Morgan stanley для Форекса

Рекомендации Morgan Stanley 01-05 февраль по основным валютам

Рекомендации Morgan Stanley 01-05 февраль по eur, gbp, chf, cad, aud

Аналитики Morgan Stanley считают, что ИИ может угрожать индустрии онлайн-покера

Рост количества покерных ботов может представлять угрозу не только для отдельных игроков. Судя по отчету Morgan Stanley, развитие ИИ может иметь разрушительные последствия для индустрии онлайн-покера в целом.

В финансовом отчете, опубликованном 12 сентября, аналитик Morgan Stanley Эд Янг скорректировал целевые цены акций (целевая цена — это такая цена, до которой, по фундаментальному анализу, возрастут/упадут акции компании в течение определённого периода времени) трех крупнейших операторов онлайн-покера, включая GVC Holdings (Partypoker), Playtech (iPoker) и Stars Group (PokerStars, Full Tilt).

Ссылаясь на рост искусственного интеллекта как на реальную и современную опасность, Янг сказал, что технологии могут оказать «серьезное влияние» на целостность игры.

Покерные боты стали быстро развивающейся силой в течение последних четырех лет. В 2015 году искусственный интеллект Claudico попал в заголовки газет после того, как проиграл серию хедз-апов в лимитный холдем против четырех профессионалов.

Прошло всего лишь два года, и его приемник, бот Libratus, одержал уверенную победу в хедз-апе по безлимитному холдему против четверых профессионалов. Отыграв с профессионалами мирового уровня 20 дней, Libratus доказал, что искусственный интеллект развивается быстрыми темпами.

Последний покерный бот, который и обеспокоил финансовых аналитиков Morgan Stanley, — Pluribus. Этот бот впервые в истории одержал победу над профессионалами при игре за 6-макс столом. До того, как Pluribus сразился с профессионалами, он разыграл триллионы рук против самого себя. Используя технику самостоятельного обучения, ИИ достиг уровня мирового класса всего за 20 часов.

Помимо того, что Pluribus способен совершенствоваться самостоятельно, для своей работы ему необходимо аппаратное обеспечение стоимостью чуть менее $150. Для аналитиков Morgan Stanley это является одной из главных причин, по которым могут пострадать компании, занимающиеся онлайн-покером.

Рассматривая перспективы отрасли, Эд Янг сказал, что потребители могут потерять веру в способность операторов останавливать покерных ботов. Предвидя эту проблему, в последние месяцы Partypoker активно публикуют информацию о блокировках покерных ботов в своем покер-руме. Тем не менее, несмотря на то, что покерные операторы улучшают безопасность своих игр, Эд Янг считает, что доверие игроков к онлайн-покеру снизится, что в свою очередь повлияет на доходы онлайн-операторов.

В свете этого анализа Morgan Stanley снизили целевую цену акций GVC Holdings на 2%, Playtech — на 4%. Целевая цена Stars Group все же увеличилась на $1 до $18, но даже это признак того, что искусственный интеллект может повредить онлайн-покеру.

По словам Янга, единственная положительная новость во всем этом заключается в том, что часть кода, используемого Pluribus, не была опубликована. Тем не менее, несмотря на то, что многие покерные боты сейчас используются в сфере военных технологий, может наступить момент, когда они перестанут быть секретными. Если это произойдет, машины смогут постепенно разрушить индустрию онлайн-покера.

MORGAN STANLEY

Госдума приняла во втором чтении законопроект, усиливающий защиту прав миноритариев. Госдума приняла во втором чтении законопроект, которым усиливается защита прав миноритарных акционеров. Законопроект был инициирован правительством РФ.

Проект закона предлагает наделить владельцев обыкновенных акций преимущественным правом приобретения впервые размещаемых привилегированных акций, а также уточнить правила определения цены выкупа акций публичного общества по требованию акционеров.

Законопроект предоставляет акционерам публичного общества преимущественное право приобрести вновь размещаемые дополнительные акции новой категории и конвертируемые в них эмиссионные ценные бумаги либо дополнительные привилегированные акции с преимуществом в очередности получения дивидендов и конвертируемых в них эмиссионных ценных бумаг в количестве, пропорциональном количеству принадлежащих им акций публичного общества. Это право реализуется при условии, что такие акции и иные эмиссионные ценные бумаги размещаются посредством открытой подписки.

Поправки ко второму чтению предусматривают наделение преимущественным правом приобретения дополнительных акций общества не только владельцев обыкновенных акций, но и владельцев привилегированных акций, если выпуск привилегированных акций новых типов влияет на размер или порядок выплаты дивидендов по имеющимся у них акциям.

Одновременно при доработке ко второму чтению учтены изменения, связанные с закреплением в законодательстве об акционерных обществах и о рынке ценных бумаг нового типа привилегированных акций с преимуществом в очередности получения дивидендов.

How to get into Morgan Stanley

вспомним старый анекдот В школе на уроке литературы учительница спрашивает домашнее задание:
— Дети, вы прочитали сказку «Буратино»?
— Да-а-а!
— Тогда проведем разбор действующих лиц. Сидоров Вовочка отвечай.

Вовочка:
— Буратино — главный герой, типичный гопник — тунеядец, но с претензиями;
— Мальвина — рафинированная либеральная интеллектуалка, тупая блондинка, хотя и голубыми волосами;
— Пьеро- эмо-недоумок; Артемон – прибившийся к дуре хозяйке, бродячий пес, подлежит отлову и усыплению;
— Шарманщик Папа Карло — типичный представитель шоу-бизнеса, который и Буратино-то сделал для того, чтобы, ходить с куклой по дворам, развлекать толпу и зашибать деньгу;
— столяр Джузеппе Сизый Нос — единственный пролетарий, но алкаш, то есть, социально пассивен;
-Дуремар – трудяга, обеспечивает аптеки пьявками, зарабатывает на хлеб тяжким трудом;
— Базилио и Лиса Алиса – бродяги, социально-незащищённый слой общества, хитрожопые мерзавцы.
На фоне этого сборища уродцев эффективный менеджер Карабас-Барабас выглядит симпатично. Судя по фамилии или латыш, или литовец. Видимо, пережил депортацию и поэтому озлоблен.

А почему именно морган Стэнли? А как же голдман Сакс и прочее?

05.03.19 18:04
Федеральный резерв будет повышать процентные ставки более медленными темпами, чем ожидалось ранее, после того, как экономика США замедлилась быстрее, чем ожидалось, заявляют в Morgan Stanley. ФРС повысит стоимость заимствований только один раз в этом году, в декабре, в отличие от предыдущего прогноза банка. Ранее аналитики Morgan Stanley ждали повышения ставки в июне и декабре. Новости сообщил главный экономист по США Эллен Центнер в отчете во вторник. ФРС займет выжидательную тактику, пока инфляция не ускорится к середине 2020 года, после чего регулятор повысит стоимость заимствований в июне, сентябре и декабре. К концу 2020 года ставка федерального финансирования составит 3.375%. 10-летняя доходность облигаций Казначейства упадет до 2.35% к концу этого года, по сравнению с предыдущим прогнозом 2.45%. Ухудшение финансовых условий, замедление роста экономики и разворот в политике ФРС — все это произошло на два квартала раньше, чем ожидал Morgan Stanley; экономика США сейчас находится на низшей точке цикла. В 1-м квартале ВВП США вырастет на 0.5%, во втором квартале покажет рост на 2.3%, а во 2-м полугодии — на 2.1%.

07.03.19 04:37
Аналитики Morgan Stanley (MS) полагают, что пиковые показатели спроса на нефть со стороны Китая придутся на 2025 год, то есть на 5-8 лет раньше, чем предполагает основная часть участников рынка. В банке отмечают, что многие страны, где наблюдался рост благосостояния, продолжали демонстрировать возрастающий спрос на нефть, но не думают, что Китай окажется в их числе. В Morgan Stanley не верят, что страна последует пути США — более вероятной видится реализация собственной уникальной модели, где основой передвижения населения станет железнодорожный транспорт и электромобили. Их использование выглядит более рациональным и соответствующим необходимости решения проблемы загрязнения воздуха в стране. «Китай более не будет основным драйвером роста спроса на нефть», — пишут аналитики MS и напоминают, что страна обеспечивала более трети ежегодного прироста спроса. В банке отмечают, что замедление потребления будет ощутимым и ударит по нефтеперерабатывающим завода и автозаправкам, тогда как основными бенефициарами таких изменений станут компании-производители батарей. В Morgan Stanley предупреждают, что к концу декады доля электромобилей в Китае вырастет до 6.4%, а к 2040 достигнет 80%, при этом технологические усовершенствования могут сократить эти сроки.

Красотище-то какая!
Как же здесь все чисто

Morgan Stanley

Morgan Stanley (рус. Морган Стэнли ) — американский финансовый конгломерат (инвестиционный банк до сентября 2008 года [3] ). Базируется в Нью-Йорке. Владеет крупнейшим брокерским бизнесом в мире [4] .

Основными направлениями деятельности Morgan Stanley являются консультации по вопросам слияний и поглощений, размещение акций и облигаций, торговля на фондовых и других биржах, управление активами [5] . С 2011 года входит в число глобально системно значимых банков [6] .

