Положительный своп для Форекс

Как начисляется своп в процессе трейдинга?

Рассмотрим все это на примере. Давайте опять предположим, что торговля ведется на паре EUR/USD (покупаем ее). Фактически получается, что Вы покупаете евро, а доллар продаете. К примеру, по евро процентная ставка составляет 2% и 1% по доллару. В такой ситуации при переносе торгуемых позиции в следующий день (ролловере), Вы должны получить положительный своп в размере 1% (2% — 1% = 1%).

В случае продажи пары EUR/USD покупается доллар, а евро продается и при тех же процентных ставках (евро 2%, доллар 1%) при ролловере, Вы получите отрицательный своп Форекс в размере -1%(1%—2%= -1%).

Получается, что при продаже доллара, которого у вас изначально нет, вы его берете как бы взаймы и при этом соответственно платите за это кредитную процентную ставку (в нашем примере 1%).

Вы спросите – почему же тогда при покупке какой-либо валюты нам должны приплачивать?

Дело здесь в том, что при покупке, например, евро вы автоматически соглашаетесь на то, что ваша позиция может использоваться для предоставления кредитных средств на продажу евро другим трейдерам. Вот и получается, что когда Вы совершаете покупку, то получаете процентную ставку, а когда продаете, то платите за предоставленный кредит. Как раз эта разница в %-х ставках и есть своп Форекс.

Как найти своп в своем терминале Форекс?

Своп Форекс в терминале начинает отражаться сразу после открытия каких-либо позиций. В тот момент, когда Вы эти открытые позиции держите во время переноса на следующий день, т.е. больше чем одни сутки, то своп будет отражаться там, где показываются показатели убытка/прибыли, а также цена закрытия/открытия. Здесь Вы и найдете колонку со свопами, которые могут быть и положительные и отрицательные.

Необходимо отметить, что в зависимости от количества начисленных или списанных с позиций свопов будет происходить изменение и графы «Прибыль».

Связано это с тем, что в выходные дни банки не работают, а кредитные ставки трейдеры все равно получают или платят. Помните об этом и обращайте внимание при заключении сделок. Начисление свопов происходит в пять часов вечера ориентируясь по времени Нью-Йорка или в 0:00 по времени в вашем торговом терминале, это приблизительно 1:00 по Московскому времени.

Виды свопов. Положительные и отрицательные — как их применять в торгах на Форекс?

Различают два вида свопов:

• положительные (положительная разница)
• и отрицательные (отрицательная разница).

На образование валютных свопов, влияет дифференциал процентов. Другими словами, его можно назвать разницей процента учетной ставки национальных банковских учреждений. Вычисляется она путем анализа курса обмена валют ведущих национальных банков, которые имеют непосредственное отношение к валютам, входящим в определенные пары ранка Forex.

Помимо этого, как говорилось выше, величина свопа во многом зависит от комиссии брокеров. При этом процентный дифференциал может делать своп Форекс как отрицательным, так и положительным, а принцип начисления комиссии брокера имеет исключительно отрицательный характер.

• положительные свопы преимущественно образуются когда учетная ставка Мировых ведущих банков по обмену, входящих в пару, рассматриваемых валют, до 21 часа по Гринвичу была ниже. Данная разница незначительно уменьшается вычитанием комиссионных ДЦ за то, что он осуществляет перенос позиций.
• образование отрицательных свопов происходит когда до девяти часов вечера по Гринвичу текущая учетная ставка тех же ведущих банков по обмену задействованных валют была выше. Такая разница увеличивается за счет начисления комиссионных.

Можно подвести итоги, сказав, что своп Форекс является обязательной комиссией, уплачиваемой всеми трейдерами валютного рынка. Обуславливается она взаимодействием двух показателей — процентный дифференциал ведущих мировых (национальных) банков и размер вознаграждения ДЦ за услугу переноса позиций в следующие сутки.

Также мы выяснили, что свопы бывают положительные и отрицательные, а зависит это только от учетных банковских ставок по валютам, которые входят в пару. И определили систему расчета по свопам, т.е. если показатель депозита выше чем кредит, то образуется положительный тип свопа, а когда наоборот, то отрицательный.

Необходимо отметить, что при использовании пар с максимальной курсовой разницей свопами можно манипулировать, т.е. самостоятельно задавать их виды.

РЕКОМЕНДУЕМ ПРОВЕРЕННЫХ ФОРЕКС БРОКЕРОВ, РАБОТАЮЩИХ ПОРЯДКА 20 ЛЕТ!

Что такое свопы в Форекс трейдинге

Своп на рынке Forex – что это такое?

Добавлено в закладки: 0

Среди юных трейдеров ходит легенда О СВОПЕ. Говорят, что ОН приходит, когда закрывается Нью-Йоркская биржа, впивается в ставку трейдера, перенесённую на следующие сутки и отгрызает от неё кусок…или, что странно — не отгрызает. Говорят, есть люди, сумевшие с ним подружиться — им он увеличивает перенесённую позицию, а не грызёт её…и эти люди — НЕ МИФ! А теперь — рассказ о том, что такое своп и как заставить его таскать деньги на счёт, а не со счёта.

Сам термин своп — калька с английского swap – “обмен». Программистам он знаком — так называется операция перемены местами значений в ячейках памяти. В системе торгов форекс этот термин отображает схожую операцию: трейдер меняет одну валюту на другую. Но, так как в случае переноса сделки на следующие сутки делает он это не мгновенно, то он должен заплатить цену свопа, которая равна разнице процентных ставок эмиссионных центров валютной пары. Если она отрицательная — трейдер платит банку за то, что берёт у него валюту, то есть своп отрицательный. Если положительная — наоборот, банк платит трейдеру — тогда имеет место быть положительный своп на форекс. А теперь — подробности.

Механизм образования цены свопа

Согласно правилам валютного рынка, приобретённая валюта поставляется на следующий день. Но цель трейдера — перепродажа валюты, а не её приобретение в физическом виде. Как же перенести сделку на следующие сутки? Очень просто: банк даёт трейдеру валютный займ. Формальный, конечно, но проценты берёт за него вполне реальные. Это, если трейдер продаёт валюту — ведь её у него нет, следовательно, нужно взять взаймы. Если же покупает, то проценты платят ему: ведь он позволяет банку пользоваться реальными деньгами, которые не забирает. Кредитные ставки по валютам разные — из их разницы и получается цена свопа, которую либо трейдер платит банку — если ставка по продаваемой валюте меньше, чем по покупаемой, либо банк трейдеру, если ситуация обратная.

Пример свопа: трейдер работает с парой тугрик/зайчик.

Процентная ставка за тугрик — 3%, за зайчик — 1%. Трейдер ставит на то, что тугрик вырастет в цене и покупает его за зайчики — при переносе сделки ему будут начислены (3 — 1) = 2% годовых в пересчёте на день. Если он поступает наоборот — покупает зайчики за тугрики и не закрыл сделку, то проценты снимут с него.

Где живёт своп

При работе на бирже через терминал, своп виден в окне отчёта по сделке — есть в любом терминале, даже в StartFX от fx-club (возьмем его как пример). Правда, для Старта он всегда отрицательный и равен 15 центам за тысячу долларов (последняя колонка в таблице):

— такие уж правила у этого брокера.

А вот для других платформ, предлагаемых FX-club, цена свопа формируется по общепринятому принципу:

Например, для Rumus:

Наблюдательные трейдеры сразу заметят, что свопов два: short и long для каждой валютной пары. Это не тип переменных, а тип действия, совершаемого с головной валютой пары: short – продажа, long – покупка. Естественно, эти цены меняются вместе со сменой ставок эмиссионных центров. Следить за их изменениями можно в интернет на различных финансовых сайтах. Например, на том же сайте fxclub: пункт меню «Аналитика» – «Аналитика мировых финансовых рынков» – «Таблица и график процентных ставок»:

Внимание! Со среды на четверг начисляется ТРОЙНОЙ своп — за предстоящие выходные дни, когда банки не работают.

