры «Треугольник» Форекс рынка как бы направлена вниз. Нижняя линия, отображающая сопротивление, как правило, горизонтальна или имеет уклон вниз. В основном пробой таких «Треугольников» делается вниз.

Следует помнить: каждое правило имеет исключения.

  • Стратегия Форекс «Треугольник» симметричный. Это – горизонтальный треугольник, в котором линии тренда направлены к центру фигуры Форекс. Пробой обычно происходит по направлению того тренда, который предшествовал формированию стратегии.
  • Стратегия Форекс «Треугольник» расширяющийся. Это расширяющаяся формация, она не относится к сужающимся и в данной статье не рассматривается.

Начальная стадия сделки, выставление тейк-профитов и стоп-лоссов

    Пробой линии тренда в одну из сторон означает точку входа, однако лучшим вариантом служит ретест пробитой линии тренда рассматриваемой формы «Треугольника» Форекс рынка. Существует и третий вариант – перепись минимума или максимума оставшегося экстремума стратегии. При ситуации, когда прорыв случается в первых двух из трех частей стратегии Форекс «Треугольник», перед нами идеальные точки входа в рынок, если же пробой случается в оставшейся третьей части фигуры — следует быть очень осторожным, поскольку в такие прорывы происходит достаточное количество обманчивых прорывов «Треугольников».

  • Главной целью установке тейк-профитов служит протяженность самого широкого участка стратегии Форекс «Треугольник», отложенного от точки прорыва треугольника. Вторым методом определения цели является построение параллельной линии к прямо противоположной линии пробоя «Треугольника». В результате мы получим параллельный канал Форекс.
    • Одновременно размещаем ордер стоп-лосс за противоположную границу «Треугольника».

    Важнейшей деталью стратегии Форекс «Треугольник» выступают объемы. Так, в процессе формирования модели, объемы уменьшаются, а в ситуации пробоя — увеличиваются. Однако в МТ4 очень сложно отследить сами объемы, поэтому на них строить свои планы не будем.

    Изучайте стратегии без индикаторов. Они не менее эффективны и помогут вам стать успешным трейдером.

    Особое внимание следует уделить следующему: дело в том, что не все паттерны «Треугольник» после состоявшегося пробоя их ценой успешно достигают своих целей по тейк-профиту, случаются и отказы, вот почему пренебрегать правилами Мани Менеджмента и стоп-лоссов не стоит.

    Рекомендуем обратить свое внимание на паттерн «Голова и плечи».

    money-trans.ru

    Портал о переводах денег

    Расширяющаяся формация — паттерн, который учит не расслабляться. Редкая фигура технического анализа – расширяющаяся формация. Эрик Найман о расширяющихся «треугольниках»

    Это одна из наименее изученных фигур технического анализа. То, что написано о расширяющемся «треугольнике» у большинства классиков, с полной ответственностью можно назвать:

    • путаницей, которая логически следует из предыдущих ошибочных утверждений;
    • очень часто — попытками задним числом подогнать события под определение сильных и слабых сигналов при пробитии уровней, а не представление практических рекомендаций по открытию и закрытию сделок;
    • скорее «пособием по проигрышу» депозитов, нежели полезными и ценными советами, в которых так нуждаются трейдеры рынка Форекс.

    В чем суть неразрешенной классиками теханализа проблемы расширяющихся «треугольников»?

    В предыдущих главах мы узнали, что ВСЕ классики технического анализа признают факт пробития «треугольника» по тренду сильным сигналом. Рассмотрим еще раз уже знакомые нам графики и схемы.

    Александр Элдер для подтверждения своих выводов в качестве примера приводит реальный график:

    Рис. 1. График у Александра Элдера

    Джон Дж. Мэрфи рассматривает, например, такую схему:

    Лучшие брокеры без обмана
    • FinMax (Форекс)
      FinMax (Форекс)

      Огромный выбор торговых инструментов! Заработает каждый!

    • BINARIUM
      ☆☆☆☆☆
      ★★★★★
      BINARIUM

      Лучший брокер по бинарным опционам. Огромный раздел по обучению.

    Рис. 2. «Треугольник» у Джон Дж. Мэрфи

    Корнелиус Лука на одной из схем определяет, что ценовой ориентир «расположен на уровне 101.00, или на 300 пипсов ниже точки прорыва 104.00».

    Рис. 3. Типичный медвежий восходящий «треугольник» у Корнелиуса Луки Рис. 4. Нисходящий «треугольник» в рамках нисходящего тренда как сильный сигнал (+++) у Эрика Наймана Рис. 5. Симметричный «треугольник» у Эрика Наймана

    Напомним, что все сигналы в точке А считает:

    • сильным сигналом (+++);
    • хорошей позицией для открытия сделки в направлении пробития уровня после прохождения точки А.

    И вот график, на который опирается в своих рассуждениях Д. Швагер:

    Рис. 6. Симметричный «треугольник» у Д. Швагера

    Все эти рисунки классиков теханализа Форекса о так называемых «сильных сигналах» могут превратиться в ложные пробития уровней, как только валюта попадает в расширяющийся «треугольник».

    Суть этой модели в том, что:

    • каждая последующая вершина выше предыдущей;
    • каждый последующий локальный минимум ниже предыдущего.

    Джон Дж. Мэрфи о расширяющихся «треугольниках»

    В качестве примера Джон Дж. Мэрфи рассматривает «расширяющуюся вершину» как наиболее распространенный вид модели расширяющегося «треугольника».

    На рис. 7 показаны три последовательно повышающихся пика (точки 1, 3 и 5) и два спада (точки 2 и 4). Причем второй минимум (4), находится ниже первого (2).

    Рис. 7. Схематическое изображение «расширяющейся вершины»
    Рис. 9. «Треугольник» типа «расширяющаяся вершина» у Джона Дж. Мэрфи

    Среди прочих фигур технического анализа «расширяющаяся вершина» встречается относительно редко. Обычно она знаменует перелом основной тенденции роста.

