Корреляция индексов и валютных пар

Максимальная корреляция между NZD и золотом на недельном периоде 0.94. Худший показатель на годовом отрезке — 0.44.

Россия

Курс рубля зависит от стоимости нефти. Но зависимость между российским рублем и черным золотом слабее Канадской, особенно в 2020 году.

Так, с марта по июнь 2020 года котировки Brent выросли с 64 до 79 долларов за баррель. Российская валюта за этот период просела с 55 до 63 рублей за доллар.

Падение RUR связано с санкциями, специальным сдерживанием цен на валюту перед выборами, проходившими в марте 2020 и другими факторами.

Корреляцию валютных пар с остальными денежными единицами и другими классами активов используйте как дополнительный, а не основной инструмент при анализе актива.

Основное отличие определения связи между товарами и валютой — первые выступают сигналами, вторые реагируют. А значит, эти значения можно использовать для увеличения заработка, а не только диверсификации и хеджирования.

Связь между инструментами фондового рынка и валютами

Если рынок акций и облигаций определенной страны растет, валюта государства показывает положительную динамику.

Инвесторов привлекают акции японских компаний. Купить их можно в национальной валюте. Соответственно вкладчики сначала скупают иену, а потом акции.

От состояния фондового рынка зависит положение валюты.

Для отслеживания не требуется мониторить акции всех крупнейших компаний страны. Для этого используются индексы.

Индекс — инструмент, объединяющий акции группы компаний. Если большинство компаний показывают рост, дорожает индекс и наоборот.

Индексы США

Промышленный индекс Доу Джонса, объединяет 30 крупнейших компаний Соединённых Штатов: McDonalds, Intel и др.

От редакции. Напомним, индекс изобрел Чарльз Доу, разработавший основы современного технического анализа.

Индекс Доу Джонса показывает состояние рынка США.

S&P 500 (SPX на графике). Второй по торговым объемам в мире индекс после Доу. Показывает средневзвешенную цену 500 крупнейших компаний США.

NASDAQ Composite (NAQ). Объединяет 4000 компаний электронного рынка США.

У всех перечисленных индексов прямая сильная корреляция с долларом.

Индексы других стран

1. Nikkei — японский аналог Доу Джонса. В индекс входят компании Fuji, Toyota и др.
2. DAX — 30 компаний, акции которых торгуются на Франкфуртской бирже: Adidas, Volkswagen, Deutsche Bank и др.
3. DJ EURO STOXX — 50 компания из 12 стран ЕС.
4. РТС — российский индекс, в который входят 50 компаний, чьи акции торгуются на Московской бирже.

Индексы и валюты показывают прямую корреляцию на форекс. Но не забывайте, что курс денежных единиц зависит не только от положения фондового рынка .

Советник на форекс для корреляции

Кроме OANDA, простой и понятный советник для трейдера предлагает Investing.com. Выбрав валютную пару, интервал и количество периодов, система автоматически покажет список коррелируемых пар.

С калькулятором от Инвестинг трейдер мгновенно найдет коррелируемые активы за любой интервал на графике.

Плюсы и минусы корреляции

• Торгуя одновременно взаимосвязанными активами, трейдер подвергает капитал дополнительному риску.
• Связь всегда изменяется — проверяйте значения перед торговлей.

• Диверсификация рисков и хеджирование с помощью этой информации.
• Дополнительный сигнал для входа, при условии, что один из коррелируемых активов идет первым и тянет за собой второй.

Учитывая связь между активами, трейдер улучшит результаты своей торговли. Попробуйте и убедитесь сами.

Индекс корреляции. Корреляция индексов и валютных пар

См. Индекс структурный.

— В группах родственных животных вычисляют четыре коэффициента корреляции между двумя разными фенотипическими признаками в пределах каждой сопоставляемой родственной группы и между группами.

Термины и определения, используемые в селекции, генетике и воспроизводстве сельскохозяйственных животных

— максимальные значения коэффициентов корреляции между парами линейных функций от двух множеств случайных величин Х 1, . Xs и Xs+1, .. ., Xs+t, для к-рых Uи Vявляются каноническими случайными величинами.

— одна из выборочных мер зависимости двух случайных величин Xи Y, основанная на ранжировании элементов выборки, .. .

— числовая характеристика совместного распределения двух случайных величин, выражающая их взаимосвязь. К. к. для случайных величин Х 1 и Х 2 с математич.

— характеристика взаимозависимости случайных величин Xи У, определяемая как точная верхняя грань значений коэффициентов корреляции между действительными случайными величинами — функциями от случайных величин Xи.

— Математическое представление о степени связи между двумя сериями измерений.

Большая психологическая энциклопедия

— закон Кювье, закон, сформулированный Ж. Кювье, согласно которому специализация отдельного органа какого-либо животного организма к определенному o6paзy жизни вызывает соответствующие.

— см. Фациальный закон Головкинского — Вальтера.

— Peacock, 1931,-величина содер. SiO, фиксируемая по оси абсцисс бинарной вариационной диаграммы проекцией точки пересечения линий Na2O + K2O и СаО, содер. которых в том же масштабе, что и SiO2, откладываются по оси ординат.

— , где n — число пар наблюдений, d2 — сумма квадратов ранговых различий. Иногда при вычислении знаменатель дроби удобнее представлять в виде произведения трех чисел: п.

— ρ — μера силы линейной связи между случайными величинами X и У: , где ЕХ — математическое ожидание X; DX — дисперсия X, EY — математическое ожидание У; DY — дисперсия У; — 1 ≤ ρ ≤ 1. Если X, Y линейно связаны, то ρ.

— характеризует связь между случайными величинами X1 и X2 когда при наличии n случайных величин Х1, Х2, Х3, . Хn устраняются изменения, вызванные влиянием Х3 . Хn. Если ввести = Xi — βi3 X3 — . — βin Хn, где β.

— сопоставление разрезов немых толщ, при котором взаимное положение двух разрезов определяется путем вычисления значений взаимной корреляционной функции.

— или сопоставления угленосных толщ, можно разделить на 4 основные гр.: 1) палеонтологические и биофациальные; 2) литологические игеохим.; 3)геофиз.; 4) структурно-геометрические.

— являются частными меттодами корреляции угленосных формаций.

— корреляция разрезов гл. обр. немых осад. толщ по литологическим признакам: строению разрезов — наличию ритмов или циклов и их характеру; составу п.- наличию маркирующих горизонтов.

«ИНДЕКС КОРРЕЛЯЦИИ» в книгах

Важно: корреляции изменяются

Важно: корреляции изменяются Все, кто когда-либо торговал на Forex, знают, что валюты очень динамичны. Экономическая конъюнктура, настроение рынка и цены меняются каждый день. В связи с этим при анализе валютных корреляций нужно помнить о том, что со временем они могут

43. Другие агрегатные индексы: индекс себестоимости продукции, индекс производительности труда, индекс трудоемкости

43. Другие агрегатные индексы: индекс себестоимости продукции, индекс производительности труда, индекс трудоемкости 1. Индекс себестоимости продукции показывает, во сколько раз себестоимость в отчетном периоде в среднем выше или ниже базисной или плановой себестоимости,

44. Другие агрегатные индексы: индекс выполнения плана, среднеарифметический и среднегармонический индекс, индексысредних величин

44. Другие агрегатные индексы: индекс выполнения плана, среднеарифметический и среднегармонический индекс, индексысредних величин 1. Индекс выполнения плана. При его вычислении фактические данные сопоставляются с плановыми, причем весами индекса могут быть показатели

Вопрос 64. Индекс потребительских цен. Индекс цен производителей

Вопрос 64. Индекс потребительских цен. Индекс цен производителей Индекс потребительских цен (ИПЦ) используется для оценки динамики цен на потребительские товары.Система индексов потребительских цен, которые рассчитываются в России, включает:1) сводный ИПЦ, который

Квантовые корреляции

Квантовые корреляции Ученые из Пекина, Стэнфорда и других исследовательских центров долгое время работали над теорией квантовых корреляций. Образовательный сайт Стенфордского Университета (plato.stanford.edu/entries/qt-entangle/) предлагает следующее объяснение этой теории:

§ 4. Измерение корреляции

§ 4. Измерение корреляции Целью всех научных исследований является отыскание значимых отношений внутри изучаемой предметной области. Цель же статистических исследований заключается в том, чтобы облегчить процесс данного открытия и дать возможность выразить отношения

6. 2. Принцип корреляции максимумов

6. 2. Принцип корреляции максимумов Пусть исторический период от года A до года B в истории региона P описан в летописи X, разбитой на куски (главы) X(T), каждый из которых посвящен событиям одного года T. Подсчитаем объем всех кусков X(T), то есть число страниц или строк в каждом

6.2. ПРИНЦИП КОРРЕЛЯЦИИ МАКСИМУМОВ

6.2. ПРИНЦИП КОРРЕЛЯЦИИ МАКСИМУМОВ Пусть исторический период от года A до года B в истории какого-то региона описан в летописи X, разбитой на куски, главы X(T), каждый из которых посвящен событиям одного года T. Подсчитаем объем всех кусков X(T), то есть число страниц или строк в

1.2. Принцип корреляции максимумов Итак, пусть некоторый исторический период от года А до года В в истории одного государства t описан в какой-то достаточно обширной погодной летописи X. То есть летопись X уже разбита, или может быть разбита, на куски — «главы» X(t), каждый из

7.2. Принцип корреляции максимумов

7.2. Принцип корреляции максимумов Пусть исторический период от года A до года B в истории региона P описан в летописи X, разбитой на куски (главы) X(T), каждый из которых посвящён событиям одного года T. Подсчитаем объём всех кусков X(T), т. е. число страниц или строк в каждом

1.2. Принцип корреляции максимумов

1.2. Принцип корреляции максимумов Итак, пусть некоторый исторический период от года А до года В в истории какого-то государства Г описан в достаточно обширной погодной летописи X. То есть, летопись X уже разбита, или может быть разбита, на куски-«главы» X(t), каждый из которых

7.3. Поле корреляции

7.3. Поле корреляции Логика – смирительная рубашка фантазии. Хельмар Нар Для установления связей между двумя переменными обычно строят графики.Если обе переменные изменяются синхронно, это может означать, что между ними существуют связи и они влияют друг на друга.

Индекс массы тела (ИМТ) – индекс Кетле

Индекс массы тела (ИМТ) – индекс Кетле Индекс массы тела дает возможность определить, на сколько вес отклонен от нормы. Это знание помогает предупредить развитие ряда заболеваний, которые связаны с лишним весом. Определяем индекс массы тела: свой вес в килограммах делим

Иллюзия корреляции

Иллюзия корреляции Представьте, что вы являетесь участником исследования того, как люди устанавливают связи между событиями. Психологи Уильям Уорд и Герберт Дженкинс показывают вам результаты гипотетического пятидесятидневного эксперимента по засеву облаков

Корреляции и причинность

Корреляции и причинность Тот факт, что два события происходят одновременно и коррелируют между собой, не обязательно означает, что одно из них является причиной другого. Вообще, события А и Б могут произойти одновременно по одной из четырех причин: (I) А является причиной

Исторически первым показателем тесноты связи был парный коэффициент корреляции, предложенный К. Пирсоном. Он основан на показателе ковариации, который представляет собой среднее значение произведения отклонений индивидуальных значений результативного и факторного признаков от своих средних значений. Показатель ковариации оценивает совместное изменение двух признаков, результата и фактора:

где — значение признака-результата у i-й единицы совокупности; — значение признака-фактора у i-й единицы совокупности; — среднее значение признака-результата; — среднее значение признака-фактора.

Показатель ковариации содержательно сложно интерпретировать. Нормированное значение показателя ковариации – это и есть показатель парной корреляции Пирсона.

или после преобразований:

где — стандартное отклонение признака-результата; — стандартное отклонение признака-фактора.

Достоинством коэффициента корреляции является то, что он имеет пределы изменения, следовательно, его величина легко может быть интерпретирована. Значения показателя изменяются от -1 до +1. Близость коэффициента к нулю свидетельствует об отсутствии корреляционной зависимости. Близость к единице – о тесной корреляционной зависимости. Знак коэффициента корреляции указывает на прямую, либо обратную зависимость. Величина конкретных значений интерпретируется следующим образом:

— связь практически отсутствует;

Парный коэффициент корреляции – симметричный показатель, т.е. . Это означает, что высокое значение коэффициента корреляции не может свидетельствовать о наличии причинно-следственной связи, а говорит лишь о наличии параллельной вариации признаков (показателей). Что есть фактор, а что есть результат, не имеет значения. Наличие причинно-следственной связи обосновывается теоретическим анализом изучаемого объекта на основе положений экономической теории.

Расчет коэффициента корреляции, как и большинства статистических показателей, рассчитываемых по ограниченному объему совокупности, сопровождается оценкой его значимости (существенности). Необходимо подтвердить, что полученное значение коэффициента – не результат действия случайных факторов. Для оценки значимости рассчитывается t-статистика, как отношение оцениваемой характеристики (в данном случае — r) к ее стандартной ошибке (). Иными словами, осуществляется проверка гипотезы об отсутствии корреляционной зависимости между изучаемыми переменными, т.е. предполагается, что коэффициент корреляции в генеральной совокупности равен нулю ( ):

При условии справедливости нулевой гипотезы, распределение t-статистики соответствует закону распределения вероятностей Стьюдента с n-2 степенями свободы. Исходя из этого, находится табличное значение t-статистики, соответствующее заданному аналитиком уровню вероятности и полученному числу степеней свободы. Если расчетное значение t окажется больше табличного, то гипотеза об отсутствии связи должна быть отвергнута (с вероятностью ошибки =1- принятый уровень вероятности) и принята альтернативная гипотеза о значимости полученного коэффициента корреляции, т.е. о наличии статистически значимой связи между изучаемыми признаками.

В практике экономических исследований и анализа часто приходится изучать множественную корреляционную зависимость, т.е. оценивать влияние двух и более факторов на признак-результат. Теснота связи между комплексом факторов и зависимой переменной оценивается с помощью множественного коэффициента корреляции (). При двухфакторной зависимости множественный коэффициент корреляции рассчитывается следующим образом:

где — парные коэффициенты корреляции результата и каждого из факторов, — коэффициент корреляции между факторами.

Множественный коэффициент корреляции изменяется от нуля до единицы, не может быть отрицательным. Интерпретация конкретных значений множественного коэффициента корреляции аналогична интерпретации значений парного коэффициента с той только разницей, что оценивается теснота корреляционной зависимости между результативным признаком и всей совокупностью анализируемых факторов.

Квадрат коэффициента корреляции (r 2 ; ) – это показатель, который называется коэффициентом детерминации. Он характеризует долю объясненной (факторной) дисперсии результативного признака в общей дисперсии результативного признака.