Как подружиться со свопом

Ответ очевиден: выбрать валютную пару с положительной ценой свопа по длинной либо короткой позиции — всё равно. И, вложив в ней как можно больше денег держать как можно дольше — напоминает вклад в банке. Но есть одно «но»: курс валюты в это время может скакнуть так, что съест всю доходность от свопа. Что же делать? Думать. Анализировать. Например, смотреть не только на часовой график колебания курса выбранной валюты, но и на годовой. Пусть в уже рассмотренной паре тугрик за год вырос в цене на 10% относительно зайчика.

Следовательно, купив тугрики за зайчики, мы в итоге имеем все шансы получить 12% годовых — 2% – годовой своп, до 10% – прогнозируемый доход от роста курса. Вот такие пары и надо искать для данного вида торговли. В заморских странах такой заработок называется «керри-трейдинг». Классический “carry trade” выглядит, конечно, по-другому: спекулянт берёт в кредит валюту с низкой процентной ставкой, конвертирует её в валюту страны, где будет совершать вторую часть сделки и покупает на неё гособлигации, чья доходность эту ставку превышает.

Проходит несколько лет и если никаких неожиданностей не произошло, то такой труженик получит доход тем больший, чем большую сумму он вложил. Муторно. Проще торговать на Форекс. Поэтому — сначала смотрим на характеристики торговых платформ и счетов, предлагаемых выбранным брокером, выбираем там понравившуюся, уточняем в её спецификации не предпочитает ли брокер драть проценты за любые сделки и если нет, то выбираем валютную пару, не забыв сличить цену свопа с годовым трендом торгов по выбранной валюте. Если всё устраивает — тренд и направление позиции совпадают (например, позиция короткая, тренд нисходящий), то остаётся вложить деньги и ждать сказочного обогащения. Если получилось — значит, своп приручен. Если же случились бедствия на валютном рынке, порушившие все расчёты — значит, пока ещё капризничает и трейдер должен научиться ловить момент, когда нужно вовремя закрыть позицию. Аналитика, обзор новостей, везение и риск — условия для успешного керри-трейдинга не отличаются от условий обычного. Дерзайте — и «пусть удача всегда будет с вами».

Что такое своп на Форекс, и как он влияет на торговые стратегии?

Во время торговли с использованием среднесрочных или долгосрочных стратегий, наверное, все трейдеры не раз замечали, как в торговом терминале MT4 начисляется своп. Однако не все до конца осознают, что такое своп на Форекс, как он рассчитывается, в каких случаях он бывает отрицательным, а в каких может стать источником дополнительной прибыли. Для начала необходимо дать определение свопу. Итак, своп – это валютная операция за перенос сделки на следующий торговый день. Все сделки на Форекс осуществляются по принципу SPOT, то есть продавец обязан на следующий день перечислить купленную вами валюту на ваш счет. Поскольку трейдер преследует спекулятивные цели и не заинтересован в физическом приобретении или продаже валюты, то совершается сделка типа swap, по которой происходит закрытие позиции и ее одновременное открытие по текущему курсу. Таким образом, открытый ордер переносится на следующий торговый день, и за это начисляется отрицательный или положительный своп.

Как рассчитывается своп?

Центральный Банк каждой страны устанавливает учетную ставку, которая может существенно отличаться от учетных ставок других стран. Так, учетная ставка новозеландского доллара (NZD) в несколько раз выше учетной ставки американского доллара (USD). Поскольку минимальный срок межбанковского кредита составляет одни сутки, то за это время происходит начисление процентов за используемые вами суммы. Например, если вы совершили покупку NZD за USD, то банк будет вам доплачивать процент за перенос позиций на следующий торговый день, пока вы находитесь в длинной позиции. Если же вы продаете NZD за USD, то доплачивать банку придется уже вам. Таким образом, разница процентных ставок и называется свопом.

Как узнать размер свопа?

В терминале MT4 начисление свопа осуществляется, когда позиция открыта больше суток. Конечный размер свопа зависит от объема открытой позиции и количества дней, в течение которых открыта сделка. Начисление свопа производится каждый день в 0:00 часов по времени торгового терминала, а в ночь со среды на четверг будет начислен своп в троекратном размере. Это происходит потому, что в выходные дни банки не работают, а перенос позиции на понедельник осуществляется автоматически. На это следует обращать внимание, если вы собираетесь держать позицию открытой долгое время. Также важно помнить, что в столбце «Прибыль» указана сумма, которая уже включает в себя своп и комиссию брокера. Чтобы узнать размер свопа в пунктах по позициям «Short» – продажи и «Long» – покупки, достаточно посмотреть спецификацию контрактов на сайте вашего брокера. Здесь вы сможете уточнить не только размер свопа по каждой валютной паре, но и то, каким он является – отрицательным или положительным. Также информацию о свопах можно получить непосредственно в вашем торговом терминале. Для этого необходимо навести курсор мыши на окно «Обзор рынка», щелкнуть правой кнопкой, выбрать в меню «Символы», найти в списке необходимую валюту и нажать на «Свойства». Как правило, своп по одной из позиций является положительным, а по другой – отрицательным, но бывает, что своп по обеим позициям является только отрицательным (например, для USD/JPY).

Влияние свопа на торговые стратегии

Если вы используете стратегии, по которым позиция остается открытой в течение нескольких дней, недели или месяца, то в своей торговле следует учитывать влияние свопа. По основным валютным парам влияние свопа минимально, поскольку на дневных графиках ставятся большие цели от 100 пунктов и несколько пунктов свопа не играют особой роли. В случае с экзотическими валютными парами величина свопа может быть достаточно большой, поэтому на это следует обращать внимание, так как в течение нескольких дней или недель может накопиться приличная сумма убытка. Чтобы этого избежать, вы можете подключить специальный счет Swap-free, который вместо начисления свопа списывает небольшую комиссию при переносе позиций на следующий торговый день. Еще недавно счета Swap-free предназначались только для мусульман, которым вера не позволяла пользоваться обычными счетами, так как по канонам Ислама ростовщичество, то есть получение прибыли без создания реальных благ, является запрещенным. Сейчас многие брокеры Форекс предлагают бессвоповые счета не только мусульманам, но и любым желающим.

Безрисковая стратегия заработка на свопах

Своп является платой за перенос открытых позиций трейдера на следующие сутки. То есть, если вы оставите открытую позицию на ночь, то с вашего счёта будет списано небольшое количество денег в виде свопа. Об этом, пожалуй, знают все. Но далеко не все имеют понятие о том, что собой представляет этот самый своп, а также о том, что он может быть не только отрицательным, но и положительным. Да, именно так, своп может не только списываться с вашего торгового счёта, при определённых условиях своп может на него начисляться.

Своп может, как списываться с вашего торгового счёта, так и начисляться на него

Что такое своп

Но давайте по порядку. И начать следует с разбора самого понятия своп. Предположим, вы открываете длинную позицию по паре AUD/JPY. Это означает покупку австралийского доллара при одновременной продаже японской йены.

Сделки на Форекс носят преимущественно спекулятивный характер, то есть предполагается, что позиция открывается не с целью реальной поставки валюты, а с целью закрыть её через некоторое время, извлекая прибыль (ну или получая убыток, тут уж как получится). То есть открытая длинная позиция по AUD/JPY будет рано или поздно закрыта. А чисто технически, закрытие длинной позиции – это открытие короткой позиции того же размера, по той же паре.

То есть, когда вы открываете длинную позицию по AUD/JPY, вы фактически, продаёте японскую йену, с целью позднее её выкупить, а на вырученные средства покупаете австралийский доллар с целью позднее его продать. У вас же нет японских йен и при открытии позиции, вы берёте их в кредит (ну не вы сами, а ваш брокер). То есть вы являетесь заёмщиком по отношению к японской валюте.