    Однако же, анализируя графики, на который возникают такие паттерны, трейдеры сталкиваются со старой проблемой — ложным пробитием уровней . Увы, Джон Дж. Мэрфи не смог решить ее, а лишь констатировал, что она существует. Мэрфи пишет:

    «Во время формирования такой модели возникает ряд ложных сигналов, что чрезвычайно затрудняет работу трейдера. Эта модель также противоречит рассмотренной нами закономерности развития тенденции, при которой прорыв уровня предыдущего пика обычно указывает на возобновление восходящей тенденции, в то время как прорыв уровня предыдущего спада сигнализирует о начале или продолжении нисходящей тенденции. Трейдер, который использует прорывы вверх и вниз в качестве сигналов к действию, может столкнуться с целым рядом ложных сигналов».

    Затем Джон Дж. Мэрфи пытается успокоить трейдеров:

    «Расширяющаяся формация — относительно редкая модель, которая, если и возникает, то, как правило, в преддверии перелома основной восходящей тенденции, на вершине рынка. Она напоминает расширяющийся треугольник с тремя последовательно возрастающими верхними и двумя опускающимися нижними экстремумами. Расширение ценовых колебаний сопровождается постепенным увеличением торговой активности. Такая формация завершается при пересечении уровня второго спада, которое следует после достижения рынком третьего пика».

    Александр Элдер о расширяющемся «треугольнике»

    Александр Элдер написал о расширяющемся «треугольнике» коротко и недвусмысленно:

    «Расширяющийся треугольник (Wideningor Expanding Triangle) образуется, когда цены дают последовательность возрастающих максимумов и падающих минимумов. Эта фигура говорит о том, что рынок становится истерически нестабильным, «быки» и «медведи» заметались. Битва между «быками» и «медведями» становится слишком горячей для того, чтобы восходящий тренд продолжился. Расширяющийся треугольник убивает восходящий тренд».

    Корнелиус Лука о расширяющихся «треугольниках»

    У Корнелиуса Луки совершенно иное мнение о расширяющихся треугольниках, чем у Александра Элдера. Он писал:

    «Расширяющийся треугольник — весьма редкая модель, представляющая собой горизонтальное зеркальное отражение симметричного треугольника, при котором исходная тенденция упирается в вершину треугольника, а не в его основание. Объем следует той же зеркальной схеме и неуклонно нарастает по мере формирования модели. Имеются бычьи и медвежьи разновидности расширяющихся треугольников».

    На рис. 10 показан бычий расширяющийся «треугольник». Его образуют расходящиеся линии поддержки АВ и сопротивления АС. Ценовой ориентир СD равен ширине ВС фигуры, отложенной от точки прорыва С.

    Корнелиус Лука уточняет:

    «По числовым данным этого примера (см. рис. 10 справа) ширина основания определяется как разность между 92.00 и 90.00 и равна 200 пипсам выше точки прорыва 92.00».

    На следующем рисунке видно, что медвежий расширяющийся «треугольник» продолжает нисходящую тенденцию. Модель очерчивается расходящимися линиями поддержки АС и сопротивления АВ. Ценовой ориентир СD равен ширине основания ВС, отложенной от точки прорыва С.

    Здесь ширина основания определяется как разность между 94.00 и 92.00 и равна 200 пипсам. Ценовой ориентир движения расположен на уровне 90.00, или на 200 пипсов ниже точки прорыва 92.00.

    Рис. 11. Медвежий расширяющийся «треугольник» у Корнелиуса Луки

    Эрик Найман о расширяющихся «треугольниках»

    Расширяющиеся «треугольники» с пробоем уровня по тренду определяет как сигналы для открытия сделок средней силы (++). Им, по мнению Наймана, не помешает дополнительное подтверждение для совершения продаж (рис. 12) или покупок (рис. 13.).

    Выводы Академии MasterForex-V о расширяющихся «треугольниках»

    Из трудов классиков технического анализа можно увидеть, что:

    1. Любой «треугольник» может вначале выглядеть как симметричный, восходящий или нисходящий, а его пробитие по тренду признается как сильный сигнал для совершения сделки.
    2. Если события развиваются не по ожидаемому сценарию, этот «сильный сигнал» превращается в «ложное пробитие», а фигура — в расширяющийся «треугольник».

    Рис. 14. Э. Найман рекомендует продавать после пробоя поддержки наклонного «треугольника»

    И на примере расширяющегося «треугольника»:

    Рис. 15. Точка открытия ордера sell после преодоления поддержки расширяющегося «треугольника»

    Если первая фигура (рис. 14) может превратиться во вторую (рис. 15), то возникает закономерный вопрос: КАК Эрик Найман догадался, что первое пробитие предыдущего минимума (поддержки) ложное и что необходимо открываться лишь со второго пробития?

    Другой вопрос: как совместить это второе пробитие с рекомендацией Эрика Наймана открывать сделку sell с абсолютно противоположным выводом Александра Элдера, что «расширяющийся треугольник убивает тренд»?

    Корнелиус Лука приводит пример о запасе хода в 200% после прорыва расширяющегося «треугольника»:

    Рис. 16. Запас хода после пробития расширяющегося «треугольника» у Корнелиуса Луки

    Обратите внимание, что если бы в модели мы нарисовали уровень поддержки горизонтально, то Корнелиус Лука пропустил бы не одно пробитие при медвежьем тренде, а разу четыре. Откуда он заранее знал, что они ложные и надо открываться только на пятом пробое, ожидая запаса хода 200%?

    Так кто прав: Александр Элдер или Корнелиус Лука и Эрик Найман? Главное, куда и где открывать свою сделку трейдеру, какой планировать запас хода и как его измерять?

    Вопрос: что (какие критерии) отличает разворот тренда от расширяющегося «треугольника»? Зная ответ, вы не будете удивляться почему:

    • после сбитого стопа, поставленного за минимумом на восходящем тренде (или за максимумом на медвежьем тренде), валюта снова возвращается в обратную сторону, и трейдер снова видит минус на своем торговом терминале;
    • почему вместо стопов в торговой системе MasterForex-V применяется локк-замок.