При изучении множественной корреляционной зависимости рассчитываются также частные коэффициенты корреляции, характеризующие тесноту связи между результатом и одним признаком-фактором, при условии элиминирования влияния других факторов, включенных в анализ. Элиминирование выполняется путем закрепления значений факторов (кроме оцениваемого) на неизменном уровне (как правило, на среднем).

При двухфакторной корреляционной зависимости рассчитывается два частных коэффициента корреляции:

— данный частный коэффициент характеризует степень тесноты корреляционной зависимости между результатом (y) и фактором x 1 при элиминировании фактора x 2.

Этот коэффициент характеризует тесноту зависимости признака-результата (y) от признака- фактора x 2 при элиминировании фактора x 1.

Коэффициенты корреляции, в большей степени, пригодны для оценки линейной зависимости между изучаемыми признаками. Если связь нелинейная, то следует отдать предпочтение универсальному показателю, который называется корреляционное отношение( ) . Оно может быть:

Ø Эмпирическое, рассчитанное по данным аналитической группировки, как отношение межгрупповой дисперсии ( ) к общей ():

Ø Теоретическое, рассчитанное по результатам регрессионного анализа, как отношение факторной дисперсии ( ) к общей ():

Корреляционное отношение изменяется так же от нуля до единицы и интерпретируется аналогично коэффициенту корреляции. Квадрат корреляционного отношения () — коэффициента детерминации.

Для понимания сути корреляционного отношения и коэффициента детерминации, следует сформулировать правило сложения дисперсий в терминах регрессионного анализа. Оно звучит так: общая дисперсия признака-результата есть сумма факторной и остаточной дисперсий:

Факторная дисперсия ( ) – это аналог межгрупповой дисперсии. Показатель характеризует вариацию признака-результата, обусловленную вариацией признаков-факторов, включенных в анализ.

Остаточная дисперсия( ) – аналог внутригрупповой дисперсии. Характеризует вариацию признака-результата, обусловленную вариацией факторов, не включенных в анализ, т.е. оставшихся за пределами внимания аналитика.

Общая дисперсияпризнака-результата () обусловлена вариацией всех факторов, объективно влияющих на результат (зависимую переменную).

Коэффициент детерминации ( , )– это важный аналитический показатель, характеризующий долю факторной дисперсии в общей дисперсии результативного признака, т.е. долю объясненной вариации зависимой переменной, которую удается объяснить вариацией факторов, включенных в анализ.

Величина коэффициента детерминации реагирует на число факторов, включенных в уравнение регрессии. Поэтому для ответа на вопрос, какую часть дисперсии результативного признака удается объяснить в каждом конкретном случае, исходят из величины скорректированного коэффициента детерминации. Корректировка коэффициента осуществляется с учетом числа степеней свободы, т.е. с учетом объема изучаемой совокупности и числа факторов, включенных в анализ:

где — коэффициента детерминации, скорректированный с учетом числа степеней свободы; n – объем изучаемой совокупности; k – число факторов, включенных в анализ.

Оценка корреляционной зависимости может быть также дана на основе индекса корреляции ( — «ро»), который рассчитывается с использованием величины остаточной дисперсии по следующей формуле:

. Суть данного показателя также вытекает из правила сложения дисперсий, т.е. — аналог коэффициента корреляции, а — коэффициента детерминации.

Показатель множественной корреляции характеризует тесноту рассматриваемого набора факторов с исследуемым признаком, или, иначе, оценивает тесноту совместного влияния факторов на результат.

Независимо от формы связи показатель множественной корреляции может быть найден как индекс множественной корреляции:

где s 2 y – общая дисперсия результативного признака;

s ост 2 – остаточная дисперсия для уравнения у = ¦(х 1, х 2 ,….,x p).

Методика построения индекса множественной корреляции аналогична построению индекса корреляции для парной зависимости. Границы его изменения те же: от 0 до 1. Чем ближе его значение к 1, тем теснее связь результативного признака со всем набором исследуемых факторов. Величина индекса множественной корреляции должна быть больше или равна максимальному парному индексу корреляции:

При правильном включении факторов в регрессионной анализ величина индекса множественной корреляции будет существенно отличаться от индекса корреляции парной зависимости. Если же дополнительно включенные в уравнение множественной регрессии факторы третьестепенны, то индекс множественной корреляции может практически совпадать с индексом парной корреляции.

При линейной зависимости признаков формула индекса корреляции может быть представлена следующим выражением:

где — стандартизованные коэффициенты регрессии;

Парные коэффициенты корреляции результата с каждым фактором.

Индекс корреляции — нормированный показатель тесноты связи. Коэффициент индекса корреляции показывает долю общей вариации зависимой переменной, обусловленной регрессией или изменчивостью объясняющей переменной.Чем ближе индекс корреляции к 1 , тем теснее связь рассматриваемых признаков, тем более надежно найденное уравнение регрессии.

Общая дисперсия результативного признака y,

Остаточная дисперсия, определяемая по уравнению нелинейной регрессии.

Тест Бокса – Кокса. При сравнении моделей с использованием в качестве зависимой переменной y и ln y проводится такое преобразование масштаба наблюдений y, при котором можно непосредственно сравнивать СКО в линейной и логарифмической моделях. Выполняются следующие шаги:

Вычисляется среднее геометрическое значений y в выборке. Оно совпадает с экспонентой среднего арифметического логарифмов y.

Все значения y пересчитываются делением на среднее геометрическое, получаем значения y*.

Оцениваются две регрессии:

Для линейной модели с использованием y* в качестве зависимой переменной;

Для логарифмической модели с использованием ln y * вместо ln y .

Во всех других отношениях модели должны оставаться неизменными. Теперь значения СКО для двух регрессий сравнимы, и модель с меньшей остаточной СКО обеспечивает лучшее соответствие исходным данным.

Для проверки, обеспечивает ли одна из моделей значимо лучшее соответствие, можно вычислить величину (n/2)lnz,

где z – отношение значений остаточной СКО в перечисленных регрессиях.

Эта статистика имеет распределение хи – квадрат с одной степенью свободы. Если она превышает критическое значение при выбранном уровне значимости α, то делается вывод о наличии значимой разницы в качестве оценивания. Величина коэффициента эластичности показывает, на сколько процентов изменится результативный признак Y, если факторный признак изменится на 1 %

Как акции, так и индексы нередко используются для прогнозирования именно валютного рынка. Ничего удивительного, в этом нашем мире спекулянтов все, так или иначе, взаимосвязано. Безусловно, фондовый рынок — самый частый гость финансовых новостей на ТВ и в интернете. Акции то, акции се… акции Apple выросли на 5%, ну и замечательно, я как раз люблю свой iPhone.

Тут сразу же прослеживается связь между акциями и валютами. Скажем, если вы захотите купить акции японской компании на Токийской фондовой бирже, сделать это можно только в национальной валюте. В результате, ваши рубли или что там у вас есть в заначке нужно будет конвертировать в йену (JPY), что приводит, естественно, к увеличению спроса на нее. Чем больше акций на Токийской бирже покупается, тем йена более востребована. И напротив, чем больше валюту продают, для любых целей, тем меньше ее стоимость.

Когда фондовый рынок страны кажется инвесторам вкусным и питательным, они начинают заливать его деньгами. И напротив, если фондовый рынок страны находится в развалинах, инвесторы бегут с него сломя голову, ища более привлекательные места для инвестиций.

Трейдеры БО и форекса акции, естественно, не покупают (разве что CFD на них) хотя многие БО конторы и принимают ставки на их котировки. Несмотря на это, состояние акций ведущих стран мира должно представлять для вас первостепенный интерес.

Если фондовый рынок одной страны показывает лучшие результаты, нежели рынок другой, капитал из одной страны будет перетекать в другую. Это незамедлительно скажется на их валютах. Где деньги — там и крепче валюта, где фондовый рынок слаб — национальная валюта ослабляется.

• Сильный фондовый рынок — сильная валюта.
• Слабый фондовый рынок — слабая валюта.

Другими словами, между состоянием фондового рынка и курсом национальной валюты нередко прослеживается прямая корреляция. Упал юань — перед этим рухнула Шанхайская биржа. Растет MICEX (индекс Московской биржи) – за ним бежит рубль.

Самый простой способ отслеживать состояние фондового рынка — это поставить на график специальный индекс. У него есть цена, как и у каждого актива и за ней весьма удобно наблюдать.

Основные мировые индексы

Рассмотрим ключевые мировые индексы, что нас интересуют. Как вы сразу заметите, многие из них коррелируют и дополняют друг друга.

Индекс Доу Джонса

Старейший и самый известный индекс в мире. Их, на самом-то деле, несколько, но самый популярный называется «промышленный индекс Доу Джонса», он же Dow Jones Industrial Average (тикер DJIA ).

Ключевой фондовый индекс США, в котором объединены 30 компаний с публично доступными акциями. Кстати несмотря на название, эти компании не особенно связаны с промышленностью, ибо она сейчас не в фаворе. Там просто 30 крупнейших компаний Америки.

За этим индексом пристально наблюдают инвесторы во всем мире. Он представляет собой отличный индикатор всего состояния американской экономики, реагирует на местные и зарубежные экономические и политические события. В индексе отслеживаются невероятно богатые компании, вы слышали о большинстве из них. Макдональдс, Intel, Pfizer – все это там есть.

Индекс S&P 500

Индекс Standard & Poor 500, он же S&P 500 – один из самых известных индексов планеты. Это средневзвешенный индекс цен на акции 500 крупнейших компаний США.

По сути, это ключевой индикатор всей американской экономики и по нему судят о ее состоянии. Индекс S&P 500 (тикер SPX ) — самый популярный по торговым объемам индекс в мире после промышленного индекса Доу Джонса.

Есть целые фонды, будь-то ETF либо пенсионные, основная задача которых — отслеживать эффективность S&P 500, в торговлю которым вложены сотни миллиардов долларов.

NASDAQ Composite

Это биржевой индекс NASDAQ (National Association of Securities Dealers Automated Quotations) – крупнейшего электронного рынка США, в котором участвует более 4000 компаний и корпораций.

Это один из самых ликвидных фондовых рынков в мире. Тикер на графике NASX .

Nikkei

Индекс Nikkei – это такой промышленный индекс Доу Джонса, но для японцев. В нем усредненно отображаются показатели 225 крупнейших компаний японского фондового рынка.

Типичные представители Nikkei — это компании Toyota, Mitsubishi, Fuji и прочие. Тикер на графике NKY .

Расшифровывается как Deutscher Aktien Index — индекс немецкой фондовой биржи, включающий в себя 30 «голубых фишек» — крупнейших компаний, чьи акции торгуются на Франкфуртской фондовой бирже.

Германия — самая мощная экономика ЕС, поэтому если вас интересует судьба Евро — вы должны смотреть за DAX. В индекс входят компании вроде Adidas, Deutsche Bank, SAP, Daimler AG и Volkswagen. Тикер на графике DAX .

DJ EURO STOXX 50

Индекс Dow Jones Euro Stoxx 50 — один из ключевых индексов еврозоны, отображающих успехи крупнейших компаний ЕС. В индекс входит 50 предприятий из 12 стран ЕС.

Создан компанией Stoxx Ltd., что является совместным предприятием Deutsche Boerse AG, Dow Jones & Company и SIX Swiss Exchange. Тикер на графике MPY0 .

Расшифровывается как Financial Times Stock Exchange, он же «футси» (footsie) — индекс акций крупнейших компаний, котируемых на Лондонской фондовой бирже.

Есть несколько его разновидностей (так часто с индексами бывает). Скажем, FTSE 100 включает в себя 100 компаний, а FTSE 250, соответственно, 250 крупнейших компаний Великобритании. Тикер на графике FTSE .

Hang Seng

Фондовый индекс Hang Seng для Гонконгской биржи отображает изменения в ценах компаний, что котируются на бирже Гонконга.

В индекс входит 50 крупнейших компаний с капитализацией 58% от общего объема биржи. Тикер на графике HSI .

Индекс РТС

Наш, родной русский индекс (тикер RTS ), учитывающий 50 крупнейших отечественных компаний, чьи акции котируются на Московской бирже. Считается, кстати, в долларах США. Список компаний, чьи акции учитываются в индексе, пересматриваются раз в 3 месяца. Появился индекс 1 сентября 1995 года и получил базовое значение 100.

В индекс РТС входят такие компании, как АФК Система, Аэрофлот, Башнефть, Лукойл, РусГидро, УралКалий, Татнефть и многие другие. Есть и разновидности этого индекса — RTS-2, RTS Standard Index и прочие, но старый добрый индекс РТС — самый популярный.

Как видите, индексы штука простая и очень полезная — позволяет сразу получить полную информацию о состоянии не просто отдельно взятого фондового рынка, но и всей экономики страны в целом. Ведь состояние крупнейших компаний и является ключевым индикатором.

Взаимосвязь фондового и валютного рынка

Теперь разберемся, стоит ли принимать во внимание все эти индексы, если работать с валютными парами в FX/БО. Безусловно, стоит — для определения общих рыночных трендов на старших таймфреймах (вспоминаем ).

В целом, если не мудрить, когда фондовый рынок на подъеме, инвесторы охотнее в него инвестируют, скупая для этого национальную валюту. Что приводит, естественно, к ее укреплению.

Если же фондовый рынок безутешно падает, инвесторы забирают свои денежки, конвертируя их обратно в свою валюту и национальная денежная единица ослабевает. Именно эта история происходит сейчас у нас, достаточно взглянуть на ужасающее состояние индекса РТС, что падает аж с 2011 года.

Однако, есть два исключения — США и Япония. Рост экономики этих стран нередко приводит к тому, что их национальные валюты ослабевают — такой вот забавный парадокс связанный, тем не менее, с определенными экономическими механизмами.

Взглянем на то, как промышленный индекс Доу Джонса взаимодействует с Nikkei.

Как видим, индекс DJIA и Nikkei 225 идут друг за другом как влюбленная парочка. При этом, обратите внимание — иногда движение одного индекса предвосхищает движение другого, что позволяет использовать такую миниатюрную машину времени для прогнозов.

USD/JPY и индекс Nikkei

Посмотрим, как японский индекс отражается на валюте доллар/йена. Прежде чем в 2007 году начался глобальный финансовый кризис, когда ведущие экономики мира падали квартал за кварталом, между Nikkei и USD/JPY была обратная корреляция.

Инвесторы были уверены, что эффективность японского фондового рынка напрямую влияла на экономическое состояние страны, поэтому рост Nikkei привел к укреплению японской йены. Справедлива и обратная ситуация, если Nikkei падает — йене тоже не здоровится.