Как говаривал дядя Фёдор, друг небезызвестного кота Матроскина: «Для того чтобы что-нибудь продать, нужно сначала что-нибудь купить». (В оригинале, правда, это звучит несколько иначе, но суть данной сентенции, я думаю, вы уловили)

Покупая за йены австралийские доллары вы не получаете их на руки, они всё это время остаются на банковском депозите. Но фактически вы являетесь их владельцем (на то время пока открыта позиция) и соответственно имеете право на получение с них своего законного процента.

Ну вот, мы и подошли к самой сути. Итак, открыв длинную позицию по AUD/JPY, вы одновременно являетесь и заёмщиком и кредитором. Как заёмщик вы выплачиваете процент за взятый кредит, а как кредитор вы получаете процент за банковский депозит. Заёмщиком вы выступаете по отношению к японской йене, а кредитором являетесь по отношению к австралийскому доллару.

Если процентная ставка по японской йене будет выше процентной ставки по австралийскому доллару, то вы получите убыток (выплатите процентов за кредит больше, чем получите их за депозит). Если же, наоборот, процентная ставка по AUD будет выше процентной ставки по JPY, то вы получите прибыль (равную разнице процентов полученных за депозит и выплаченных за кредит).

Вот эти самые убыток или прибыль и называются свопом, который списывается или начисляется на ваш торговый счёт при каждом переносе позиций ещё на одни сутки.

Некоторые нюансы начисления свопа

В рассмотренном выше примере с валютной парой AUD/JPY, логично предположить, что если при удержании длинной позиции своп составлял, скажем, минус три пункта (он списывается с вашего торгового счёта), то при удержании короткой позиции он должен равняться плюс трём пунктам (своп начисляется на ваш торговый счёт). В теории так оно и есть, однако на практике практически все Форекс брокеры немного корректируют своп в свою пользу и получается так, что зачастую и длинные и короткие позиции имеют отрицательное значение свопа.

Каждый брокер предоставляет своим клиентам «Спецификации контрактов», в которых указываются значения спредов, комиссий (если они предусмотрены) и свопов

Кроме этого один раз в неделю (как правило, это происходит в ночь со среды на четверг) начисляется своп в тройном размере. Это происходит из-за того, что Форекс-брокеры не работают в выходные дни. Поэтому они заранее начисляют или списывают суммарный своп за переносы позиции с пятницы на субботу, с субботы на воскресенье и с воскресенья на понедельник.

Спецификация контрактов брокера Инстафорекс

Как заработать на свопах без риска

Тот факт, что своп может не только списываться со счёта, но и начисляться на него заставляет трейдера задуматься о том, а можно ли построить торговую стратегию ориентированную исключительно на заработке со свопов? Да, такие стратегии существуют, и мы с вами сейчас их рассмотрим.

Давайте предположим, что изучив спецификации контрактов своего брокера, вы нашли валютную пару с большим размером свопа на короткой позиции. Это означает, что если вы совершите сделку на продажу, то на ваш торговый счёт ежесуточно (пока открыта позиция) будет начисляться сумма в размере вышеозначенного свопа.

Но просто открыв сделку на продажу, вы не будете застрахованы от того, что цена пойдёт вверх. И таким образом вы можете понести убытки, намного превышающие ту прибыль, которая будет начислена в виде свопа. Мы же хотим иметь безрисковую стратегию.

Выходом из сложившейся ситуации может быть применение стратегии арбитража. Арбитраж, в данном случае, предполагает открытие двух противоположно направленных позиций (одного размера, по одной и той же валютной паре) в разных местах (у разных брокеров или на разных рынках).

Когда речь идёт об открытии у двух разных брокеров имеется в виду, что один из этих брокеров предоставляет возможность торговать без свопов (это так называемые счета swap-free или, как их ещё называют, исламские счета). Следует иметь в виду, что в данном случае свопы обычно заменяются комиссией.

Суть стратегии проста, вы открываете позицию с положительным значением свопа у первого брокера и хеджируете её (путём открытия противоположно направленной позиции) у второго брокера. Разумеется, перед этим следует сделать предварительный анализ и убедиться в том, что размер комиссии второго брокера не перекроет прибыль от свопов первого брокера.

В этом случае, как правило, возникает проблема в том, чтобы найти таких брокеров с положительной разницей размера свопа и комиссии. Кроме этого многие брокеры весьма негативно относятся к манипуляциям подобного рода и могут запросто забанить клиента ими занимающегося (или применить к нему другие санкции).

Помимо арбитража у двух разных брокеров, можно применять стратегию арбитража на двух разных рынках. В данном случае имеются в виду валютный рынок Форекс и биржевой рынок фьючерсов (здесь речь идёт, разумеется, исключительно о валютных фьючерсах).

Суть стратегии та же самая. Вы покупаете (или продаёте) валютную пару с положительным значением свопа на Форекс и одновременно хеджируете сделку продажей (или покупкой) фьючерса на ту же валютную пару на бирже.

На фьючерсы никаких свопов не начисляется в принципе. Единственное, что вам придётся заплатить небольшую комиссию за открытие сделки, но при достаточном времени удержания обеих открытых позиций размер свопа, начисленный по первой из них, значительно превысит размер комиссии взятой за открытие второй.

Кроме этого при выходе на биржевой рынок трейдеру следует иметь в виду следующие моменты:

1. Минимальный размер депозита здесь может значительно превышать, тот который требуется для выхода на рынок Форекс у большинства брокеров.
2. Необходимо следить за сроками экспирации фьючерсных контрактов (весь процесс арбитража должен укладываться между этими сроками).
3. Необходимо следить за изменением маржинальных требований, обеспечивая размер депозита достаточный для поддержания открытого контракта (иначе он может просто закрыться по маржин-колу).

Стоит ли такая игра свеч

Как вы уже успели заметить размеры свопов, как правило, очень малы (что немудрено ведь они определяются разницей процентных ставок). А стоит ли вообще заморачиваться данными безрисковыми стратегиями, если доход по ним будет практически сопоставим с доходом по государственным облигациям или по банковскому депозиту?

Ведь покупая облигации или вкладывая деньги в банк, вы просто пассивно получаете прибыль. А занимаясь арбитражем, вы анализируете размеры свопов, комиссий, отслеживаете множество разного рода факторов. При этом величина свопа величина далеко не постоянная и в любой момент она может с положительной величины поменяться на отрицательную, что может привести к убытку, если вовремя не закрыть позиции.

Впрочем, решать, конечно, вам, тем более что положительные свопы на некоторые валютные пары (например, с южноафриканским рандом или с российским рублём) иногда представляют весьма лакомые кусочки. И при правильно выстроенной торговой стратегии можно неплохо на них поживиться.

Понравилась статья? Сохраните ссылку на неё у себя в соцсетях:

Разновидности своп валюты на Форекс

Всем привет, с Вами специалисты портала Forexvision и сегодня мы расскажем Вам о том, что такое своп на Форекс, так что садитесь поудобнее и приступайте к изучению материала.

Процесс инвестиций на валютном рынке в обязательном порядке привязан к такому понятию как своп. Но что такое своп? Из традиционной экономики — этот показатель служит для того, чтобы указывать на комбинацию двух контрактов по обмену валютных активов различного направления (продажа и покупка). Кроме этого, для каждой из этих обменных операций имеется характерная дата осуществления.

Если приложить все это к Форексу, то своп указывает на отрицательное либо положительное сальдо по контракту (именно в обменном плане), которое вызвано курсовой разницей на дату предыдущего и сегодняшнего торгового дня. Для того, чтобы лучше это понять, мы бы порекомендовали Вам открыть свой торговый терминал и взглянуть на историю контрактов. Так либо иначе, некоторая часть из них будет связана с независимыми расходами либо доходами по сделкам, которые являлись активными свыше одних суток – это можно увидеть в графе «своп».

Суть, особенности и разновидности валютного свопа

Суть свопа. Валютный своп является в особенности актуалmным для тех инвесторов, которые работают в долгосрочной либо среднесрочной перспективе. Это можно объяснить тем, что контракты внутридневного характера никак не сопряжены с доходами и расходами такого типа.