Содержание

История [ править | править код ]

В 1933 году в США был принят закон Гласа-Стиголла, запрещавший коммерческим банкам заниматься инвестиционной деятельностью. Чтобы соответствовать этому закону, банку J.P. Morgan & Co. пришлось выделить свою инвестиционную деятельность в отдельный банк, получивший название Morgan Stanley по фамилиям его основателей, Генри Моргана (Henry S. Morgan, внука Джона Пирпонта Моргана) и Харольда Стэнли (Harold Stanley). Новый банк начал работу 16 сентября 1935 года.

В течение первого года работы банк занял 24 % рынка первичных размещений акций (IPO). В 1938 году он стал основным андеррайтером размещения долговых обязательств U.S. Steel на сумму $100 млн, в 1950-х годах участвовал в размещении облигаций Всемирного банка на сумму $50 млн (1952 год), долговых обязательств General Motors (на $300 млн) и AT&T (на $250 млн), акций IBM (на $231 млн). В 1964 году Morgan Stanley первым создал успешную компьютерную модель для анализа финансовых рынков. В 1967 году банк сделал попытку выйти на европейский рынок, открыв отделение в Париже (Morgan & Cie, International); в том же году с приобретением компании Brooks, Harvey & Co., Inc. он вышел на рынок недвижимости. К 1971 году банк начал деятельность в сфере слияний и поглощений, а также биржевой торговли. В 1986 году Morgan Stanley Group Inc. провёл первичное размещение (IPO) своих собственных акций, то есть стал публичной компанией. В 1996 году Morgan Stanley приобрёл Van Kampen American Capital, известную компанию, занимающуюся паевыми инвестициями (продал в 2009 году).

5 февраля 1997 года произошло слияние с Dean Witter and Discover & Co, отделившимся подразделением финансовых услуг компании Sears Roebuck. Morgan Stanley до этого работал с корпоративными и институциональными инвесторами, а компания Dean Witter Discover выпускала банковские карты и оказывала брокерские услуги частным инвесторам [7] . Возглавил объединенную компанию Филип Перселл (Philip J. Purcell), руководивший до этого Dean Witter Discover. Объединённая компания называлась «Morgan Stanley Dean Witter & Co.» до 2001 года. Позже компания приобрела своё текущее название (правление решило, что более короткое название способствует продвижению бренда банка). Слияние было противоречивым для обоих банков, поэтому слившаяся компания потеряла статус «голубой фишки».

На сентябрь 2001 года банк Morgan Stanley занимал 12 этажей в атакованных террористами башнях ВТЦ, 13 из 2700 сотрудников банка погибли.

В 2004 году Morgan Stanley осуществил первичное размещение акций Google, также в этом году была куплена британская компания >. 19 декабря 2006 года Morgan Stanley объявил об отделении от компании подразделения, занимающегося кредитными картами, Discover Card [en] .

В 2007 году компания потеряла $9 млрд на ипотечных бумагах (см. Ипотечный кризис в США (2007)) [8] [9] . В целом Morgan Stanley оказался одним из самых пострадавших от финансового кризиса 2008 года, поскольку сильно зависел от инвестиций хедж-фондов. После краха Lehman Brothers хедж-фонды за две недели забрали из Morgan Stanley $128,1 млрд инвестиций, и избежать банкротства банку позволил лишь кредит Федеральной резервной системы на сумму в $107,3 млрд. В сентябре 2008 году крупнейший японский банк Mitsubishi UFJ Financial Group инвестировал в Morgan Stanley $9 млрд в обмен на 21 % долю в акционерном капитале [10] . Годом ранее, в декабре 2007 года, банк получил аналогичное капиталовложение от China Investment Corporation, китайского государственного фонда по управлению валютными резервами КНР.

22 сентября 2008 года Morgan Stanley объявил о том, что банк станет традиционной банковской корпорацией, регулируемой Федеральным резервом США [11] . Одобрение этой трансформации Федеральным резервом фактически завершило 75-летнюю эру разделения американских банков на коммерческие и инвестиционные.

В январе 2009 года Morgan Stanley объявил о создании совместного бизнеса с Citigroup в сфере управления капиталом крупных частных клиентов (private wealth management). Сделка была завершена 1 июня 2009 года. Результатом сделки стала компания Morgan Stanley Smith Barney (MSSB) c долями участия 51 % Morgan Stanley и 49 % Citi. Morgan Stanley также получил право-опцион на выкуп доли Citi в бизнесе. В MSSB работает около 18 тысяч инвестиционных консультантов с общим количеством клиентских активов на уровне $1,7 трлн долларов США. В конце сентября 2012 года компания MSSB была переименована в Morgan Stanley Wealth Management, в июне 2013 года доля Citigroup была выкуплена [12] .

Morgan Stanley занял 82-е место в списке крупнейших компаний США Fortune 500 за 2015 год. В списке крупнейших публичных компаний мира Forbes Global 2000 в 2015 году компания заняла 95-е место (в том числе 35-е по активам).

Руководство [ править | править код ]

Хронология председателей совета директоров:

• 1991—1997 — Ричард Фишер (Richard B. Fisher, 1936–2004) — также президент с 1984 года;
• 1997—2005 — Филип Перселл (Philip J. Purcell, род. в 1943 году);
• 2005—2012 — Джон Мэк (John J. Mack, род. 17 ноября 1944 года) — также CEO с 2005 по 2010 год, президент с 1993 по 2001 год, CEO Credit Suisse с 2001 по 2004 год.

• Джеймс Горман (James P. Gorman, род. 14 июля 1958 года в Мельбурне, Австралия) — председатель совета директоров (с 2012 года), главный исполнительный директор (с 2010 года), президент с 2007 по 2011 год. В компании Morgan Stanley с 2006 года. До этого работал в Merrill Lynch и McKinsey & Company.
• Колм Келлер (Colm Kelleher, Thomas Columba Kelleher) — президент Morgan Stanley с 2020 года по 30 июня 2020 года. Родился в 1959 году, окончил Оксфордский университет, в компании с 2000 года [14] .
• Джонатан Прузан (Jonathan M. Pruzan) вице-президент, главный финансовый директор с 2015 года;
• Джеффри Бродский (Jeffrey S. Brodsky) — вице-президент, начальник отдела кадров с 2011 года;
• Кейси Хоцуки (Keishi Hotsuki) — вице-президент, главный директор по финансовым рискам с 2011 года, член совета директоров Mitsubishi UFJ Morgan Stanley Securities Co., Ltd.;
• Эрик Гроссман (Eric F. Grossman) — вице-президент, главный юрисконсульт с 2012 года;
• Дэниэл СИмковиц (Daniel A. Simkowitz) — глава отдела управления инвестициями с 2015 года;

Независимые члены совета директоров [13] :

• Томас Глосер (Thomas H. Glocer) — ведущий независимый член совета директоров с 2020 года; с 1993 года работал в Reuters Group PLC (с 2008 года Thomson Reuters Corporation), в частности с 2001 по 2011 год был её CEO;
• Нобуюки Хирано (Nobuyuki Hirano) — независимый член совета директоров с 2015 года, президент и CEO Mitsubishi UFJ Financial Group;
• Рёсукэ Тамакоси (Ryosuke Tamakoshi) — независимый член совета директоров с 2011 года, председатель совета директоров Mitsubishi UFJ Financial Group;
• Элизабет Корли (Elizabeth Corley) — независимый член совета директоров с 2020 года, старший советник AllianzGI, где ранее была вице-председателем;
• Алистер Дарлинг (Alistair Darling) — независимый член совета директоров с 2020 года, член Палаты лордов с 2015 года и Палаты общин с 1987 по 2015 год, Канцлер казначейства с 2007 по 2010 год, министр торговли и промышленности с 2006 по 2007 год;
• Роберт Герц (Robert H. Herz) — независимый член совета директоров с 2012 года, президент консультационной фирмы Robert H. Herz LLC, ранее был председателем Совета по стандартам бухгалтерской отчётности (Financial Accounting Standards Board, с 2002 по 2010 год), партнёром в PricewaterhouseCoopers;
• Юдит Мисчик (Judith A. Miscik) — независимый член совета директоров с 2014 года, CEO и вице-председатель Kissinger Associates[en] (нью-йоркской консультационной фирмы по геополитическим и макроэкономическим рискам в развивающихся странах под эгидой Генри Киссинджера) с 2015 года, в Lehman Brothers с 2005 по 2008 год, в ЦРУ с 1983 по 2005 год (замдиректора по разведке с 2002 по 2005 год), также сопредседатель президентского совета по внешней разведке;
• Дэнис Налли (Dennis M. Nally) — независимый член совета директоров с 2020 года, с 1974 года работал в PricewaterhouseCoopers, включая посты председателя и старшего партнёра с 2002 по 2009 год, председателя дочерней структуры PricewaterhouseCoopers International Ltd. с 2009 по 2020 год;
• Нутхам Олайям (Hutham S. Olayan) — независимый член совета директоров с 2006 года, вице-председатель The Olayan Group, частной инвестиционной компании в Саудовской Аравии, с 2020 года, до этого 30 лет была её президентом и CEO;
• Мэри Шапиро (Mary L. Schapiro) — независимый член совета директоров с 2020 года, ранее была первой женщиной на посту председателя Комиссии по ценным бумагам и биржам;
• Перри Траквина (Perry M. Traquina) — независимый член совета директоров с 2015 года, ранее был председателем и CEO Wellington Management Group (с 2004 по 2014 год);
• Рэйфорд Уилкинс (Rayford Wilkins, Jr.) — независимый член совета директоров с 2013 года, CEO Diversified Businesses, дочерней компании AT&T.