И все было хорошо до тех пор, пока не грянул финансовый кризис. Тут-то все перевернулось с ног на голову. В результате, на графике индекс и валюта стали идти в одном направлении. Чудеса, да и только: укрепляется Nikkei — ослабевает йена и наоборот.

Тем не менее, корреляция осталась более чем прозрачной — просто изменилась ее полярность.

USD/JPY и DJIA

Индекс Доу Джонса и доллар/йена, дружат ли они или так, провели ночь вместе и «пока, я позвоню»? Казалось бы, между ними должна быть четкая корреляция. Однако, судя по графику, ситуация вовсе не такая однозначная. Хотя некоторая корреляция присутствует, она вовсе не безусловная.

Видно что после финансового кризиса все снова смешалось и были периоды, когда вместо взаимодействия на графике было черти-что.

Что ж, никто не обещал, что будет легко. Понятно, что нам нужно использовать технический и фундаментальный анализ, не говоря уже об инструментах вроде , чтобы выжать с индексов максимальную пользу.

EUR/JPY и фондовые индексы

Как мы уже обсуждали, чтобы купить акции какой-то компании на фондовой бирже, нужно ваши бумажки поменять на национальную валюту. Возьмем немецкий индекс DAX. В теории, если растет индекс — то укрепляется и евро, ведь все напропалую скупают европейские акции. И такая корреляция действительно существует, хотя и не абсолютная.

Что еще интереснее, у EUR/JPY есть корреляция и с другими мировыми фондовыми индексами. Не удивительно, ведь йена, как и американский доллар, считается «безопасной гаванью» во времена экономических кризисов. Если мировая экономика падает и трейдерам страшненько, они нередко забирают деньги с фондового рынка, что приводит к падению индексов DAX и S&P 500. В результате, цена EUR/JPY падает, ибо трейдеры скупают йену.

Когда же все хорошо, девушки красивы, а солнце сияет, инвесторы заливают деньги в фондовый рынок, то цена на EUR/JPY растет. Вот так и появляется корреляция.

Сравним EUR/JPY с S&P 500:

Мы видим пусть не зеркальную, но вполне отчетливую корреляцию. Так что обязательно возьмите вашу любимую валютную пару и посмотрите, есть ли у нее корреляция с фондовыми индексами или другими активами?

Скажем, взял я любимую свою пару GBP/JPY и сравнил с FTSE. Что мы видим? Им явно интересно вместе, экие шалуны.

Ну а это из разряда «лучше один раз увидеть». Корреляция USD/RUB и цены на нефть сорта Brent. Картина маслом, почти Пикассо: эти ребята явно поцелуются и сойдутся вместе, как уже бывало с ними ранее.

Все взаимосвязано

Корреляцию можно расценивать как дополнительный индикатор глобального рыночного тренда. Если показатели двух взаимосвязанных активов расходятся — тренды каждого намного проще определить методами технического анализа. А уж что делать с линиями тренда и вы так знаете.

Рассмотрим несколько популярных корреляций между товарами и валютными парами.

• Золото вверх, доллар вниз. В экономические кризисы инвесторы часто за доллары покупают золото, что всегда в цене.
• Золото вверх, AUD/USD вверх. Австралия — третий по величине поставщик золота в мире, поэтому курс австралийского доллара в немалой степени связан со спросом на золото.
• Золото вверх, NZD/USD вверх. Новая Зеландия тоже производит немало золотишка.
• Золото вверх, USD/CAD вниз. Канада — 5й по величине поставщик золота в мире. Поэтому если цены на золото идут вверх, пара USD/CAD движется вниз (ибо все покупают CAD).
• Золото вверх, EUR/USD вверх. Как золото, так и евро считаются такими себе «антидолларами». Поэтому рост цены на золото нередко приводит к росту курса EUR/USD.
• Нефть вверх, USD/CAD вниз. Канада — крупнейший нефтедобытчик мира, экспортирующий более 2 миллионов баррелей в сутки, в основном, в США. Если нефть дорожает, пара на графике идет вниз.
• Проценты по облигациям вверх/нац. валюта вверх. Тут все понятно, чем больше процентов дают гособлигации, тем больше их покупают за национальную валюту. Растет спрос на нее — растет и ее курс.
• DJIA вниз, Nikkei вниз. Экономики США и Японии очень тесно связаны и вместе идут как вверх, так и вниз.
• Nikkei вниз, USD/JPY вниз. Инвесторы часто выбирают йену как «безопасную гавань» в периоды экономических проблем.

Фондовый рынок, состояние которого можно анализировать через индексы, самым непосредственным образом коррелирует с валютными парами. Изучая их взаимодействие вы нередко сможете найти ситуации, когда эти данные расходятся так, что одни показатели выступают как “машина времени” для другого. При этом важен факт не только самой корреляции, но и изменения ее полярности с позитивной на негативную и наоборот.

Наконец, почти у всех брокеров есть возможность работать прямо по этим индексам, что в БО, что в форексе. Чем и можно воспользоваться, хоть с корреляциями, хоть без них.

1. Парная корреляция 1

2. Множественная корреляция 26

1. Парная корреляция

При парной корреляции устанавливают зависимость меж­ду двумя признаками, один из которых является факторным, другой  результатив­ным. Связь между ними может иметь различный характер. Поэтому важно правильно установить форму связи между признаками и в соответствии с этим по­добрать математическое уравнение, выражающее эту связь.

Вопрос о форме связи можно решить несколькими спосо­бами: на основе логического анализа, по данным статистичес­кой группировки или графическим способом. При парной корреляции предпочтителен последний способ, так как он позволяет выявить не только характер связи, но дает пред­ставление о степени связи.

После того, как определен вид уравнения связи, необхо­димо найти числовые значения его параметров. При вычисле­нии параметров применяют различные методы: метод наи­меньших квадратов, метод средних, метод наименьшего пре­дельного уклонения и др. Наиболее распространенным явля­ется метод наименьших квадратов. При его использовании находят такие значения параметров уравнения регрессии, при которых сумма квадратов отклонений фактических данных от расчетных является минимальной:

где y – фактическое значение результативного признака;

расчетное значение результативного признака.

Для этого решают систему нормальных уравнений, кото­рые строятся следующим образом. Исходное уравнение пере­множают сначала на коэффициент при первом неизвестном и полученные данные суммируют. Затем исходное уравнение перемножают на коэффициент при втором неизвестном, полу­ченные данные также суммируют и т. д.

Рассмотрим, как получается система нормальных уравне­ний для уравнения линейной регрессии
.

В данном уравнении коэффициент при первом неизвестном а 0 равен 1. Следовательно, исходное уравнение после перемножения сохраняет прежний вид:

а после суммирования

Коэффициент при втором неизвестном a 1 равен x . Умно­жая на него все члены исходного уравнения, получим:

а после суммирования

Значения
,
,
и
рассчитывают по данным на­блюдения, а неизвестные параметрыa 0 и a 1  путем решения системы уравнений:

Правила получения системы нормальных уравнений распространяются на все виды уравнений регрессии. После того, как определены параметры уравнения регрес­сии, необходимо его оценить, то есть проверить, насколько оно соответствует изучаемой совокупности и как тесно связан результативный признак с фактором, обусловливающим его уровень. Для этого сравнивают вариацию значений результа­тивного признака, рассчитанных по уравнению регрессии, то есть зависящих от факторного признака, с вариацией факти­ческих (исходных) значений результативного признака. Чем ближе первая вариация будет ко второй, тем в большей сте­пени уравнение регрессии отражает связь между признаками, тем теснее они связаны.

Показатель, характеризующий отношение вариаций рас­четных и исходных значений результативного признака, на­зывают индексом корреляции. Его рассчитывают по формуле:

где I – индекс корреляции;

общая дисперсия результативного признака (средний квадрат отклонений фактических значений у от средней );

факторная дисперсия результативного признака, рассчитанного по уравнению регрессии (средний квадрат отклонений расчетных значений от средней );

n – численность совокупности.

Индекс корреляции изменяется в пределах от 0 до 1. Он показывает, что чем ближе его значение к 1, тем сильнее связь между признаками, и тем лучше уравнение регрессии описывает взаимосвязь между признаками. При индексе кор­реляции равном 1 взаимосвязь между признаками является функциональной. Если же индекс корреляции равен 0, то связь между признаками отсутствует.

Поскольку факторная дисперсия показывает вариацию результативного признака, зависящую от факторного призна­ка, то можно рассчитать остаточную дисперсию, показываю­щую вариацию других неучтенных факторов. Она равна раз­нице между общей и факторной дисперсиями:

где  остаточная дисперсия.

Остаточная дисперсия показывает вариацию фактических значений результативного признака относительно расчетных значений, то есть колеблемость фактических значений относи­тельно линии регрессии. Чем меньше будет эта колеблемость, тем в большей степени уравнение регрессии отражает связь между признаками.

Формула индекса корреляции, рассчитанного на основе ос­таточной и общей дисперсий, имеет вид:

Для линейной регрессии индекс корреляции называют коэффициентом корреляции. Формула его при парной корре­ляции после преобразования имеет вид:

где r – коэффициент корреляции;

средние значения факторного и результативного признаков;

среднее значение произведений факторного и результативного признаков;

средние квадратические отклонения факторного и результативного признаков.

В отличие от индекса корреляции коэффициент корреля­ции показывает не только тесноту связи, но и ее направление, поскольку меняется в пределах от −1 до +1. Если коэффи­циент корреляции положительный, то связь между призна­ками прямая (прямо пропорциональная), если отрицательный, то связь обратная (обратно пропорциональная).

Квадраты индекса корреляции и коэффициента корреля­ции называют соответственно индексом детерминации (I 2) и коэффициентом детерминации (r 2). Индекс детерминации и коэффициент детерминации показывают, какая доля общей вариации результативного признака определяется изучаемым фактором.

Так как надежность изучения связей в значительной сте­пени зависит от количества сопоставляемых данных, необхо­димо измерять существенность полученного уравнения регрес­сии и индекса (коэффициента) корреляции. Показатели кор­реляции, исчисленные для ограниченной по объему совокуп­ности, могут быть искажены действием случайных факторов.

Существенность индекса (коэффициента) корреляции, а, следовательно, всего уравнения регрессии, может быть оцене­на с помощью дисперсионного анализа (F -критерия Фишера). При этом сравнивают факторную и остаточную дисперсии с учетом числа степеней свободы вариации. F -критерий в данном случае рассчиты­вают по формуле:

где
 выборочная факторная дисперсия;

выборочная остаточная дисперсия;

n – численность выборочной совокупности;

k – число параметров в уравнении регрессии.

Значение F -критерия можно получить также, используя значения индекса или коэффициента корреляции:

Полученное значение F-критерия сравнивают с табличным значением. При этом для факторной дисперсии число степеней свободы вариации составляет
, а для остаточной дисперсии
Если фактическое значе­ниеF -критерия больше табличного, следовательно, связь между признаками достоверна и уравнение регрессии в пол­ной мере отражает эту связь. Если фактическое значение F -критерия меньше табличного, то можно сделать вывод, что связь между признаками носит случайный характер.

Для оценки значимости индекса (коэффициента) корреля­ции и уравнения регрессии также используют t -критерий Стьюдента, который для больших выборок рассчитывают по формулам:

Для малых выборок формулы имеют вид:

Также, как при дисперсионном анализе, фактическое зна­чение t -критерия сравнивают с табличным с учетом числа степеней свободы вариации  = n  k . Если фактическое значение t -критерия больше табличного, то связь достоверна, если меньше, то связь несущественна.

Рассмотрим методику корреляционного анализа для пар­ной корреляции.

Пример 1 . По выборочным данным получены сведения о среднегодовом удое коров и расходе кормов на голову (табл. 7.1).

Стратегия на основе корреляции валютных пар

Обычно, корреляция валютных пар – это то, о чем все слышали, но никто толком не знает, как ее правильно использовать.

Хотим рассказать о простой и логичной стратегии применения корреляции на практике, которая действительно работает. Но сперва давайте разберемся с терминами.

Что такое корреляция валютных пар

Не будем углубляться в теорию о расчетах корреляции, при желании вы сами сможете найти эту информацию в сети.

Итак, если говорить простым языком, то корреляция на Форекс – это показатель синхронности движения валютных пар. Причем, чем больше значение корреляции, тем больше пары двигаются в унисон.

Существует и обратная корреляция, когда пары двигаются синхронно, но в противоположных направлениях, например, EUR/USD и USD/CHF.

Корреляция на Форекс возникает из-за небольшого количества валют, которые могут входить в состав пары. Например, если рассматривать EUR/JPY и AUD/JPY, мы видим, что в обоих случаях присутствует йена, которая и является источником корреляции. Таким образом, если валюта йена начнет укрепятся, обе пары будут двигаться в одном направлении.

Но еще большим источником корреляции является сам доллар (USD). Практически все пары зависят от него и, если он начнет расти, другие пары (даже те, у которых нет доллара в составе) будут прямо или обратно коррелировать к нему.

С чем вообще коррелируют валюты:

• Между собой за счет совпадения валюты в составе пары.
• Корреляция валют и индексов, например, индекс доллара или индекс S&P 500.
• С товарными активами. Широко известна корреляция канадского доллара с нефтью и австралийца с золотом.

Рассуждая логично, нам, как трейдерам, эта корреляция только вредит, т.к. она существенно ограничивает количество рабочих инструментов.

Например, вы же не будете одновременно продавать EUR/USD и покупать GBP/USD.

Стратегия на основе корреляции валютных пар

Понять эту стратегию легко, но реализовать на практике получается не у всех, т.к. она требует строгого соблюдения дисциплины и усидчивости.

Что нам нужно? Практически ничего, только само понимание наличия корреляции между парами. Мы также не будем использовать таблицы корреляции, и так очевидно, что AUD/USD, EUR/USD и GBP/USD коррелируют между собой.

Суть стратегии такова: используем корреляцию валютных пар, как источник кросс-валютных сигналов. Например, если у вас есть сигнал по евро/доллару, вам следует провести дополнительный анализ фунта/доллара (и др. пар) на наличие подтверждающих сигналов. Если фунт сигнализирует в том же направлении, вы с большей уверенностью можете покупать евро.

Еще лучше эта стратегия проявляет себя в качестве фильтра сигналов. Например, не стоит покупать евро, какой бы там сильный сигнал не был, если фунт пробил важный уровень и дорога ему только вниз.

Пример 1. Уровень

Анализируя свою основную пару, вы не всегда можете выделить какой-то уровень, но проанализировав другие коррелирующие инструменты, вы наверняка найдете что-то интересное.