Суть образования этой разницы связана со сменой коммерческого обменного курса, который характерен для отдельной даты. Разумеется, если курс обмена выбранной валютной пары все время изменяется то в меньшую, то в большую сторону, то и конечный своп не будет постоянным.

Особенности свопа. Потому как контракт со свопом является операцией разнонаправленного валютного обмена, то для нее будут характерны некоторые определенные особенности. Таким образом, их изучение даст возможность лучше понять механизм образования обменной разницы.

Первое, как уже писалось выше, образующаяся разница бывает, как отрицательной, так и положительной – в данном случае все зависит от изменения курса обмена в ту либо иную сторону.
Второе, пересчитывание финансовых показателей по контракту осуществляется в будние дни, а именно в 21:00 по Гринвичу, в независимости от того, в какое время был открыт контракт. По большому счету получается так, что брокерские компании, каждый день, с понедельника по пятницу, в 9 часов вечера по Гринвичу производят закрытие всех активных позиций, а затем открывают их заново, при этом, применяя новый курс обмена.

Третье, размер свопа определяется не только курсом, но и брокерской комиссией (комиссия дилингового центра) непосредственно за перенос позиции спустя сутки. Так, допустим, если инвестор осуществляет покупку валюты с уже увеличенной учетной ставкой мирового банка, то на его депозите указывается разница в форме положительного сальдо. Тем не менее, данная разница уменьшается на комиссионную сумму посреднической компании.

Четвертое, объем разницы свопа имеет зависимость от размера заключенного контракта. Потому как учетная ставка и курс по каждой валюте рассчитывается на отдельную единицу средств, то объем вовлекаемого в отдельную сделку капитала прямо пропорционально влияет на объем своповой разницы.

Отрицательный и положительный своп

Своп принято различать по двум разновидностям:

• отрицательная разница;
• положительная разница.

Чуть выше мы уже немного обратили Ваше внимание на то, каким образом возникает положительное сальдо. Однако хотелось бы остановиться остановиться на обоих разновидностях немного детальнее.

Для начала отметим, что на образование свопа оказывает влияние процентный дифференциал. Некоторые его еще именуют, как разницу учетной ставки процента Нац. банков (рассчитывается при помощи анализа обменных курсов основных национальных банков, которые имеют непосредственное отношение ко входящим в пару рассматриваемым валютам).
Кроме этого, на размер свопа также оказывает влияние и комиссия дилингового центра. При этом, исходя из принципа воздействия процентного дифференциала данная разница может стать как отрицательной, так и положительной, а исходя из принципа начисления комиссии ДЦ – лишь отрицательной.

Положительный своп на Форекс образуется лишь в таком случае, если до 9 часов вечера по Гринвичу, учетная ставка в отношении обмена рассматриваемых валют, составляющих пару, была меньше, нежели по окончанию указанного времени. Данная разница в незначительной степени уменьшается с учетом вычета комиссионных доходов для брокерской конторы за перенос позиции непосредственно через торговые сутки. Идем далее.

Отрицательный своп на Форекс образуется лишь в таком случае, если до 9 часов вечера по Гринвичу, учетная ставка в отношении обмена рассматриваемых валют была выше, нежели по окончанию указанного времени. Данная разница повышается путем вычета (а в таком случае – начисления) комиссии брокерской конторы за перенос позиции непосредственно через торговые сутки.

Валютный своп на примере или как рассчитать своп на Форекс

Для того, чтобы еще лучше понять все тонкости этой разницы, разберемся на практическом примере с начислением свопа.

Представим такую картину, Вы торгуете по паре Фунт на Доллар. Процентная ставка в Великобритании составляет 6 процентов, а в Штатах – 3 процента. Курс обмена давайте возьмем на уровне 1,9800. Также давайте представим, что контракт на куплю либо покупку заключается в размере 1 лота (100 000 единиц валюты, которая выполняет роль базовой).

При этом разница в виде свопа рассчитывается следующим образом: (((6 процентов минус 3 процента) усноженное на 1 умноженное на 100 000 умноженное на 1,9800) разделенное на 100 процентов) получаем 5940 долларов в год. При равномерном распределении этой суммы на число дней в году, своп составляет: 5940 делим 365 (366) получаем 16,27 долларов в сутки.

К тому же, очень важно понимать главный принцип работы этого обменного механизма. Таким образом, если по паре валют Фунт на Доллар открывается сделка на приобретение, то фактически ссужается (в этом случае – заимствуется) 100 тыс. долларов США под 3 процента годовых и ложиться на депозит в 1,98 раз меньше фунтов стерлингов под 6 процентов годовых.

Однако, если же по паре валют Фунт на Доллар открывается сделка на реализацию, то осуществляется обратная операция. В таком случае берутся фунты стерлингов под 6 процентов годовых, а на депозит размещаются доллары под 3 процента годовых.

В таких ситуациях можно наблюдать обратную зависимость: в нашем первом случае ставка депозита является больше кредитной, а во втором – депозитная ниже кредитной. Именно по этой причине при открытии контракта на приобретение и возникает положительный своп на Форекс, а при реализации – отрицательный. Если исходить из нашего примера, то продолжительная позиция привела бы к пополнению счета на 16,27 долларов, а короткая, соответственно, – к списанию данной суммы.

Тем не менее, не стоит забывать и о том, что на Форексе имеет место такая система, как «спот». Исходя из ее условий, расчеты осуществляются во время второго рабочего дня. Если учесть то, что в субботу и воскресенье рынок является не активным, то при переносе контракта на четверг, своп будет начисляться за трое суток.

Что ж, валютный своп на Форекс – это обязательная комиссия, уплачиваемая каждым трейдером. Её обуславливает взаимодействие сразу двух показателей: процентный дифференциал нац. банков и величина вознаграждения брокерской конторы, за то что та, осуществляет перенос позиций через торговые сутки. Своп бывает как отрицательным, так и положительным – это зависит от учетной ставки в нац. банках по входящим в пару валютам. Расчет валютного свопа достаточно прост: если депозитный показатель является меньше кредитного, то появляется отрицательная разница, а если наоборот – положительная.

Применяя пары валют с предельной курсовой разницей, можно без проблем манипулировать типом валютного свопа. Таким образом, среди пар, которые наиболее подходят для этого, следует выделить Новозеландский доллар на Японскую Йену и Австралийский доллар Японскую Йену.

Своп на форекс

Overton

Своп на форекс – это комиссия, которая взимается брокером за удержание Вашей позиции, при переносе позиции на следующие сутки. Данная комиссия может быть как положительной, так и отрицательной и напрямую зависит от процентных ставок центральных банков стран, валюты которых участвуют в формировании валютной пары.

Часто трейдеры по началу даже не обращают внимание на величину свопа, так как торгуют внутри дня и стараются быстро закрывать свои сделки. Но при удержании позиции долгое время, величина свопа (а в большинстве случаев она отрицательная) начинает наращивать ощутимую сумму.

Так стоит ли бояться свопа и обращать внимание на его величину? Предлагаю разобраться в данной теме.

Как начисляется своп

Как уже было отмечено выше, своп зависит от разницы процентных ставок центральных банков валют торгового инструмента.

Например, если мы работаем с валютной парой USD/JPY, при этом (на момент написания статьи) ставка ФРС – 2%, а процентная ставка Банка Японии — 0%, то при покупки пары мы получаем 2% -0% = 2%, при продаже, наоборот 0% — 2% = -2%.

В первом случае (покупка) своп будет положительным. Во втором случае (продажа) отрицательным.

Разберем случай с отрицательным свопом.
При продаже валютной пары мы фактически берем доллары взаймы, в кредит и покупаем японскую йену, но если мы взяли доллар взаймы, мы должны заплатить за него определенный процент по этому кредиту, этот процент и равен процентной ставке центрального банка страны.

В первом же случае, когда величина свопа положительна, нам даже доплачивают за перенос позиции на следующие сутки. Почему так происходит? При покупки пары, и приобретении долларов мы взяли в кредит японскую йену под 0% и купили доллары, которые в свою очередь могут быть проданы другим участникам рынка, а мы в свою очередь имеем право получить часть процентов по этому кредиту.