Деятельность [ править | править код ]

Morgan Stanley, осуществляя свою деятельность через подразделения и филиалы, предоставляет ряд финансовых услуг клиентам, включая корпоративных и частных потребителей, правительственные и финансовые организации. Основные направления деятельности:

• Управление корпоративными ценными бумагами (Institutional Securities Group) — предоставляет такие услуги как повышение капитализации (размещение акций в качестве андеррайтера), финансовые консультации (включая вопросы по слияниям и поглощениям, реструктуризации, недвижимости, и проектному финансированию), также занимается биржевой деятельностью, управлением рисками, исследовательской и инвестиционной деятельностью; выручка в 2020 году составила $20,6 млрд (из них $11,2 млрд — торговые операции, $6,1 млрд — инвестиционный банкинг, $2,7 млрд — комиссионные), чистая прибыль — $5 млрд, активы — 646 млрд.

• Управление частным капиталом (Wealth Management) — работает с состоятельными частными инвесторами и организациями с крупным собственным капиталом, предоставляя брокерские услуги и услуги инвестиционной консультации; выручка подразделения в 2020 году составила $17,2 млрд (из них $10,2 млрд принесло управление активами, $1,8 млрд — комиссионные, $4,3 млрд — чистый процентный доход), чистая прибыль — $3,5 млрд, активы — $202 млрд, активы клиентов на конец года составляли $2,303 трлн.

Internships at Morgan Stanley

• Инвестиционный менеджмент (Investment Management) — занимается управлением активами как институциональных инвесторов, так и частных лиц (через инвестиционные фонды открытого типа и отдельно управляемые счета). Проводит операции с ценными бумагами, бумагами с фиксированным доходом (облигации, привилегированные акции), альтернативными инвестициями. Выручка подразделения в 2020 году составила $2,7 млрд (из них $2,5 млрд дало управление активами), чистая прибыль — $376 млн, активы — $4,7 млрд. Размер активов под управлением в рамках этого подразделения на конец 2020 года составил $463 млрд.

Morgan Stanley оказывает фидуциарные услуги институциональным клиентам через дочернюю компанию Morgan Stanley Smith Barney LLC с активами $300 млрд [15] .

В структуре активов из $853,5 млрд на конец 2020 года $266,3 млрд приходилось на торговые активы (включая акции компаний на $93,6 млрд, гособлигации США на $38,8 млрд и гособлигации других стран на $28,4 млрд), $116,3 млрд на одолженные ценные бумаги, $115,6 млрд на выданные кредиты, $98,5 млрд на ценные бумаги, купленные с обязательством перепродать, $91,8 млрд на приобретённые ценные бумаги, $87,2 млрд на наличные и краткосрочные депозиты. Основными категориями пассивов являются долгосрочные долговые обязательства ($189,7 млрд), принятые депозиты ($187,8 млрд), суммы, причитающиеся клиентам и другим лицам ($179,6 млрд), торговые пассивы ($126,7 млрд).

Имеет около 1300 офисов в 42 странах мира. Штаб-квартира находится в Нью-Йорке (1585 Broadway, New York, New York), также в штате Нью-Йорк Morgan Stanley принадежит ещё два небоскрёба: штаб-квартира подразделения управления частным капиталом (2000 Westchester Avenue, Purchase, New York) и штаб-квартира подразделния инвестиционного менеджмента (522 Fifth Avenue, New York, New York). Европейская штаб-квартира расположена в Лондоне (20 Bank Street, London), азиатские центры — в Токио (Otemachi Financial City South Tower, Otemachi, Chiyoda-ku, Tokio ) и Гонконге (1 Austin Road West, Kowloon, Hong Kong).

На конец 2020 года Morgan Stanley принадлежало акций других компаний на $385,85 млрд. По отраслям эти инвестиции распределялись следующим образом:

• финансовые компании — 36,74 %
• технологические компании — 21,4 %
• производители потребительских товаров (цикличных) — 9,68 %
• здравоохранение — 9,11 %
• промышленные компании — 6,32 %
• производители потребительских товаров (нецикличных) — 5,13 %
• энергетика — 3,65 % [16] .

По стоимости пакетов акций наиболее значительны Amazon ($8,8 млрд), Apple ($7,8 млрд), Microsoft ($7,5 млрд), Alphabet ( >[16] .

Кроме этого значительные суммы компания вкладывает через инвестиционные фонды, управляемые BlackRock (в основном группа котируемых на бирже фондов iShares [en] ) и The Vanguard Group, Inc (эти инвестиции относятся к финансовой отрасли, хотя могут реинвестироваться фондами в любые другие отрасли) [16] .

В России [ править | править код ]

ООО «Морган Стэнли Банк» работает в России с 1994 года и является филиалом европейского подразделения Morgan Stanley. Единственный офис банка находится в Москве, в нём работает 63 сотрудника. Он имеет лицензию на осуществление банковских операций, а также лицензию профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление брокерской, дилерской и депозитарной деятельности; услуги предоставляет только корпоративным клиентам [21] .

Активы банка в третьем квартале 2015 года составили 20,9 млрд рублей (172-е место среди банков России), собственный капитал — 4,6 млрд (115-е место) [22] . На конец 2014 года активы составляли 17 млрд рублей, на конец 2013 года — 45 млрд рублей. На конец 2020 года активы составили 30,7 млрд рублей, чистый доход за год составил 1,62 млрд рублей, чистая прибыль — 65 млн [23] .

Основные направления деятельности в России — операции с ценными бумагами и консультации в вопросах слияния и поглощения.

• октябрь: координирование и андеррайтинг размещения ценных бумаг Газпрома, второго по величине размещения российских ценных бумаг на иностранных биржах на тот момент ($429 млн).

• ноябрь: Morgan Stanley выступает одним из участников выпуска конвертируемых облигаций компании Лукойл на сумму в $350 млн.
• Декабрь: Главный андеррайтер крупнейшего на тот момент размещения российских ценных бумаг: 5,9 % госпакета акций Лукойла на сумму в $775 млн.

• Февраль: Финансовый советник BP по поглощению 50 % вновь образованной совместной компании, в которую входят ТНК, BP и Сиданко. Крупнейшая сделка по поглощению на тот момент ($6,75 млрд).
• Февраль: Один из участников крупнейшего в истории развивающихся рынков размещения облигационного заемаГазпрома на сумму в $1,75 млрд.
• Август: Финансовый советник Теленора по продаже 100 % акций Комбелги компании Голден Телеком.

• Июль: Главный андеррайтер и один из ведущих управляющих размещения обеспеченных облигаций Газпрома на сумму в $1,25 млрд.

• Февраль: АФК Система объявляет о первичном публичном размещении 91,6 миллиона глобальных депозитарных расписок на сумму в $1,55 млрд [24] . Morgan Stanley является главным андеррайтером.
• Май: Пятёрочка завершает IPO на лондонской фондовой бирже. Были размещены глобальные депозитарные расписки на сумму в $598 млн [25] .
• Июнь: Евраз завершает первичное размещение акций на сумму в $422 млн [26] . Morgan Stanley выступает ведущим управляющим координатором размещения.

• Май: Руководством банка было принято решение прекратить банковскую деятельность в России с первого квартала 2020 года, о чём было сообщено в годовом отчёте. [28]

Критика [ править | править код ]

Как и ряд других банков, Morgan Stanley подвергался критике за роль, сыгранную в финансовом кризисе 2007—2008 годов, в частности сокрытии от инвесторов высокого риска дефолта по ипотечным ценным бумагам. В 2014 году банк был оштрафован на $1,25 млрд правительством США [29] и на $95 млн Пенсионной системой госслужащих Миссисипи [30] . В феврале 2020 года банк согласился уплатить ещё $3,2 млрд федеральным властям [31] . Кроме этого, против Morgan Stanley были поданы иски со стороны инвесторов, таких как China Development Industrial Bank (2010 год), IKB International S.A. (2013 год), Deutsche Bank (2013 и 2015 годы), U.S. Bank National Association (2013 год), Financial Guaranty Insurance Company (2014 год) [1] .

Акционеры [ править | править код ]

Morgan Stanley на начало 2020 года выпустил 1,69 млрд акций, из них 86,18 % принадлежит институциональным инвесторам. Крупнейшие из них на апрель 2020 года [32]

Experienced Professionals – Join Us At Morgan Stanley Budapest | Morgan Stanley

Дочерние компании [ править | править код ]

Основные дочерние компании на конец 2020 года и место их регистрации [33] :

Чудище заморское, баклажанное ☺ Morgan Stanley

Огромный финансовый конгломерат, банковских холдинг MorganStanley, как мы уже знаем, занимается размещением долларовых еврооблигаций саудовской нефтедобывающей госкорпорации. Он еще много чем занимается. Офисы находятся в 42 странах, а число сотрудников по состоянию на 2014 год превышает 55 000 человек. Это, кстати, немного, в нашем родном Сбербанке работают 325 000 товарищей и товарок ��

Компания торгуется на бирже с 1986 года, а основана была аж в 1935. Это древнейший, громаднейший финансовый динозавр, скорее даже кракен, раскинувший свои щупальца по всему миру. Консультирует, производит, торгует, управляет капиталом и распределяет его для правительств, организаций и частных лиц. Черт, создается впечатление, что все деньги – на самом деле его, а нам их просто иногда дают подержать �� Не так далеко от истины, наверное…

А что же график? У нас есть данные с 1993 года и в принципе, ничего сверхъестественного на нем не изображено. Это еще раз доказывает, что ни крутость и старость компании, ни ее капитализация и заслуги перед обществом, ни географическая масштабированность и размах деятельности на цену акций сильно не влияет. А влияет только спрос и предложение участников рынка. Особенно крупных участников.