    Ноу-хау Masterforex-V по фигуре «расширяющийся треугольник».

    1. Суть расширяющегося треугольника — это флет СТАРШЕГО таймфрема. Поэтому, чтобы понять, что происходит при таком флете, например, на графике на н1, нужно открыть торговый терминал на н4 или д1;

    2. Обязательно смотри какой тренд на рынке и есть ли признаки для его смены (например, на рисунке Наймана, он медвежий);

    3. Если расширяющийся треугольник не сменил тренд, основной сделкой на медвежьем тренде остается sell. А именно, нужно проверить, что расширяющий треугольник

    • не пробил НК (наклонный канал) МФ — нет никакого сигнала на buy на медвежьем тренде;
    • не произошло разворота индексов и союзников;
    • движение вверх не было поддержано объемами биржевого рынка;
    • цена отскочила от сильного уровня скопления ордеров на рынке — сигнал на sell совершенно в иной точке, чем у Эрика Наймана.

    Переделаем все тот же паттерн Эрика Наймана и все станет на свои места:

    Подсказки по торгам в режиме онлайн по расширяющемуся треугольнику на закрытом форуме Академии Masterforex-V.

    Мы не употребляем термин «расширяющийся треугольник» заменив его более емким определением «расширяющийся флет». Обратите внимание, как по иному вы взгляните на график, видя, что расщиряющийся флет (с его многочисленными треугольниками), оказался

    • флетом между двумя сильными уровнями скопления ордеров («борьба быков и медведей» на рынке) — слева вверху на графике;
    • АО Зотик красноречиво показывал дивергенцию, а цена все приближалась и приближалась к бычьему НК МФ;
    • пробитие НК + ФЗР;
    • цели — уровни скопления ордеров ниже (крупные и вспомогательные)

    Посмотрите, как цена «ходит» между уровнями скопления ордеров МФ и отталкивается от них.

    Рис. 22. EURJPY
    Рис. 23. GBPCHF
    Рис. 24. GBPUSD

    Скажите, вам легче понимать ЛЮБОЕ движение на рынке форекс, имея перед глазами такие уровни скопления ордеров? Накладывая на них «расширяющийся треугольник» и иные фигуры технического анализа трейдинга?

    Здравствуйте, дорогие мои читатели. Я рад, что вы опять почтили вниманием страницы моего блога, где я, как вы помните, делюсь с начинающими и состоявшимися трейдерами форекса самым сокровенным – своим опытом. В этот раз наша тема – расходящийся треугольник форекс.

    Было у царя три сына и один дурак

    Я немного самовольно перефразировал присказку из русских народных сказок, чтобы донести в первую очередь до начинающих игроков форекс рынка простую, но очень важную мысль: не все треугольники одинаково полезны.
    Самый популярный способ торговать на форексе – это опереться на данные теханализа. При этом трейдер использует арсенал так называемых паттернов (символов), которые и подают ему сигналы о том, в какую сторону пойдет цена в будущем. Треугольники – это свечные паттерны и они считаются как самыми распространенными, так и самыми популярными на форекс.
    Существует 4 типа треугольников и 3 из них действительно прекрасно работают на трейдера:

    • Восходящий треугольник;
    • Нисходящий треугольник;
    • Симметричный треугольник.

    Все три формации представляют собой затухание ценовых колебаний и консолидацию рынка. Считается (и это на самом деле так), что прорыв любого из них приводит к началу нового тренда.
    Для наглядности я прилагаю изображения всех трех «хороших» треугольников форекс:

    Но мы сейчас подробнее остановимся на фигуре, которую ни в коем случае не стоит с ними путать. Речь пойдет о треугольнике расходящимся. В его случае колебания волатильности не сокращаются, а наоборот только растут.

    «И за борт ее бросает в набежавшую волну»

    Расходящаяся формация появляется не часто и, как правило, образуется в переломных точках: вершинах или минимумах. Казалось бы, это должно означать, что паттерн разворотный, но, как и все остальные треугольники, эта фигура — есть результат консолидации и выжидания. Пробитие цены может произойти как в противоположном предыдущему тренду направлению, так и продолжить его. Заранее этого дать не надо. А вот что точно можно утверждать, так это то, что после пробития фигуры треугольник направление цены будет относительно стабильным. Но беда в том, что при расширяющемся треугольнике угадать место пробития очень трудно.
    Вы, наверное, уже заждались возможности взглянуть герою нашего повествования в лицо. Что ж, вот он:

    Итак, что такое расширяющаяся формация? В первую очередь это боковое движение рынка (флет). Но флет особенный. Этот паттерн образуется серией увеличивающихся колебаний. Проще говоря, если вы увидите на экранах своих торговых терминалах картину, когда цена слева направо каждый следующий минимум оказывается ниже предыдущего, а каждый следующий максимум наоборот выше – вот эта фигура и называется расширяющейся формацией. Треугольник здесь образуется расходящимися друг от друга линиями поддержки и сопротивления.

    А давай вместе бояться?