Со среды на четверг начисление свопа является трехкратным ввиду не работы банков на выходные дни. Даже если Ваша позиция была открыта в среду и Вы не планируете держать ее до следующей недели, у Вас все равно будет списан тройной своп за выходные дни.

Какие свопы у моего брокера?

Посмотреть свопы Вашего брокера очень легко. Достаточно зайти в спецификацию контрактов, где Вы найдете всю необходимую информацию.

Например, в торговом терминале MetaTrader4 достаточно щелкнуть в окне навигатора правой кнопкой мыши и выбрать «Символы» (Ctrl+U), выбрать необходимую валютную пару и нажать «Свойства».

Также таблица свопов представлена в торговых условиях на сайте брокерской компании в обязательном порядке.

Отрицательные свопы всегда будут больше положительных так как брокер закладывает в их величину и свою комиссию. Именно поэтому у разных брокеров могут быть различные свопы.

Более того, когда у одного брокера может быть незначительный положительный своп по какой-то валютной паре, у другого своп по этому же торговому инструменты может быть отрицательным. Всегда внимательно читайте торговые условия перед открытием свопа.

Стоит ли учитывать своп в торговле

На самом деле величина свопа по мажорам не так уж и велика, чтобы значительно оказать влияние на торговлю, если Вы работаете учитывая принципы манименеджмента и не держите просадку по позиции неделями. На экзотических парах своп гораздо выше, но новички не часто берут в работу данные торговые инструменты, а те, кто опытнее уже знают об этих особенностях.

Торговля без свопов

По факту на рынке Форекс можно торговать и без свопов, для этого Вам необходимо найти брокера, который предоставляет возможность работы на, так называемых, исламских счетах. Дело в том, что суть свопов, как описано ранее, сводится к кредитным операциям — либо Вы предоставляете деньги в кредит, либо берете, но так как законы Шариата не разрешают верующим любые кредитные операции, исламские счета лишены каких-либо начислений по свопу.

Конечно, по сути Вы должны исповедовать ислам, но фактически брокеры никак не проверяют данную информацию.

Делимся, учитываете ли Вы свопы в своей торговой системе или стараетесь избежать долгих сделок именно из-за этих комиссий ?

Что такое своп (swap)?

Что такое своп на форекс: определение, суть свопа, виды свопов, как узнать размер свопа, как заработать на свопах.

Что такое своп на форекс?

Своп (англ. swap) – торгово-финансовая сделка, подразумевающая обмен разными активами и сочетающая покупку (продажу) и обратную операцию (продажу или покупку соответственно) того же актива. При этом операция совершается не сразу, а через некоторое время при соблюдении тех же или других условий.

На форекс под термином своп подразумевают плату, которая взымается за перенос открытой позиции на следующий день. Своп также называют ролловером и ли овернайтом.

Какие виды свопов бывают?

Выделяют несколько видов свопов:

• своп для продления срока действия ценных бумаг;
• валютный своп (покупка иностранной валюты с немедленной оплатой в национальной валюте и последующая продажа приобретенной валюты);
• своп с золотом;
• своп с процентами;
• своп с долговыми требованиями и т.д.

Все виды swap могут быть объединены в одной сделке. Дата исполнения, близкая к сделке, является датой валютирования, более удаленная – датой окончания свопа.

Своп является производным финансовым инструментом и не является ценной бумагой.

На валютном рынке Форекс принято рассматривать два вида свопов:

• длинный своп — плата за перенос на следующие сутки сделки на покупку;
• короткий своп — плата за перенос на следующие сутки сделки на продажу.

При этом значение swap может быть как отрицательным, так и положительным.

В чем состоит суть валютного свопа?

На валютном рынке Форекс существует принцип, согласно которому продавец обязан доставить покупателю купленную валюту на следующие торговые сутки.

В рамках краткосрочных, среднесрочных и долгосрочных торговых стратегий позиции удерживаются открытыми более одних суток. Так как трейдер является спекулянтом, то его не интересуют поставки реальной валюты на следующий день, он заинтересован в том, чтобы его сделка оставалась открытой. Именно за это и взымается с трейдера плата, являющаяся свопом.

Для скальперов, пипсовщиков и дейтрейдеров термин swap не является актуальным.

Как рассчитывается валютный своп?

Своп рассчитывается на основании процентных ставок по используемым валютам. В теории формула расчета свопа выглядит следующим образом:

• Swap = Объем открытого торгового лота х Величину своп-пункта х Стоимость 1 пункта в валюте сделки

На практике своп никто не рассчитывает, так как все условия, включая и размер свопа по каждому активу, предоставлен в обзоре торговых условий брокера.

Где посмотреть размер своп валютной пары в терминале MetaTrader 4?

Размер короткого и длинного свопов можно узнать в самом терминале MetaTrader 4. Для этого нужно открыть окно «Обзор рынка», кликнуть правой кнопкой мышки на нужную валютную пару и в появившемся меню выбрать вкладку «Спецификация контракта».

Где посмотреть размер своп в MetaTrader 4

В появившемся окне будет видна вся информация по валютной паре, включая размер короткого и длинного свопов.

Информация о размере своп в терминале MetaTrader 4

У ряда форекс брокеров имеются swap-free или, как их еще называют, «исламские» счета, в которых своп отсутствует.

Как заработать на свопах?

Большинство трейдеров считают, что своп – это однозначно дополнительные затраты, на которых зарабатывают только форекс брокеры. Тем не менее, существует два способа как заработать на свопах.

• Первый способ – стратегия Carry Trade

Стратегия Carry Trade основана на получении прибыли за счет разницы в процентных ставках банков.

• Второй способ – хеджирование позиций

Этот способ применяется на разных валютных парах, одна из которых будет иметь положительный своп, а другая будет без свопа- swap-free. Сделки по этим парам открываются в противоположных направлениях. Прибыль формируется в долгосрочной перспективе за счет начисленных свопов.

Полезные статьи по теме

Эксперты журнала FORTRADER

Журнал FORTRADER — это большая команда специалистов в торговле на финансовых рынках. Трейдеры, управляющие, инвесторы, программисты, тестировщики, технические администраторы — мы все работаем для Вас каждый день уже много лет. Иногда мы пишем статьи сообща, тогда автором становится целый журнал.

Положительный своп для Форекс

На сайтах дилеров, на страницах, где публикуются таблицы спецификации контрактов, рядом со столбцами в этих таблицах, например, значений спреда и иного, можно увидеть столбцы с цифрами swap для длинных и коротких торговых позиций (так же, при необходимости, эти цифры можно видеть в торговом терминале в свойствах конкретных валютных пар).

Длинными (long) называют позиции по покупке, короткими (short) — по продаже.

В спецификациях контрактов столбцы со своп могут выглядеть примерно вот так:

или, например, вот так:

или как-то похоже.

Примечание: Привела примеры только по трём валютным парам у двух разных дилеров в январе 2014г. (т.е., на дату написания этой заметки). Синим шрифтом выделила положительный своп.

Поподробнее:

Когда у трейдера ко времени начисления своп есть открытые торговые позиции (пишу о них во множественном числе, но то же самое если есть только одна), то за их перенос открытыми на следующий торговый день, ему начисляются дополнительно к торговому счёту суммы, рассчитанные на основе размера swap-пунктов для конкретных валютных пар и лотов(объёмов) переносимых открытых позиций.

При положительном своп получается небольшая прибавка к счёту (в таблицах выше положительный у валютной пары AUD/USD при позициях на покупку), при отрицательном — снятие.

Если у трейдера нет открытых позиций ко времени начисления swap, то он не взимается или не прибавляется.

Величина своп и время его начисления могут различаться у дилеров. Со среды на четверг он считается в тройном размере (заранее, в счёт последующих выходных дней недели).