Самый крупный рост рынок этих акций показал с 1995 по 2000 год, и он составил 1330%. Там же состоялся исторический максимум в $93.5 за штуку, и он не было перебит до сих пор. Более того, сейчас акции торгуются лишь в половину той цены. То есть, чтобы достичь исторического максимума, нужно показать рост в 100%. Непохоже на реалистичный вариант развития событий в данный момент.

Глобально, месячный график показывает нам горбатый восходящий тренд от дна 2008 – ну еще бы :P– года, когда цена упала до $6.5. С тех пор и до марта 2020 года Morgan Stanley показал рост в 840% и это очень неплохо. Также видно, что весь 2020 год рынок падал и эта коррекция отличается от предыдущих как минимум своей непрерывной краснотой. А также продолжительностью и размерами баров. На вопрос, почему так, нам поможет ответить волновой анализ мистера Эллиота, который уже не раз приходил на выручку в подобных случаях.

Несмотря на то, что даже месячный график, по сравнению со множеством других компаний выглядит довольно шумно, в тренде 2008-2020 года легко прослеживаются все пять волн восходящей фазы рынка. И если вторая и четвертая волны хоть и были коррекционными, но все же являлись частью бычьего тренда, то коррекция в 2020 году – согласно Эллиотту – суть первая волна медвежьего рынка, который пришел на смену росту. А значит, в относительно недалеком будущем, нас ждет новый минимум ниже предыдущего. Навскидку я бы назвал цифру $30.

Когда это случится? Сначала должна закончиться нынешняя, вторая волна, которая начертит локальный максимум. Потом – пройти и закончиться третья. Опять же навскидку – год-полтора. Примерно на это время я бы рекомендовал забыть про инвестиции в акции MorganStanley, если бы меня кто-то об этом спросил ��

Рейтинг брокеров форекс на Forex-Reyting.ru

Только самые честные форекс брокеры

Left S >

Обсуждение

• Олег к записи Брокер FxPro отзывы
• zavyaloavchev85 к записи Брокер FreshForex отзывы
• Elena к записи Брокер IFC Markets отзывы
• Tuborg к записи Дилеры на форекс и их разновидности
• Олег к записи Брокер IFC Markets отзывы
• Marat к записи Брокер Instaforex отзывы
• Марина Пашнева к записи Отзывы о терминале iTrader 8
• Женя к записи Отзывы о терминале iTrader 8
• Станислав к записи Брокер IFC Markets отзывы
• Семенов к записи Обзор брокера Инстафорекс

• Главная
• Начинающим
• Как заработать на акциях Morgan Stanley на Форекс

Как заработать на акциях Morgan Stanley на Форекс

• boss 17.11.2015, 00:20
• Комментариев нет 885

Сколько зарабатывают трейдеры Forex Club? Новости форекса

Morgan Stanley — крупнейший банковский холдинг из Америки (коммерческая организация). Один из самых известных брендов во всем мире. Сегодня учреждение является одним из конгломератов в области финансовых учреждений.

Главный офис корпорации находится в городе Нью-Йорк (деловая столица США). Начал свою деятельность банк 5 сентября 1935-го года. В качестве основателей выступают 2 человека: Гарольд Стенли и Генри Морган. Именно благодаря этим двум фамилиям произошло такое прекрасно сочетание в виде названия компании.

ВАЖНО: торгуют акциями Morgan Stanley на фондовой бирже New York Stock Exchange. Тикер: MS.

За время своего существования финансовое учреждение переживало как взлеты, так и падения. Были и разделения, и слияния, и многие другие операции. Сегодня это очень крупная корпорация, которая имеет огромный авторитет и популярность не только среди своих клиентов, но и трейдеров с инвесторами, которые торгуют на фондовой бирже. Задача каждого: понять и изучить процессы, которые более всего влияют на ведение деятельности.

В первую очередь следует сказать о том, что стабильный рост котировок акций компании Morgan Stanley полностью зависит от успешных действий его руководства. Задача: извлечь максимальную прибыль, при этом исключить все риски.

Акции имеют свойства к изменениям. Они могут повышаться в цене, могут понижаться. Но следует понимать, что банковская система — это очень прибыльный, очень ликвидный бизнес, который дает возможность получить огромные гонорары.

Были в истории учреждения и не очень удачные времена. Стоит вспомнить, например, 2007-й год, когда Morgan Stanley потерял 9 миллиардов долларов за счет ипотечных бумаг. Ипотечный кризис в США на то время дал о себе знать.

Каждый трейдер, который работает на рынке Форекс, может извлечь прибыль на акциях корпорации Morgan Stanley. Зарабатывать возможно на повышении/понижении котировок валюты. Для этого есть 2 позиции: Лонг/Шорт. Либо перспектива купить дешевле, а продать дороже; либо перспектива продать дороже купить дешевле. Варианта для трейдеров всего 2.

Что формирует цену акций компании Morgan Stanley?

• Состояние банковской системы США. Есть рост, есть падение. Если система растет, можно ожидать рост котировок на ценные бумаги компании. Если наблюдается общий спад банковского сектора, котировки бумаг падают в цене;
• Банк Morgan Stanley тесно связан с долларом США, так как это его основная единица измерения. Если котировка валюты изменяется в худшую сторону, акции будут падать в цене (и наоборот);
• Тесно связывают цену с Правительством Соединенных Штатов Америки. Специальный орган Федеральная Резервная Система в США выполняет роль Центрального Банка. Основное изменение — это процентная ставка. Если ставка повышается, акции падают; если снижается, акции растут;
• На сайте для инвесторов возможно узнать все планы, стратегии работы банка. Кроме того, здесь же публикуются все финансовые отчеты (капитализация, прибыль/убытки и многое другое). Все это на следующем сайте: http://www.morganstanley.com/about/ir/index.html.

То есть, если акции растут/падают в цене, на них влияют позитивные и негативные последствия.

Торговать акциями возможно не только на фондовой бирже. Для этого достаточно пройти регистрацию у одного из брокеров. Например: Forex4you. В торговом терминале в активах «акции» возможно отыскать тикер Morgan Stanley.

Даже совершенный террористический акт в 2001-м в торговом центре, где работал бренд Morgan Stanley, заставил котировки снижаться в цене.

Когда открывать позицию Лонг?

• Рост прибыли компании;
• Рост капитализации;
• Перспективные планы/стратегии (о которых заявляет руководство);
• Сотрудничество с новыми странами (открытие филиалов и собственной банковской системы);
• Слияния/поглощения компаний;
• Инвестиции в перспективные компании;
• Рост доллара, рост ВВП, рост банковской системы США.

То есть, если видим, что компания получила большую прибыль по сравнению с предыдущим месяцем (просто заглядываем в отчет на сайте), открываем позицию Лонг (покупаем дешевле, дабы в будущем продать дороже акции, тем самым получая разницу в качестве прибыли).

Когда открывать позицию Шорт?

В случае противоположных ситуаций к позиции Лонг.

Компания Morgan Stanley — очень перспективный проект для заработка трейдеров.

Morgan Stanley: рекомендации по торговле валютой

Morgan Stanley: рекомендации по торговле валютой

Изменения по сравнению с предыдущей публикацией форекс стратегий данного банка:

USDCAD. Закрыта позиция от 8 сентября: продажа от 1.2132 закрыта на 1.2260 (Stop-loss). Убыток 128 пунктов

EURJPY. Открыта позиция: покупка от 133.09, цель 143.00, стоп 130.00

Обоснование. Покупка евро по отношению к иене рекомендована как «сделка недели». Эксперты банка считают, что аппетит инвесторов к рисковым активам будет оставаться на высоком уровне, поэтому иена будет под давлением. На прошлой неделе японские инвесторы вернулись к активным покупкам иностранных облигаций. Если доходность будет продолжать рост, то слабость иены будет еще более заметной. Длинная позиция в паре евро/иена выглядит привлекательной и в среднесрочной перспективе.

Открытые позиции Morgan Stanley ( -150 пунктов на момент публикации):

Forex: Morgan Stanley: прогноз на неделю по основным валютным парам

Доллар США: в ожидании предновогодней коррекции

Нейтральный прогноз
Мы по-прежнему рассчитываем на существенный рост доллара в следующем году, однако сейчас пришло время для коррекции. Повышение ставки по федеральным фондам уже полностью заложено в цены, при этом чиновники Федрезерва утверждают, что не станут учитывать в своих прогнозах изменения фискальной политики до тех пор, пока они не перейдут из разряда теоретической возможности в разряд практической реальности; кроме того, вряд ли Федрезерв захочет толкать доходность по облигациям еще выше.

• Добавить комментарий
• Читать далее
• 932 просмотра

Technology at Morgan Stanley

Morgan Stanley: сделка недели — продажа евро против доллара с целью на 1.08

Валютным инвесторам на этой неделе следует рассмотреть возможность продажи евро против доллара США, пишут в своем еженедельном обзоре стратеги Morgan Stanley.