    Теперь, когда мы увидели, как выглядит паттерн и в преддверии разговора о том, как вести свою игру при его появлении, нужно сделать остановку и понять теоритические основы этой формации.
    Как вы можете догадаться, расширяющийся треугольник – это в первую очередь неопределившийся рынок в состоянии повышенной возбужденности. Александер Элдер и вовсе называл такое состояние ранка истерическим.
    Все дело в том, что помимо быков и медведей на форекс рынке еще есть трейдеры, предпочитающие следовать тренду и их антиподы – свинг-трейдеры. Расширяющаяся формация зарождается и развивается по следующему сценарию:

    • Тренд подходит к некой значимой отметке, в районе которой у игроков, которые до этого момента вкладывались в трендовое движение, начинает угасать уверенность (они начинают опасаться, что актив уже слишком перепродан или перекуплен);
    • Объемы сделок соответственно падают. И на сцене начинают доминировать свинг-трейдеры. Они пытаются сделать свою игру и раскачивают цену в обратную сторону. Появляется небольшая волатильность;
    • В этот момент не у всех хватает крепости нервов не ввязаться в образовавшиеся американские горки. Часть «трендовиков» начинают возвращаться в рынок. Объемы растут, и амплитуда колебаний растет также. В этот момент мы и можем говорить о формировании расходящегося треугольника;
    • Так как ничто не может длиться вечно, рано или поздно либо быки, либо медведи одерживают локальную победу. Паттерн пробивается, и все любители взобраться в начало нового тренда устремляются вслед за направлением выхода. После этого цена, как правило, еще раз тестирует прорванный рубеж (но уже с обратной стороны) и продолжает относительно стабильно следовать в ту сторону, в которую расширяющаяся формация была преодолена.

    Как с этим жить?

    Прибыльную стратегию поведения при появлении фигуры расходящийся треугольник можно представить в двух плоскостях: теоретической и практической.
    В теории поведение при расширяющейся формации должно быть аналогично стратегии при любом другом треугольнике. А именно:

    • Во-первых, дожидаемся пробития уровня сопротивления или поддержки. При этом здесь нам может помочь два информативных сигнала:
      • Постройте биссектрису треугольника (это его срединная линия, она соединяет его вершину с серединой основания). Если биссектриса направлена вверх, значит выше вероятность, что выход произойдет в районе линии сопротивления (цена устремится ввысь), если же биссектриса смотрит вниз, соответственно более вероятно пробитие линии поддержки;
      • Проследите за местами разворота цены внутри фигуры. Считается, что выходу графика из паттерна предшествует момент, когда очередной виток немного не дотягивает до линии поддержки или сопротивления и разворачивается, не касаясь ее. В этом случае есть шанс, что очередного разворота уже не будет, а расходящийся треугольник будет пробит.
    • Во-вторых, дождитесь подтверждения прорыва. Дайте сформироваться хотя бы двум свечам за пределами треугольника (бары должны выйти за пределы фигуры полностью). Не забывайте, что после выхода из треугольника цена довольно часто тестирует (касается) преодоленный рубеж;
    • Отложите от отметки пробития отрезок, равный самому широкому месту треугольника. Там где этот отрезок закончится и будет ваш ожидаемый профит.

    Это в теории, но на практике с расширяющейся формацией все несколько тяжелее и заработать на ней сложно. Дело в том, что сама фигура — есть плод волатильности. Она часто содержит в себе сразу несколько ложных сигналов. Вам может показаться, что линия поддержки прорвана, но цена опять возвращается в фигуру и следующий виток уже оказывается в пределах «нормы».

    Расходящийся треугольник не стоит использовать как самодостаточный сигнал. Одновременно с ним учитывайте:

    • Новостной фон и в целом проанализируйте предыдущий паттерну тренд. Был ли он на самом деле исчерпан?;
    • Помните, что в правильном треугольнике (любом) должно быть нечетное количество волн и их должно быть не менее пяти;
    • Не забывайте, что в отличие от других типов треугольников форекс, пробитие расширяющейся формации происходит в самом широким месте. Это означает, что значительная часть импульса уже потрачена внутри фигуры;
    • Выход должен сопровождаться ростом активности. Необходим импульс.

    Как видите, рассмотренный в этой статье паттерн задает больше вопросов, чем дает ответов. Многие трейдеры предпочитают просто переждать его. И, конечно же, не стоит совершать входа в рынок в период формирования и существования расширяющейся формации.

    На этом у меня все. Подписывайтесь на мой блог получайте подарки, оставляйте ваши комментарии, на которые я с радостью отвечу. И конечно самый важный секрет не забывайте, как можно больше практиковаться. До новых встреч и удачи!

    Это и многое другое вы можете узнать, пройдя один или несколько курсов представленных ниже. Я сам, в свое время изучил такой курс. Это самое беспроигрышное вложение, вложение в знания. Курсы на самом деле очень интересные и что самое главное структурированные. Все в одном месте. После изучения у вас появится точное представление и практика как торговать и самое главное у вас будет стратегия торговли, подходящая именно для вас. А когда у вас есть стратегия торговли вы сразу становитесь профессиональными Трейдером, знающим и умеющим зарабатывать на рынке, будь то рынок Форекс или любой другой.

    Ну и самое вкусное на последок. Хотите уже сейчас приступить к торговле, тогда данное предложение для вас. Жмите «Купить» или «Продать» и после короткой регистрации вас будет приветствовать дружелюбный, понятный не загруженный терминал почтенного брокера Plus500. Сам с него начинал, но и сейчас не забываю. Первая влюбленность так сказать:)

    В прошлый раз, в рамках изучения особенностей применения технического анализа для российских бумаг, мы говорили о магии на дневных графиках. В этой статье я расскажу вам о том, что бывает, если треугольник начинает строиться с «апекса», а не с «основания», выливаясь в паттерн «Расширяющаяся формация» . Как обычно, я не буду переписывать книжные мудрости, лучше мы сразу проведем сравнение теории с действительностью.

    Паттерн «Расширяющаяся формация» не для спекуляций!

    Далеко за примером паттерна «Расширяющаяся формация» ходить не надо. Она есть на дневном графике самой популярной акции «Сбербанка» от начала 2013 года.

    Ошибкой многих трейдеров является попытка торговать на основе данной фигуры. На мой взгляд, «Расширяющаяся формация» может служить только:

    • предупреждением о повышенной ;
    • объяснением временных сбоев в собственной торговой стратегии.

    Фигура на «Сбербанке» красочно показывает стандартное, но при этом достаточно мирное поведение различных акций. Давайте посчитаем, какой бы финансовый результат мы получили, если бы стали торговать в рамках формации спекулятивно.