Разберем этот случай подробнее . Индекс доллара (DXY) пробил важный уровень, а потом откатился к этому уровню, это так называемый «ретест». Это обычная картина в техническом анализе и, как мы знаем, сигнал о покупках. Так как индекс доллара имеет обратную корреляцию с фунтом, для нас это сигнал о продаже фунта и, как видно, фунт отреагировал соответствующе.

Пример 2. Другое

Искать сигналы по стратегии корреляции валютных пар можно не только на графике, но и в других источниках.

Это может быть абсолютно любой сигнал по инструменту, который коррелирует с вашей парой. Например, торгуя евро, следует быть осторожным, когда выходят новости по фунту, т.к. волатильность по паре GBP/USD обязательно отразится и на EUR/USD.

Также не стоит продавать фунт, когда по евро 58% продавцов.

Разберем этот пример . Допустим, мы торгуем GBP/USD и у нас есть сигнал о покупках. Анализируя соотношение позиций трейдеров, мы видим некую «неопределенность» по фунту, если посмотреть на коррелирующие пары, ситуация кардинально меняется. Все коррелирующие пары сигнализируют о покупках, поэтому сигнал на покупку Фунта подтверждается.

Пример 3. Паттерн

В этом случае источником сигнала является любой рыночный паттерн.

Очень хороший пример . Бывало ли у вас такое, что вы видите паттерн, но не уверены в его качестве? Так вот, проверка других пар – отличная возможность подтвердить качество найденного вами паттерна, а если паттерн «кривой» на всех парах, его лучше не торговать.

Обобщим

Данная стратегия дает отличную возможность взглянуть на рыночную ситуацию с разных сторон. Например, то, чего не видно на евро/долларе, можно отчетливо увидеть на фунте или на индексе доллара.

Рекомендуем ознакомиться с похожей темой: эффект домино на Форекс.

Читая статью, скорее всего, у вас возник вопрос, почему бы не торговать тот инструмент, на котором сигнал четче?

• Во-первых, не все брокеры предоставляют возможность торговать индексами, нефтью и т.д.
• Во-вторых, трейдеры обычно имеют свой любимый инструмент, к которому они привыкли, и торговать другие инструменты им не удобно.
• Ну и последнее, сигнал по корреляции может быть с нескольких пар, тогда какую выбрать?

Так что лучше торговать привычную вам пару и не метаться лишний раз между инструментами, а корреляцию применять в качестве подтверждения сигнала.

Корреляция индексов и валютных пар. Где искать корреляцию валют

Рынок бинарных опционов весьма разнообразен. Сегодня мы поговорим о корреляции валютных пар, которая в значительной мере может повлиять на торговлю базовыми активами. Базовые активы в зависимости от составляющих могут повторять поведение друг друга.

На сегодняшний день, торговля бинарными опционами сводится к тому, чтобы спрогнозировать, упадет цена или же вырастит за время действия контракта. Если экономики стран связаны, их валюты коррелируют, так как это делается специально с целью получения выгодных торговых отношений .

Корреляция валютных пар может быть, как положительной, так и отрицательной, в зависимости от взаимного направления движения котировок двух базовых активов. Трейдеры на бинарных опционах должны знать о взаимосвязи валютных пар, так как ее наличие и резкая смена может увеличить риск при совершении очередной инвестиционной операции в опционы PUT, CALL и другие.

Валютные активы содержать в себе две экономики

Валютные пары составляются из двух разных валют, а их стоимость считается, как отношение стоимости одной валюты к другой – валютный курс. И первая, и вторая валюта являются национальными для соответствующих стран. К примеру, EURUSD состоит из двух валют: евро и доллара.

EUR – национальная валюта Еврозоны, а USD – США. Стабильность валютного курса обеспечивает выгодный товарооборот.

Каждая из двух валют может влиять на спрос и предложение по базовому активу в целом, вследствие экономических сдвигов или выступлений политиков. К примеру, EUR подрастает по отношению к USD. Это значит, что существует высокая вероятность того, что евро растет и в отношении других валют , а значит вы можете готовиться к сделкам CALL по всему спектру рынка бинарных опционов, где есть европейская валюта.

Валютные пары не торгуются изолированно, это глобальный рынок и вы должны это использовать при торговле на бинарных опционах.

Приведем еще один интересный пример. Австралийский доллар (AUD) подрос относительно американского доллара (USD) на 200 пт. Нельзя утверждать, что австралийский доллар вырос на 200 пт и против евро, он вырос на некоторый процент, величина которого может немного меняться.

Сервис Инвестинг предоставляет трейдерам таблицу корреляции биржевых инструментов:

Это называется корреляцией валютных пар, таблица которой доступна на различных бесплатных сервисах посвященных финансовым рынкам.

Положительная корреляция

Положительная корреляция – это изменение относительной стоимости валютных пар при их однонаправленной тенденции. Все очень просто. При уровне корреляции выше нуля, если растет цена одного базового актива, растет и стоимость другого.

Для примера приведем два валютных актива GBPUSD и NZDUSD.

GBPUSD состоит за британского фунта и американского доллара. Если стоимость GBPUSD увеличивается, значит спрос по фунту растет или же уменьшается заинтересованность в долларах. В любом случае, цена фунта может вырасти по отношению к стоимости доллара.

Если же появится предложение на американский доллар или же на него упадет спрос к другим базовым мировым валютам, то он начнет падать по отношению к фунту, так как находится в этой связке валют, которую мы сейчас и рассматриваем. В итоге, цена GBPUSD может значительно вырасти.

Если GBPUSD поднимается за счет падения американской валюты, значит нужно ждать повышения курса NZDUSD, так как в ней тоже есть доллар. Это был наглядный пример положительной корреляции между валютными парами GBPUSD и NZDUSD.

Отрицательная корреляция

Отрицательной корреляцией называют состояние рынка бинарных опционов, при которой цена двух валют меняется в разных направлениях – один базовый актив растет, а другой снижается. Графики валютных пар при обратной корреляции выглядят, как зеркальные.

Приведем пример такой ситуации на валютных активах AUDUSD и USDJPY.

Если спрос на американскую валюту вырастает, то стоимость AUDUSD падает, а вот USDJPY – растет. Это случается во время выхода важных новостей, когда цена американского доллара представлена в разном приоритете в самом торговом символе (доллар может быть на первом месте или на втором). Падение USD вы будете видеть на графике бинарных опционов, как рост AUDUSD и снижение USDJPY.

Трейдеры торгующие на платформах бинарных опционов могут торговать больше, чем одним валютным активом. Корреляция в значительной мере может повлиять на ваши результаты, если произойдет выход какой-либо сильной новости.

При торговле несколькими валютными парами одновременно, не забывайте о росте рисков по причине корреляции и изменения волатильности. Это не так существенно, но если вы хотите стать профессионалом, то должны знать и это.

Корреляция и дополнительные риски для торгового счета

Допустим, вы ставите на одну инвестицию 2% от баланса торгового аккаунта в каждой сделке. Предположим, вы купили опцион CALL по EURUSD и GBPUSD и, вроде бы, риски не должны быть выше 2%, но можно забыть о корреляции.

В условиях высокого уровня положительной корреляции между активами EURUSD и GBPUSD при росте котировок одной валютной пары, другая тоже будет расти, вслед за ней.

Профессионалам! Валютная пара EURUSD является поводырем, так как здесь совершается больше всего сделок, а значит все торговые активы с EUR будут идти за парой EURUSD.

Но, по причине сильной корреляции между этими активами, если цена одного базового актива пойдет против сделки, то и бинарный опцион открытый на другом активе также закроется в убыток. Если результаты торговли по одному активу не были удовлетворительными, то и по другому сделка будет в минусе, а общий убыток составит на -2%, а -4% – риски растут по причине сильной корреляции.

Коррелирующие сделки могут нейтрализовать друг друга

Приведем пример торговли бинарными опционами с влиянием корреляции. Предположим, инвестор покупает сделку CALL по валютной паре AUDUSD и опцион PUT по NZDUSD.

Из-за наличия высокого уровня корреляции (мощнейшие торговые связи между Австралией из Новой Зеландией вызывают это), существует приличный риск взаимоуничтожения прибыльной и убыточной позиции. Одна сделка принесет оговоренный в бинарном опционе доход, другая же закроется в минус.

В примере выше мы показали, что такая торговля является абсолютно неэффективной даже при условии наличия на обоих парах сильных торговых сигналов. Лучше открыть одну сделку, к примеру, по австралийцу, тогда толку будет гораздо больше и позиции не будут идти внахлест . Любая премия по одному опциону будет нивелировать убыток по другой.

Такая же ситуация может произойти при торговле валютными парами EURUSD и USDJPY, здесь при разнонаправленных опционах, прибыль по одной позиции может означать убыток по другой. К счастью корреляция здесь не 100%, но ее влияние вы ощутите сразу. Старайтесь учитывать это при торговле на бинарных опционах, ведь далеко не все опционы приносят 100% и выше.

Уровень корреляции можно измерить

Корреляции между валютными парами не являются точными. В зависимости от фундаментальных факторов, стоящих за ними, корреляция валюты может становиться сильнее или слабее – и даже полностью нарушаться. В финансовой индустрии корреляции обычно меряют по шкале от +1 до -1:

• +1 = идеальная положительная корреляция;
• -1 = идеальная отрицательная корреляция;
• 0 = полное отсутствие корреляции.

Подтверждение сделок и их анализ

Корреляция может быть использована для подтверждения сделки или вашего анализа на определенной валютной паре. Корреляция никогда не бывает точной, так что вы ищете похожих «видов» изменений, но они не будут одинаковыми для всех валютных пар.

Идея состоит в том, чтобы узнать, изменяются ли положительно коррелированные валютные пары вместе с той, за которой вы наблюдаете. Если вы видите движение валютной пары вниз, вы можете посмотреть, движутся ли другие валютные пары, положительно коррелированные с данной, также вниз, подтверждая правильность вашего анализа.

К примеру, скажем, вы наблюдаете за парой EUR/USD. Вы увидели, что цена падает, и задумываетесь об открытии короткой сделки. Вы можете посмотреть на положительно коррелированные валютные пары вроде AUD/USD и GBP/USD, чтобы увидеть, есть ли у них аналогичный нисходящий тренд.

Если он есть, это означает, что движение, скорее всего, обусловлено фундаментальными факторами, что делает установление нового тренда более вероятным. Подобное может усилить вашу уверенность в сделке с участием EUR/USD.

На графике ниже показан пример, в котором все три валютные пары движутся в одинаковом направлении, делая вероятность успешной сделки выше.

1. EUR/USD падает;
2. AUD/USD подтверждает понижательный тренд;
3. GBP/USD еще раз подтверждает его.

Избегайте неудачных инвестиций

Корреляция также может быть использована для избегания плохих сделок, таких как ложный пробой.

Если вы наблюдаете за валютой, стоимость которой изменялась в определенном диапазоне, а потом увеличивалась и пробила его, вы можете использовать положительно коррелирующие пары, чтобы узнать, был ли аналогичный пробой у них.

Посмотрим на другой пример с использованием EUR/USD, AUD/USD и GBP/USD. На следующем графике вы видите, что EUR/USD находилась во флэте и затем пробила его и продолжила повышаться, что отмечено как 1:

1. EURUSD пробивает флэт;
2. В то же самое время AUDUSD движется в противоположном направлении;
3. GBPUSD тоже не пробивает боковик.

Вы видите, что даже с учетом пробоя у EUR/USD, подтверждающих этот пробой изменений в AUD/USD и GBP/USD не происходит. Вы также видите, что через очень короткое время цена EUR/USD вновь упала. Пользуясь корреляцией валют, вы можете избегать плохих сделок.

Заключение

Вы научились видеть корреляцию учитывая взаимосвязи между несколькими валютными парами одновременно. Уровень корреляции более единицы является показателем прямой взаимозависимости между базовыми активами. Отрицательная взаимозависимость означает обратную зависимость между двумя активами – пары на бинарных опционах становятся зеркальными.

Повышенный уровень корреляции может приводить к взаимно нивелирующимся сделкам на бинарных опционах. Она может находится в диапазоне от -1 до +1. Нулевой уровень корреляции говорим о полном отсутствии взаимосвязи между торговыми активами. Корреляция может позволить трейдеру избежать ложных сигналов на покупку бинарных опционов.

Взаимозависимость между валютами может приводить к волатильности уровня риска, что нежелательно, поэтому внимательно отслеживайте ее по таблицам корреляции. Лучше всего в поле нивелирования корреляционных рисков использовать пары, которые не повторяют друг друга. Вы сами очень скоро научитесь видеть корреляцию, даже без табличных данных.

– это статистическая взаимосвязь двух и более случайных величин. Обычно коэффициент корреляции изменяется от -1 до 1, иногда можно встретить интерпретацию от -100 до 100.

Значение коэффициента корреляции «-1″ означает, что между двумя случайными величинами существует обратная стопроцентная зависимость. Значение «1″ говорит о прямой зависимости.

Зачем эта информация нужна Форекс трейдерам? Здесь все просто.

Коэффициент корреляции может указать трейдеру на характер зависимости двух финансовых инструментов, будь то валютные пары, акции компаний или сырьевые товары.
Приведем простой пример. Вы наверняка замечали, что движения некоторых валютных пар практически совпадают.

Так, при публикации положительных новостей из еврозоны, валютные пары с евро – EURUSD, EURJPY, EURCAD и др. устремляются вверх.

Но если посмотреть внимательно, то на эту новость фунт стерлингов и швейцарский франк также часто реагируют собственным ростом. С фундаментальной точки зрения это легко объяснить: экономики Великобритании и Швейцарии тесно связаны с экономикой еврозоны, поэтому положительные новости из зоны евро обычно ведут к росту экономки стран – основных торговых партнеров, следовательно, и их валют.

Калькулятор корреляции

Для автоматического расчета корреляции валют на форекс вы можете воспользоваться специальным калькулятором .

Необходимо лишь выбрать валютную пару, временной интервал и их количество, по которым нужно рассчитать корреляцию. Заметим, что чем больший расчетный период выбран, тем более адекватные данные получит трейдер.

Давайте попробуем определить корреляцию валют с использованием упомянутого выше калькулятора.

Для этого выберем валютную пару EURUSD, 1 час как временной интервал и 300 периодов (максимально возможное значение) и нажмем кнопку «Рассчитать».

В результате мы получим примерно такую таблицу (мы ее немного обработали для удобства):

На основании данных из таблицы можно сделать вывод, что валютная пара EURUSD сильнее всего коррелирует с валютной парой USDDKK. Их движение совпадает на 100%. Однако зависимость между этими валютными парами обратная, о чем свидетельствует знак «-» перед значением коэффициента корреляции.

Валютная пара USDCHF также сильно обратно-коррелирует с EURUSD (коэффициенты корреляции -0.91).