Рекомендация «сделка недели»: Евро/доллар. 13 июня: продажа от 1.1247, цель 1.0800, стоп 1.1400.

• Добавить комментарий
• Читать далее
• 956 просмотров

Morgan Stanley: прогнозы по основным валютам на текущую неделю

Доллар США: все шансы вырасти. Прогноз нейтральный.
Текущая нисходящая динамика доллара угасает. Катализатором для возобновления роста американской валюты станут либо положительные данные по экономике, подтверждающие необходимость в ужесточении монетарной политики в этом году, либо стремление других Центробанков остановить укрепление своих валют. В краткосрочной перспективе эта тема может влиять на динамику курсов, однако в долгосрочном горизонте все будет зависеть от прогнозов по росту экономики США в сравнении с другими странами мира.

• Добавить комментарий
• Читать далее
• 1109 просмотров

Morgan Stanley: перспективы евро, доллара и других основных валют на этой неделе

Доллар. Покупать против валют фондирования. Бычий взгляд.
Мы ожидаем дополнительное улучшение в рисковых настроениях, которое должно привести к росту американской валюты против таких конкурентов, как евро, иена и франк. За последнюю неделю экономические данные из США были прочными. Показатели рынка труда и спрос на внутреннем рынки продемонстрировали устойчивость. Тем не менее, ФРС в ближайшее время на пойдет на повышение ставок, поэтому американская валюта будет слабеть против высокодоходных валют.

• Добавить комментарий
• Читать далее
• 691 просмотр

Morgan Stanley: нефть будет стоить $20-$25, если доллар подорожает еще на 5%

Быстрый рост доллара может отправить котировки нефти в область $20. Мало того, что доллар и нефть имеют обратную корреляцию, амплитуда колебаний черного золота превышает амплитуду колебаний американской валюты. По нашим расчетам, рост доллара на 5% может привести к снижению нефти на 10-25%.

• Добавить комментарий
• Читать далее
• 892 просмотра

Morgan Stanley: перспективы евро, доллара и других основных валют на этой неделе

Доллар. ФРС завершает коррекцию. Бычий взгляд
Мы считаем, что доллар может почувствовать приток инвестиций, причем связанных не с возвращением активов. Последние изменения в ожиданиях старта повышения ставок ФРС должны оказать поддержку американским активам, приводя к росту курса доллара США.

• Добавить комментарий
• Читать далее

Room to Be Yourself | Morgan Stanley




• 1035 просмотров

Morgan Stanley: тренд укрепления доллара в силе, а волатильность будет увеличиваться

Вплоть до решения по ставкам FOMC, которое было объявлено в четверг этой недели, рынки оставались в состоянии неопределенности. «Во многом в связи с международными событиями ФРС решил выдержать паузу и не повышать ставки в сентябре. Однако, как только ФРС решит дать старт ужесточению монетарной политике, то темпы цикла ужесточения будут самыми медленными, если сравнить с предыдущими повышениями ставок», — отмечают эксперты из Morgan Stanley.

• Добавить комментарий
• Читать далее
• 743 просмотра

Morgan Stanley: перспективы евро, доллара и других основных валют на этой неделе

Доллар. Укрепление против валют развивающихся стран. Бычий взгляд.
Мы видим возможность для продолжения укрепления доллара. Но при этом мы делаем различие между низкодоходными валютами (валюты финансирования), где для доллара меньше возможностей для роста, и между сырьевыми валютами и валютами развивающихся экономик, где должна быть сосредоточена основная сила доллара. Даже риски менее агрессивной позиции ФРС вряд ли приведут к тому, что доллар будет дешеветь к последней группе валют. В тоже время перспективы экономического роста в других странах мира остаются ниже, чем в США.

• Добавить комментарий
• Читать далее
• 858 просмотров

Morgan Stanley предупреждает: рынок нефти движется к эпической катастрофе

В Morgan Stanley всегда были пессимистами в том, что касается цен на нефть. Аналитики банка часто проводят параллели с наиболее масштабными падениями в истории нефтяного рынка за последние тридцать лет, однако нынешний спад может поспорить даже с эпическим обвалом 1986 года. До недавнего времени многие были уверены в том, что вот-вот начнется восстановление. Нефтяные компании верили в это особенно горячо. По словам аналитиков Morgan Stanley, такая убежденность была основана на трех предположениях, из которых оправдались только три.

• Добавить комментарий
• Читать далее
• 1186 просмотров

Morgan Stanely: краткий прогноз по основным валютным парам

Доллар США: Безопасен, как и прежде
Бычий прогноз
В условиях снижения интереса к рисковым активам, а также на фоне крайне высокой степени неопределенности в связи с событиями в Греции и Китае, американский доллар, скорее всего, будет лидером роста. Цены на нефть движутся вниз, что также поддерживает восходящую динамику доллара. Инвесторы пересмотрели свои прогнозы по срокам повышения ставки ФРС, существенно отодвинув их на более позднее время. Таким образом, если макроэкономическая статистика окажется лучше ожиданий, доллар сможет реализовать свой бычий потенциал. На предстоящей неделе мы ждем отчетов по розничным продажам и инфляции.

The New Investor Response to Climate Change

Climate change issues are as pressing as ever, and investors are heeding urgent challenges with a growing interest in funding solutions that offer real impact—and real returns.

U.S. Housing Faces a Generational Turning Point

On this special episode, Equity Analyst Richard Hill examines the coming seismic shift for investors as Baby Boomers pass the housing baton to Millennials and Generation Z.

Understanding Bank Preferreds

In the current low interest rate environment, many investors are turning to preferreds for income, but it’s important to understand their risks as well as their advantages.

Are Markets Rethinking Pricey Growth Stocks?

On today’s episode, Chief Investment Officer Mike Wilson explains why markets may be having a change of heart on expensive—and sometimes unprofitable—growth stocks.

Rise of the SHE-CONOMY

Media and social focus on gender diversity, the male-female wage gap and women’s role in the workplace has rightly been a key topic in 2020. Corporates and investors are paying attention.

A Conversation with James Gorman, Chairman & CEO of Morgan Stanley

Why Many Alumni Return to Work at Morgan Stanley

Boomerangers—former employees who return—have different reasons for coming back to Morgan Stanley—often involving something you can’t put a price tag on.

Kudos to our India Co-Country Head and Head of Investment Banking, Aisha De Sequeira for being named to @FortuneIndia’s #MostPowerfulWomen

Ten Years of Fighting Child Hunger in America

As Morgan Stanley looks back on a decade of partnering with Feeding America, employees share stories of pitching in to help fight hunger.

More Room to Run in 2020?

Although many investors have become more tentative, they could be overlooking two big factors for 2020—improving earnings and a possible election year surge for the economy.

The New Sustainability Bond That Aims to Protect Oceans

Wall Street is showing an ever-growing appetite to finance solutions for issues like plastic waste, and blue bonds that fund marine conservation are among its newest approaches. How can investors position for the next wave of sustainable investing?

529 Plans and More: Innovative Ways to Pay for Education

A 529 plan is a great way to save for education costs and there are other options you may be able to deploy to raise the funds you need.

Get Ready for the U.S. “Youth Boom”

As Gen Z joins Gen Y in the workforce, their combined impact could deliver a sizable jolt to U.S. GDP, consumption, wages, and housing. The result: a bullish outlook for the U.S. economy, businesses and markets.

Millennials, Gen Z and the Youth Boom Economy

Is U.S. Housing Headed for a Major Renovation?

From Baby Boom to Youth Boom

How Millennials and Gen Z Could Reinvent Banking

U.S. Markets Are Resilient Now, But What Comes Next?

The S&P 500 continues to mostly recover quickly from setbacks, even in the face of new risks, but that tendency is unlikely to persist indefinitely.

Fall Planning for Your Finances

Know the moves to make before year end to start 2020 on the right path.

With FollowApp, Children in India Receive Vital Vaccinations

A Morgan Stanley technology team’s innovative project is making a difference for underprivileged families.

Biopharma, Climate Change and the Rise of Infectious Disease

Climate change and warming temperatures could mean increased exposure to infectious disease. Read about the biopharma industry’s growing role combating disease.

Rational Investing in an Age of Uncertainty

When it comes to investing, even the most savvy of us fall prey to bias and emotional trades. So what triggers should you watch for?

Key Reflections on Senior Multicultural Leadership

Vice Chairwoman Carla Harris shares her takeaways from this year’s gathering of hundreds of diverse entrepreneurs, executives and trailblazers.

A New Space Economy on the Edge of Liftoff

Join Morgan Stanley as we explore the market forces, technology and imagination driving the new space age.

Careers

Students
& Graduates

Talented, intelligent and passionate people have made Morgan Stanley the firm it is today. If you want to work with and learn from the best in the business, there’s no better place to start.

Experienced
Professionals

Here's how Morgan Stanley's AI trading works

When you’re ready to advance your career, team up with global thought leaders, and make a real difference in the world, you’re ready to work with Morgan Stanley.

Financial
Advisors

Our Financial Advisor Associates are the lifeblood of the firm, and our experienced Financial Advisors are the beating heart. It’s time to take your business to another level.