    При минимальном временном фильтре, определяющем пробой границ той или иной фигуры, спекулянт мог сделать до 10-ти сделок в рамках фигуры «Расширяющаяся формация», до тех пор, пока не появился полноценный нисходящий тренд. Только 4 сделки были достаточно результативными и могли принести от 3 до 6,5% прибыли, если трейдер не жадничал и не ждал, что акции дойдут до противоположной границы формации. Остальные сделки едва окупали торговые затраты.

    Вы скажете, что общий торговый результат при реинвестировании мог бы быть совсем неплохим. Но обратите внимание — одно неловкое движение, и майский забег вверх мог полностью его нивелировать. Дополнительный риск может возникать также из-за частоты поступления сигналов — 10 сигналов за 45 дней, для новичка это не шутка! Особенно, если он торгует на собственные средства, а не тренируется на демонстрационной версии биржевого терминала.

    Развитие паттерна «Расширяющаяся формация»

    Гадать, что бы было, можно долго, гораздо интереснее понаблюдать за фигурой в моменте её развития. В качестве домашнего задания поручаю вам наблюдение за ныне действующей фигурой «Расширяющаяся формация» на дневном графике «Роснефти».

    Здесь фигура уже показала зубки (см. свечу от 31.05.2013 года). Конечно, эта свеча не образовалась из-за действия «формации», но в её рамках она не выглядит особо неожиданной или нереальной. Так тоже бывает! Этот график служит напоминанием, что в рамках паттерна «Расширяющаяся формация» расслабляться нельзя!

    Итак, теперь вам есть чем заняться. А я пока подготовлю для вас новую статью, в которой мы выясним, что бывает с котировками отечественных акций, если паттерн «Расширяющаяся формация» сливается с и образует .

    Расширяющаяся формация, как явствует уже из ее названия, выстраивается наоборот. На модели, приведенной на рис. 6.5 а, линии тренда расходятся, образуя модель, напоминающую расширяющийся треугольник.

    Пример модели расширяющаяся вершина. Относительно редко встречающаяся модель перелома, которая обычно знаменует перелом основной тенденции роста.

    Расширяющаяся формация — относительно редкая модель, которая, если и возникает, то, как правило, в преддверии перелома основной восходящей тенденции, на вершине рынка. Она напоминает расширяющийся треугольник с тремя последовательно возрастающими верхними и двумя опускающимися нижними экстремумами. Расширение ценовых колебаний сопровождается постепенным увеличением торговой активности. Такая формация завершается при пересечении уровня второго спада, которое следует после достижения рынком третьего пика.

    Расширяющаяся формация является редким образованием, как правило, появляется на вершине рынка. Увеличение диапазона цен говорит о том, что силы, пытающиеся на фоне роста цены уменьшить курс, становятся все более агрессивными. Они еще не сделали свое черное дело, но активно расшатывают ситуацию. Таким образом, расширяющаяся формация является медвежьей моделью, предвестницей медвежьего рынка. Характерная для нее динамика объема: он увеличивается с увеличением размаха колебаний цен.

    Братом расширяющейся формации, как вы позже увидите, является расширяющийся треугольник (expanding triangle), он тоже является фигурой разворота и отличается от формации тем, что его стороны могут иметь разный наклон. В случае расширяющегося треугольника по направлению тренда смотрит лишь одна линия: для растущего рынка — линия сопротивления, для падающего — линия поддержки.

    В том случае, если бы линия поддержки была немного наклонена в ту же сторону, что и линия сопротивления, фигуру можно бы было с уверенностью назвать расширяющейся формацией.

    Следующая фигура, которую мы рассмотрим — расширяющаяся формация. Для нее характерно увеличение размаха между двумя образующими линиями (поддержки и сопротивления), имеющими наклон в сторону предшествующего тренда: линии поддержки и сопротивления расширяющейся формации обе направлены вверх (под разными углами), в основании рынка — вниз.

    Показатели объема в условиях формирования такой конфигурации также отличаются. В треугольных моделях других типов по мере уменьшения размаха ценовых колебаний объем сокращается. При появлении расширяющейся формации все происходит наоборот. Объем увеличивается вместе с увеличением размаха колебаний цен. Это свидетельствует о том, что рынок становится неконтролируемым; действия трейдеров подчиняются скорее эмоциям, чем здравому смыслу. Данная модель свидетельствует об очень высокой активности на рынке широкой публики, поэтому она часто появляется в конце заключительной фазы основной восходящей тенденции, то есть на вершине рынка. Таким образом, расширяющийся треугольник обычно является медвежьей моделью.

    Расширяющаяся формация является редким образованием, как правило, появляется на вершине рынка. Увеличение диапазона цен говорит о том, что силы, пытающиеся на фоне роста цены уменьшить курс, становятся все более агрессивными. Они еще не сделали свое черное дело, но активно расшатывают ситуацию. Таким образом, расширяющаяся формация является медвежьей моделью, предвестницей медвежьего рынка. Характерная для нее динамика объема: он увеличивается с увеличением размаха колебаний цен.

    V-образные вершины и впадины

    V-образными называют крупные симметричные вершины (рис. 6.37) или впадины (рис. 6.38). Одной из проблем здесь является то, что такую вершину или впадину порой трудно отличить от резкой коррекции цен, если она не сопровождается другими техническими индикаторами (на­пример, отчетливый шип, явный день разворота, широкий разрыв, день с широким диапазоном). V-образная впадина на рис. 6.38, действитель­но, имела подобную подсказку — огромный шип, тогда как V-образная вершина на рис. 6.37 не сопровождалась какими-либо иными свидетель­ствами разворота тенденции.

    Двойные вершины и впадины
    Двойные вершины и впадины являются именно тем, о чем говорит их название. Разумеется, две вершины (или впадины), образующие модель, не должны быть совершенно одинаковыми, скорее, они будут близки по ценам.