Наибольший коэффициент прямой зависимости с парой евро-доллар имеют валютные пары NZDUSD и EURAUD (0.83 и 0.51 соответственно). Это говорит о том, что движения EURUSD и вышеуказанных пар совпадают в 83% и 51% случаев. В данном случае зависимость прямая.

Для того, чтобы определить, насколько зависимыми являются две валютные пары, часто расчет корреляции можно и не проводить. Достаточно лишь расположить графики двух валютных пар рядом (как на картинке выше), и наличие корреляции становится очевидным.

На картинке выше мы можем видеть пример обратной (зеркальной) корреляции валютных пар EUSDUSD и USDDKK

Как использовать корреляцию?

Существуют различные стратегии на основе корреляции валютных пар, например ее применяют для улучшения четкости паттернов:

В этом материале мы укажем лишь основные направления применения корреляции, а о самих стратегиях вы можете почитать .

Трейдеры могут использовать корреляцию валют в нескольких целях:

1. Хеджирование . Допустим, что трейдер продал валютную пару EURUSD среднесрочно и решил ждать, когда позиция закроется по тейк-профиту. Однако неожиданно становится известно, что сегодня днем запланировано выступление президента Европейского центрального банка Марио Драги.

Такие выступления официальных лиц часто приводят к неожиданным и резким движениям на валютном рынке. Ознакомившись с корреляцией Форекс валютных пар, трейдер определил, что между парами EURUSD и USDCHF существует твердая обратная зависимость. Совершенно логично в данной ситуации для трейдера продать валютную пару USDCHF с целью хеджирования открытой позиции по EURUSD в случае неожиданного отскока последней пары вверх.

2. Диверсификация рисков . Предположим, что трейдер решил купить валютную пару AUDUSD. Видя, что у него еще достаточно средств для открытия других позиций, трейдер решил поискать возможность совершить еще две сделки. Ознакомившись с коэффициентами корреляции валют, он выяснил, что AUDUSD сильнее всего коррелирует с EURAUD и NZDUSD, а слабее всего – с USDRUB и GBPJPY. Самым разумным решением в данной ситуации будет работа с валютными парами USDRUB иGBPJPY, т.к. в случае непредвиденного падения AUDUSD, с точки зрения теории вероятности, это событие не должно затронуть вышеупомянутые валютные пары.

Пользуясь корреляцией как торговым индикатором, необходимо помнить, что валютный рынок находится в постоянном движение, поэтому корреляция валют также может изменяться со временем. Поэтому мы советуем время от времени опытным трейдерам не забывать обновлять свою корреляционную таблицу.

Что такое корреляция валютных пар на Форекс и почему она так важна? Некоторые торговые инструменты имеют тенденцию двигаться в одинаковом направлении, некоторые — в противоположном. Форекс корреляция это мощный инструмент знаний для трейдеров , которые торгуют на разных валютных парах. На практике использование корреляции помогает трейдеру уменьшить отрицательную позицию – хеджировать или выставить больше прибыльных ордеров по разным инструментам.

Лучший, на мой взгляд, брокер — для дейтрейдинга , для скальпинга .

Что такое корреляция на Форекс

Форекс корреляция — это статистическая взаимосвязь между тенденцией движения нескольких торговых инструментов , обоснованная фундаментальными факторами, влияющими на ту или иную валюту состоящую в котировке. Форекс корреляция существует двух видов — положительная (прямая) и отрицательная (обратная, зеркальная). Положительная отражает движение валютных пар в обоюдном направлении. Отрицательная отражает движение торговых инструментов в обратно пропорциональном направлении относительно друг-друга.

Зеркальная Форекс корреляция eurusd usdchf

Прямая Форекс корреляция eurusd gbpusd

Как использовать Форекс корреляцию?

Форекс корреляция показатель динамичный и меняется с течением времени. Применять ее на валютном рынке можно, как дополнительный сигнал или трендовый индикатор.

Рассмотрим прямую корреляцию . Например, валютная пара «А» движется в том же направлении, что и пара «B», очень внимательно следим за движением пары «А». Ожидается, что валютная пара «А» в бычьем тренде дойдет до определенного ценового уровня, и на основе прогноза форекс трейдер откроет long позицию, но рынок преподнес неожиданный сюрприз – график пары «А» остановился во флете и не выходит из него в течение времени. В этом случае есть смысл наблюдать за котировкой «В». Валютная пара «В» отлично от ситуации с в.п. «А» рисует разворотную фигуру ГиП и график в.п. «В» уверенно идет вниз. Разворот в.п. «В» является сигналом на разворота тренда пары «А» и возможностью открыть позицию short, но в случае, если в.п. «А» пробьет нижнюю границу канала – флет.

Как интерпретировать таблицу Форекс корреляции?

Некоторые валютные пары могут быть сильно коррелируемы, а некоторые не имеют корреляции вообще . Торговые активы на рынке Форекс имеют, как положительную так отрицательную корреляцию. Валютные пары, которые имеют сильную положительную корреляцию, будут иметь тенденцию движения в одном направлении и максимально схожий график. Котировки, у которых сильная отрицательная корреляция, имеют ценовой график вида зеркального отражения . Чтобы определить и знать на сколько сильную корреляцию имеют валютные пары, экспертами была разработана таблица коэффициента корреляции.

Таблица коэффициента корреляции

Как видно из таблицы корреляция валют колеблется в диапазоне от -1 до +1 . Корреляция +1 означает, что валютные пары имеют идеальное соотношение 100% времени. Коэффициент -1 подразумевает, что торговые инструменты имеют обратно пропорциональный ценовой график 100% времени. Коэффициент 0 означает, что отношения между валютными парами совершенно не имеет корреляции.

Таблица коэффициента корреляции

Ниже представлена таблица коэффициента корреляции валютных пар.

Корреляцию полезно использовать при

Достаточно интересная методика анализа, базирующаяся на использовании одних активов для анализа других. На рынке многое взаимосвязано и подлежит влиянию различных факторов. Простой пример – падение котировок нефти привело к обесцениванию российского рубля. В этом случае наблюдается корреляция между валютой и сырьем.

Чтобы более подробно углубится в рассматриваемую методику анализа, следует разобрать несколько образцов:

• AUD /USD и Gold – некоторые считают, что золото не влияет на валюты с долларом, поскольку курс USD был отвязан от драгоценного металла – это не так. Зачастую рост напрямую связан с падением доллара. Дело в том, что при малейших признаках возникновения кризиса, трейдеры предпочитают продавать доллары и приобретать ценный метал.

Прежней связи уже нет, образована новая. USD является валютой-бункером, позволяющей отсидеть многие кризисы, ведь самая серьезная экономика мира в любом случае будет расти. Если сравнить движение цены золота и AUD /USD , можно заметить, что корреляция составляет больше 80%. Австралия является 3 страной мира, экспортирующей золото, при росте цены на него, местная валюта AUD укрепляется к доллару США.

• USD /CHF и Gold – при повышении цены золота, растет франк, соответственно пара USD /CHF движется вниз. Это обусловлено золотовалютными запасами Швейцарии, четверть этих запасов влияют на курс валюты.
• USD /CAD и Oil – черное сырье является основополагающим фактором в мировой экономике. Канада является одной из самых продуктивных стран по экспорту нефти, 85% уходит США. Рост нефтяного спроса приводит к подъему CAD . Канада сильно зависит от экспортных настроений. При увеличении продаж товаров, промышленники используют больше нефти для их производства, что увеличивает ее импорт. Это приводит к снижению котировок USD /CAD – канадский доллар укрепляется. При замедлении экономики США, от Канады требуется меньше нефти, из-за чего USD /CAD начинает расти. Тут работает обратная корреляция.

Влияние облигация на валюты

Облигация представляет собой расписку, которая составляется для занимания денег. Основные потребители этих средств государственные учреждения, администрации и корпорации – они постоянно берут внушительные суммы у банков и других финансовых организаций. Покупатель облигаций одалживает деньги тем, кто выпускает эти ваучеры.

Сейчас такая ситуация наблюдается в отношениях России и США, когда РФ покупает облигации у партнерской страны, тем самым кредитует ее экономику. Это так называемая «холодная война». Согласно официальной статистике, Россия увеличивает количество приобретенных бондов с каждым месяцем, за сентябрь 2020 года, их было приобретено на сумму 103 миллиарда долларов.

Очень интересная «война», жаль, что по телевизору этого не сообщают, население имеет низкую финансовую грамотность и смотрит новости о величии и развитии экономики. Многих заинтересует вопрос, в чем отличие акций от облигаций. Вторые имеют срок погашения, во время которого выплачиваются вложенные средства. Кредиторы получают процент, который выдается так называемыми купонными платежами.

Во время роста цены облигации – процент выплаты снижается, при снижении – ситуация обратная. Наблюдается негативная корреляция. Но каким боком тут ? Дело в том, что они очень зависят от государственных бондов – еще раз подтверждает, что в экономике все связано.

Процент по ваучерам можно использовать в качестве индикатора состояния ФРС. При увеличении процента – доллары будут приобретаться чаще. Спрос повышается при непонятных явлениях в мире, в том числе кризисах – все хотят сохранить свои деньги и инвестируют в облигации, как самый надежный актив. Акции не могут предоставить столько гарантий, так как падают в цене, когда компании испытывают трудные времена.

Из всего этого вытекает два основных момента:

• при увеличении спроса на облигации – возрастает их цена, а процент дохода снижается;
• чем больше инвестируется в гособлигации и идет отказ от других активов, тем выше курс доллара.

Стоит ли продолжать тему о выгоде правительства приобретать у США облигации, тем самым укрепляя национальную валюту «дружественного» государства против своей. При этом, банки и компании других стран мира не спешат приобретать гособлигации у РФ. Запутанная история двух мировых «партнеров».

Я текстовый блок. Нажмите кнопку редактирования, чтобы изменить этот текст. Разнообразный и богатый опыт постоянный количественный рост и сфера нашей активности требуют от нас анализа позиций.

Основная информация получается из 10-ти годовых бондов, по ним можно определить ключевые ставки. В TradingView они обозначаются, как TNX. Если сравнить их с долларовым индексом (DXY), то можно заметить корреляцию. Традиционно для этих дух активов – цена имела прямую корреляцию, однако на протяжении нескольких лет, она переросла в обратную.

Начиная с 2008 года экономика стран тормозится, все находятся в не заканчиваемся кризисе. При этом доллар – единственная валюта, которая способна расти при ухудшении мировой экономики – но только если так будут считать основные трейдеры. Это привело изменениям, что корреляция между активами стала плавающей, инвесторы покупают национальные валюты стран с лучшими финансовыми показателями. В то же время, государства имеющие высокие проценты гособлигаций и скудные экономические показатели – их валюта становится слабее.

Представляет собой разницу двух процентных ставок облигаций разных государств. Если следить за спредами и ожиданиями по ставкам Центробанков – можно выявить основные причины, влияющие на изменение котировок. В момент расширения спреда, валюта страны, у которой большой процент – будет укрепляться по сравнению с той, которая имеет меньший процент. В таких ситуациях используется методика керри трейд.

Возьмем к примеру ситуацию вокруг AUD/USD в период 2000- 2012 года, касающуюся разницы по 10-летним облигациям:

• 2004 году, рост спреда составил 0,5%. Валютная пара при этом поднялась почти на 50%;
• 2007 год – спред увеличился на 2% – австралиец значительно вырос;
• Кризис 2008 года привел к уменьшению ставок Центральными банками, а трейдеры активно начали использовать керри трейд – это снизило котировки AUD /USD .

Объясняется следующим: при расширении спреда между процентами облигаций Америки и Австралии, участники рынка входят на повышение AUD/USD – это основная суть работы керри трейд. При уменьшении ключевых ставок Резервным банком Австралии и снижением спреда – игроки начали выходить из длинных сделок, что потянуло котировки вниз.

Фиксированная ставка

Процент может изменяться, но есть еще один вариант инвестирования, который предполагает неизменяемые отчисления на протяжении всего срока. Страна предоставляющая высокий постоянный процент – более привлекательна для инвесторов. Востребованность такой валюты выше – зачем пользоваться деньгами жадных государств с изменяющимися не в пользу трейдеров процентами. В анализе помогут специальные сервисы и финансовые ресурсы, предоставляющие полноценную информацию о ключевых ставках.

Корреляция валютных пар и индексов

Существует близкая зависимость индексов и валют. Ее можно отследить следующим образом: к примеру трейдер покупает акции одной из компаний на японской бирже – операции будут проводиться в йене. Для этого осуществляют конвертацию имеющихся средств, увеличивая спрос на национальную валюту. Количество приобретенных акций одновременно растет со стоимостью денег.

Существует закономерность – если одна биржа демонстрирует слабые результаты, а вторая – сильные, то капитал перетекает со слабой в сильную. Такая ситуация имеет большое влияние на валюту. Тут присутствует прямая корреляция. Чтобы следить за состоянием фондового рынка – необходимо установить на графике соответствующий индекс.

Основные индексы

Все влиятельные страны имеют основные индексы, которые максимально связаны с государственными компаниями:

Зависимость фондового и валютного рынка

Необходимо разобраться, как реагировать на показания индексов и что будет со связанной валютой. Эти данные принимаются для получения общей картины на более крупных торговых периодах. Учитывайте следующее – при подъеме фондового рынка, инвесторы вносят средства намного охотнее, что укрепляют основную валюту биржи. При неутешительных показателях биржи – инвесторы забирают деньги и переводят их в свою валюту, что ослабляет валюту биржи.

Подобная ситуация может быть продемонстрирована на отечественном индексе РТС, который падает с 2011 года. В качестве исключения, можно отметить две страны – Япония и США. При активном росте экономики обеих стран, национальная валюта ослабевает. Это явление можно назвать парадоксальным и связано оно с особыми экономическими механизмами.

• USD /JPY и Nikkei – до 2007 года, когда нагрянул кризис, корреляция между ними была обратной, рост индекса привел йену к укреплению, в то время, как падение могло ослабить ее. После финансовых событий 2007-2008 года сложились непонятные действия – валютная пара стала двигаться практически параллельно индексу – когда Nikkei растет – йена падает. В этом примере видно изменение полярности корреляции;
• USD/JPY и DJIA – достаточно неоднозначная ситуация, в которой индекс должен идти в ногу с валютой, но этого нет. Имеется незначительная корреляция, но после кризиса ситуация переворачивается с ног на голову. Да, это противоречит многим понятым, но рынок не может быть слишком предсказуемым, необходимо адаптироваться.

При помощи такой корреляции имеется возможность использовать дополнительные инструменты для прогнозирования валютных рынков. В любом случае, следует подтверждать движение цены при помощи технического анализа.