«Морган Стэнли»: прогнозы, аналитика, рейтинг, отзывы и адреса

Morgan Stanley — это крупнейший мировой банк. Он был основан Генри Морганом в 1939 году, а в 2008 году переименован в коммерческий банк. Основные направления его деятельности — это операции с корпоративными ЦБ, управление активами, потребительское кредитование (через подразделение Discovery Card). Офисы и дочерние организации представлены в 42 странах мира, в том числе в РФ.

Предыстория

В 1932 году в США вступил в силу закон Гласа-Стиглла, запрещающий банкам заниматься инвестированием. Вследствие чего J. P. Morgan & Co. пришлось провести реорганизацию и создать учреждение, занимающееся исключительно инвестиционной деятельностью. Так, 16.09.1935 года появился в США банк «Морган Стэнли».

Достижения

За годы работы организация развивала не только инвестиционную деятельность, но и другие направления:

• В 1964 году MS создал модель для анализа финрынков.
• В 1967 году банк открыл первый филиал в Париже. В том же году состоялась сделка по выкупу компании Brooks Harvey & Co. Inc., позволившая финучреждению выйти на рынок недвижимости.
• С 1971 года банк начал работу с области биржевой торговли и через 15 лет разместил на первичном рынке свои собственные акции.
• В 1997 году произошло слияние с Dean Witter Discover, которая занималась выпуском банковских карт и оказанием брокерских услуг. Впоследствии эти платежные инструменты кредитное учреждение использовало для предоставления потребительских кредитов. Но в декабре 2006 года банк «Морган Стэнли» объявил о выведении Discovery Card в отдельную компанию.

Финансовый кризис 2008 года

Morgan Stanley является одним из пострадавших учреждений от кризиса 2008 года. Инвестиции в хедж-фонды за 2 недели принесли 128,1 млрд $ убытков. Тогда избежать банкротства банку помог кредит ФРС на сумму 107,3 млрд $. В сентябре того же года японский банк Mitsubishi UF J Finance выкупил 21% акций Morgan Stanley.

22.09.2008 года было объявлено, что MS станет традиционной банковской корпорацией, регулируемой ФРС. В январе 2009 года американский банк «Морган Стэнли» вместе с Citigroup занялись организацией MSSB – компании по управлению капиталом крупных клиентов. Большая половина акций (51%), а также опцион с правом выкупа оставшейся доли принадлежит MS.

«Морган Стэнли»: прогноз на РЦБ

Банк MS составил список предприятий, корпоративные права которых пострадали в результате выхода Великобритании из ЕС. Это решение вызвало обвал на фондовых рынках по всему миру. 24 июня инвесторы стали в панике продавать свои корпоративные права, переводя вложения в более защищенные активы. По предварительным подсчетам мировые рынки потеряли 3 трлн $.

Аналитики составили список организаций, акции которых снизились в цене практически в три раза незаслуженно. В него вошли 28 компаний, в том числе из крупных производственных предприятий из разных секторов экономики, деятельность которых практически не подвержена влиянию европейского рынка.

Например, корпоративные права Alphabet, владеющего Google, снизились в цене на 4% (685,2 $). По прогнозам аналитиков рыночная цена на акции могла вырасти до 856 $ за штуку за счет продвижения рекламного бизнеса и сохранения преимуществ Google, на которые даже результаты голосования в ВБ не повлияют. Аналогичные прогнозы представлены в отношении Amazon.com и Apple, акции которых снизились на 4,2 и 2,8 % соответственно. В перспективе цена может вырасти до 800 и 120 $ за акцию.

Что касается снижения цен на корпоративные права автопроизводителя Ferrari, то по прогнозам аналитиков, спад будет компенсирован высокими объемами экспорта за пределы Еврозоны. В список также попал производитель конфет Starbucks. Но и по этой компании «Банк Морган Стэнли» дает положительный прогноз. Прибыль от продаж на британском рынке составляла всего 3% от общей выручки. Поэтому снижения курса фунта не скажется на финрезультатах компании.

Впрочем, снижение цен на корпоративные права мировых ИТ-гигантов – это отличная возможность для инвесторов приобрести ликвидные ЦБ по привлекательной цене. Желающие вложить средства на более долгосрочную перспективу могут приобрести корпоративные права кредитных учреждений. Когда ситуация стабилизируется, акции «Морган Стэнли» и Bank of America вырастут в цене.

Корпоративные права коммунальных предприятий США приобретать нежелательно. В этой инвестиции есть смысл только на фоне волатильности рынка. Они уже показывают высокий уровень перекупленности, и потенциала роста практически нет.

Ликвидация бизнеса

В 2015 году американский банк договорился о реализации подразделений Global Oil Merchanting торговому дому Castleton CI LLC. Подробности сделки не оглашаются. Известно только, что цена находилась в пределах 1-1,5 млрд $. Участникам еще предстоит получить разрешение от регуляторов США и Евросоюза. Предыдущие попытки финучреждения продать актив срывались. В том числе не состоялась сделка с АО «Роснефть».

«Морган Стэнли Банк» (Москва)

Morgan Stanley на отечественном рынке действует с 1994 года по таким направлениям, как инвестиционное консультирование, андеррайтинг (размещений акций «Лукойла», «Газпрома», «АФК», «Пятерочка», «Роснефти», «Евраза» и т. д.), девелопмент, предоставление ипотеки. В 2006-м американский банк даже участвовал в организации «Городского Ипотечного Банка», но через полтора года выставил активы на продажу.

Российский ООО «Морган Стэнли Банк» был зарегистрирован в середине 2005-го. Больше половины активов (68%) принадлежит нерезидентам. Организация направлена на работу с юридическими лицами. Банк не принимает вклады физических лиц, но показывает большие обороты по корреспондентским счетам, что, в свою очередь, отражается в высоких показателях деловой активности.

Направления работы

«Морган Стэнли Банк» функционирует через подразделения и филиалы по всему миру, предоставляя клиентам ряд финансовых услуг, в частности:

• Управление корпоративными правами: повышение капитализации (публикация акций, андеррайтер), консультирование (по вопросам слияния и поглощения, реструктуризации, проектному финансированию), биржевая деятельность, управлением рисками, инвестиционная деятельность.
• Предоставление частным инвесторам брокерских услуг и инвестиционной консультации.
• Управление активами институциональных и частных лиц, операции по ЦБ с фиксированным доходом.

Аналитика

В начале 2020 года американский банк резко ухудшили прогноз по курсу рубля. По предварительным данным, курс доллара в первом квартале 2020 года должен был составить 82 руб., во втором – 83 руб., а в третьем – 85 руб. Но с увеличением мировых цен на нефть прогноз «Морган Стэнли» по рублю в июле был изменен в лучшую сторону. По подсчетам аналитиков за 2020 год ВВП страны снизится всего на 0,6%. Это связано с тем, что экономика страны в третьем квартале показала нулевой темп роста, а уже в четвертом начнет увеличиваться. Ожидается два снижения ставки рефинансирования до уровня 9,5% к концу текущего года.

Деятельность в РФ

Единственный офис банка «Морган Стэнли» расположен в Москве. Он имеет лицензии профессионального участника РЦБ, разрешение на ведение банковских операций, дилерской, брокерской и депозитарной деятельности. На конец 2015 года активы банка составили 20,89 млрд рублей, а собственный капитал — 4,59 млрд.

Главные достижения в работе банка:

Experienced Professionals – Join Us At Morgan Stanley Glasgow | Morgan Stanley

• 1996 год: размещение акций «Газпрома» на иностранных биржах (429 млн $).
• 2002 год: банк участвует в выпуске акций «Лукойла» на сумму 350 млн $.
• 2003 год:
  — финучерждение участвует в крупнейшей сделке по поглощению «ТНК», «ВР» и «Сиданко» (6,75 млрд $);
  — финучреждение предоставляет крупнейший займ «Газпрому» на сумму 1,75 $ млрд;
  — банк участвует в процессе продажи «Телнора» 100 % акций «Комбелги».
• 2005 год: «Морган Сэенли Банк» выступает главным андеррайтером «АФК Система» в первичном размещении акций на сумму 1,55 млрд $; «Пяторочки» — 598 млн $; «Евраза» — 422 млн $.

Торговая идея от FreshForex для акций Morgan Stanley

Среди крупнейших финансовых корпораций холдинг Morgan Stanley занимает одно из лидирующих мест, и вот этот ведущий банк США опубликовал вчера финансовый отчет, согласно которому объем годовой выручки вырос на 14,69%, составив в денежном эквиваленте 8,89 млрд. USD. По сравнению с аналогичным периодом 2015 года выручка от банковской и инвестиционной деятельности увеличилась на 16,59%.

После публикации отчетности Джэймс Горман, занимающий пост исполнительного директора Morgan Stanley, заявил, что в условиях нестабильной ситуации в финансовой сфере банку удалось нарастить долю своего участия в M&A сделках. Объем чистой прибыли подскочил на 56,79%, составив в денежном эквиваленте 1,6 млрд. USD. В то же время, если посмотреть на показатель P/BV, то в сравнении с конкурентами акции Morgan Stanley являются явно недооцененными и должны подняться как минимум до 33,43 и дальше.

Если взглянуть на теханализ, то на W1 ADX показывает явный восходящий тренд, акции Morgan Stanley после публикации отчета переписали годовой максимум на 32,75. Этот уровень теперь стал зеркальным и выполняет роль поддержки. Пока ближайшее локальное сопротивление можно встретить на 33,75. В случае его легкого преодоления цены устремятся дальше ввысь.