По величине приведу упрощённые примеры на основе цифр из таблиц выше:

• В первой, по EUR/USD, SWAP Long составляет -0.16, что означает минус 0.16 единиц одного четырёхзначного пункта (0.000016) этой пары. В денежном выражении это будет зависеть от размера лота открытой позиции трейдера. Поскольку от размера лота позиции зависит, чему по ней равен для трейдера в денежном выражении один пункт движения курса пары EUR/USD. Если исходя из лота(объёма) открытого ордера на покупку один четырехзначный пункт движения курса этой пары для трейдера равен 1$, то swap по этой позиции будет равен минус 16 центов за торговый день (т.е., не за каждый пункт).
• во второй таблице, по той же валютной паре, в графе Своп покупка стоит -0.339 pips, что означает минус 0.339 единиц одного четырёхзначного пункта (0.0000339) EUR/USD. То бишь, при размере лота открытого ордера на покупку, где один пункт (четвёртого знака) движения курса этой пары равен 1$, своп будет равен минус 33 целых 9 десятых цента за торговый день (то бишь, как и выше, не за каждый пункт).

Сам своп, если глубоко не вдаваться в подробности, складывается из соотношения годовых процентных ставок центральных банков стран валютной пары и комиссии брокера

На практике, начисление положительных или отрицательных своп-пунктов может происходить следующим образом (ниже пример ролловерного метода (он может называться, например: своп tom/next, форвард tom/next)):

В момент начисления своп методом rollover происходит автоматическое переоткрытие торговых позиций. То бишь, закрытие позиций по курсу, установленному ко времени начисления, и, тут же, снова открытие этих позиций исходя из того же курса, по которому было проведено закрытие.

Допустим, по паре EUR/USD swap long = -0.16 (т.е., отрицательный) и дилер начисляет его в 22:00 GMT.

9 января 2014-го года (четверг) в 14 часов по GMT, трейдер:

• имея торговый счет в 1 000$ с плечом 1:100,
• открыл торговую позицию по покупке EUR/USD лотом 0.10 (то бишь, 1 пункт движения цены равен 1$) по курсу 1.3560,
• попутно обозначив в ордере тейк-профит на отметке 1.3660, а стоп-лосс 1.3540.

В этот день цена этой валютной пары не дошла ни до отметки профита, ни до отметки стопа. И трейдер решил подождать, не став закрывать позицию.

В соответствии с ролловерным методом, в 21:59 по GMT ордер на покупку был автоматически переоткрыт (закрылся и тут же открылся). Но уже не по прежней цене покупки (1.3560), а с учётом курса EUR/USD на то время (1.3608) и swap (0.000016).

В итоге, после этого у трейдера:

• торговый счет увеличился с 1 000$ (зафиксировалась прибыль за торговый день) на разницу между прежней ценой покупки, что была в ордере перед временем начисления своп, и ценой при переоткрытии при его начислении;
• цена приобретения изменилась с 1.3560 на 1.360816;
• тейк-профит и стоп-лосс в ордере переоткрытой позиции остались прежними.

На следующий день, 10 января, в 13:34 GMT курс EUR/USD достиг отметки профита (1.3660) и ордер закрылся.

Соответственно, по итогам, торговый счёт трейдера стал равным 1 099 долларов 84 цента:

1 000$ + 48$ (разница между 1.3560 и 1.3608) — 0.16$ (своп) + 52$ (разница между 1.3608 и 1.3660) = 1 099.84$

Если бы позиция:

• была проведена по паре с положительным свопом, то он прибавил бы к профиту дополнительные центы;
• закрылась по профиту в день покупки, то было бы 1 100 долларов;
• была открыта в среду, то в ночь со среды на четверг произошло бы начисление своп в тройном размере.

Дополнение от 2020-05-20:
Если вы пользуетесь терминалом MetaTrader5, то вы, скорее всего, в курсе, что там можно посмотреть своп по финансовым инструментам не только штатными средствами, но и с помощью различных вспомогательных программ. Поэтому, в качестве практической информации, напишу здесь о вспомогательных утилитах по данной теме, которые по мере надобности применяю сама:

• скрипт «SD Swap»:

  Имеет во входных параметрах различные настраиваемые свойства. Например, с помощью него можно получить информацию о своп по всем имеющимся в терминале финансовым символам, или тем, что отображены в окне «Обзор рынка». В т.ч, предусмотрен показ данных только по тем символам, у которых положителен swap long или swap short.
  Выводимую информацию он отображает во вкладке «Эксперты».

• с давнего времени применяю по мере надобности и другой скрипт: «SD_M_Swap». Он оставляет на графике информацию по swap того финансового инструмента, на график которого был «брошен». Положительный и отрицательный своп отображает разными цветами. Имеет настраиваемые свойства.

Свопы на форекс: почему не нужно их бояться

Если вы все еще пугают валютные свопы на Форекс, то самое время узнать почему этого делать не нужно. В этой статье мы расскажем что они из себя представляют и как с ними работать.

Новички приходят на форекс за легкими деньгами и если речь заходит о том, чтобы за что-то заплатить, легко пугаются, ведь этого они не планировали. Так их вводят в ступор свопы. Свопы на форекс — это операция переноса открытой позиции через ночь с начислением или взиманием разницы процентных ставок по кредитам валютной пары.

Факт существования свопов вынуждает начинающих трейдеров отказываться от торговли на дневных графиках, так как они боятся потерять часть своих денег на таких переносах.

Откуда этот процент берется и что такое своп на форекс?

Когда вы покупаете валюту, по правилам валютного рынка предполагается, что на следующие сутки вам должны осуществить ее поставку. Но у вас другие цели, а именно спекуляция и заработок на этом, поэтому поставка реальных денег неактуальна. Поэтому вы хотите перенести свой открытый ордер на следующий день, чтобы дождаться удорожания или удешевления валютной пары.

Когда трейдер покупает валютную пару, например, евро за доллары, фактически происходит следующее:

• он берет кредит в долларах на объем сделки по условиям предоставленного кредитного плеча;
• кладет купленные евро на депозит;
• получает процент за размещенный депозит;
• платит за кредит.

В результате при закрытии позиции он выплачивает комиссию за совершенную сделку и полученную за размещение депозита и процента по кредиту.

Разберем на примере:

Представим, что процентная ставка на евро 2%, а на доллар 1%. Мы решили купить валютную пару, разница в процентных ставках равна 1%. При переносе позиции на следующие сутки мы получим положительный своп +1%. Если мы решим наоборот, продать пару, то 1% с нас снимут.

Когда мы продаем доллар, фактически у нас его нет, мы берем его взаймы, поэтому мы платим процент при переносе позиции через ночь. Получается, что мы платим процент за пользование чужими средствами. И наоборот, когда мы покупаем, например евро, то мы соглашаемся, что наша позиция может быть предоставлена для кредитования другим игрокам рынка, за это мы получаем свой процент.

В итоге: если продаем то, чего у нас нет, платим за это; покупаем, предоставляя другим игрокам в кредит, получаем оплату.

Где прячется swap на forex?

Увидеть свопы на форекс можно в терминале при открытии позиции. Если вы переносите позицию через ночь, он будет отображен рядом с цифрами прибыли и убытка. Начисляются свопы примерно в час ночи по Москве.

Обратите внимание, что при переносе позиции со среды на четверг начисляется тройной своп. Расчет по открытой в среду позиции производится в пятницу, а если она переносится на четверг, то на следующий рабочий день, а так как банки в выходные не работают, этим рабочим днем будет понедельник.

Также данные о свопах можно найти на сайте каждого брокера. Свопы по длинным и коротким позициям форекс отличаются тем, что первые обычно отрицательные, а вторые — положительные.

Обращать ли внимание

Если вы боитесь много потерять на свопах, то зря. Популярные пары имеют очень низкие кредитные ставки, поэтому даже если вы продержите позицию десять дней, то не заметите финансовой нагрузки от отрицательного свопа. Также как и не ощутите эффекта от положительного.

Переживать об этом явлении нужно, если вы держите позиции месяцами, только в этом случае из свопов может получиться значительная сумма. Еще проблема со свопами для вас будет актуальной, если вы решите торговать экзотическими валютными парами.