Валютная корреляция

Всевозможные индексы, акции и облигации, влияющие на валюты – рассмотрены, пришло время перейти к самим валютным парам. Частое явление – одна пара идет вверх, а другая вниз, а бывает, что обе направляются в одну сторону. Эта взаимосвязь вычисляется при помощи коэффициента, со значением от -1 до +1.

Чтобы определить, какая корреляция для определенных активов, следует воспользоваться сервисом на сайте Oanda, который отображает коэффициент корреляции пар к EUR/USD. В таблице можно использовать несколько способов представления информации – лучше всего числовой. При взаимодействии валют между собой могут также, как и с индексами возникать неоднозначные ситуации, что увеличивает риски.

Как использовать корреляцию

1. Устранение рисков. При желании открыть сделки на двух разных парах, необходимо утонять процент корреляции для валют, чтобы минимизировать возможный риск ставки в неправильном направлении.
2. Правило удвоения. Вход по двум валютам, с прямой корреляцией, может удвоить доход, но в случае неверного прогноза – приумножить убыток.
3. Диверсификация рисков. Распределение рисков можно осуществить по двум валютам, при полном понимании ваших действий и не идеальной корреляции. Необходимо выбрать активы с коэффициентом около 0,7. При ставке на рост USD , вместо продажи двух сделок по EUR /USD , можно поставить по одной на EU /USD и GBP /USD . При падении доллара, евро меньше пострадает, нежели фунт.

Стоит учитывать, что корреляция не статичная и склонна к постоянным изменениям. Не нужно надеяться, что сильные и устойчивые коэффициенты, продержавшиеся месяцами будут продолжать такую связь – все может резко измениться.

В заключение

Понятие корреляция достаточно интересное для трейдера, ведь финансовая грамотность значительно развивается, изучаются многие связи между валютами, акциями и другими активами. Правильное использование знаний может помочь в прогнозировании движения цены. Естественно, не нужно надеяться на эффективность данной методики без использования технического анализа. Основное, что нужно запомнить – в современной экономике абсолютно все взаимосвязано.

Под этим термином понимается прямая либо обратная между двумя активами. Корреляция валютных пар позволяет получить дополнительное подтверждение в пользу заключения сделки или наоборот, отфильтровать ненадежный сигнал. Сегодня будем разбираться в том, как использовать эту особенность себе во благо.

Типы корреляции

Если сравнить графики движения некоторых инструментов, видно, что часть из них повторяет движение друг друга. Если такая связь прослеживается, то связь называется прямой.

При этом графики не обязаны повторять движения друг друга с точностью до пункта. Отдельные свечи могут отличаться, а на мелких временных интервалах сходство может и не просматриваться. Нас интересует общая динамика.

Есть и обратная взаимосвязь – когда движения графиков зеркальны , один идет вверх, другой в это же время вниз. Эта закономерность нас тоже будет интересовать.

Значение корреляции всегда будет находиться в диапазоне от -1 (максимальное значения для обратной) до +1 (максимум для прямой взаимосвязи).

Сервисы для расчета

Оценить взаимосвязь между 2 инструментами можно с помощью специальных калькуляторов и онлайн таблиц, в которых данные обновляются регулярно.

Пользоваться можно следующими сервисами:

• ru.investing.com – выбирается валютная пара, таймфрейм и количество свечей, на которых будет рассчитываться взаимосвязь с другими активами. В примере видно, что за последние 100 дней максимальная связь наблюдается между EUR/USD и EUR/JPY. При этом график двигался практически зеркально по отношению к USD/DKK, USD/SEK;

• mataf.net – калькулятор на этом сайте удобнее и информативнее. Данные приводятся сразу по нескольким таймфреймам, есть таблица, по которой можно сразу оценить связь/отсутствие связи между разными инструментами;

• oanda.com – по ряду таймфреймов данные выводятся как в виде таблицы корреляции валютных пар, так и в виде пузырьков и «тепловой карты».

Перечисленных калькуляторов хватает с головой. Данные предоставляются одни и те же, так что вся разница только в удобстве использования и привычках трейдера.

Искать связь можно не только между валютными парами, в них она объясняется участием одной и той же валюты. Но есть связь между отдельными валютами и сырьевыми товарами , классический пример – связь нефти и российского рубля, также к черному золоту привязан канадский доллар. Можно поискать совпадения в движении индексов и валют.

Как использовать эту информацию

Использовать данные можно:

• при хеджировании. Зная, что 2 графика движутся примерно одинаково (или зеркально) можно понизить риски заключив 2 разнонаправленные позиции на них. Такой метод используется в период неопределенности, когда ситуация проясняется убыточная сделка закрывается, а прибыль по оставшейся компенсирует убытки;
• в качестве фильтра. Пример – между GBP/USD и GBP/CHF на часовом графике сильная корреляция. На GBP/USD имеем сильный сигнал на продажу, а на GBP/CHF анализ графика говорит о том, что нужно покупать, но сигнал неуверенный. В такой ситуации именно анализа корреляции между валютами уберег бы трейдера от убыточной сделки;
• в новостном анализе. Учитывать нужно и те новости, которые могут повлиять на поведения пары, с которой высокая корреляция.

Иногда сигнал на одной из пар возникает немного раньше, чем на рабочей. Это дает выгодную точку для входа в рынок или как минимум заставляет трейдера быть начеку.

Чаще всего это явление используется все же в качестве фильтра при работе на крупных таймфреймах. На m5-m15 нет смысла искать связь между движением графиков – все слишком быстро меняется.

Заключение

Явление корреляции дает трейдеру немалое преимущество при анализе графика. Это мощный дополнительный фильтр, позволяющий отбросить часть ненадежных сигналов. Вся информация находится в свободном доступе в соответствующих онлайн таблицах, так что никаких сложностей в использовании этого явления на практике не будет.

Взаимосвязь валютных пар на Forex

Добавлено в закладки: 0

В не зависимости от того с каким инвестиционным рынком вы взаимодействуете и насколько разными активами оперируете, важно помнить о том, что все действия и изменения тесно связаны между собой. Любые перемены на одном рынке непременно окажут влияние на состояние и динамику другого и наоборот. Потому каждому из трейдеров оперирующему инвестициями знакомо такое понятие как корреляция валютных пар на Форекс (или на любом ином рынке).

Корреляция – ни что иное как связь между разными видами валют или иных финансовых активов, она представляет собой изменения относительно их стоимости по отношению друг к другу в определенный период времени. Такие изменения исчисляются с помощью коэффициента в диапазоне от +1 до -1. Положительный показатель говорит о том, что обе финансовые величины перемещаются в одинаковом направлении и отрезке времени. Отрицательное значение указывает на то, что финансовые величины, наоборот, между собой отдаляются и двигаются в противоположных направлениях в 100 % таймфрейме. Случается, когда это значение равняется нулю. Это говорит о том, что валютные активы не взаимодействуют друг с другом и могут быть связаны лишь случайным образом.

Для успешной работы, помимо индивидуальной стратегии каждому инвестору потребуется учитывать взаимосвязь валютных пар на Форекс. Для этого следует проводить постоянный мониторинг взаимодействий валютных пар на каждом рынке с учетом определенного временного интервала. При этом одни пары могут двигаться в совершенно разных направлениях, а другие – перемещаться в одном направлении, но при этом иметь временную задержку, третьи – перемещаются в одном направлении и времени.

Корреляционный коэффициент очень не стабилен и может сильно изменяться даже в коротком интервале времени. Отслеживать подобные изменения лучше раз в месяц или хотя бы раз в квартал. Производить подобный анализ можно самому, используя для работы обычную таблицу Excel, но для упрощения и сокращения времени на просчеты можно воспользоваться уже готовыми системами, предоставленными в мировой сети. Работа с таким ресурсом потребует определенных навыков, но такие калькуляторы гораздо удобнее и практичнее в обращении.

Как применять корреляцию валют

Естественно каждый трейдер будет стараться избегать тех позиций, которые перемещаются в одном временном отрезке и при этом друг друга уравновешивают. Рассмотрим на примере USD/CHF и EUR/USD. Если обе эти пары валют в 100% таймфрейме передвигаются в разных направлениях и трейдер начнет с ними работать, то, скорее всего, смысла такая покупка просто не будет иметь. В то время, когда USD/CHF будет падать в цене, вторая пара будет расти и наоборот. Потому следует отказаться от таких комбинаций и отдать преимущество другому соотношению, корреляции в которых будут равносторонне позиции увеличивать.

На финансовых рынках есть несколько основных видов валют, которые взаимодействуют с американским долларом и при этом имеют связь и между собой. Самые распространенные это: швейцарский франк, новозеландский и австралийский доллар, британский фунт и, конечно же, евро (AUD/USD и NZD/USD, GBP/USD, EUR/USD). Денежная единица США будет сдавать позиции, если финансовые активы будут подниматься в цене. Потому отслеживание корреляции валютных пар даст возможность управлять торговлей с наименьшими рисками. Иными словами, взяв во внимание изменения в определенных комбинациях пар, можно перенаправить суммы торговых позиций, диверсифицируя риски.

Вот таблица корреляции валютных пар, можно увидеть какие изменения могут иметь те или иные пары относительно друг друга:

Также можно использовать различие в цене у разных пар для одного пункта. Для примера: выберем две разные пары, имеющие практически 100% отрицательную корреляцию. Но, при этом, у одной из пар величина входящего лота будет равняться 8,7 $, а у другой всего лишь 7,5 $. Используя вторую пару, трейдер сможет подстраховать себя для работы с первой валютной парой. Перемещение некоторых союзных пар также может повлечь за собой и перемещение других, но с большим таймфреймом.

Также нужно помнить и о том, что необходимо учитывать не только изменения между валютными парами. Изменения между самими инвестиционными рынками важны не меньше. К примеру, корреляция между долларом США и золотом. Эти изменения значительны, в тот момент, когда цена на золото растет, стоимость американского доллара будет падать. К слову, золото оказывает такое же влияние и на австралийскую, канадскую и новозеландскую товарную валюту. Австралия – один из самых массивных поставщиков золота, а Канада занимает главенство по нефтяной добыче, потому на корреляции таких активов трейдеры могут неплохо заработать.

Постоянный мониторинг рынка – вот основа успешной работы на любом финансовом рынке. Трейдер должен максимально оптимизировать систему анализа перемещения всех финансовых активов, не зависимо от того какими он занимается лично. Лучше организовать работу с мониторами, которые дают возможность отслеживать сразу несколько торговых платформ.

Пример

При такой оптимизации можно в кратчайшие сроки получать информацию об изменениях на рынках в самые короткие сроки. Анализировать динамику тех или других пар, изменения на рынках и иметь представление о ситуации в целом. Таких мониторов сегодня множество и каждый может выбрать те информеры, которые максимально отвечают его требованиям и сокращают время на изучение рынка.

Акулы финансовых рынков используют огромное количество показателей со всех уголков планеты и соотношения всех возможных торговых индексов. Они проводят постоянный анализ абсолютно всех рыночных статистик. Вся эта информация крайне важна для успешного взаимодействия с каждым рынком, каждой валютой и абсолютно для всех финансовых инструментов.

Что такое коэффициент корреляции валютных пар

Фундаментальный анализ. Серия статей

Сегодняшняя тема – корреляция валют. Рассмотрим, что это, и какое значение она имеет для трейдера, также введем понятие коэффициента корреляции валютных пар.

Из сегодняшней статьи вы узнаете:

Корреляция валют

Думаю, вы уже сталкивались с понятием «корреляция» или слышали об этом. Что такое корреляция и можно ли использовать ее в торговых подходах?

Понятие корреляции

Корреляция – это статическая взаимосвязь двух или более случайных величин. При этом изменение значений одной или нескольких из них вызывает систематическое изменение других величин.

Например, зачастую за индексом S&P ходят 75 % акций США, т.к. многие из них являются его составной частью, и данный индикатор выступает для них вектором, направлением.

Возможно, вы слышали о корреляции между австралийским долларом и золотом, канадским долларом и нефтью, российским рублем и нефтью.

Также существует взаимосвязь между так называемыми сырьевыми валютами: евро, австралийский доллар, фунт, канадский доллар.

Но в моменте корреляция валют может быть нарушена, например, как Брексит по фунту или отчёт по акции, и все корреляционные торговые стратегии в такие моменты дадут сбой.

Придется либо подстраиваться под изменяющиеся условия, либо торговать по другим принципам. Наглядно степени корреляции представлены в таблице. Чем ближе к 1, тем выше на выбранный момент корреляция.

Как использование корреляций влияет на управление риском

В чем практическая польза корреляции? С одной стороны, на корреляциях действительно можно построить торговую стратегию, открывая позицию по одному более сильному инструменту и хеджируясь другим.

С другой стороны, корреляция может стать сильным инструментов при работе с рисками.

Иными словами, если планируете открыть позицию по австралийскому доллару, то, получив аналогичный сигнал и по новозеландскому доллару, вы понимаете, что корреляция близка к единице. В таком случае, вы просто увеличиваете в два раза свой риск.

Держи свой риск под контролем с помощью бесплатного автоматического сервиса «Риск-менеджер»

Таким образом, корреляция помогает избегать необоснованного увеличения риска и более углубленно использовать риск-менеджмент.

Что касается фондового рынка, то зная, что большинство акций, особенно с высоким коэффициентом бета, ходят за индексом, вы можете принять более обоснованное решение торговать в его сторону.

Подведем итоги

Коэффициент корреляции валютных пар не является панацеей при построении торговой стратегии, т.к. в динамике взаимосвязь между инструментами может нарушаться.

Но, корреляция является сильным инструментом при принятии решений об открытии сделок и управлении рисками!

Дополнительно посмотрите вебинар Виктора Макеева, чтобы понимать, как использовать уровни в торговле, которые также будут работать на коррелирующих инструментах!

Корреляция валютных пар: как ее использовать в торговле на рынке Форекс

Все активы, которые торгуются на Форекс, имеют взаимосвязь друг с другом и оказывают взаимное влияние на стоимость других инструментов. Эта взаимосвязь называется корреляцией и является важным аналитическим показателем в анализе рынка. Основываясь на корреляции, трейдер может значительно уменьшить риски при проведении сделок и увеличить прибыль, торгуя одновременно несколькими парами валют. Как же определить величину корреляции, правильно использовать ее в своей стратегии и какую ценную информацию она дает трейдеру? Обо всем этом в нашем материале.