Morgan Stanley дает прогноз для компании Apple

Apple показала неплохие результаты в прошлом году, что продемонстрировали доходы выше прогноза, который был снижен из-за проблем с китайским рынком.

Однако оптимизм в показателях не разделяют многие инвесторы. Они сомневаются, что компания вернется к рыночной стоимости в $1 трлн, так как спрос на смартфоны значительно сократился.

По мнению аналитиков Morgan Stanley, прогнозы Apple о снижении уровня продаж iPhone являются отражением стабилизации на рынке. Следующие годы могут показать рост спроса на эту продукцию.

Эксперты холдинга предполагают, что акции компании и дальше будут расти, и по итогу 2020 года может показать +27 %. Драйверами называют новые сервисы, которые станут доступны в ближайшее время.

Весной Apple планирует запустить сервис потокового видео. В Morgan Stanley ожидают, что компания представит «медиапакет», куда войдут, помимо видеостриминга, Apple Music и Texture News. Также «яблочные» могут создать больше продуктов из сферы рекламы и платежей.

Эксперты подсчитали, что такой пакет может обеспечить ежегодный рост прибыли на акцию — до 12 % в 2023 году.

Morgan Stanley: обзор рынка форекс

USD: Окончание консолидации. Бычий прогноз.

Коррекция американского доллара подходит к концу. Американская статистика в скором времени улучшится. Основываясь на этих ожиданиях, наш прогноз по ВВП на II квартал был пересмотрен наверх. Больше того, учитывая нынешнюю степень разочарованности рынка в статистике из США, мы считаем, что планка сильно занижена, что ускорит восстановление доллара при смене тренда.

EUR: Приближение к точке разворота. Медвежий прогноз.

Евро капитулирует в самом ближайшем будущем. Последние данные показывают, что восстановление экономики еврозоны замедляется во втором квартале.

JPY: Динамика становится менее конструктивной. Нейтральный прогноз.

USD/JPY отправится наверх, так как снижение волатильности на рынке облигаций делает длинные позиции по этой паре значительно более привлекательными для японских инвесторов. Кроме того, улучшился глобальный настрой инвесторов к риску. Обратите внимание, что последний ВВП Японии был сильным, но это объясняется только ростом запасов, и вряд ли продлится долго.

GBP: Продаем EURGBP. Нейтральный прогноз.

Дифференциал монетарных политик продолжит оказывать GBP поддержку в паре c EUR. Так как USD готовится к возобновлению роста, предлагаем продавать пару GBP/USD на подъемах. Траектория движения пары будет определяться исключительно ожиданиями по срокам повышения ставок. Наш прогноз может не отработать, если из Великобритании продолжит поступать такая сильная статистика (темпы роста з/п и розничные продажи растут, безработица снижается). Послушаем речь Королевы и посмотрим на британский бюджет.

AUD: Снижение ставки РБА не учтено в цене. Медвежийпрогноз.

Австралиец еще не достиг дна. Во-первых, рынок недооценивает масштаб смягчения РБА. Восстановление экономики вызвано ростом потребительского спроса при падении рынка труда – такая ситуация не может сохраняться бесконечно. Кроме того, на AUD повлияет кризис на рынке недвижимости Китая – Австралия поставляет туда стройматериалы.

Регулятор наказал Morgan Stanley и Citigroup за разорение клиентов на Forex

Morgan Stanley Smith Barney и Citigroup Global Markets согласились выплатить более $5,9 млн за урегулирование обвинений в сфере Forex-торговли, сообщает Комиссия по ценным бумагам и биржам США (SEC).

Morgan Stanley и Citi Smith Barney в 2009 году создали компанию Morgan Stanley Smith Barney, запустившую в августе 2010 года торговую платформу «CitiFX Alpha», деятельность которой стала поводом для расследования SEC.

Регулятор обнаружил, что инвесторы начинали торговать через терминал, не понимая, что используют существенно больший рычаг (плечо), чем заявлено в рекламных материалах. Большое кредитное плечо приводило к существенным убыткам у клиентов. FX-дилеров наказали за сокрытие информации о рисках, которые несли частные трейдеры.

«Citigroup и Morgan Stanley давали доступ к сложной торговой программе, не раскрывая инвесторам важную информацию о рисках и стоимости программы, — отметил Эрик Бустилло, директор регионального бюро SEC в Майами. — Инвесторы просто не могли сохранить свои инвестиции на основе предоставленной информации, которая была неточной или неполной».

Morgan Stanley и Citigroup нарушили раздел 17(а)(2) Закона о ценных бумагах от 1933 года, который запрещает получение денег или имущества с использованием любого существенного искажения или упущения в предложении ценных бумаг. Morgan Stanley и Citigroup заплатят неустойку в $624 тысячи, проценты в размере $89 тысяч и штраф в размере $2,25 млн на общую сумму более $5,9 млн.

Трейдера Morgan Stanley обвиняют в манипуляции долговым рынком США.

Во время принятия на работу в Morgan Stanley Гленн Хадден на бумаге выглядел идеальным человеком для совершения больших сделок с облигациями — в начале прошлого года бывший партнер Goldman Sachs был одним из самых прибыльных трейдеров долгового рынка на Уолл-стрит.
При переходе из GS в MS был, однако, один небольшой нюанс — из Goldman Хадден уходил в связи в возникшими у начальства вопросами о его торговой деятельности. А теперь ситуация с его торговлей в «фирме» раскрутилась настолько, что он находится под следствием и обвиняют его, ни много ни мало, в манипулировании рынком.
Регуляторы товарной и фьючерсной биржи CME изучают деятельность Хаддена на предмет того, мог ли он, покупая и продавая фьючерсы на гособлигации США в конце торгового дня, манипулировать ценами закрытия торгов, чтобы сделать свои торговые операции более прибыльными.
Известно, что Хадден, занимающий должность главы деска глобальных процентных ставок в Morgan Stanley, получил уведомление от CME, однако от каких-либо комментариев и он, и Goldman Sachs отказываются. В Morgan Stanley по поводу всего этого сказали лишь, что он продолжает работать на своей должности.
Бывший партнер GS является одним из самых высокооплачиваемых специалистов в Morgan Stanley и всегда был известен как агрессивный трейдер, принимающий на себя большие риски, но и зарабатывающий соответствующие этим рискам суммы.
Для специалиста уровня Хаддена довольно необычно быть объектом гражданского иска, однако если его признают виновным, то 42-летнему трейдеру, который начал работать в Goldman в далеком 1999 году и рос вместе с «фирмой», придется выплатить многомиллионные штрафы, а торговать на CME ему запретят навсегда.
Вот как выглядит предполагаемый манипулятор долгового рынка:

Morgan Stanley: подводные камни влияния развивающихся рынков

Экономический кризис в развитых государствах на данный момент более глубочайший, чем он был в начале 90-х годов прошлого столетия.

Тогда все было несложнее, кризис в России и Таиланде фактически никак не затрагивал всех инвесторов мира и не имел таких последствий в виде рецессий экономик развитых государств.

Аналитический отдел Morgan Stanley на эту тему проводили особое изучение. По итогам этого изучения они распознали, что нынешнее снижение спроса в развитых государствах подобно далеким 90-м прошлого века. В отдельности, аналитики встревожены замедлением ВВП В США на 1,4% пункта.

Наряду с этим ЕС и Японию, быть может, настигнет рецессия.

Серьезность обстановки связано еще с тем фактом, что развивающиеся рынки, на примере Китая, оказывают все больше влияния на экономику государств всей планеты Земля. Это влияние распространяется на производство, рынок сбыта и торговлю.

В новом тысячелетии произошло так, что развивающиеся рынки создают примерно 50% ВВП от всех государств. В случае если сравнивать данный показатель с 1998 годом прошлого столетия, то он составлял всего лишь 37%.
Принципиально важно подчернуть, что зависимость развитых государств от развивающих в наше время лежит в области экспорта, оборота больших рынка и компаний банковских одолжений. Аналитики Morgan Stanley увидели, что лидерство развитых государств не сильный на данный момент, чем двадцать лет назад.

Экономический кризис толкает ФРС и банк Японии на продолжение смягчения монетарной политики, что повлияет на понижения цен на сырьевом рынке, и упадет доходность облигаций. Все эти меры призваны, хоть как-то, вернуть экономику развитых государств.

Согласно точки зрения аналитиков компании Morgan Stanley усугубление экономического кризиса либо его неожиданный рост на развивающихся рынках может оказать более сильное негативное влияние на развитые государства на данный момент, если сравнивать с финишем 90-х годов прошлого столетия.

Смогут быть такие последствия, как падения показателей импорта в развивающихся государствах до 15% в течении пары кварталов, усугубления денежных условий для бизнеса, понижения цен на сырье. Наряду с этим курс нефти может опуститься до 80 дол./бар.

Для полной картины оценки негативных последствий глобального кризиса направляться добавить падение акций европейских компаний по обстоятельству ухода больших американских игроков.