Хочу держать позиции от месяца и даже больше

В этом случае вам помогут счета без свопов. Брокеры дают возможность открывать такие счета при условии, что вы будете выплачивать повышенную комиссию за позицию.

Заработок на свопах

Да, стратегии заработка на свопах существуют. Это называется керри трейдинг, при такой стратегии позиция открывается с целью получения положительного свопа. Для популярных валютных пар такая стратегия не сработает, поэтому нужно подобрать более экзотическую. Однако при выборе этой стратегии забыть про фундаментальный и технический анализ не получится, так как для заработка тренд все же должен двигаться в сторону вашей позиции.

Валютная пара для заработка на свопах на Форекс должна иметь низкий спред, положительный своп от 2,5 пунктов и долгосрочный тренд в сторону нашей позиции.

Что такое Своп (SWAP)?

Если вы уже готовы торговать на реальном счёте

Вы открываете торговый счет, пополняете его деньгами и начинаете совершать сделки на рынке CFD и FOREX.

Как попробовать, не рискуя собственными деньгами?

Специально для начинающих мы предлагаем демо-счет, который полностью соответствует реальному счету. Разница в том, что вам не нужно вносить какие-либо средства. Демо-счет — идеальный способ увидеть все своими глазами, понять простые правила торговли CFD и научиться зарабатывать на товарных рынках и рынке FOREX.

26 февраля 2020 года компания Forex Club вступила в Международную Финансовую Комиссию. Членство в Финансовой Комиссии — это почетный статус, которым наделены только надежные компании с многолетней историей успешной работы.

© 1997– 2020, Forex Club International Limited

The Financial Services Centre, P.O. Box 1823, Stoney Ground,
Kingstown, VC0100, St. Vincent & the Grenadines

Contracting entity of Forex Club International Limited, which accept payments from clients and transfers payments back to clients, are: Holcomb Finance Limited (1087 Nicosia Cyprus), Libertex International Company Limited (Kingstown, St.Vincent & the Grenadines).

Более 25 удобных способов пополнения и снятия

Присоединяйтесь к Forex Club в социальных сетях

Условия перепечатки материалов Политика безопасности

McAfee Защищено SSL

Предупреждение: торговля финансовыми инструментами является рискованным видом деятельности и может принести не только прибыль, но и убытки. Размер возможных потерь ограничен величиной депозита.

Компания не принимает клиентов и не осуществляет деятельность ни в одной из следующих стран с ограниченным доступом, таких как: Россия, США, Япония, Бразилия; стран, определенных FATF как государства с высоким уровнем риска и не сотрудничающие страны, имеющие стратегические недостатки в сфере ПОД/ФТ; и стран, которые находятся под международными санкциями.

Что такое своп на Форекс, и как он влияет на торговые стратегии?

Во время торговли с использованием среднесрочных или долгосрочных стратегий, наверное, все трейдеры не раз замечали, как в торговом терминале MT4 начисляется своп. Однако не все до конца осознают, что такое своп на Форекс, как он рассчитывается, в каких случаях он бывает отрицательным, а в каких может стать источником дополнительной прибыли. Для начала необходимо дать определение свопу. Итак, своп – это валютная операция за перенос сделки на следующий торговый день. Все сделки на Форекс осуществляются по принципу SPOT, то есть продавец обязан на следующий день перечислить купленную вами валюту на ваш счет. Поскольку трейдер преследует спекулятивные цели и не заинтересован в физическом приобретении или продаже валюты, то совершается сделка типа swap, по которой происходит закрытие позиции и ее одновременное открытие по текущему курсу. Таким образом, открытый ордер переносится на следующий торговый день, и за это начисляется отрицательный или положительный своп.

Как рассчитывается своп?

Центральный Банк каждой страны устанавливает учетную ставку, которая может существенно отличаться от учетных ставок других стран. Так, учетная ставка новозеландского доллара (NZD) в несколько раз выше учетной ставки американского доллара (USD). Поскольку минимальный срок межбанковского кредита составляет одни сутки, то за это время происходит начисление процентов за используемые вами суммы. Например, если вы совершили покупку NZD за USD, то банк будет вам доплачивать процент за перенос позиций на следующий торговый день, пока вы находитесь в длинной позиции. Если же вы продаете NZD за USD, то доплачивать банку придется уже вам. Таким образом, разница процентных ставок и называется свопом.

Как узнать размер свопа?

В терминале MT4 начисление свопа осуществляется, когда позиция открыта больше суток. Конечный размер свопа зависит от объема открытой позиции и количества дней, в течение которых открыта сделка. Начисление свопа производится каждый день в 0:00 часов по времени торгового терминала, а в ночь со среды на четверг будет начислен своп в троекратном размере. Это происходит потому, что в выходные дни банки не работают, а перенос позиции на понедельник осуществляется автоматически. На это следует обращать внимание, если вы собираетесь держать позицию открытой долгое время. Также важно помнить, что в столбце «Прибыль» указана сумма, которая уже включает в себя своп и комиссию брокера. Чтобы узнать размер свопа в пунктах по позициям «Short» – продажи и «Long» – покупки, достаточно посмотреть спецификацию контрактов на сайте вашего брокера. Здесь вы сможете уточнить не только размер свопа по каждой валютной паре, но и то, каким он является – отрицательным или положительным. Также информацию о свопах можно получить непосредственно в вашем торговом терминале. Для этого необходимо навести курсор мыши на окно «Обзор рынка», щелкнуть правой кнопкой, выбрать в меню «Символы», найти в списке необходимую валюту и нажать на «Свойства». Как правило, своп по одной из позиций является положительным, а по другой – отрицательным, но бывает, что своп по обеим позициям является только отрицательным (например, для USD/JPY).

Влияние свопа на торговые стратегии

Если вы используете стратегии, по которым позиция остается открытой в течение нескольких дней, недели или месяца, то в своей торговле следует учитывать влияние свопа. По основным валютным парам влияние свопа минимально, поскольку на дневных графиках ставятся большие цели от 100 пунктов и несколько пунктов свопа не играют особой роли. В случае с экзотическими валютными парами величина свопа может быть достаточно большой, поэтому на это следует обращать внимание, так как в течение нескольких дней или недель может накопиться приличная сумма убытка. Чтобы этого избежать, вы можете подключить специальный счет Swap-free, который вместо начисления свопа списывает небольшую комиссию при переносе позиций на следующий торговый день. Еще недавно счета Swap-free предназначались только для мусульман, которым вера не позволяла пользоваться обычными счетами, так как по канонам Ислама ростовщичество, то есть получение прибыли без создания реальных благ, является запрещенным. Сейчас многие брокеры Форекс предлагают бессвоповые счета не только мусульманам, но и любым желающим.

Разбираемся со свопами на рынке Forex

СВОП (swap) на валютном рынке Forex – это операция переноса открытого ордера на следующий день (следующие сутки).

Так как все сделки на бирже осуществляются на условиях SPOT, значит по всем ордерам, которые были заключены в текущий рабочий день, будет осуществлена поставка всей суммы валюты на следующий рабочий день. Чтобы этого не происходило, совершается сделка типа SWAP TOM NEXT (закрытие и повторное открытие заданной позиции по текущему курсу), которая отвечает за урегулирование всех обязательств двух сторон.

Зачем платить за перенос сделок на следующие сутки?

Когда трейдер совершает сделку по какому-либо валютному инструменту, которого у него просто нет изначально, ему нужно взять его в долг.

Естественно, при этом нужно заплатить кредитную процентную ставку. И когда открытый ордер трейдера переносится на следующий день, ему нужно заново заплатить кредитную процентную ставку (т. е. продать актив и купить его обратно, или наоборот).

Почему же трейдер должен при совершении сделки ещё и доплачивать?

ПРИМЕР: Если вы покупаете, к примеру, EUR, вы автоматически соглашаетесь на то, что ваша открытая позиция может быть использована в качестве предоставления кредита для продажи другим участникам рынка. Получается, если вы что-либо покупаете на Форексе, то вы получаете кредитную процентную ставку. А когда, наоборот, что-либо продаёте, то вы платите процентную ставку, чтобы вам был предоставлен этот кредит.