    Рисунок 6.37.
    V-ОБРАЗНАЯ ВЕРШИНА: КАНАДСКИЕ ОБЛИГАЦИИ, НЕПРЕРЫВНЫЕ ФЬЮЧЕРСЫ

    Рисунок 6.38.
    V-ОБРАЗНАЯ ВПАДИНА: ИТАЛЬЯНСКИЕ ОБЛИГАЦИИ, НЕПРЕРЫВНЫЕ ФЬЮЧЕРСЫ

    Двойные вершины и впадины, образующиеся после мощного движения цен, следует рассматривать как явные индикаторы крупного разворота тенденции. Рис. 6.39 иллюстрирует масштабные двойные вершины на графике немецкой марки. (На всех графиках, иллюстрирующих двой­ные вершины и впадины, используются непрерывные фьючерсы, по­скольку период ликвидной торговли большинства отдельных контрактов недостаточно длителен, чтобы охватить период времени, вмещающий эти модели вместе с предшествующими и последующими тенденциями.)
    Двойная вершина (впадина) считается завершенной, когда цены уходят ниже (выше) локального минимума (максимума), находящегося между двумя вершинами (впадинами) модели. Если этот локальный минимум располагается очень глубоко, как, например, на рис. 6.39, ждать подоб­ного «официального» подтверждения не имеет смысла, и трейдеру, возможно, придется прогнозировать завершение модели, опираясь на другие признаки. Например, на рис. 6.39 подтверждения двойной вершины не наступало до тех пор, пока рынок не отдал почти половину всего роста цен в апреле-августе. Однако шип вверх, образовавшийся на второй вершине, и флаг, возникший вслед за ним, давали основания предположить, что следующий рывок цен будет направлен вниз. Опираясь на эти подсказки, трейдер мог принять решение о продаже несмотря на то, что согласно стандартному определению модель еще не завершилась.
    На рис. 6.40 изображена двойная вершина, которая накрыла впечатляющий «бычий» рынок австралийских 10-летних облигаций, наблюдав­шийся в начале 1990-х гг. Заметьте, что использован недельный график, чтобы показать всю протяженность длительного подъема, предшествовавшего этой модели. Этот график дает великолепный пример двойной вер­шины (или впадины) в качестве важной модели изменения тенденции. В данном случае, в отличие от примера на рис. 6.39, глубина локального минимума между двумя вершинами относительно невелика, и заверше­ние фигуры подтверждается совсем близко от фактического пика.
    Рис. 6.41 и 6.42 иллюстрируют модели двойных впадин. На рис. 6.43 представлен график, имеющий как двойную вершину, так и двойную впадину. Образование разворотных формаций с большим числом вершин или впадин (например, тройная вершина или впадина) происходит довольно редко, но могло бы интерпретироваться в том же духе. Рис. 6.44 показывает редкую, классическую тройную впадину, где все три минимума почти одинаковы. Рис. 6.45 дает пример тройной вершины.

    «Голова и плечи»
    «Голова и плечи» — одна из самых известных графических моделей. Формация «голова и плечи» представляет собой конфигурацию из трех вершин, причем средняя из них выше двух — предшествующей и

    Рисунок 6.39.
    ДВОЙНАЯ ВЕРШИНА: НЕМЕЦКАЯ МАРКА, НЕПРЕРЫВНЫЕ ФЬЮЧЕРСЫ

    Рисунок 6.40.
    ДВОЙНАЯ ВЕРШИНА:
    АВСТРАЛИЙСКИЕ 10-ЛЕТНИЕ ОБЛИГАЦИИ, НЕДЕЛЬНЫЙ ГРАФИК НЕПРЕРЫВНЫХ ФЬЮЧЕРСОВ

    Рисунок 6.41.
    ДВОЙНАЯ ВПАДИНА: НЕЭТИЛИРОВАННЫЙ БЕНЗИН, НЕПРЕРЫВНЫЕ ФЬЮЧЕРСЫ

    Рисунок 6.42.
    ДВОЙНАЯ ВПАДИНА: СОЕВЫЕ БОБЫ, НЕПРЕРЫВНЫЕ ФЬЮЧЕРСЫ

    Рисунок 6.43.
    ДВОЙНАЯ ВЕРШИНА И ДВОЙНАЯ ВПАДИНА: ЯПОНСКАЯ ИЕНА, НЕПРЕРЫВНЫЕ ФЬЮЧЕРСЫ

    Рисунок 6.44. ТРОЙНАЯ ВПАДИНА: ЕВРОИЕНА, ИЮНЬ 1995

    Рисунок 6.45. ТРОЙНАЯ ВЕРШИНА : ХЛОПОК, ДЕКАБРЬ 1993

    последующей (рис. 6.46). Аналогичным образом, перевернутая «голова и плечи» представляет собой конфигурацию из трех впадин, причем средняя впадина ниже соседних (рис. 6.47). Возможно, самой распространенной ошибкой начинающих графистов является принятие торговых решений на оснований данной формации до того, как она окончательно сформируется. «Голова и плечи» не считается завершенной, пока не пробита линия «шеи» (рис. 6.46 и 6.47). Более того, подлинная «голова и плечи» формируется только после тога, как после пробоя «линии шеи» произошло значительное движение цен. Модели, которые похожи на «голову и плечи», но не удовлетворяют последнему требованию, могут оказаться ложными.

    Круглые вершины и впадины
    Круглые вершины и впадины (называемые также блюдцами) случаются довольно редко, но являются одной из самых надежных моделей. Рис. 6.48 показывает пример круглой вершины на графике непрерывных фьючерсов. Как видно из графика, эта формация послужила сигналом перехода от сильной повышательной тенденции к еще более впечатляющей понижательной.