Что такое корреляция валют Корреляция валютных пар показывает степень взаимосвязи, существующей между ними. При этом движение одной валюты может либо совпадать с движением другой, либо быть противоположным (зеркальным), когда цена одной валюты идет вверх, а другой – вниз. Если движение валютных пар совпадает – то это прямая (синхронная) корреляция. Если графики идут в противоположном направлении – это обратная корреляция. Пример прямой (синхронной) корреляции для двух активов, при которой движение их стоимости совпадает:

Пример обратной корреляции, когда котировки активов идут вразрез друг с другом:

Использование корреляции дает возможность перекрывать потери по одной валютной паре прибылью по другой и делает рыночный анализ более точным благодаря изучению графиков пар, сильно коррелирующих друг с другом.

Таблица корреляции Чтобы определить степень зависимости, используют специальные коэффициенты, показывающие, насколько сильно один актив будет повторять динамику другого. Их делят на 3 вида: низкая, средняя и высокая зависимость. Удобно пользоваться специальной таблицей:

Вот пример корреляции пары EUR/USD по отношению к другим. Для расчета были выбраны следующие условия: 300 периодов и 1-часовой временной интервал.

Какие выводы мы можем сделать на основании этого? EUR/USD в наибольшей степени коррелирует с USD/DKK. Их динамика полностью совпадает, но взаимосвязь между ними обратная. Пара USD/CHF также имеет сильную взаимозависимость с EUR/USD, но корреляция тоже носит обратный характер. Самый высокий коэффициент прямой зависимости с парой EUR/USD имеется у пар NZD/USD и EUR/AUD (0,83 и 0,51). Это значит, что движение EUR/USD и этих пар совпадает в 83% и 51% случаев.

Как подсчитать корреляцию Для этой цели есть особые онлайн-калькуляторы (обычно на сайте брокерской компании, финансовых порталах и т. п.). Рассчитывать все вручную нет смысла, потому что это довольно долгий и трудоемкий процесс.

Порядок расчета корреляции: 1. Открываем калькулятор и выбираем в его меню нужную валютную пару. 2. Указываем нужный таймфрейм. Учитывайте, что на различных временных отрезках корреляция может значительно отличаться. 3. Указываем количество временных отрезков для вычисления – обычно от 10 до 300. Чем больше это число, тем более длинный таймфрейм анализируется.

Как торговать, используя валютную корреляцию Торговать на основе корреляции довольно просто. Основной принцип такой: выбираете валютную пару для торговли и внимательно следите за другими парами, которые коррелируют с ней. Внимательно изучайте графики коррелирующих пар. Если на одном из них цена будет снижаться, то не рекомендуется покупать пару, которая прямо коррелирует с этой. Так можно проверять сигналы и фильтровать их.

А теперь расскажем о главных особенностях торговли на основе корреляции: 1. Всегда обращайте внимание на все факты, которые касаются валют, коррелирующих с вашим торговым инструментом. 2. В краткосрочной торговле коэффициенты корреляции не особо полезны, потому что в этом случае их значения очень малы. В наибольшей степени они подходят трейдерам, предпочитающим долгосрочную торговлю. 3. Рынок Форекс динамичный и часто нестабильный. Поэтому даже очень долгая корреляция между парами может исчезнуть. Будьте внимательны и диверсифицируйте риски. 4. Некоторые трейдеры, особо не вникая в сущность корреляции, используют ее на поверхностном уровне: открывают позиции в двух направлениях в расчете на то, что одна из них в любом случае окажется доходной. Но потери по другой позиции могут оказаться значительно больше, чем полученная прибыль. Поэтому такие действия не всегда эффективны. 5. Чтобы диверсифицировать риски, рекомендуется выбирать пары, для которых характерна очень высокая корреляция (от 0,8 и больше).

Еще один важный момент: учитывайте волатильность. Графики двух пар не могут быть на 100% одинаковыми. Например, если одна пара поднялась на 50 пунктов, то пара, повторяющая ее динамику, может вырасти всего на 30 пунктов.

Корреляцию можно успешно применять для поиска сигналов входа и выхода из сделки. Например, EUR/USD торгуется возле уровня поддержки и не исключена вероятность его пробоя. Трейдер планирует открыть короткую позицию на прорыве вниз. Пара EUR/USD прямо коррелирует с GBP/USD и противоположным образом с USD/JPY. Трейдер смотрит сразу на три графика, чтобы узнать, повторяет ли пара EUR/USD те же движения, что и две остальные пары. Допустим, GBP/USD держится около уровня поддержки, а USD/JPY – вблизи уровня сопротивления. Это может означать, что скоро возможен прорыв, т.к. пары движутся одинаково. Можно открыть сделки в расчете на прорыв. Если графики коррелирующих пар не повторяют динамику EUR/USD, а идут по другой амплитуде, то движение EUR/USD вниз не имеет отношения к индексу доллара и может быть вызвано какими-нибудь отрицательными новостями.
Пример хеджирования Представим, что трейдер, торгующий на среднесрочных периодах, продал EUR/USD и ожидает, когда его позиция будет автоматически закрыта по тейк-профиту. Вдруг появляется новость, что днем выступит глава Центробанка Европы. Подобные выступления могут вызвать непредсказуемые движения на рынке. Изучив корреляцию пар, трейдер увидел, что между EUR/USD и USD/CHF есть крепкая обратная взаимосвязь. Значит, логично продать пару USD/CHF, чтобы хеджировать открытую позицию по паре EUR/USD в случае неожиданного скачка последней пары вверх.

Пример диверсификации рисков Допустим, трейдер хочет купить пару AUD/USD и у него еще достаточно средств на счету. Он решает поискать возможности для открытия еще двух позиций. Изучив показатели корреляции, он видит, что пара AUD/USD в наибольшей степени коррелирует с EUR/AUD и NZD/USD, и наименее – с парами USD/RUB и GBP/JPY. Разумным решением будет оперировать парами USD/RUB и GBP/JPY, потому что если произойдет неожиданное падение AUD/USD, маловероятно, что оно коснется других упомянутых пар.

Подведем итог Итак, корреляция валютных пар – это важный инструмент, который при граммотном и вдумчивом использовании дает трейдеру возможность повысить прибыльность своих сделок. Коэффициенты корреляции особенно полезны для трейдеров, торгующих одновременно несколькими парами валют. Но важно помнить, что на рынке нет ничего постоянного, поэтому даже очень сильная взаимозависимость, которая наблюдается в течение нескольких месяцев, может исчезнуть. Поэтому необходимо всегда следить за ценовыми графиками и основывать свои сделки на текущем положении дел на рынке. Показатель корреляции также хорошо играет роль технического индикатора, и трейдер его может использовать в комплексе для подтверждения сигнала и проверки его силы.

Стратегия корреляция валютных пар

Так как ценовые графики являются являются геометрическими выражениями числовых величин, то их возможно подвергать анализу разными математическими методиками. Одной из таких математических методик считается корелляция, которая выражается в прямом или обратном соответствии динамическом движении двух или более валютных котировочных пар на определенно выделенном временном отрезке. Основываясь на таких математических принципах трейдерами было разработано достаточно большое разнообразие стратегий торговли корелляции, которые позволяют спекулянту, с высокой вероятностью определить будущее ценовое движение.

Если рассматривать общее значение слова корелляция, то под ней подразумевается то, что одна величина в определенной степени зависит от другой степени величины. В дальнейшем мы будем в качестве величин брать за априори классические валютные пары, как за основную, так и за зависимую. При этом, в двух скорелированных валютных парах, обязательно должна быть одна одинаковая валюта, к примеру Евро/Доллар и Доллар/Франк, одинаковой будет доллар, или же Доллар/Франк и Доллар/Йена, одинаковая валюта опять же Доллар.

Но все же Вам необходимо понимать, что движение той или иной пары валют может зависеть и от других причин, к примеру;

• От того, как двигаются ведущие сырьевые котировки
• Решение ведущих публичных экономических, а так же государственных организаций
• Экономическая, а так же политическая обстановка в государствах связанных с анализируемой валютой
• Общая международная геополитическая обстановка
• Финансовые спекуляции которые направлены целенаправлено

Все выше перечисленные факторы, кроме самого последнего, который предсказать достаточно сложно, позволит спекулянту избежать большого количества убытков, а так же повысить торговую эффективность по стратегии корелляции валютных пар.

Видео. Стратегия по корреляции валютных пар

Корелляция. Виды

Всего существует несколько вариантов (видов) корелляций, они зависят от пропорциональности зависимой, а так же основной валюты;

• Прямая корелляция — возникает при росте или уменьшении величины (основной пары), происходит уменьшение или рост пары зависимой
• Обратная корелляция — возникает когда одна валютная пара растет, а вторая валютная пара падает, либо наоборот, когда одна падает, а вторая растет

На рисунке ниже, Вы можете наблюдать прямую корелляцию по валютным парам USD/CHF и USD/JPY

Пример прямой кореляции

Как правило, прямая корелляция происходит на валютных парах, в которых как числители, так и знаменатели будут иметь одинаковую валюту. Ну а если картина будет выглядеть в виде отображения одной валюты в одной паре в числителе, а в другой паре в знаменателе, то при таком варианте корелляция уже будет обратной.

Обязательно необходимо брать во внимание то, что корелляция имеет уровни (соотношение), между зависимым и основной величиной, такое соотношение может находиться на уровнях от плюс одного до минус одного, где плюс один будет прямой зависимостью, а минус один будет обратной зависимостью.

Так же можно классифицировать корелляцию и по силе, по силе все будет выглядеть следующим образом;

• минус один будет сильной обратной зависимостью
• плюс один будет сильной прямой зависимостью
• нуль будет указывать на то, что зависимости у валютных пар друг от друга нет

Таким образом можно сделать выводы о том, что чем ближе будет значение к единичке, как в плюсе, так и в минусе, тем более будут сопряжены валютные котировки между друг другом.

Стратегия корреляции валютных пар. Особенности при использовании

Кроме корелляций конкретно ценовой динамики, могут быть и другие варианты корелляции, к примеру кореллировать могут уровни, или же их пробитие, так же возможно кореллированное обновление экстремальных значений. Такие варианты можно так же эффективно применять при работе по таким стратегиям, кроме этого с помощью корелляций уровней можно выставлять на графике страховочные стопы и тейк профиты.

Пример корелляции с уровнями

Рисунок выше показывает обратную зависимость между двумя графиками валют, если рассматривать верхний ценовой график, то на нем мы красной линией выделили уровень сопротивления, пробит данный уровень был на отметке вертикальной желтой линии. Если рассматривать то же время на нижнем графике, то можно заметить что там была явная нисходящая тенденция. Давайте сделаем разметку на нижнем графике и отметим на нем два горизонтальных уровня;

• Первый уровень будет обозначен желтой горизонтальной линией, он будет информировать о том, что на рынке начался нисходящая тенденция, она соответствует желтому уровню с верхнего ценового графика
• Второй уровень будет моментом пробития цены на верхнем графике, он обозначен желтой вертикальной прямой, а на нижнем графике нижней желтой «горизонталкой»

По итогу можно сделать вывод о том, что на рынке был образован дисбаланс, если мы возьмем верхний график, то на нем цена производила боковые движения, а на графике ниже цена находилась в постепенном нисходящем движении. Для того, чтобы дисбаланс компенсировался, необходимо чтобы цена начала повышательное движение на одном из графиков. При этом, если рассматривать с точки зрения вероятности падение цены, то вероятность при таком раскладе очень мала, так как она будет уменьшаться с моментом понижения цены на графике снизу. А если рассматривать график с точки зрения появления сигнала, то он будет находиться в момент пробития уровня, именно пробой уже будет сигнализировать о том, что можно открывать позиции на покупку.

Для того, чтобы рассчитать цель, надо использовать коэффициент, который будет равен среднему амплитудному движению графика с верху, по отношению к среднему амплитудному движению к графику снизу. Если рассматривать конкретно пример выше, то такое соотношение будет примерно на уровне двух третьих.

Чтобы проще высчитывать такие значения я использую классическую сетку, которая делит график на квадратики, после чего я беру расстояние между желтыми уровнями, а оно равняется трем квадратикам и умножаю на коэффициент который мы рассчитали. По итогу мы получаем приблизительное расстояние того, насколько может цена продвинуться вверх на графике сверху. В этом случае, цель будет находиться на расстоянии двух клеточек и как мы видим, в дальнейшем цена отлично отработала данную точку, мы отметили ее так же желтым горизонтальным уровнем.

Если приглядеться немного внимательнее, то можно увидеть, что как только цена начала идти в сторону «покупателей» на графике сверху, то на нижнем графике стало происходить точно то же самое. Это обязательно необходимо принимать во внимание при корректировке уже выставленных целей. В общем корректировку уже надо проводить по динамике цены на графике снизу, алгоритм в нашем случае будет приблизительно такой;

• Если цена на нижнем графике идет вниз, то тейк можно поднимать и увеличивать
• Если цена на нижнем графике идет вверх, то тейк уже уменьшается

Стратегия корреляции eurusd и usdchf

Давайте рассмотрим очень популярную торговую стратегию среди корелляционных систем, которая основана на зависимости таких валютных пар как Евро/Доллар и Доллар/Франк. В данных котировках общей валютой является доллар, так как он отображен в разных котировочных частях, в Евро/Баксе он стоит во второй части, а с Доллар/Франком на первом, таким образом в первом варианте у нас доллар в знаменателе, а во втором в числителе. Исходя из логики предыдущих глав, можно сделать вывод о том, что здесь будет обратная зависимость, другими словами, когда будет расти одна котировка, другая котировка будет падать, а когда одна будет падать, другая уже будет расти.

Для того, чтобы заметить такую корелляцию давайте посмотрим на рисунок ниже, на нем представлены две вышеперечисленные котировки на часовом временном интервале;

Пример корелляции Евро/Бакса и Доллар/Франка, часовой график

Но справедливости ради отмечу то, что использовать стратегию которую мы разбирали главой выше в данном случае будет относительно затруднительно, по причине того, что корелляция между парами очень сильная, чуть ли не свечка в свечку.

Намного чаще задержки во времени будут происходить на меньших временных интервалах, как правило они происходят более чем в одну свечку. Напоминаю, что связь между данным двумя парами одна из самых сильных на всем валютном рынке и ее можно заметить вплоть до пятиминутного временного интервала. Давайте рассмотрим рисунок, который находится этажом ниже;

Сверху на картинке мы отметили вертикальными желтыми уровнями место, места, которые мы будем разбирать, если присмотреться то можно заметить, что в среднем варианте движения совпадали по временной составляющей, а в двух других случаях сразу же бросается в глаза запаздывание котировки Доллар/Франк, на две и более свечек.