Поэтому СВОП Форекс – это разница процентных ставок. Это плата за то, что вам позволяют продать или купить актив, которого у вас нет.

Видео: Что такое своп swap на форекс? Валютные свопы Forex

Как рассчитывается СВОП для разных валютных пар?

Каждый трейдер заинтересован только в спекулятивных действиях с валютными парами на Forex. Каждый игрок хочет, чтобы цена просто пошла вниз или вверх, в зависимости от того, какой ордер им был открыт. Никто не хочет покупать или продавать N-ое количество той или иной валюты по настоящему, так как это всё быстрее и легче сделать посредством торгового терминала.

Трейдер не получает поставок реальной валюты в трейдинге, поэтому в процесс ожидания роста или снижения цены каждый открытый ордер переносится на следующий день. За каждый день купленной или проданной валюты трейдеру начисляется СВОП.

ПРИМЕР: Предположим, вы совершаете сделку на Форексе, покупая валютную пару EUR/USD. Получается, что вы совершаете сразу 2 операции: покупаете EUR и продаёте одновременно USD. При процентной ставке по EUR 2%, а по USD 1% выходит, что при переносе ордера на следующий день (ролловере), у вас будет положительный СВОП порядка 1%.

С математической стороны это будет выглядеть следующим образом:

В противоположном случае, когда вы будете продавать ту же самую валютную пару (EUR/USD), то вы получите отрицательный СВОП порядка 1%.

ВАЖНО: Центральные банки всех стран периодически изменяют процентные ставки, поэтому и значение СВОПа также постоянно меняется. Когда трейдер будет покупать какую-либо валюту, он будет иметь «длинную» позицию (LONG), когда будет продавать – «короткую» позицию (SHORT).

Также важно знать, что SWAP-сумма с понедельника по среду и с четверга по пятницу начисляется всегда за один день, и только со среды на четверг сумма СВОПа увеличивается в три раза. Это происходит из-за того, что при переносе даты заключения позиции со среды на четверг, трейдер переносит её с пятницы на понедельник (получается, что на 3 дня вперёд), поэтому и СВОП уплачивается сразу за 3 дня.

Где в терминале отображается информация о СВОПах?

СВОП начисляется только на открытые ордера, поэтому его можно увидеть только на открытых позициях во вкладке «Торговля».

СВОП по каждой открытой торговой позиции может быть как положительным, так и отрицательным. Это зависит от расчёта процентных ставок валют и от типа ордера (Sell или Buy). Чем дольше позиция остаётся открытой, т. е. чем больше раз она переносится на следующие сутки, тем больше будет сумма начислений СВОП.

SWAP суммируется с соседней колонкой «Прибыль». То есть в колонке «Прибыль» отображается информация уже чистой прибылью (с учётом СВОПов).

СВОП начисляется в 17:00 по Нью-Йоркскому времени (США). По торговому терминалу начисление происходит в полночь (по московскому времени это где-то 1:00 ночи).

Классификация СВОПов

В зависимости сроков осуществления, валютные СВОПы подразделяют на 3 вида:

1. Однодневные (короткие).
2. Форвардные (учитывается характер сочетания сделок, когда наиболее близкий ордер заключается только тогда, когда дата валютирования позже СВОПа, а обратная подходит под условия позднего форварда).
3. Стандартные (характерно, чтобы самая близкая дата валютирования была СВОПом, а самая дальняя – форвардом).

Как торговать, когда ордера открыты слишком долго?

Если торговая стратегия трейдера подразумевает долгосрочную торговлю, в которой ордера будут открыты довольно долгое время, то начисление СВОПов может сильно отразиться на качестве такой торговли. Если после открытия сделки начисляется положительный СВОП, то это только на руку трейдеру, так как он сможет изъять немного больше прибыли после завершения сделки.

Есть ли счета, где не нужно платить СВОПы?

В таком случае большинство трейдеров использует бессвоповые счета. Это обычный торговый счёт, который можно создать аналогично стандартному реальному счёту. При его создании нужно будет просто указать, что на этом счёте будет вестись торговля без начисления СВОПов.

Начисление SWAP на таком счёте происходить не будет, при переносе за полночь всех открытых позиций не будет утеряна и не будет получена никакая сумма (не взирая даже не объём открытых позиций). Однако трейдеру придётся всё время платить повышенную комиссию за каждую открытую позицию. Именно таким образом брокер и будет компенсировать свои убытки.

Такие счета подходят для тех трейдеров, которые занимаются инвестированием и держат открытые ордера на протяжении нескольких месяцев. Также бессвоповые счета помогают в торговле участникам рынка, которые торгуют экзотическими валютными парами.

Swap-free-счета предназначены также для участников рынка Forex, которые используют в своей торговле системы, не учитывающие влияние СВОПа на получение прибыли.

Кроме того, бессвоповые счета открываются трейдерами, которые по своим религиозным убеждениям не могут их использовать («исламские счета»).

Бессвоповые счета можно создать при открытии нового счёта, а также можно подключить к уже имеющимся счетам (для этого нужно обратиться в службу технической поддержки брокера, в котором открыт счёт).

В трейдинге имеется подробная таблица СВОПов, которая рассчитывается из процентных ставок мирового Центробанка.

Таблица SWAP выглядит следующим образом:

В таблице представлены показатели значения СВОП для позиций LONG и SHORT.

ВАЖНО: SWAP-значение для каждого отдельного валютного инструмента на Forex отличается. Это объясняется тем, что большинство брокеров, помимо основного своего заработка на спрэдах, закладывает небольшую комиссию также в уровень СВОПа.

Можно ли зарабатывать на СВОПах?

Несмотря на то, что помимо положительных СВОПов имеются и отрицательные, некоторые трейдеры умудряются не терять на их разнице, а, наоборот, извлекать прибыль. Причём, заработок получается исключительно на СВОПе.

Такой вид торговли получил название Carry Trade. Данная торговая стратегия будет приносить прибыль даже тогда, когда цена долгое время вообще не будет двигаться. Стратегия Carry Trade применяется в основном к тем валютным инструментам, которые отличаются наибольшей разницей процентных ставок. Это могут быть пары GBP/JPY, AUD/JPY или NZD/JPY.

Принцип торговли на основании торговой системы Carry Trade

Секрет данной торговли заключается в том, что при покупке валюты с высокой процентной ставкой, трейдер при этом должен обязательно продать другую валютную пару. При этом трейдером и выбираются валютные пары, чтобы покупать валюту с самой высокой процентной ставкой, а продавать – с наиболее низкой. Это двойной заработок, так как трейдер получает прибыль не только от колебаний цены, но и от разницы в процентных ставках (на СВОПе).

Прибыль от такой торговли долгосрочная, то есть может быть получена через несколько месяцев, или даже через несколько лет. Самым важным условием данной стратегии является факт её использовании в спокойных экономических условиях.

Видео: Как зарабатывать на Forex

Работа по торговой системе Carry Trade осуществляется следующим образом:

1. Трейдер открывает график валютной пары, характеризующейся большим разбросом показателей процентных ставок (с большим положительным СВОПом).
2. С помощью анализа рынка определяет направление (тренд) на недельных или месячных ТФ.
3. Открывает сделку покупки/продажи с учётом положительного СВОПа.

Уровень Stop Loss в данной стратегии никогда не ставится, так как сделка может находиться открытой очень долгое время. При этом трейдер должен иметь хороший капитал на счету, чтобы в случае разворота цены можно было выдержать просадку.

Индикатор

Для заработка на положительном СВОПе имеется также специально разработанный индикатор, который самостоятельно рассчитывает размер SWAP, после чего даёт информацию трейдеру о том, какой СВОП будет начисляться по данной валютной паре в случае совершения покупки или продажи. Индикатор Spread Swap показывает также величину спрэда по каждому торговому инструменту.