Свежие новости денежных рынков, анализ форекс на Основной странице

Метки текущей записи:

Также читайте:

НОСТАЛЬГИЯ вещи 80-х 90-х годов и просто приятные воспоминания

Вам будет интересно, Подобрано именно для Вас:

Пара недель на фондовых и валютных рынках по последовательности государств, относящихся к развивающимся рынкам, длится понижение фондовых индексов и курсов валют, что вынудило МВФ заявить о…

Торговые идеи от Николая Корженевского на апрель 2020 г Март завершил причина укрепления и период доллара тут одна — осторожность ФРС. Джанет Йеллен всегда поддерживала мягкую политику, и в…

Хороший сутки! Людская сущность так устроена, что люди довольно часто склонны искать какие-то подвохи, интриги, заговоры. Последнее по большому счету во всемирной истории прописано отдельной…

Чтобы завершить оценку реализации греческих реформ во вторник в столицу Греции отправились специалисты так называемой “тройки” кредиторов – от ЕС, ЕЦБ и МВФ. По словам представителя Европейской…

Аналитический обзор представлен компанией AForex Сэнди причиняет первый удар Продажа с узким стопом пары USDJPY, другое позиционирование без трансформаций. Рыночные риски, как то и…

Morgan Stanley о причинах роста евро

Пара евро \ доллар сейчас уже в меньшей степени подвержена влиянию темы дифференциала по ставкам, поэтому, пожалуй, пришло время повнимательнее присмотреться к тому, какие катализаторы сейчас влияют на судьбу единой валюты. Разница процентных ставок определяет краткосрочную привлекательность валютной пары, однако, учитывая то, что эта разница формируется в зависимости от монетарных политик соответствующих Центробанков, можно предположить, что, с тактической точки зрения, на валютные пары влияет относительное состояние экономик.

Но что тогда может способствовать росту евро? Аналитики Morgan Stanley сумели выделить две причины: во-первых, иностранные инвесторы в прошлом году сократили коэффициент валютного хеджирования по долевым инструментам в евро, усилив тем самым восходящее давление на единую валюту. Во-вторых, за последние несколько месяцев ускорился процесс диверсификации валютных резервов в пользу евро.

Данные, публикуемые ЕС не содержат разбивку портфельных обязательств по странам, однако Министерство финансов предоставляет более подробную статистику. Так, представленная отчетность показывает, что в начале года азиатские страны скупали краткосрочные японские гос. облигации рекордными объемами, что указывает на процессы диверсификации. Учитывая то, что управляющие крупными резервными фондами также фиксируют долю евро в резервах ниже индикативной, с их стороны диверсификация также более чем вероятна.

Эти факторы помогли евро подняться выше, чем оправдывают фундаментальные показатели, и тем самым затруднили Европейскому центральному банку борьбу с дефляцией. Однако подобные потоки капитала, как правило, недолговечны, и как только их эффект начнет угасать, евро, по мнению аналитиков Morgan Stanley, вновь будет ориентироваться на спред доходности.

Евро лишен долгосрочной стабильности

Отсутствие значимых структурных реформ, способных раскрыть экономический потенциал Еврозоны в сочетании с неспособностью ЕЦБ поддержать рентабельность банковского сектора и указывают на то, что валютному союзу в конечном счете уготована судьба Японии.

Значит ли это, что евро пойдет по пути иены и будет укрепляться на протяжении двух десятилетий? Аналитики Morgan Stanley так не думают. Когда в Японии началась дефляция, страна все еще могла поддерживать прежний уровень и образ жизни за счет дохода, генерируемого иностранными активами, и репатриируемыми назад, в Японию. Рост иены продиктован побочными эффектами этих потоков денежных средств. У Еврозоны же нет чистой длинной позиции в иностранных активах. Зато есть чистые внешние обязательства. Это значит, что как только финансовый сектор региона подстроит свои балансы под требования регуляторов, евро снова окажется под давлением структурных распродаж.

Прогнозы Morgan Stanley по евро/доллару: 1.06 – на конец 2 квартала; 1.03 – на конец 3 квартала и 1.0 на конец 4 квартала.

Эксперты Morgan Stanley улучшили прогнозы для валют ЕМ

Все уроки и статьи о Форекс » Вся аналитика рынка Форекс » Эксперты Morgan Stanley улучшили прогнозы для валют ЕМ

Эксперты крупной американской финансовой компании Morgan Stanley улучшили рекомендации для валют и облигаций стран развивающихся рынков (EM) с «негативного» до «нейтрального» уровня.

Аналитики полагают, что риски на глобальном рынке снизились по сравнению с предыдущим прогнозом, при этом большинство инвесторов по-прежнему ожидают роста напряженности в торговых вопросах.

Эксперты Morgan Stanley полагали, что страны с развивающейся экономикой окажутся под более сильным давлением, однако центробанки стран EM приняли меры для защиты собственных экономик, что снизило опасения инвесторов.

Фондовый рынок США находится в лучшем состоянии, чем предполагалось ранее, несмотря на эскалацию торгового конфликта с Китаем. Аналитики снизили вероятность падения американского рынка акций в ближайшее время.

Morgan Stanley и UBS делают ставку на китайские СП

По данным WSJ, Morgan Stanley и UBS хотят повысить контроль над СП, занимающимися инвестиционно-банковской деятельностью в КНР. Обе организации планируют увеличить собственные доли до 49%. Американцы стремятся достичь такого результата в течение месяца, а швейцарцы – к началу 2020 года. Сейчас Morgan Stanley владеет 33,3% акций СП, а UBS – 24,99%.

Считается, таким образом компании поддерживают китайское руководство СП. Они надеются получить больше вариантов для развития деятельности в Китае в краткосрочной перспективе.

Ранее доля иностранных финансовых учреждений в СП не должна была превышать треть. В 2012 году китайские власти смягчили ограничения, увеличив максимальную долю до 49%.

Если иностранные банки хотят работать в Китае, они обязаны создавать СП вместе с местными брокерскими организациями. Совместные предприятия имеют право консультировать организации на счет слияния и приобретения, выполнять роль андеррайтеров и др. Львиная доля СП не может осуществлять операции купли-продажи ценных бумаг.

Morgan Stanley: подводные камни влияния развивающихся рынков

Экономический кризис в развитых государствах на данный момент более глубочайший, чем он был в начале 90-х годов прошлого столетия.

Тогда все было несложнее, кризис в России и Таиланде фактически никак не затрагивал всех инвесторов мира и не имел таких последствий в виде рецессий экономик развитых государств.

Аналитический отдел Morgan Stanley на эту тему проводили особое изучение. По итогам этого изучения они распознали, что нынешнее снижение спроса в развитых государствах подобно далеким 90-м прошлого века. В отдельности, аналитики встревожены замедлением ВВП В США на 1,4% пункта.

Наряду с этим ЕС и Японию, быть может, настигнет рецессия.

Серьезность обстановки связано еще с тем фактом, что развивающиеся рынки, на примере Китая, оказывают все больше влияния на экономику государств всей планеты Земля. Это влияние распространяется на производство, рынок сбыта и торговлю.

В новом тысячелетии произошло так, что развивающиеся рынки создают примерно 50% ВВП от всех государств. В случае если сравнивать данный показатель с 1998 годом прошлого столетия, то он составлял всего лишь 37%.
Принципиально важно подчернуть, что зависимость развитых государств от развивающих в наше время лежит в области экспорта, оборота больших рынка и компаний банковских одолжений. Аналитики Morgan Stanley увидели, что лидерство развитых государств не сильный на данный момент, чем двадцать лет назад.

Экономический кризис толкает ФРС и банк Японии на продолжение смягчения монетарной политики, что повлияет на понижения цен на сырьевом рынке, и упадет доходность облигаций. Все эти меры призваны, хоть как-то, вернуть экономику развитых государств.

Согласно точки зрения аналитиков компании Morgan Stanley усугубление экономического кризиса либо его неожиданный рост на развивающихся рынках может оказать более сильное негативное влияние на развитые государства на данный момент, если сравнивать с финишем 90-х годов прошлого столетия.

Смогут быть такие последствия, как падения показателей импорта в развивающихся государствах до 15% в течении пары кварталов, усугубления денежных условий для бизнеса, понижения цен на сырье. Наряду с этим курс нефти может опуститься до 80 дол./бар.

Для полной картины оценки негативных последствий глобального кризиса направляться добавить падение акций европейских компаний по обстоятельству ухода больших американских игроков.

Свежие новости денежных рынков, анализ форекс на Основной странице

Метки текущей записи:

Также читайте:

НОСТАЛЬГИЯ вещи 80-х 90-х годов и просто приятные воспоминания

Вам будет интересно, Подобрано именно для Вас:

Пара недель на фондовых и валютных рынках по последовательности государств, относящихся к развивающимся рынкам, длится понижение фондовых индексов и курсов валют, что вынудило МВФ заявить о…

Торговые идеи от Николая Корженевского на апрель 2020 г Март завершил причина укрепления и период доллара тут одна — осторожность ФРС. Джанет Йеллен всегда поддерживала мягкую политику, и в…

Хороший сутки! Людская сущность так устроена, что люди довольно часто склонны искать какие-то подвохи, интриги, заговоры. Последнее по большому счету во всемирной истории прописано отдельной…

Чтобы завершить оценку реализации греческих реформ во вторник в столицу Греции отправились специалисты так называемой “тройки” кредиторов – от ЕС, ЕЦБ и МВФ. По словам представителя Европейской…

Аналитический обзор представлен компанией AForex Сэнди причиняет первый удар Продажа с узким стопом пары USDJPY, другое позиционирование без трансформаций. Рыночные риски, как то и…