    Рисунок 6.46. «ГОЛОВА И ПЛЕЧИ»: СЫРАЯ НЕФТЬ, ИЮНЬ 1991

    Рисунок 6.47. ПЕРЕВЕРНУТАЯ «ГОЛОВА И ПЛЕЧИ»: КОФЕ, ДЕКАБРЬ 1992

    В идеале эта модель не должна иметь тех острых выступов, которые есть на указанном графике; однако я считаю главным критерием круглое очертание внешнего периметра, что здесь и наблюдается. Рис. 6.49 изображает модель закругляющейся вершины на графике отдельного фьючерсного контракта. На рис. 6.50 представлен график другого контракта, демонстрирующего модель круглой вершины с интересным феноменом: после первой вершины возникает второй относительный максимум также в форме круглой вершины. Рис. 6.51 показывает круглую вершину, которая сама является частью двойной вершины. Эта модель предшествовала резкой смене тренда. (Между прочим, рис. 6.51 содержит также отличные примеры симметричных треугольников в качестве моделей продолжения, о которых было рассказано выше.) Наконец, на рис. 6.52 и 6.53 показаны примеры формирования круглых впадин.

    Треугольники (Triangles)
    Треугольники, являющиеся одной из наиболее распространенных моделей продолжения, могут быть также формациями разворота. Рис. 6.54 и 6.55 иллюстрируют треугольные вершины. Как и в случае модели продолжения, ключевым фактором является направление про­боя треугольника.
    Клин (Wedge)
    В восходящем клине цены демонстрируют замедляющийся рост в рамках сужающейся модели (рис. 6.56 и 6.57). Неспособность цен ускорить рост, несмотря на продолжающееся зондирование новых высот, предполагает существование сильного и нарастающего давления продавцов. Сигнал к продаже возникает, когда цены пробивают нижнюю линию клина. Рис. 6.58 дает пример нисходящего клина. Данные мо­дели иногда формируются в течение нескольких лет. Рис. 6.59 и 6.60 изображают многолетний нисходящий клин на рынке золота, показан­ный на графиках непрерывных фьючерсов и ближайших контрактов. Хотя эти графики имеют значительные различия, оба они демонстри­руют модели нисходящего клина.
    Островной разворот (Island Reversal)
    Островной разворот формируется, когда после продолжительного роста возникает верхний разрыв цен, затем один или несколько дней находятся выше разрыва и наконец происходит разрыв вниз.

    Рисунок 6.48.
    КРУГЛАЯ ВЕРШИНА:
    НЕПРЕРЫВНЫЕ ФЬЮЧЕРСЫ
    НА ИНДЕКС ФРАНЦУЗСКИХ ОБЛИГАЦИЙ НА БИРЖЕ MATIF

    Рисунок 6.49. КРУГЛАЯ ВЕРШИНА: СВИНИНА, АВГУСТ 1994

    Рисунок 6.50. ДВЕ КРУГЛЫЕ ВЕРШИНЫ: ПШЕНИЦА, МАЙ 1995

    Рисунок 6.51.
    КРУГЛАЯ ВЕРШИНА КАК ЧАСТЬ ДВОЙНОЙ ВЕРШИНЫ: ИТАЛЬЯНСКИЕ ОБЛИГАЦИИ, НЕПРЕРЫВНЫЕ ФЬЮЧЕРСЫ

    Рисунок 6.52. КРУГЛАЯ ВПАДИНА: МЕДЬ, МАЙ 1994

    Рисунок 6.53. КРУГЛАЯ ВПАДИНА : ПРИРОДНЫЙ ГАЗ, АВГУСТ 1992

    Рисунок 6.54. ТРЕУГОЛЬНАЯ ВЕРШИНА: СЕРЕБРО, СЕНТЯБРЬ 1991

    Рисунок 6.55.
    ТРЕУГОЛЬНАЯ ВЕРШИНА : КАНАДСКИЙ ДОЛЛАР, МАРТ 1995.

    Рисунок 6.56. ВОСХОДЯЩИЙ КЛИН: ХЛОПОК, ИЮЛЬ 1993

    Рисунок 6.57.
    ВОСХОДЯЩИЙ КЛИН : НЕЭТИЛИРОВАННЫЙ БЕНЗИН, НЕПРЕРЫВНЫЕ ФЬЮЧЕРСЫ

    Рисунок 6.58.
    НИСХОДЯЩИЙ КЛИН: СЫРАЯ НЕФТЬ, НЕПРЕРЫВНЫЕ ФЬЮЧЕРСЫ

    Рисунок 6.59.
    МНОГОЛЕТНИЙ НИСХОДЯЩИЙ КЛИН: ЗОЛОТО, НЕДЕЛЬНЫЙ ГРАФИК БЛИЖАЙШИХ ФЬЮЧЕРСНЫХ КОНТРАКТОВ

    МНОГОЛЕТНИЙ НИСХОДЯЩИЙ КЛИН : ЗОЛОТО, НЕДЕЛЬНЫЙ ГРАФИК НЕПРЕРЫВНЫХ ФЬЮЧЕРСОВ

    На рис. 6.61 и 6.62 показаны примеры островных вершин, у которых «островная» часть модели представлена одним-единственным днем, тог­да как рис. 6.63 иллюстрирует островную вершину, на которой рынок торговался выше первоначального разрыва в течение нескольких дней, прежде чем произошел разрыв к более низкому уровню. Рис. 6.64 изоб­ражает островную впадину. Иногда может пройти несколько недель торгов, прежде чем второй разрыв в противоположном направлении завершит данную конфигурацию (рис. 6.65).
    Последовательность, состоящая из критического разрыва вверх (вниз) без какого-либо продолжения движения в том же направлении и последующего разрыва вниз (вверх), является важной комбинацией . Островные развороты часто могут сигнализировать о перемене круп­ных тенденций, и им следует придавать большое значение, если только разрыв в конечном счете не заполняется.
    Сигнал островного разворота остается в силе до тех пор, пока последний разрыв в модели не заполнен. Следует отметить, что ложные сигналы островного разворота являются обычным делом, т.е. островные развороты часто заполняются в первые несколько дней после их образования. Следовательно, хорошей идеей обычно бывает подождать по крайней мере 3-5 дней после первоначального формирования «острова»,

    Рисунок 6.61. ОСТРОВНАЯ ВЕРШИНА: МАЗУТ, НОЯБРЬ 1994

    прежде чем делать вывод о том, что это, действительно, сигнал разворо­та. Однако компромисс здесь состоит в том, что ожидание подтвержде­ния, как правило, приведет к худшему уровню входа в рынок в случаях, когда сигнал островного разворота оказывается достоверным.
    Шипы и дни разворота
    Эти однодневные модели, которые часто обозначают относительные максимумы и относительные минимумы, а иногда и крупные пики и впа­дины, рассматривались выше в настоящей главе.

    Рисунок 6.62. ОСТРОВНАЯ ВЕРШИНА: СОЕВОЕ МАСЛО, ДЕКАБРЬ 1994

    Рисунок 6.63. ОСТРОВНАЯ ВЕРШИНА: ПЛАТИНА, ЯНВАРЬ 1994

    Рисунок 6.64. ОСТРОВНАЯ ВПАДИНА: САХАР, МАРТ 1992

    Рисунок 6.65. ОСТРОВНАЯ ВЕРШИНА: ФУНТ СТЕРЛИНГОВ, ДЕКАБРЬ 1992

    GBP/USD — охота за стопами или формация «расширяющийся треугольник»

    По торговому инструменту GBP/USD сформировался паттерн «расширяющийся треугольник». Данная формация появляется в случае неопределенности на рынке. На мой взгляд, все очень даже «определенно»: периодически маркетмейкеры для трейдеров устраивают медвежьи и бычьи ловушки.

    Как видите, сбор одних стоповых ордеров чередуется сбором других ордеров. Выгода от данного финта очевидна: отстопили как мишек, так и бычков, влившихся на пробое хая по тренду.

    Просмотрев некоторое кол-во аналогичных паттернов, мною замечено, что:

    — после выхода из треугольника, цена возвращается к границе треугольника;

    — при отскоке от границы треугольника, цена разворачивается, с последующим безоткатным движением;

    — при отскоке от границы треугольника, существует вероятность формирования разворотной фигуры «бриллиант».

    Нам остается лишь послушать совет опытных трейдеров: «Не торговать паттерн «расширяющийся треугольник»». Хорошо, что на фунто-баксе свет клином не сошелся. 🙂

    Технический анализ. Часть 3. Модели.

    золото дневной график пример ^ образного разворота на вершине

    Примеры V-образной модели перелома на примере графика EURUSD

    пример V- образного разворота курса евро в долларах в основании дневной график

    пример V образной модели разворота на дневном графике серебра

    пример V образного разворота на графике нефти

    Пример V-образной модели перелома в основании на примере графика нефти.

    Пример V-образной модели перелома в основании рынка на примере графика фьючерсного контракта на один из фондовых индексов.Предпосылки для V-образного перелома или «шипа» — наличие крутой или стремительной тенденции.
    Сам по себе перелом ознаменован либо днем ключевого перелома при очень высоком объеме торговли либо моделью островного перелома.
    Иногда единственным сигналом , указывающим на перелом, служит прорыв необыкновенно крутой линии тренда.
    Одной из причин внезапного движения цены в противоположную сторону является отсутствие уровней поддержки и сопротивления у предыдущей тенденции, кроме того в ней было много «воздуха» в виде пробелов.

    Еще реже приходится сталкиваться с V-образной моделью у которой платформа располагается с левой стороны, до перелома тенденции. Такая модель не имеет практической ценности для трейдера после того, как перелом рынка уже произошел, однако она имеет ценность информативную, ибо указывает на графике уровень предыдущего промежуточного спада. Когда цены преодолеют этот уровень модель вершины считается завершенной. Кроме того предыдущий промежуточный спад может послужить временным уровнем поддержки ниже рынка, который несколько замедлит движение рынка вниз и даст трейдеру время принять адекватные действия.

    • 1. Симметричный.
    • 2. Восходящий.
    • 3. Нисходящий.
    • 4. Расширяющийся (расширяющаяся формация).

    Симметричный треугольник складывается из двух сходящихся линий тренда, где верхняя линия опускается , а нижняя поднимается.
    Вертикальная линия слева, определяющая высоту модели, называется основанием.
    Точка пересечения двух линий справа называется вершиной.
    Симметричный треугольник также называют спиралью.

    Пример этой модели продолжения тенденции можно увидеть на дневном графике фьючерсного контракта на золото.

    Восходящий треугольник имеет горизонтально расположенную верхнюю линию и восходящую нижнюю линию. (Обычно эта модель бычья)

    Нисходящий треугольник имеет нисходящую верхнюю линию и горизонтально расположенную нижнюю линию. (Обычно эта модель медвежья)

    Треугольник начинается там, где образуется консолидация восходящей (или нисходящей) тенденции.

    Минимальным требованием для каждого треугольника является наличие четырех опорных точек — по две для проведения каждой из линий тренда . В действительности большинство треугольников имеют шесть опорных точек: три верхних и три нижних экстремума, которые образуют внутри треугольника пять волн.

    На завершение модели треугольника требуется некоторое время, которое определяется точкой схождения двух линий, то есть вершиной модели.

    Восходящий и нисходящий треугольники являются разновидностью симметричного, однако имеют иные прогностические функции.
    Восходящий — бычий прогноз.
    Нисходящий — медвежий прогноз.

    Симметричный — нейтральный прогноз, знаменующий собой паузу в развитии предыдущей тенденции. После его отработки — прогноз остается следующим: тенденция сохранится.

    Методика измерения: Расстояние измеряется строго вертикально в самой широкой части модели, а затем проецируется вниз (реже вверх) от точки прорыва линии тренда.

    Напомню , что обе модели считаются разворотными и торгуются на пробой одной из трендовых линий .

    Лучшие брокеры с бонусами:
    • FinMax (Форекс)
      FinMax (Форекс)

      Инвестируй в акции торговых компаний и получай до 40% в месяц!

    • BINARIUM
      ☆☆☆☆☆
      ★★★★★
      BINARIUM

      Лучший брокер по бинарным опционам. Огромный раздел по обучению.

    Добавить комментарий