По итогу мы будем применять торговую стратегию корелляцию по рисунку выше, следующим образом;

• Как только на котировке Евро/Бакс появится большая медвежья свеча, то надо открывать позицию на покупку по Доллар/Франку
• Как только на котировке Евро/Бакс появится большая бычья свеча, то надо открывать позицию на продажу по Доллар/Франку

Кроме этого надо обращать внимание на следующий нюанс, как только по Евро/Баксу был выявлен сигнал, надо произвести анализ котировки Доллар/Франк и если на графике похожее обратное движение уже произошло, то лучше всего сигнал пропустить и дождаться следующего. Таким образом Вы существенно сократите количество убыточных позиций и как следствие повысите количество прибыльных ордеров.

Так же есть еще один очень важный нюанс, который состоит в том, что котировки довольно часто меняются в положениях сигналов по отношению друг к другу. В некоторые моменты, валютные пары меняются своей пропорциональной зависимостью, по итогу зависимая может стать основной, а основная может стать зависимой.

Подведем итоги

Начнем с того, что стратегии корелляции достаточно сложные для понимания совсем начинающим трейдерам, конечно же если у Вас есть хотя бы пол года опыта торговли, то это будет достаточно интересный вариант, который откроет Вам рынок немного с другой стороны. Лично я отслеживаю корелляции между индексом доллара и остальными валютами, то есть после того, как происходит сигнал по одной котировке, я переключаюсь на индекс и смотрю ситуацию на нем.

Так же я знаю большое количество людей, которые учитывают в своей торговле индекс Евро, что индекс доллара, что индекс Евро являются производными по отношению к основным шести валютам и как по мне они отлично отражают будущую динамику цены. Но все таки Вы должны учитывать, что я торгую в среднесрочном режиме, поэтому для скальперов могут вылезти какие-то сюрпризы, так как мы с Вами еще в начале пути договорились быть честными, то я отмечу, что лично я не пробовал скальпировать таким способом, а вот Вы можете попробовать.

Ну и конечно же не забывайте, какой бы не была Ваша торговая стратегия, ключ к заработку на рынке лежит в управлении рисками, а так же управлении позицией, поэтому уделите время данным аспектам и все у Вас будет замечательно.

Что такое корреляция валют?

Корреляция валют — это одно из важных понятий Форекс, которым должен располагать в своём арсенале каждый трейдер, торгующий как валютными, так и другими финансовыми инструментами. Что такое корреляция валютных пар и других финансовых инструментов? По сути, корреляция — это взаимосвязь между различными активами, при которой изменение динамики одного оказывает влияние на состояние другого.

Эта взаимосвязь на рынке Форекс измеряется так называемым коэффициентом корреляции, значения которого находятся в интервале от -1 до +1 (-1; -0,9; -0,8; . -0,5; . 0; . +0,5; . +0,8; +0,9; +1). Показатель минус один означает противоположное, зеркальное движение двух активов, а коэффициент плюс один предполагает движение активов в одном и том же направлении в одно и то же время. Коэффициент 0 — это отсутствие какой-либо корреляции, а, следовательно, никакой взаимосвязи между движением рассматриваемых активов нет. Промежуточные значения коэффициента, которые находятся в диапазоне от +0,1 до +0,9, означают, что торговые инструменты «ходят» не на 100% одинаково, и чем ближе коэффициент к нулю, тем меньше связь. Аналогично и промежуточные коэффициенты между -0,1 и -0,9 означают, что сильная обратная взаимосвязь движения убывает от -0,9 и сводится к незначительной взаимосвязи у -0,1.

Где найти коэффициенты корреляции валютных пар?

Существует специальная формула для расчёта корреляции между финансовыми и валютными инструментами. Формула сравнительно сложная, и высчитать самостоятельно по ней корреляцию между двумя инструментами может быть затруднительно, правда часто для этих функций используются возможности программы Excel. Но все же проще воспользоваться специальными калькуляторами, коих множество в сети, либо уже рассчитанными коэффициентами корреляции валютных пар. Последний вариант более удобен и реализован он на некоторых финансовых проектах, одним из которых является сайт американского брокера Форекс Oanda . На этой странице представлена таблица с рассчитанными коэффициентами для основных пар от 1 часа до 1 года. Там же можно найти информацию о том, как пользоваться таблицей, а также саму формулу для расчёта коэффициентов.

После нажатия на интересуемый актив в левом столбце в таблице выводятся значения коэффициентов с другими валютами в виде обозначений кружочками, оттенок и размер каждого из которых соответствует силе взаимосвязи пар. При переключении в режим Table таблица принимает численное значение, Heatmap — графическое.

Примеры корреляции финансовых инструментов.

Вы, наверняка, не раз замечали, что на графиках некоторых валютных пар их движение практически совпадает, либо графики рисуются «зеркально». К примеру, пары EURUSD и GBPUSD имеют коэффициент корреляции, приближенный к 1, что означает их движение в одном направлении. На скрине видно, как движение одного инструмента повторяет, пусть и не на 100% движение другого инструмента (изображение кликабельно):

Пример корреляционной зависимости валют.

Здесь же можно заметить, что за чертой движение валют стало разнонаправленным, практически зеркальным. В чем причина? А причина в том, что показатель корреляции — величина не статистическая, он изменяется в зависимости от различных условий. И если на этой неделе два инструмента шли практически в одном направлении, то на следующей неделе могут пойти в разные стороны, рисуя зеркальные графики. Поэтому, не лишним будет следить за коэффициентами корреляции валют как можно чаще, принимая во внимание их изменения на торгуемом тайм-фрейме, и учитывая их при открытии сделок.

Другой пример, где на протяжении рассматриваемого периода инструменты двигаются в одном и том же направлении. При этом коэффициент согласно таблице составляет от +0,8 и более:

Что влияет на цену валюты и движение валютных пар?

Существуют рыночные и внерыночные факторы, которые оказывают влияние на ту или иную валюту. Так, на EURO влияет политика европейских стран, в большей степени — Германии. Политика экономическая, социальная, политическая. А так как EUR вместе с USD являются ведущей парой, то и изменение цены всей пары будет зависеть от политики стран Еврозоны.

Что касается GBP, то его движение, в первую очередь, зависит от размеров процентных ставок в Великобритании. Чем они выше, тем выше цена того инструмента, где в паре идёт фунт, к примеру, GBPUSD.

На движение канадского доллара CAD серьезное влияние оказывают цены на нефть, так как Канада является одной из стран-лидеров по добыче нефти. Чем стоимость нефти выше, тем выше вероятность роста USDCAD.

На движение австралийского доллара (AUD) влияет изменение цены на золото. А потому, рост цены золота с большой вероятностью повлечёт за собой рост цены инструмента AUDUSD.

Новозеландский доллар (NZD) будучи сельскохозяйственной валютой, зависим от погодных условий в Новой Зеландии. Благоприятные погодные условия для сельского хозяйства, скорее всего, повлекут повышение NZD, и наоборот.

Вышеописанные варианты влияния внебиржевых факторов на определенную валюту и пару можно использовать как сигналы к торговым действиям. К примеру, рост цены золота, сопровождающийся ростом цены пары AUDUSD, следует рассматривать как возможность для открытия длинных позиций, при появлении сигналов на покупку в рамках используемых стратегий для вычисления точки входа. Входить в короткую позицию при прочих равных условиях не рационально.

Применение знаний о корреляции валют в трейдинге.

Логику движения взаимосвязанных финансовых инструментов можно использовать в торговых процессах, применять в некоторых стратегиях. К примеру, если несколько пар с положительной корреляцией относительно друг друга одновременно растут (растёт EURUSD, и графики пар с положительной корреляцией также растут, допустим, EURJPY и EURGBP), то это усиливает сигнал на покупку по любому из рассматриваемых инструментов.

Можно рассматривать и обратную корреляцию валют Форекс для подтверждения движения торгуемого инструмента. EURUSD растёт, а пары с отрицательной корреляцией падают в цене (USDCAD, USDCHF), то это усиливает сигнал роста евродоллара. Эти принципы корреляции могут стать дополнительным сигналом для сделок по торгуемой Вами стратегии по EURUSD.

Так как корреляция валютных пар не является постоянной величиной (но между тем она оказывает серьезное влияние на поведение рынка в целом), то не лишним будет взять в привычку поглядывать на таблицу или рассчитывать коэффициенты самостоятельно.

Корреляция финансовых инструментов

В математике корреляция это статистическая взаимосвязь нескольких случайных величин проявляющаяся таким образом, что изменение одной из величин влечет за собой сопоставимое изменение остальных величин. В трейдинге понятие корреляции описывает взаимосвязь между двумя финансовыми инструментами, изменение цены которых имеет схожий характер.

Корреляция может быть как прямой, так и обратной и изменяется в диапазоне от 1 до -1 (от 100% до -100%). Чем более похожи графики цен двух финансовых инструментов, тем значение корреляции ближе к 100%. Если же цена одного финансового инструмента повторяет цену другого с точностью до наоборот (т.е. один растет, другой падает и наоборот), то имеет место быть обратная корреляция. И чем точнее падения одной цены сопровождаются взлётами другой, тем ближе значение корреляции к -100%.

Корреляция на бирже

Акции предприятий относящихся к одной отрасли (например, к золотодобыче или к металлургии) имеют между собой явную взаимосвязь. Все их объединяет текущее положение дел в отрасли. Например, при снижении цен на нефть, вся нефтедобывающая промышленность, если не терпит убытки, то, по крайней мере, недополучает свою прибыль. Соответственно и акции предприятий так или иначе связанных с нефтедобычей если не падают в цене, то, скорее всего, находятся в состоянии флэта.

Особое значение придаётся степени корреляции между различными ценными бумагами при диверсификации инвестиционного портфеля. Неразумно составлять портфель из акций компаний сильно коррелирующих между собой. С точки зрения диверсификации, следует формировать портфель из бумаг максимально независящих друг от друга. В этом случае ухудшение дел в одной сфере деятельности, отразится лишь на акциях тех предприятий, которые имеют непосредственное к ней отношение, а не потянет вниз весь ваш портфель инвестиций.

Корреляция валют на Форекс

Валютный рынок Форекс, пожалуй, в большей степени, чем любой другой, состоит из взаимозависимых финансовых инструментов. Все валютные пары, так или иначе, коррелируют между собой, то в большей, то в меньшей степени. Такая взаимосвязь объясняется отчасти тем, что одна и та же валюта может входить в состав множества валютных пар. Кроме того, в силу того, что американский доллар является резервной валютой многих стран, наблюдается определённая зависимость от него большинства других валют.

Кроме этого валюты могут коррелировать с различными фондовыми индексами или с товарными активами. Например, общеизвестны корреляции между российским рублём и ценой на нефть, австралийским долларом и ценой на золото и т.п.

Данные по корреляции валютных пар представлены на множестве Интернет-ресурсов. Вот, например таблица данных с сайта oanda.com:

В данном случае в настройках таблицы был выбран расчёт корреляции всех основных валютных пар к паре EURUSD.

Как видно из таблицы корреляция между двумя конкретными парами, может заметно отличаться в зависимости от выбранного таймфрейма графика. Например, между парами AUDJPY и EURUSD, на таймфрейме 1 неделя, наблюдается сильная положительная корреляция, а на периоде в 1 месяц и выше, мы видим уже небольшую отрицательную корреляцию.

Или, например пара AUDCAD всё с той же EURUSD на таймфрейме в один день имеет среднюю положительную взаимосвязь в 0.66, а на недельном таймфрейме эта взаимосвязь уже отрицательна, и равна -0.51.

Расчёт коэффициента корреляции

Рассчитать корреляцию, при желании, можно и самостоятельно. Можно заморочиться и сделать это вручную по следующей формуле:

А можно не мудрствовать лукаво и доверить расчёт обычной офисной программе типа Excel. Для этого необходимо будет сначала импортировать данные по ценам анализируемых финансовых инструментов в Excel, а затем воспользоваться стандартной функцией КОРРЕЛ (массив1,массив2).

Давайте остановимся на этом чуть подробнее. Для начала необходимо будет скачать данные из архива котировок нужных вам финансовых инструментов (взаимосвязь между которыми вы собираетесь исследовать). Это можно сделать, экспортировав данные из вашего торгового терминала или найдя архивы котировок в сети. Обратите внимание на то, чтобы котировки обоих финансовых инструментов относились к одному и тому же таймфрейму и одному и тому же периоду времени.

Далее вставляем котировки по первому инструменту – в первую колонку, а по второму инструменту – во вторую колонку документа Excel. Затем выбираем функцию КОРРЕЛ (массив1,массив2) и в качестве первого массива выделяем всю первую колонку, а в качестве второго массива выбираем всю вторую колонку.

Нажимаем «ОК» и получаем искомое значение корреляции. На рисунке выше показан наглядный пример. Для простоты отображения в колонки внесены всего по три значения котировок. На самом деле, для получения достаточно точных результатов, необходимо вносить данные за гораздо больший период времени (как минимум по 50-100 котировок).

Применение коэффициента корреляции на практике

Теперь давайте поговорим о том, как использовать полученные знания на практике. И начнём, пожалуй, с диверсификации открытых позиций. Предположим, что у вас открыта длинная позиция на Форекс по паре EURUSD. Как вы думаете, есть ли смысл открывать вторую позицию по паре GBPUSD? Подсказка: эти две пары находятся в сильной взаимосвязи, и коэффициент корреляции между ними может быть близок к 1.

Если вы откроете длинную позицию по GBPUSD, то этим фактически удвоите свои риски. А если откроете короткую позицию, то результат по ней фактически нивелирует прибыль или убыток, полученный по EURUSD. То есть, если вы не занимаетесь хитрыми хеджирующими стратегиями, то открывать позиции по финансовым инструментам с высокой степенью корреляции между друг другом нет никакого смысла.

Тоже самое касается открытия позиций по парам, имеющим между собой высокую степень отрицательной корреляции (близкую к -1). В данном случае однонаправленные позиции будут нивелировать друг друга, а разнонаправленные приведут к увеличению риска.

Наиболее интересным представляется использование коэффициента корреляции для подтверждения торговых сигналов. Предположим, на графике пары EURUSD произошёл пробой уровня, но вы пока не уверены в его истинности. Для того чтобы убедиться в истинности этого сигнала, мы открываем графики валютных пар с высокой степенью корреляции к рассматриваемой (тот же график GBPUSD) и ищем на них такой же сигнал. Если на других графиках произошло аналогичное пробитие уровня, то сигнал можно считать подтверждённым, если же нет, то скорее всего на EURUSD произошёл ложный пробой уровня.

Аналогичным образом можно использовать графики коррелирующих финансовых инструментов для подтверждения любых других сигналов технического анализа, таких например как:

• Сигналы паттернов
• Сигналы разворота тренда
• Сигналы, подаваемые индикаторами и др.

Понравилась статья? Сохраните ссылку на неё у себя в соцсетях: